Stock Analysis on Net
Stock Analysis on Net

Johnson & Johnson (NYSE:JNJ)

Análise da DuPont: Agregação do índice de ROE, ROAe margem de lucro líquido 
Dados trimestrais

Microsoft Excel

A ROE decomposição envolve a expressão do lucro líquido dividido pelo patrimônio líquido como produto dos índices componentes.

Desagregado de ROE em dois componentes

Johnson & Johnson, decomposição de ROE (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROE = ROA × Índice de alavancagem financeira
29 de dez. de 2024 19.68% = 7.81% × 2.52
29 de set. de 2024 20.93% = 8.24% × 2.54
30 de jun. de 2024 53.14% = 20.99% × 2.53
31 de mar. de 2024 54.95% = 22.37% × 2.46
31 de dez. de 2023 51.11% = 20.98% × 2.44
1 de out. de 2023 48.61% = 20.85% × 2.33
2 de jul. de 2023 17.37% = 6.81% × 2.55
2 de abr. de 2023 17.95% = 6.49% × 2.77
31 de dez. de 2022 23.36% = 9.57% × 2.44
2 de out. de 2022 25.68% = 10.94% × 2.35
3 de jul. de 2022 24.05% = 10.33% × 2.33
3 de abr. de 2022 26.54% = 11.12% × 2.39
31 de dez. de 2021 28.20% = 11.47% × 2.46
3 de out. de 2021 25.44% = 9.98% × 2.55
4 de jul. de 2021 25.53% = 10.07% × 2.54
4 de abr. de 2021 22.96% = 8.76% × 2.62
31 de dez. de 2020 23.25% = 8.41% × 2.76
27 de set. de 2020 — = — × 2.65
28 de jun. de 2020 — = — × 2.51
29 de mar. de 2020 — = — × 2.53

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-10-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-02), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-03), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-07-04), 10-Q (Data do relatório: 2021-04-04), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-06-28), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-29).

A principal razão para a diminuição do índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) em relação ao 4º trimestre de 2024 é a diminuição da rentabilidade medida pelo índice de retorno sobre ativos (ROA).

Desagregado de ROE em três componentes

Johnson & Johnson, decomposição de ROE (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROE = Índice de margem de lucro líquido × Giro de ativos × Índice de alavancagem financeira
29 de dez. de 2024 19.68% = 15.84% × 0.49 × 2.52
29 de set. de 2024 20.93% = 16.74% × 0.49 × 2.54
30 de jun. de 2024 53.14% = 43.91% × 0.48 × 2.53
31 de mar. de 2024 54.95% = 44.92% × 0.50 × 2.46
31 de dez. de 2023 51.11% = 41.28% × 0.51 × 2.44
1 de out. de 2023 48.61% = 39.58% × 0.53 × 2.33
2 de jul. de 2023 17.37% = 14.52% × 0.47 × 2.55
2 de abr. de 2023 17.95% = 13.77% × 0.47 × 2.77
31 de dez. de 2022 23.36% = 18.90% × 0.51 × 2.44
2 de out. de 2022 25.68% = 19.95% × 0.55 × 2.35
3 de jul. de 2022 24.05% = 19.21% × 0.54 × 2.33
3 de abr. de 2022 26.54% = 20.90% × 0.53 × 2.39
31 de dez. de 2021 28.20% = 22.26% × 0.52 × 2.46
3 de out. de 2021 25.44% = 19.55% × 0.51 × 2.55
4 de jul. de 2021 25.53% = 19.92% × 0.51 × 2.54
4 de abr. de 2021 22.96% = 17.95% × 0.49 × 2.62
31 de dez. de 2020 23.25% = 17.82% × 0.47 × 2.76
27 de set. de 2020 — = — × — × 2.65
28 de jun. de 2020 — = — × — × 2.51
29 de mar. de 2020 — = — × — × 2.53

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-10-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-02), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-03), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-07-04), 10-Q (Data do relatório: 2021-04-04), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-06-28), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-29).

A principal razão para a diminuição do índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) em relação ao 4º trimestre de 2024 é a diminuição da rentabilidade medida pelo índice de margem de lucro líquido.

Desagregado de ROE em cinco componentes

Johnson & Johnson, decomposição de ROE (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROE = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT × Giro de ativos × Índice de alavancagem financeira
29 de dez. de 2024 19.68% = 0.84 × 0.96 × 19.64% × 0.49 × 2.52
29 de set. de 2024 20.93% = 0.84 × 0.96 × 20.88% × 0.49 × 2.54
30 de jun. de 2024 53.14% = 0.92 × 0.98 × 48.41% × 0.48 × 2.53
31 de mar. de 2024 54.95% = 0.93 × 0.98 × 49.25% × 0.50 × 2.46
31 de dez. de 2023 51.11% = 0.95 × 0.98 × 44.22% × 0.51 × 2.44
1 de out. de 2023 48.61% = 0.95 × 0.98 × 42.47% × 0.53 × 2.33
2 de jul. de 2023 17.37% = 0.86 × 0.96 × 17.67% × 0.47 × 2.55
2 de abr. de 2023 17.95% = 0.85 × 0.97 × 16.75% × 0.47 × 2.77
31 de dez. de 2022 23.36% = 0.83 × 0.99 × 23.17% × 0.51 × 2.44
2 de out. de 2022 25.68% = 0.86 × 0.99 × 23.45% × 0.55 × 2.35
3 de jul. de 2022 24.05% = 0.90 × 0.99 × 21.46% × 0.54 × 2.33
3 de abr. de 2022 26.54% = 0.93 × 0.99 × 22.49% × 0.53 × 2.39
31 de dez. de 2021 28.20% = 0.92 × 0.99 × 24.48% × 0.52 × 2.46
3 de out. de 2021 25.44% = 0.91 × 0.99 × 21.65% × 0.51 × 2.55
4 de jul. de 2021 25.53% = 0.88 × 0.99 × 22.84% × 0.51 × 2.54
4 de abr. de 2021 22.96% = 0.87 × 0.99 × 20.97% × 0.49 × 2.62
31 de dez. de 2020 23.25% = 0.89 × 0.99 × 20.22% × 0.47 × 2.76
27 de set. de 2020 — = — × — × — × — × 2.65
28 de jun. de 2020 — = — × — × — × — × 2.51
29 de mar. de 2020 — = — × — × — × — × 2.53

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-10-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-02), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-03), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-07-04), 10-Q (Data do relatório: 2021-04-04), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-06-28), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-29).

A principal razão para a diminuição do índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) em relação ao 4º trimestre de 2024 é a diminuição da rentabilidade operacional medida pelo índice de margem EBIT.

Desagregado de ROA em dois componentes

Johnson & Johnson, decomposição de ROA (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROA = Índice de margem de lucro líquido × Giro de ativos
29 de dez. de 2024 7.81% = 15.84% × 0.49
29 de set. de 2024 8.24% = 16.74% × 0.49
30 de jun. de 2024 20.99% = 43.91% × 0.48
31 de mar. de 2024 22.37% = 44.92% × 0.50
31 de dez. de 2023 20.98% = 41.28% × 0.51
1 de out. de 2023 20.85% = 39.58% × 0.53
2 de jul. de 2023 6.81% = 14.52% × 0.47
2 de abr. de 2023 6.49% = 13.77% × 0.47
31 de dez. de 2022 9.57% = 18.90% × 0.51
2 de out. de 2022 10.94% = 19.95% × 0.55
3 de jul. de 2022 10.33% = 19.21% × 0.54
3 de abr. de 2022 11.12% = 20.90% × 0.53
31 de dez. de 2021 11.47% = 22.26% × 0.52
3 de out. de 2021 9.98% = 19.55% × 0.51
4 de jul. de 2021 10.07% = 19.92% × 0.51
4 de abr. de 2021 8.76% = 17.95% × 0.49
31 de dez. de 2020 8.41% = 17.82% × 0.47
27 de set. de 2020 — = — × —
28 de jun. de 2020 — = — × —
29 de mar. de 2020 — = — × —

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-10-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-02), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-03), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-07-04), 10-Q (Data do relatório: 2021-04-04), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-06-28), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-29).

A principal razão para a diminuição do índice de retorno sobre ativos (ROA) em relação ao 4º trimestre de 2024 é a diminuição da rentabilidade medida pelo índice de margem de lucro líquido.

Desagregado do ROA em quatro componentes

Johnson & Johnson, decomposição de ROA (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROA = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT × Giro de ativos
29 de dez. de 2024 7.81% = 0.84 × 0.96 × 19.64% × 0.49
29 de set. de 2024 8.24% = 0.84 × 0.96 × 20.88% × 0.49
30 de jun. de 2024 20.99% = 0.92 × 0.98 × 48.41% × 0.48
31 de mar. de 2024 22.37% = 0.93 × 0.98 × 49.25% × 0.50
31 de dez. de 2023 20.98% = 0.95 × 0.98 × 44.22% × 0.51
1 de out. de 2023 20.85% = 0.95 × 0.98 × 42.47% × 0.53
2 de jul. de 2023 6.81% = 0.86 × 0.96 × 17.67% × 0.47
2 de abr. de 2023 6.49% = 0.85 × 0.97 × 16.75% × 0.47
31 de dez. de 2022 9.57% = 0.83 × 0.99 × 23.17% × 0.51
2 de out. de 2022 10.94% = 0.86 × 0.99 × 23.45% × 0.55
3 de jul. de 2022 10.33% = 0.90 × 0.99 × 21.46% × 0.54
3 de abr. de 2022 11.12% = 0.93 × 0.99 × 22.49% × 0.53
31 de dez. de 2021 11.47% = 0.92 × 0.99 × 24.48% × 0.52
3 de out. de 2021 9.98% = 0.91 × 0.99 × 21.65% × 0.51
4 de jul. de 2021 10.07% = 0.88 × 0.99 × 22.84% × 0.51
4 de abr. de 2021 8.76% = 0.87 × 0.99 × 20.97% × 0.49
31 de dez. de 2020 8.41% = 0.89 × 0.99 × 20.22% × 0.47
27 de set. de 2020 — = — × — × — × —
28 de jun. de 2020 — = — × — × — × —
29 de mar. de 2020 — = — × — × — × —

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-10-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-02), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-03), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-07-04), 10-Q (Data do relatório: 2021-04-04), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-06-28), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-29).

A principal razão para a diminuição do índice de retorno sobre ativos (ROA) em relação ao 4º trimestre de 2024 é a diminuição da rentabilidade operacional medida pelo índice de margem EBIT.

Desagregação do índice de margem de lucro líquido

Johnson & Johnson, decomposição do índice de margem de lucro líquido (dados trimestrais)

Microsoft Excel
Índice de margem de lucro líquido = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT
29 de dez. de 2024 15.84% = 0.84 × 0.96 × 19.64%
29 de set. de 2024 16.74% = 0.84 × 0.96 × 20.88%
30 de jun. de 2024 43.91% = 0.92 × 0.98 × 48.41%
31 de mar. de 2024 44.92% = 0.93 × 0.98 × 49.25%
31 de dez. de 2023 41.28% = 0.95 × 0.98 × 44.22%
1 de out. de 2023 39.58% = 0.95 × 0.98 × 42.47%
2 de jul. de 2023 14.52% = 0.86 × 0.96 × 17.67%
2 de abr. de 2023 13.77% = 0.85 × 0.97 × 16.75%
31 de dez. de 2022 18.90% = 0.83 × 0.99 × 23.17%
2 de out. de 2022 19.95% = 0.86 × 0.99 × 23.45%
3 de jul. de 2022 19.21% = 0.90 × 0.99 × 21.46%
3 de abr. de 2022 20.90% = 0.93 × 0.99 × 22.49%
31 de dez. de 2021 22.26% = 0.92 × 0.99 × 24.48%
3 de out. de 2021 19.55% = 0.91 × 0.99 × 21.65%
4 de jul. de 2021 19.92% = 0.88 × 0.99 × 22.84%
4 de abr. de 2021 17.95% = 0.87 × 0.99 × 20.97%
31 de dez. de 2020 17.82% = 0.89 × 0.99 × 20.22%
27 de set. de 2020 — = — × — × —
28 de jun. de 2020 — = — × — × —
29 de mar. de 2020 — = — × — × —

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-10-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-02), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-03), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-07-04), 10-Q (Data do relatório: 2021-04-04), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-06-28), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-29).

A principal razão para a diminuição do índice de margem de lucro líquido no 4º trimestre de 2024 é a diminuição da lucratividade operacional medida pelo índice de margem EBIT.