Waste Management Inc. (NYSE:WM)

A análise dos dados revela tendências distintas nos múltiplos de avaliação ao longo do período examinado. Observa-se uma progressiva valorização da empresa, refletida no aumento consistente dos indicadores de preço em relação aos fundamentos.

Relação preço/lucro líquido (P/E)

A relação P/E demonstra uma trajetória ascendente, iniciando em 17.38 e atingindo 38.68, com uma leve retração para 32.57 no último período. Este aumento sugere que o mercado passou a atribuir um prêmio maior aos lucros da empresa, possivelmente devido a expectativas de crescimento futuro ou a uma percepção de menor risco.

Relação preço/resultado operacional (P/OP)

De forma similar, a relação P/OP apresenta um crescimento notável, partindo de 13.25 e alcançando 22.97, com um recuo final para 19.95. A correlação com o P/E indica que a valorização acompanha o desempenho operacional da entidade.

Relação preço/receita (P/S)

A relação P/S também exibe uma tendência de alta, embora com menor magnitude. O indicador evolui de 2.44 para 3.85, com um fechamento em 3.3. Este padrão sugere que o mercado está disposto a pagar mais por cada unidade de receita gerada pela empresa.

Relação preço/valor contabilístico (P/BV)

A relação P/BV demonstra o aumento mais expressivo entre os indicadores, passando de 5.89 para 9.29, com um ajuste final para 8.3. Este aumento significativo indica que o mercado atribui um valor consideravelmente superior ao patrimônio líquido da empresa, refletindo otimismo em relação à sua capacidade de gerar retornos sobre o capital investido.

Em resumo, os dados indicam uma crescente confiança dos investidores na empresa, evidenciada pela elevação consistente dos múltiplos de avaliação. A valorização parece estar alinhada com o desempenho operacional e as expectativas de crescimento futuro. A leve retração observada nos últimos períodos em alguns indicadores pode indicar uma correção do mercado ou uma mudança nas perspectivas futuras.

A análise dos dados revela tendências distintas em três indicadores financeiros ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma trajetória ascendente geral, com flutuações trimestrais. Observa-se um aumento consistente de 82.5 para 159.28 entre o primeiro trimestre de 2018 e o terceiro trimestre de 2021, seguido por uma retração para 142.68 no último trimestre de 2021.

O lucro por ação (EPS) apresenta uma dinâmica mais estável, embora com uma tendência de declínio gradual a partir do segundo trimestre de 2018. O valor inicial de 5.09 diminui para 3.54 no segundo trimestre de 2020, recuperando-se posteriormente para 4.38 no quarto trimestre de 2021. A volatilidade trimestral do EPS é relativamente baixa em comparação com o preço das ações.

O indicador P/E (Preço/Lucro) exibe uma variação mais pronunciada. Inicialmente em 17.38, o P/E aumenta significativamente para 38.68 no quarto trimestre de 2019, indicando uma maior disposição dos investidores em pagar por cada unidade de lucro. Após um pico, o P/E diminui para 32.57 no quarto trimestre de 2021, sugerindo uma correção ou uma mudança nas expectativas do mercado.

Tendências Gerais

O preço das ações demonstra uma tendência de alta de longo prazo, com um declínio recente. O EPS apresenta uma tendência de declínio seguida de recuperação. O P/E mostra uma alta significativa seguida de estabilização.

Correlações Observadas

O aumento do P/E no final de 2019 coincide com um período de alta no preço das ações, sugerindo uma relação positiva entre os dois indicadores. A queda no EPS em 2020 pode ter contribuído para a subsequente correção no P/E.

Insights

Apesar da flutuação trimestral, o preço das ações demonstra resiliência. A estabilização do P/E no final do período analisado pode indicar uma avaliação mais realista da empresa pelo mercado. O acompanhamento contínuo do EPS é crucial para avaliar a sustentabilidade do crescimento futuro.

A análise dos dados revela tendências distintas ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma trajetória ascendente geral, com flutuações trimestrais. Observa-se um aumento consistente de 82.5 para 159.28 entre março de 2018 e setembro de 2021, seguido por uma retração para 142.68 em dezembro de 2021.

O lucro operacional por ação apresenta um crescimento gradual de 6.23 para 7.15 entre março de 2018 e setembro de 2021. Contudo, este indicador demonstra uma certa volatilidade, com quedas notáveis em alguns trimestres, especialmente entre março e dezembro de 2020, onde o valor diminui de 6.30 para 5.75. A recuperação subsequente é evidente nos trimestres seguintes.

P/OP (Preço/Lucro Operacional)

O rácio P/OP exibe uma tendência de alta, refletindo a valorização das ações em relação ao lucro operacional. O rácio aumenta de 13.25 em março de 2018 para 22.97 em setembro de 2021, indicando que os investidores estavam dispostos a pagar um prêmio maior pelos lucros da empresa. A queda para 19.95 em dezembro de 2021 acompanha a retração no preço das ações.

Em resumo, os dados indicam um período de crescimento geral, com o preço das ações e o lucro operacional por ação apresentando tendências positivas. O rácio P/OP acompanha essa valorização, refletindo o otimismo do mercado. No entanto, a volatilidade observada em alguns trimestres, especialmente no lucro operacional por ação, sugere a influência de fatores externos ou internos que impactam o desempenho da entidade.

A análise dos dados revela tendências distintas ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma trajetória ascendente geral, com flutuações trimestrais. Observa-se um aumento consistente de 82.5 para 124.23 entre o primeiro trimestre de 2018 e o quarto trimestre de 2019. Houve uma queda no primeiro trimestre de 2020 para 96.8, seguida de recuperação e um novo pico no quarto trimestre de 2021, atingindo 142.68.

As vendas por ação também apresentam uma tendência de crescimento, embora mais gradual. A progressão de 33.75 no primeiro trimestre de 2018 para 43.25 no quarto trimestre de 2021 indica um aumento sustentado na receita por ação. O crescimento parece acelerar a partir do primeiro trimestre de 2020.

O rácio P/S (Preço sobre Vendas) exibe volatilidade. Inicialmente, o rácio aumenta de 2.44 para 3.41, refletindo uma valorização em relação às vendas. No entanto, há uma diminuição para 2.64 no terceiro trimestre de 2019. O rácio se recupera e atinge 3.85 no terceiro trimestre de 2021, antes de uma leve queda no quarto trimestre de 2021.

Tendências Gerais

O preço das ações e as vendas por ação demonstram uma tendência de crescimento ao longo do período analisado, com algumas flutuações trimestrais.

Volatilidade

O rácio P/S apresenta maior volatilidade em comparação com o preço das ações e as vendas por ação, indicando mudanças na percepção do mercado em relação ao valor da empresa em relação às suas vendas.

Aceleração do Crescimento

O crescimento das vendas por ação parece acelerar a partir do primeiro trimestre de 2020, sugerindo uma melhora no desempenho operacional ou nas condições de mercado.

Impacto de Eventos Externos

A queda no preço das ações e no rácio P/S no primeiro trimestre de 2020 pode estar relacionada a eventos externos, como o início da pandemia global, que afetaram os mercados financeiros.

A análise dos dados revela tendências distintas em três indicadores financeiros ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma trajetória ascendente geral, com flutuações trimestrais. Observa-se um aumento consistente de 82.5 para 124.23 entre o primeiro trimestre de 2018 e o quarto trimestre de 2019. No entanto, houve uma retração no primeiro trimestre de 2020 para 96.8, seguida de recuperação e posterior alta, atingindo 159.28 no terceiro trimestre de 2021, antes de uma leve diminuição no quarto trimestre do mesmo ano.

O valor contábil por ação (BVPS) apresenta um crescimento mais estável e gradual. A progressão de 14.01 no primeiro trimestre de 2018 para 17.46 no quarto trimestre de 2020 indica um aumento constante do patrimônio líquido por ação. A taxa de crescimento diminuiu no primeiro trimestre de 2021, com uma leve queda, mas se manteve relativamente estável ao longo do ano.

O índice Preço/Valor Patrimonial (P/BV) acompanha a tendência do preço das ações, exibindo um aumento geral ao longo do período. Aumentou de 5.89 no primeiro trimestre de 2018 para 9.29 no terceiro trimestre de 2021, refletindo a valorização do mercado em relação ao valor contábil da empresa. A diminuição no quarto trimestre de 2021, para 8.3, acompanha a leve queda no preço das ações.

Tendências Gerais

O preço das ações e o P/BV demonstram uma tendência de alta, com flutuações trimestrais. O BVPS apresenta um crescimento mais constante.

Flutuações Significativas

Uma queda notável no preço das ações e no P/BV foi observada no primeiro trimestre de 2020, possivelmente relacionada a fatores externos. Uma alta significativa no preço das ações e no P/BV ocorreu no terceiro trimestre de 2021.

Correlação

O P/BV demonstra uma forte correlação com o preço das ações, indicando que o mercado está avaliando a empresa em relação ao seu valor patrimonial.