Valor acrescentado de mercado (MVA)
O valor adicionado de mercado (MVA) é a diferença entre o valor justo de uma empresa e seu capital investido. MVA é uma medida do valor que uma empresa criou além dos recursos já comprometidos com a empresa.
Área para usuários pagantes
Experimente gratuitamente
Caterpillar Inc. páginas disponíveis gratuitamente esta semana:
- Estrutura do balanço: passivo e patrimônio líquido
- Análise de índices de rentabilidade
- Análise dos rácios de solvabilidade
- Análise dos rácios de actividade a longo prazo
- Análise da DuPont: Agregação do índice de ROE, ROAe margem de lucro líquido
- Índice de liquidez corrente desde 2005
- Relação preço/lucro líquido (P/E) desde 2005
- Relação preço/resultado operacional (P/OP) desde 2005
- Relação preço/receita (P/S) desde 2005
- Análise do endividamento
Aceitamos:
MVA
Caterpillar Inc., MVAcálculo
US$ em milhões
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
1 Valor justo da dívida. Ver Detalhes »
2 Capital investido. Ver Detalhes »
A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente em todos os indicadores avaliados ao longo do período de cinco anos. Observa-se um crescimento consistente no valor de mercado ajustado, capital investido e valor acrescentado de mercado.
- Valor de Mercado (Justo)
- O valor de mercado apresentou um aumento progressivo, partindo de US$ 147.256 milhões em 2021 para atingir US$ 399.963 milhões em 2025. A taxa de crescimento acelerou significativamente entre 2023 e 2025, indicando um potencial aumento na confiança dos investidores ou melhorias substanciais no desempenho da entidade.
- Capital Investido
- O capital investido também exibiu uma tendência de alta, embora em um ritmo mais moderado em comparação com o valor de mercado. O montante evoluiu de US$ 55.552 milhões em 2021 para US$ 64.653 milhões em 2025. Este aumento sugere um reinvestimento contínuo nos negócios, possivelmente para suportar o crescimento observado no valor de mercado.
- Valor Acrescentado de Mercado (MVA)
- O MVA, que representa a diferença entre o valor de mercado e o capital investido, acompanhou a tendência geral de crescimento. Aumentou de US$ 91.704 milhões em 2021 para US$ 335.310 milhões em 2025. O crescimento expressivo do MVA indica que a entidade está gerando valor para seus acionistas de forma eficaz, superando o custo do capital investido.
A correlação positiva entre o valor de mercado, o capital investido e o MVA sugere uma gestão eficiente dos recursos e uma capacidade crescente de gerar retornos sobre o investimento. A aceleração do crescimento do valor de mercado e do MVA nos anos mais recentes pode indicar uma mudança positiva nas perspectivas futuras da entidade.
Índice de spread do valor adicionado de mercado
Caterpillar Inc., o rácio de spread do valor acrescentado de mercadocálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2025 | 31 de dez. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Valor acrescentado de mercado (MVA)1 | ||||||
| Capital investido2 | ||||||
| Índice de desempenho | ||||||
| Índice de spread do valor adicionado de mercado3 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| Índice de spread do valor adicionado de mercadoConcorrentes4 | ||||||
| Boeing Co. | ||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||
| GE Aerospace | ||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||
| RTX Corp. | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
1 MVA. Ver Detalhes »
2 Capital investido. Ver Detalhes »
3 2025 cálculo
Índice de spread do valor adicionado de mercado = 100 × MVA ÷ Capital investido
= 100 × ÷ =
4 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente em múltiplos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se um crescimento consistente no valor acrescentado de mercado, com um aumento significativo entre 2023 e 2025.
- Valor acrescentado de mercado
- O valor acrescentado de mercado apresentou um aumento progressivo, partindo de 91.704 milhões de dólares em 2021 para atingir 335.310 milhões de dólares em 2025. Este crescimento indica uma capacidade crescente de gerar valor para os acionistas.
O capital investido também demonstra uma tendência de alta, embora em um ritmo mais moderado em comparação com o valor acrescentado de mercado. Este aumento sugere investimentos contínuos nas operações da entidade.
- Capital investido
- O capital investido evoluiu de 55.552 milhões de dólares em 2021 para 64.653 milhões de dólares em 2025, refletindo um incremento constante na base de ativos da organização.
O índice de spread do valor adicionado de mercado revela uma melhoria substancial na eficiência na criação de valor em relação ao capital investido. A taxa aumentou significativamente ao longo do período, indicando uma otimização na alocação de recursos e na geração de retornos.
- Índice de spread do valor adicionado de mercado
- O índice de spread do valor adicionado de mercado registrou um aumento expressivo, passando de 165,08% em 2021 para 518,63% em 2025. Este aumento sugere uma melhoria significativa na rentabilidade do capital investido e na capacidade de gerar valor para os acionistas.
Em resumo, os dados indicam uma performance financeira positiva, caracterizada por um crescimento robusto no valor acrescentado de mercado, um aumento constante no capital investido e uma melhoria significativa na eficiência na criação de valor, conforme evidenciado pelo índice de spread do valor adicionado de mercado.
Índice de margem do valor de mercado adicionado
Caterpillar Inc., índice de margem de valor agregado de mercadocálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2025 | 31 de dez. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Valor acrescentado de mercado (MVA)1 | ||||||
| Vendas de Máquinas, Energia e Energia | ||||||
| Índice de desempenho | ||||||
| Índice de margem do valor de mercado adicionado2 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| Índice de margem do valor de mercado adicionadoConcorrentes3 | ||||||
| Boeing Co. | ||||||
| Eaton Corp. plc | ||||||
| GE Aerospace | ||||||
| Honeywell International Inc. | ||||||
| Lockheed Martin Corp. | ||||||
| RTX Corp. | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
1 MVA. Ver Detalhes »
2 2025 cálculo
Índice de margem do valor de mercado adicionado = 100 × MVA ÷ Vendas de Máquinas, Energia e Energia
= 100 × ÷ =
3 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente em múltiplos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se um crescimento consistente no valor acrescentado de mercado, com um aumento significativo no último ano do período analisado.
- Valor acrescentado de mercado (MVA)
- O valor acrescentado de mercado apresentou um aumento progressivo de US$ 91.704 milhões em 2021 para US$ 335.310 milhões em 2025. A taxa de crescimento acelerou consideravelmente entre 2023 e 2025, indicando um potencial aumento na criação de valor para os acionistas.
As vendas de máquinas, energia e energia também exibiram um padrão de crescimento, embora com uma ligeira diminuição em 2024. No entanto, a tendência geral permanece positiva, com as vendas atingindo US$ 63.980 milhões em 2025.
- Vendas de Máquinas, Energia e Energia
- As vendas iniciaram em US$ 48.188 milhões em 2021, atingindo um pico de US$ 63.869 milhões em 2023, com uma pequena retração para US$ 61.363 milhões em 2024, e recuperando para US$ 63.980 milhões em 2025. A estabilidade das vendas em 2024, seguida de um novo aumento, sugere resiliência no mercado.
O índice de margem do valor de mercado adicionado apresentou um aumento notável ao longo do período, refletindo uma melhoria na eficiência na geração de valor a partir das vendas.
- Índice de margem do valor de mercado adicionado
- O índice aumentou de 190,31% em 2021 para 524,09% em 2025. Este aumento substancial indica uma melhoria significativa na capacidade de transformar vendas em valor de mercado, possivelmente devido a otimizações operacionais ou mudanças no ambiente competitivo.
Em resumo, os dados indicam uma empresa em crescimento, com melhorias contínuas na criação de valor, vendas e eficiência operacional. O aumento acentuado no índice de margem do valor de mercado adicionado, especialmente nos últimos anos, merece atenção como um fator chave de desempenho.