Análise de créditos de liquidação duvidosa
A provisão para créditos de liquidação duvidosa (créditos de liquidação duvidosa) é uma contraconta que reduz o saldo das contas a receber brutas da empresa. A relação entre a provisão e o saldo devedor deve ser relativamente constante, a menos que se verifique uma alteração da economia global ou uma alteração da base de clientes.
Área para usuários pagantes
Experimente gratuitamente
Cadence Design Systems Inc. páginas disponíveis gratuitamente esta semana:
- Balanço: ativo
- Balanço patrimonial: passivo e patrimônio líquido
- Análise dos índices de liquidez
- Análise dos rácios de solvabilidade
- Valor da empresa em relação à EBITDA (EV/EBITDA)
- Modelo de precificação de ativos de capital (CAPM)
- Modelo de desconto de dividendos (DDM)
- Índice de dívida sobre patrimônio líquido desde 2005
- Relação preço/lucro líquido (P/E) desde 2005
- Acréscimos agregados
Aceitamos:
Provisão para créditos de liquidação duvidosa
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Provisão em percentagem dos créditos brutos = 100 × Provisão para créditos de liquidação duvidosa ÷ Recebíveis brutos
= 100 × ÷ =
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma flutuação na provisão para créditos de liquidação duvidosa, com um aumento de 2020 para 2021, seguido por uma diminuição em 2022 e um novo aumento significativo em 2023 e 2024. Este padrão sugere uma gestão dinâmica do risco de crédito, possivelmente influenciada por mudanças nas condições macroeconômicas ou na composição da carteira de clientes.
Os recebíveis brutos apresentaram um crescimento constante de 2020 a 2023, indicando um aumento nas vendas a crédito ou um alongamento dos prazos de pagamento. Contudo, em 2024, registra-se um aumento substancial, o que pode ser atribuído a um crescimento expressivo das receitas, a uma alteração na política de crédito ou a fatores sazonais. É importante investigar a causa deste aumento para avaliar sua sustentabilidade.
A provisão em percentagem dos créditos brutos demonstra uma volatilidade considerável. Aumentou de 0,83% em 2020 para 1,07% em 2021, refletindo uma postura mais conservadora na avaliação do risco de crédito. Em 2022, houve uma redução acentuada para 0,47%, possivelmente devido a uma melhora na qualidade dos recebíveis ou a uma revisão das políticas de provisão. Em 2023, a percentagem aumentou para 0,9%, e em 2024, estabilizou-se em 0,82%, indicando um retorno a níveis mais próximos aos de 2020.
- Provisão para créditos de liquidação duvidosa
- Apresenta uma trajetória ascendente no período analisado, com picos em 2021, 2023 e 2024. A variação sugere uma resposta às condições de risco.
- Recebíveis brutos
- Demonstram um crescimento consistente até 2023, com um aumento notável em 2024. Este crescimento requer uma análise mais aprofundada.
- Provisão em percentagem dos créditos brutos
- Exibe flutuações significativas, indicando ajustes na avaliação do risco de crédito ao longo do tempo. A estabilização em 2024 pode indicar uma normalização.