Stock Analysis on Net
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Regeneron Pharmaceuticals Inc. (NASDAQ:REGN)

Análise DuPont: Desagregação do ROE, ROAe índice de margem de lucro líquido 

Microsoft Excel

A decomposição ROE envolve a expressão do lucro líquido dividido pelo patrimônio líquido como produto de índices de componentes.

Desagregação de ROE em dois componentes

Regeneron Pharmaceuticals Inc., decomposição de ROE

Microsoft Excel
ROE = ROA × Rácio de alavancagem financeira
31 de dez. de 2022 19.14% = 14.85% × 1.29
31 de dez. de 2021 43.03% = 31.75% × 1.36
31 de dez. de 2020 31.86% = 20.47% × 1.56
31 de dez. de 2019 19.08% = 14.29% × 1.34
31 de dez. de 2018 27.91% = 20.83% × 1.34

Com base em relatórios: 10-K (data do relatório: 2022-12-31), 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31).

A principal razão para a diminuição do rácio de rendibilidade do capital próprio (ROE) ao longo de 2022 é a diminuição da rendibilidade medida pelo rácio de rendibilidade dos ativos (ROA).

Desagregação de ROE em três componentes

Regeneron Pharmaceuticals Inc., decomposição de ROE

Microsoft Excel
ROE = Rácio de margem de lucro líquido × Giro de ativos × Rácio de alavancagem financeira
31 de dez. de 2022 19.14% = 35.64% × 0.42 × 1.29
31 de dez. de 2021 43.03% = 50.25% × 0.63 × 1.36
31 de dez. de 2020 31.86% = 41.35% × 0.50 × 1.56
31 de dez. de 2019 19.08% = 26.91% × 0.53 × 1.34
31 de dez. de 2018 27.91% = 36.42% × 0.57 × 1.34

Com base em relatórios: 10-K (data do relatório: 2022-12-31), 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31).

A principal razão para a queda no retorno do índice de ações (ROE) ao longo de 2022 é a diminuição da eficiência medida pelo índice de volume de negócios de ativos.

Desagregação de ROE em cinco componentes

Regeneron Pharmaceuticals Inc., decomposição de ROE

Microsoft Excel
ROE = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT × Giro de ativos × Rácio de alavancagem financeira
31 de dez. de 2022 19.14% = 0.89 × 0.99 × 40.40% × 0.42 × 1.29
31 de dez. de 2021 43.03% = 0.87 × 0.99 × 58.38% × 0.63 × 1.36
31 de dez. de 2020 31.86% = 0.92 × 0.99 × 45.51% × 0.50 × 1.56
31 de dez. de 2019 19.08% = 0.87 × 0.99 × 31.28% × 0.53 × 1.34
31 de dez. de 2018 27.91% = 0.96 × 0.99 × 38.47% × 0.57 × 1.34

Com base em relatórios: 10-K (data do relatório: 2022-12-31), 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31).

A principal razão para a queda no retorno do índice de ações (ROE) ao longo de 2022 é a diminuição da eficiência medida pelo índice de volume de negócios de ativos.

Desagregação de ROA em dois componentes

Regeneron Pharmaceuticals Inc., decomposição de ROA

Microsoft Excel
ROA = Rácio de margem de lucro líquido × Giro de ativos
31 de dez. de 2022 14.85% = 35.64% × 0.42
31 de dez. de 2021 31.75% = 50.25% × 0.63
31 de dez. de 2020 20.47% = 41.35% × 0.50
31 de dez. de 2019 14.29% = 26.91% × 0.53
31 de dez. de 2018 20.83% = 36.42% × 0.57

Com base em relatórios: 10-K (data do relatório: 2022-12-31), 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31).

A principal razão para a queda no retorno sobre o índice de ativos (ROA) ao longo de 2022 é a queda no índice de volume de negócios de ativos.

Desagregação de ROA em quatro componentes

Regeneron Pharmaceuticals Inc., decomposição de ROA

Microsoft Excel
ROA = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT × Giro de ativos
31 de dez. de 2022 14.85% = 0.89 × 0.99 × 40.40% × 0.42
31 de dez. de 2021 31.75% = 0.87 × 0.99 × 58.38% × 0.63
31 de dez. de 2020 20.47% = 0.92 × 0.99 × 45.51% × 0.50
31 de dez. de 2019 14.29% = 0.87 × 0.99 × 31.28% × 0.53
31 de dez. de 2018 20.83% = 0.96 × 0.99 × 38.47% × 0.57

Com base em relatórios: 10-K (data do relatório: 2022-12-31), 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31).

A principal razão para a queda no retorno sobre o índice de ativos (ROA) ao longo de 2022 é a diminuição da eficiência medida pelo índice de volume de negócios de ativos.

Desagregação do rácio da margem de lucro líquido

Regeneron Pharmaceuticals Inc., decomposição da taxa de margem de lucro líquido

Microsoft Excel
Rácio de margem de lucro líquido = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT
31 de dez. de 2022 35.64% = 0.89 × 0.99 × 40.40%
31 de dez. de 2021 50.25% = 0.87 × 0.99 × 58.38%
31 de dez. de 2020 41.35% = 0.92 × 0.99 × 45.51%
31 de dez. de 2019 26.91% = 0.87 × 0.99 × 31.28%
31 de dez. de 2018 36.42% = 0.96 × 0.99 × 38.47%

Com base em relatórios: 10-K (data do relatório: 2022-12-31), 10-K (data do relatório: 2021-12-31), 10-K (data do relatório: 2020-12-31), 10-K (data do relatório: 2019-12-31), 10-K (data do relatório: 2018-12-31).

A principal razão para a diminuição do índice de margem de lucro líquido ao longo do ano de 2022 é a diminuição da lucratividade operacional medida pelo índice de margem EBIT.