Relação preço/ FCFE (P/FCFE)
Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE)
Gilead Sciences Inc., FCFEcálculo
US$ em milhões
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
A análise dos dados financeiros demonstra uma dinâmica interessante nos fluxos de caixa da entidade. Observa-se uma variação significativa no caixa líquido gerado pelas atividades operacionais ao longo do período analisado.
- Caixa Líquido Fornecido pelas Atividades Operacionais
- Em 2021, o caixa líquido gerado pelas atividades operacionais atingiu o valor mais alto do período, com US$ 11.384 milhões. Contudo, houve uma redução substancial em 2022, para US$ 9.072 milhões, seguida por uma nova queda em 2023, atingindo US$ 8.006 milhões. A partir de 2024, registra-se uma recuperação, com valores de US$ 10.828 milhões e, posteriormente, US$ 10.019 milhões em 2025. Essa trajetória sugere uma volatilidade nas operações da entidade, com períodos de forte geração de caixa seguidos por reduções, e uma posterior estabilização em patamares elevados.
- Fluxo de Caixa Livre sobre Patrimônio Líquido (FCFE)
- O FCFE apresentou uma tendência de queda entre 2021 e 2023, partindo de US$ 6.055 milhões para US$ 7.151 milhões. Em 2024, houve um aumento expressivo para US$ 11.799 milhões, seguido por uma ligeira diminuição em 2025, para US$ 7.668 milhões. A variação do FCFE acompanha, em certa medida, a do caixa operacional, indicando que as mudanças na geração de caixa impactam diretamente a capacidade da entidade de gerar valor para os acionistas.
Em resumo, a entidade demonstra capacidade de gerar caixa, embora com flutuações consideráveis. A recuperação observada a partir de 2024, tanto no caixa operacional quanto no FCFE, pode indicar uma melhora no desempenho operacional ou na gestão do capital de giro. A análise contínua desses indicadores é crucial para avaliar a sustentabilidade financeira da entidade a longo prazo.
Relação preço/FCFEatual
Gilead Sciences Inc., P/FCFE cálculo, comparação com os índices de referência
| Número de ações ordinárias em circulação | 1,241,569,874 |
| Dados financeiros selecionados (EUA $) | |
| Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE) (em milhões) | 7,668) |
| FCFE por ação | 6.18 |
| Preço atual da ação (P) | 123.76 |
| Índice de avaliação | |
| P/FCFE | 20.04 |
| Benchmarks | |
| P/FCFEConcorrentes1 | |
| AbbVie Inc. | 21.87 |
| Amgen Inc. | 75.38 |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 14.38 |
| Danaher Corp. | 19.78 |
| Eli Lilly & Co. | 60.77 |
| Johnson & Johnson | 18.74 |
| Merck & Co. Inc. | 11.85 |
| Pfizer Inc. | 15.96 |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 16.98 |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 14.78 |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 35.95 |
| P/FCFEsetor | |
| Produtos farmacêuticos, biotecnologia e ciências da vida | 23.79 |
| P/FCFEindústria | |
| Cuidados de saúde | 23.72 |
Com base no relatório: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31).
1 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Se o P/FCFE da empresa é menor, então o P/FCFE do benchmark, então a empresa está relativamente subvalorizada.
Caso contrário, se o P/FCFE da empresa for maior, então o P/FCFE do benchmark, então a empresa está relativamente sobrevalorizada.
Relação preço/FCFEhistórico
Gilead Sciences Inc., P/FCFEcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2025 | 31 de dez. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de ações ordinárias em circulação1 | 1,241,420,528 | 1,245,346,062 | 1,245,774,616 | 1,247,105,154 | 1,253,886,724 | |
| Dados financeiros selecionados (EUA $) | ||||||
| Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE) (em milhões)2 | 7,668) | 11,799) | 7,151) | 6,844) | 6,055) | |
| FCFE por ação4 | 6.18 | 9.47 | 5.74 | 5.49 | 4.83 | |
| Preço das ações1, 3 | 147.64 | 114.31 | 73.55 | 83.50 | 61.35 | |
| Índice de avaliação | ||||||
| P/FCFE5 | 23.90 | 12.07 | 12.81 | 15.22 | 12.70 | |
| Benchmarks | ||||||
| P/FCFEConcorrentes6 | ||||||
| AbbVie Inc. | 22.73 | 13.57 | 17.37 | 22.66 | 18.76 | |
| Amgen Inc. | 82.34 | 25.50 | 4.71 | 8.32 | 13.52 | |
| Bristol-Myers Squibb Co. | 15.91 | 4.74 | 7.52 | 22.85 | 16.17 | |
| Danaher Corp. | 23.34 | 40.83 | 53.08 | 32.04 | 20.75 | |
| Eli Lilly & Co. | 57.54 | 64.93 | 75.06 | 60.51 | 35.17 | |
| Johnson & Johnson | 19.79 | 12.67 | 24.31 | 16.73 | 23.28 | |
| Merck & Co. Inc. | 12.91 | 11.32 | 24.48 | 22.40 | 18.72 | |
| Pfizer Inc. | 17.12 | 55.28 | 3.82 | 10.56 | 8.88 | |
| Regeneron Pharmaceuticals Inc. | 21.76 | 22.02 | 28.02 | 25.12 | 10.35 | |
| Thermo Fisher Scientific Inc. | 16.54 | 41.23 | 31.16 | 27.98 | 13.44 | |
| Vertex Pharmaceuticals Inc. | 39.16 | — | 33.45 | 19.91 | 26.08 | |
| P/FCFEsetor | ||||||
| Produtos farmacêuticos, biotecnologia e ciências da vida | 24.91 | 20.01 | 16.93 | 19.44 | 16.49 | |
| P/FCFEindústria | ||||||
| Cuidados de saúde | 24.43 | 19.36 | 18.20 | 18.50 | 17.94 | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
1 Dados ajustados para desdobramentos e dividendos de ações.
3 Preço de fechamento na data de apresentação do relatório anual de Gilead Sciences Inc.
4 2025 cálculo
FCFE por ação = FCFE ÷ Número de ações ordinárias em circulação
= 7,668,000,000 ÷ 1,241,420,528 = 6.18
5 2025 cálculo
P/FCFE = Preço das ações ÷ FCFE por ação
= 147.64 ÷ 6.18 = 23.90
6 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória variável ao longo do período avaliado. O preço das ações apresentou um crescimento notável entre 2021 e 2024, seguido por um aumento ainda mais expressivo em 2025. Observa-se uma flutuação, com uma queda em 2023, mas a tendência geral é de valorização.
O Fluxo de Caixa Livre para Acionistas (FCFE) por ação exibiu um aumento consistente de 2021 a 2024, indicando uma melhoria na capacidade da entidade de gerar caixa disponível para distribuição aos acionistas. Contudo, em 2025, o FCFE por ação apresentou uma diminuição em relação ao ano anterior.
- Preço das ações
- O preço das ações iniciou em 61.35, atingiu um pico de 147.64 em 2025, com uma queda intermediária em 2023 para 73.55.
- FCFE por ação
- O FCFE por ação aumentou de 4.83 em 2021 para 9.47 em 2024, diminuindo para 6.18 em 2025.
O indicador P/FCFE apresentou variações ao longo do período. Inicialmente, aumentou de 12.7 em 2021 para 15.22 em 2022, seguido por uma redução em 2023 para 12.81 e em 2024 para 12.07. Em 2025, registrou um aumento significativo para 23.9. A relação P/FCFE, em 2025, sugere que o mercado está disposto a pagar um prêmio maior pelo fluxo de caixa gerado pela entidade, possivelmente refletindo expectativas de crescimento futuro ou uma percepção de menor risco.
Em resumo, a entidade demonstra um desempenho variável. O crescimento do preço das ações e o aumento inicial do FCFE por ação são pontos positivos, mas a diminuição do FCFE por ação em 2025 e a flutuação do P/FCFE requerem acompanhamento para identificar as causas subjacentes e avaliar o impacto a longo prazo.