Stock Analysis on Net
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Tesla Inc. (NASDAQ:TSLA) 

Análise DuPont: Desagregação de ROE, ROA, e taxa de margem de lucro líquido

Microsoft Excel LibreOffice Calc

A decomposição ROE envolve a expressão do lucro líquido dividido pelo patrimônio líquido como produto de proporções de componentes.

Desagregação de ROE em dois componentes

Tesla Inc., decomposição de ROE

Microsoft Excel LibreOffice Calc
ROE = ROA × Relação de alavancagem financeira
31 de dez. de 2021 18.28% = 8.88% × 2.06
31 de dez. de 2020 3.24% = 1.38% × 2.35
31 de dez. de 2019 -13.03% = -2.51% × 5.18
31 de dez. de 2018 -19.83% = -3.28% × 6.04
31 de dez. de 2017 -46.29% = -6.84% × 6.76

Com base nos relatórios: 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31), 10-K (data do relatório: 2017-12-31).

A principal razão para o aumento do retorno sobre o índice de patrimônio líquido (ROE) ao longo de 2021 é o aumento da rentabilidade medido pela relação de retorno sobre os ativos (ROA).

Desagregação de ROE em três componentes

Tesla Inc., decomposição de ROE

Microsoft Excel LibreOffice Calc
ROE = Relação de margem de lucro líquido × Volume de negócios de ativos × Relação de alavancagem financeira
31 de dez. de 2021 18.28% = 10.25% × 0.87 × 2.06
31 de dez. de 2020 3.24% = 2.29% × 0.60 × 2.35
31 de dez. de 2019 -13.03% = -3.51% × 0.72 × 5.18
31 de dez. de 2018 -19.83% = -4.55% × 0.72 × 6.04
31 de dez. de 2017 -46.29% = -16.68% × 0.41 × 6.76

Com base nos relatórios: 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31), 10-K (data do relatório: 2017-12-31).

A principal razão para o aumento do retorno sobre o índice de ações (ROE) ao longo de 2021 é o aumento da rentabilidade medido pela taxa de margem de lucro líquido.

Desagregação de ROE em cinco componentes

Tesla Inc., decomposição de ROE

Microsoft Excel LibreOffice Calc
ROE = Carga tributária × Ônus dos juros × Margem EBIT × Volume de negócios de ativos × Relação de alavancagem financeira
31 de dez. de 2021 18.28% = 0.89 × 0.94 × 12.24% × 0.87 × 2.06
31 de dez. de 2020 3.24% = 0.71 × 0.58 × 5.58% × 0.60 × 2.35
31 de dez. de 2019 -13.03% = — × — × -0.27% × 0.72 × 5.18
31 de dez. de 2018 -19.83% = — × — × -1.19% × 0.72 × 6.04
31 de dez. de 2017 -46.29% = — × — × -12.40% × 0.41 × 6.76

Com base nos relatórios: 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31), 10-K (data do relatório: 2017-12-31).

A principal razão para o aumento do retorno sobre o índice de ações (ROE) ao longo de 2021 é o aumento da rentabilidade operacional medido pela taxa de margem EBIT.

Desagregação de ROA em dois componentes

Tesla Inc., decomposição de ROA

Microsoft Excel LibreOffice Calc
ROA = Relação de margem de lucro líquido × Volume de negócios de ativos
31 de dez. de 2021 8.88% = 10.25% × 0.87
31 de dez. de 2020 1.38% = 2.29% × 0.60
31 de dez. de 2019 -2.51% = -3.51% × 0.72
31 de dez. de 2018 -3.28% = -4.55% × 0.72
31 de dez. de 2017 -6.84% = -16.68% × 0.41

Com base nos relatórios: 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31), 10-K (data do relatório: 2017-12-31).

A principal razão para o aumento do retorno sobre o índice de ativos (ROA) ao longo de 2021 é o aumento da rentabilidade medido pela taxa de margem de lucro líquido.

Desagregação de ROA em quatro componentes

Tesla Inc., decomposição de ROA

Microsoft Excel LibreOffice Calc
ROA = Carga tributária × Ônus dos juros × Margem EBIT × Volume de negócios de ativos
31 de dez. de 2021 8.88% = 0.89 × 0.94 × 12.24% × 0.87
31 de dez. de 2020 1.38% = 0.71 × 0.58 × 5.58% × 0.60
31 de dez. de 2019 -2.51% = — × — × -0.27% × 0.72
31 de dez. de 2018 -3.28% = — × — × -1.19% × 0.72
31 de dez. de 2017 -6.84% = — × — × -12.40% × 0.41

Com base nos relatórios: 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31), 10-K (data do relatório: 2017-12-31).

A principal razão para o aumento da relação de retorno sobre os ativos (ROA) ao longo de 2021 é o aumento da rentabilidade operacional medido pela razão de margem EBIT.

Desagregação da taxa de margem de lucro líquido

Tesla Inc., decomposição da proporção da margem de lucro líquido

Microsoft Excel LibreOffice Calc
Relação de margem de lucro líquido = Carga tributária × Ônus dos juros × Margem EBIT
31 de dez. de 2021 10.25% = 0.89 × 0.94 × 12.24%
31 de dez. de 2020 2.29% = 0.71 × 0.58 × 5.58%
31 de dez. de 2019 -3.51% = — × — × -0.27%
31 de dez. de 2018 -4.55% = — × — × -1.19%
31 de dez. de 2017 -16.68% = — × — × -12.40%

Com base nos relatórios: 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31), 10-K (data do relatório: 2017-12-31).

A principal razão para o aumento da taxa de margem de lucro líquido ao longo de 2021 é o aumento da rentabilidade operacional medido pela razão de margem EBIT.