Regeneron Pharmaceuticals Inc. (NASDAQ:REGN)

A análise dos dados trimestrais revela tendências distintas em relação aos indicadores de rentabilidade e alavancagem financeira. O Rácio de Rendibilidade dos Ativos (ROA) demonstra uma trajetória descendente ao longo do período analisado. Observa-se uma redução consistente a partir de 30,11% em março de 2022, atingindo 11,11% em dezembro de 2025. Apesar de algumas flutuações trimestrais, a tendência geral é de declínio.

O Índice de Alavancagem Financeira apresenta uma estabilidade notável. Os valores permanecem relativamente constantes, oscilando entre 1,27 e 1,32 ao longo dos trimestres. Em dezembro de 2025, o índice atinge 1,3, indicando um ligeiro aumento em relação aos períodos anteriores, mas dentro de uma faixa de variação limitada.

O Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (ROE) segue um padrão semelhante ao ROA, exibindo uma diminuição gradual. O ROE inicia em 39,84% em março de 2022 e reduz-se para 14,41% em dezembro de 2025. A queda não é linear, com algumas recuperações trimestrais, mas a direção geral é de declínio. A magnitude da redução no ROE é mais acentuada do que a observada no ROA.

ROA (Rácio de Rendibilidade dos Ativos)

Apresenta uma tendência de queda contínua ao longo do período, indicando uma menor eficiência na utilização dos ativos para gerar lucro.

Índice de Alavancagem Financeira

Mantém-se relativamente estável, sugerindo uma consistência na estrutura de capital da entidade.

ROE (Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido)

Demonstra uma diminuição gradual, refletindo uma menor capacidade de gerar retorno sobre o investimento dos acionistas.

Em resumo, os dados indicam uma redução na rentabilidade, medida tanto pelo ROA quanto pelo ROE, enquanto a alavancagem financeira permanece estável. A diminuição da rentabilidade pode ser um ponto de atenção, requerendo uma análise mais aprofundada das causas subjacentes.

A análise dos dados revela tendências distintas em diversos indicadores financeiros ao longo do período avaliado. Observa-se uma diminuição consistente no índice de margem de lucro líquido, iniciando em 48.06% e apresentando uma trajetória descendente até atingir 31.41% no último período registrado. Apesar de uma leve recuperação no início de 2024, a margem de lucro líquido não retornou aos níveis observados no início do período analisado.

O índice de giro de ativos demonstra uma redução progressiva e constante. Partindo de 0.63, o índice diminuiu para 0.35, indicando uma eficiência decrescente na utilização dos ativos para gerar receita. Essa tendência sugere que a empresa está necessitando de um investimento maior em ativos para gerar o mesmo nível de vendas.

O índice de alavancagem financeira manteve-se relativamente estável durante a maior parte do período, com flutuações mínimas em torno de 1.3. No entanto, observa-se um ligeiro aumento nos últimos períodos, atingindo 1.3, o que pode indicar um aumento no endividamento da empresa em relação ao seu patrimônio líquido.

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) apresentou uma queda significativa ao longo do período. Iniciando em 39.84%, o ROE diminuiu para 14.41%, refletindo uma menor capacidade de gerar lucro a partir do capital investido pelos acionistas. A trajetória do ROE acompanha a tendência de queda observada no índice de margem de lucro líquido, sugerindo uma correlação entre os dois indicadores.

Índice de margem de lucro líquido

Apresenta uma tendência de declínio geral, com uma leve recuperação no final do período.

Índice de giro de ativos

Demonstra uma redução constante, indicando menor eficiência na utilização dos ativos.

Índice de alavancagem financeira

Mantém-se relativamente estável, com um ligeiro aumento no final do período.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)

Exibe uma queda significativa, refletindo uma menor rentabilidade do capital investido.

A análise dos dados revela tendências distintas em diversos indicadores financeiros ao longo do período avaliado. Observa-se uma estabilidade notável no índice de carga tributária, que se manteve predominantemente acima de 0.87, com uma ligeira tendência de alta no final do período, atingindo 0.95 e posteriormente recuando para 0.86. O rácio de encargos com juros demonstrou consistência, permanecendo próximo à unidade em todos os trimestres, indicando uma gestão estável dos custos financeiros.

O índice de margem EBIT apresentou uma trajetória descendente de 55.67% para 32.57% entre o primeiro trimestre de 2022 e o terceiro trimestre de 2023, seguido por uma recuperação parcial, atingindo 36.77% no quarto trimestre de 2025. Essa flutuação sugere variações na rentabilidade operacional. O índice de giro de ativos exibiu uma diminuição contínua, passando de 0.63 para 0.35, o que pode indicar uma menor eficiência na utilização dos ativos para gerar receita.

O índice de alavancagem financeira manteve-se relativamente estável, oscilando entre 1.27 e 1.32, sugerindo uma consistência no nível de endividamento em relação ao patrimônio líquido. O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) apresentou uma queda significativa de 39.84% para 14.41% ao longo do período analisado. Embora tenha havido algumas recuperações pontuais, a tendência geral é de declínio, refletindo um menor retorno sobre o investimento dos acionistas.

Índice de carga tributária

Demonstra estabilidade com leve tendência de alta no final do período.

Rácio de encargos com juros

Mantém-se consistentemente próximo à unidade.

Índice de margem EBIT

Apresenta queda inicial seguida de recuperação parcial.

Índice de giro de ativos

Exibe diminuição contínua ao longo do tempo.

Índice de alavancagem financeira

Mantém-se relativamente estável.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)

Apresenta queda significativa com algumas recuperações pontuais.

A análise dos dados trimestrais revela tendências distintas em diversos indicadores financeiros. O índice de margem de lucro líquido apresentou uma trajetória descendente ao longo do período analisado, iniciando em 48.06% e atingindo um mínimo de 30.14% antes de apresentar uma leve recuperação, estabilizando-se em torno de 31-32% no final do período. Observa-se uma volatilidade moderada, com flutuações trimestrais.

O índice de giro de ativos demonstrou uma diminuição consistente. Partindo de 0.63, o índice apresentou uma redução gradual e contínua, atingindo 0.35 no final do período. Essa queda indica uma menor eficiência na utilização dos ativos para gerar receita.

O rácio de rendibilidade dos ativos (ROA) seguiu uma tendência semelhante à da margem de lucro líquido, com uma diminuição geral ao longo do tempo. Iniciando em 30.11%, o ROA apresentou uma queda para 11.11% no final do período, com algumas flutuações trimestrais. A diminuição do ROA sugere uma redução na capacidade de gerar lucro a partir dos ativos da empresa.

Índice de Margem de Lucro Líquido

Apresenta uma tendência geral de declínio, com uma leve recuperação recente. A volatilidade trimestral é moderada.

Índice de Giro de Ativos

Demonstra uma diminuição consistente ao longo do período, indicando menor eficiência na utilização dos ativos.

Rácio de Rendibilidade dos Ativos (ROA)

Segue uma trajetória descendente, refletindo uma redução na capacidade de gerar lucro a partir dos ativos.

Em resumo, os dados indicam uma diminuição na rentabilidade e eficiência operacional ao longo do período analisado. A queda no índice de giro de ativos e no ROA, combinada com a redução da margem de lucro líquido, sugere a necessidade de uma análise mais aprofundada das estratégias operacionais e de gestão de ativos.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. O índice de carga tributária demonstra uma flutuação modesta, iniciando em 0.87 e atingindo um pico de 0.95 antes de recuar para 0.86 no último período registrado. O rácio de encargos com juros manteve-se consistentemente próximo da unidade, com variações mínimas ao longo de todo o período, indicando uma estabilidade na gestão das obrigações financeiras.

O índice de margem EBIT apresentou uma trajetória descendente notável, partindo de 55.67 e diminuindo para 36.77. Embora tenha havido algumas recuperações pontuais, a tendência geral é de redução da rentabilidade operacional. Paralelamente, o índice de giro de ativos exibiu uma queda consistente, de 0.63 para 0.35, sugerindo uma menor eficiência na utilização dos ativos para gerar vendas.

O rácio de rendibilidade dos ativos (ROA) acompanhou a tendência de queda observada no índice de margem EBIT, diminuindo de 30.11 para 11.11. Esta redução indica uma menor capacidade de gerar lucro a partir dos ativos da empresa. A diminuição do ROA pode estar relacionada à combinação da redução da margem EBIT e da menor eficiência na utilização dos ativos.

Índice de carga tributária

Apresenta uma variação entre 0.86 e 0.95, indicando uma certa sensibilidade às mudanças nas políticas fiscais ou na rentabilidade.

Rácio de encargos com juros

Mantém-se estável, sugerindo uma gestão prudente da dívida e uma capacidade consistente de cumprir as obrigações financeiras.

Índice de margem EBIT

Demonstra uma tendência de declínio, o que pode indicar pressões sobre os custos, a concorrência ou a diminuição da demanda.

Índice de giro de ativos

Apresenta uma queda contínua, o que pode ser resultado de um acúmulo de estoque, de investimentos em ativos de longo prazo ou de uma diminuição nas vendas.

Rácio de rendibilidade dos ativos (ROA)

Segue a tendência de declínio do índice de margem EBIT e do índice de giro de ativos, refletindo uma diminuição na capacidade de gerar lucro a partir dos ativos.

A análise dos dados revela tendências distintas em diversos indicadores financeiros ao longo do período avaliado. O índice de carga tributária apresentou flutuações modestas, iniciando em 0.87 e atingindo um pico de 0.95 antes de retornar a 0.86 no último período registrado. A variação sugere uma gestão fiscal relativamente estável, com ligeiras alterações possivelmente influenciadas por fatores externos ou decisões internas.

O rácio de encargos com juros demonstrou notável consistência, mantendo-se próximo da unidade (0.99) durante a maior parte do período. Pequenas reduções foram observadas, mas a estabilidade indica uma gestão eficaz da dívida e dos custos financeiros.

O índice de margem EBIT apresentou uma trajetória descendente de 55.67% para 33.97% entre o primeiro e o terceiro trimestre de 2023, seguido por uma recuperação parcial para 36.77% no último período. Essa queda inicial pode ser atribuída a aumentos nos custos operacionais ou a uma diminuição na receita, enquanto a recuperação posterior sugere medidas de controle de custos ou um aumento na eficiência operacional.

De forma similar, o índice de margem de lucro líquido exibiu uma tendência de declínio de 48.06% para 30.14% no mesmo período, com uma recuperação subsequente para 31.41%. Essa correlação com a margem EBIT indica que as variações na rentabilidade estão intimamente ligadas ao desempenho operacional da entidade. A recuperação, embora modesta, sugere uma melhora na capacidade de converter receita em lucro.

Índice de carga tributária

Demonstra estabilidade com flutuações entre 0.86 e 0.95.

Rácio de encargos com juros

Mantém-se consistentemente próximo de 0.99, indicando gestão estável da dívida.

Índice de margem EBIT

Apresenta declínio inicial seguido de recuperação parcial, variando de 55.67% para 36.77%.

Índice de margem de lucro líquido

Segue tendência similar à margem EBIT, com declínio inicial e recuperação para 31.41%.