Análise dos índices de liquidez
Os índices de liquidez medem a capacidade da empresa de cumprir suas obrigações de curto prazo.
Rácios de liquidez (resumo)
Netflix Inc., rácios de liquidez
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
- Índice de liquidez corrente
- O índice de liquidez corrente apresentou uma diminuição de 1,25 em 2020 para 0,95 em 2021, indicando uma queda na capacidade de cobrir obrigações de curto prazo com ativos circulantes. Após esse declínio, houve uma recuperação gradual, atingindo 1,17 em 2022, seguida de uma estabilização próxima a esse nível em 2023 (1,12) e uma ligeira alta prevista para 2024 (1,22). Essa trajetória sugere uma fase de deterioração seguida de esforços para reforçar a liquidez de curto prazo.
- Índice de liquidez rápida
- De forma semelhante ao índice de liquidez corrente, o índice de liquidez rápida diminuiu de 1,22 em 2020 para 0,91 em 2021, refletindo uma redução na capacidade de cobrir dívidas de curto prazo com ativos líquidos. Após essa redução, houve uma recuperação até 1,12 em 2022, com valores estabilizados próximos a esse nível em 2023 (1,07) e uma leve melhora prevista para 2024 (1,18). Esses padrões indicam uma instabilidade na liquidez imediata, seguida de uma possível tendência de fortalecimento na última fase analisada.
- Índice de liquidez de caixa
- O índice de liquidez de caixa sofreu uma redução de 1,05 em 2020 para 0,71 em 2021, indicando uma diminuição na capacidade de quitar obrigações de curto prazo apenas com caixa e equivalentes de caixa. Nos anos seguintes, observou-se uma leve recuperação, chegando a 0,76 em 2022 e 0,81 em 2023, com uma previsão de aumento para 0,89 em 2024. Este padrão sugere esforços para melhorar a liquidez de caixa, embora ainda não haja uma cobertura plena das obrigações de curto prazo apenas com esses ativos, especialmente na fase intermediária.
Índice de liquidez corrente
Netflix Inc., índice de liquidez correntecálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhares) | ||||||
| Ativo circulante | 13,100,379) | 9,918,133) | 9,266,473) | 8,069,825) | 9,761,580) | |
| Passivo circulante | 10,755,400) | 8,860,655) | 7,930,974) | 8,488,966) | 7,805,785) | |
| Índice de liquidez | ||||||
| Índice de liquidez corrente1 | 1.22 | 1.12 | 1.17 | 0.95 | 1.25 | |
| Benchmarks | ||||||
| Índice de liquidez correnteConcorrentes2 | ||||||
| Alphabet Inc. | 1.84 | 2.10 | 2.38 | 2.93 | 3.07 | |
| Charter Communications Inc. | 0.31 | 0.31 | 0.33 | 0.29 | 0.40 | |
| Comcast Corp. | 0.68 | 0.60 | 0.78 | 0.85 | 0.93 | |
| Meta Platforms Inc. | 2.98 | 2.67 | 2.20 | 3.15 | 5.05 | |
| Walt Disney Co. | 0.73 | 1.05 | 1.00 | 1.08 | 1.32 | |
| Índice de liquidez correntesetor | ||||||
| Mídia & entretenimento | 1.51 | 1.58 | 1.67 | 1.95 | 2.25 | |
| Índice de liquidez correnteindústria | ||||||
| Serviços de comunicação | 1.20 | 1.26 | 1.24 | 1.37 | 1.69 | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Índice de liquidez corrente = Ativo circulante ÷ Passivo circulante
= 13,100,379 ÷ 10,755,400 = 1.22
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
- Ativo circulante
- Ao longo do período analisado, o ativo circulante apresentou crescimento contínuo, aumentando de aproximadamente 9,76 milhões de dólares em 2020 para cerca de 13,10 milhões de dólares em 2024. Essa expansão indica uma ampliação na liquidez operacional da empresa ou aumento nos seus ativos de curto prazo, potencialmente refletindo uma estratégia de fortalecimento da capacidade de cobertura de suas obrigações de curto prazo.
- Passivo circulante
- O passivo circulante também mostrou aumento ao longo dos anos, crescendo de cerca de 7,81 milhões de dólares em 2020 para aproximadamente 10,76 milhões de dólares em 2024. Essa elevação sugere um incremento nas obrigações de curto prazo da empresa, o que pode decorrer de maior capital de giro necessário para sustentar operações ou investimentos estratégicos.
- Índice de liquidez corrente
- O índice de liquidez corrente, que mede a capacidade de pagamento de obrigações de curto prazo com ativos líquidos, apresentou variações ao longo do período. Em 2020, estava em 1,25, indicando uma margem confortável de liquidez. Em 2021, houve uma redução para 0,95, o que sugere uma diminuição na liquidez relativa, possivelmente ocasionada por aumento de passivos ou redução de ativos líquidos. Posteriormente, o índice recuperou para níveis superiores a 1, com valores de 1,17 em 2022, 1,12 em 2023 e posteriormente alcançando 1,22 em 2024, indicando uma melhora na liquidez e na capacidade de honrar obrigações de curto prazo.
De modo geral, observa-se um aumento consistente em ativos e passivos circulantes, acompanhado de uma recuperação do índice de liquidez corrente após uma redução em 2021. Isso pode refletir uma estratégia de crescimento da liquidez e acompanhamento de obrigações de curto prazo, mantendo uma margem razoável de segurança financeira ao longo do período analisado.
Índice de liquidez rápida
Netflix Inc., índice de liquidez rápidacálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhares) | ||||||
| Caixa e equivalentes de caixa | 7,804,733) | 7,116,913) | 5,147,176) | 6,027,804) | 8,205,550) | |
| Investimentos de curto prazo | 1,779,006) | 20,973) | 911,276) | —) | —) | |
| Recebíveis comerciais | 1,335,304) | 1,287,054) | 988,898) | 804,320) | 610,819) | |
| Outros__________ | 1,749,412) | 1,084,257) | 1,826,388) | 913,883) | 742,169) | |
| Total de ativos rápidos | 12,668,455) | 9,509,197) | 8,873,738) | 7,746,007) | 9,558,538) | |
| Passivo circulante | 10,755,400) | 8,860,655) | 7,930,974) | 8,488,966) | 7,805,785) | |
| Índice de liquidez | ||||||
| Índice de liquidez rápida1 | 1.18 | 1.07 | 1.12 | 0.91 | 1.22 | |
| Benchmarks | ||||||
| Índice de liquidez rápidaConcorrentes2 | ||||||
| Alphabet Inc. | 1.66 | 1.94 | 2.22 | 2.79 | 2.95 | |
| Charter Communications Inc. | 0.26 | 0.28 | 0.30 | 0.26 | 0.32 | |
| Comcast Corp. | 0.53 | 0.50 | 0.62 | 0.71 | 0.81 | |
| Meta Platforms Inc. | 2.82 | 2.55 | 2.01 | 2.94 | 4.89 | |
| Walt Disney Co. | 0.54 | 0.85 | 0.83 | 0.94 | 1.15 | |
| Índice de liquidez rápidasetor | ||||||
| Mídia & entretenimento | 1.35 | 1.45 | 1.51 | 1.81 | 2.12 | |
| Índice de liquidez rápidaindústria | ||||||
| Serviços de comunicação | 1.01 | 1.08 | 1.05 | 1.19 | 1.49 | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Índice de liquidez rápida = Total de ativos rápidos ÷ Passivo circulante
= 12,668,455 ÷ 10,755,400 = 1.18
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Ao analisar os dados financeiros ao longo do período, observa-se uma variação na composição dos ativos rápidos, passando de uma cifra de aproximadamente US$ 9,56 bilhões em 2020 para cerca de US$ 12,67 bilhões em 2024. Essa tendência indica um aumento significativo na liquidez imediata da empresa, sugerindo ampliação de ativos que podem ser rapidamente convertidos em caixa, o que pode indicar uma estratégia de fortalecimento da liquidez ou um aumento nos ativos de curto prazo.
O passivo circulante apresentou incremento ao longo dos anos, passando de aproximadamente US$ 7,81 bilhões em 2020 para US$ 10,75 bilhões em 2024. Esse crescimento do passivo circulante sugere a ampliação das obrigações de curto prazo, o que pode refletir maior necessidade de capitais de giro ou aumento de dívidas de curto prazo, demandando atenção à capacidade de gestão dessas obrigações.
O índice de liquidez rápida, que mede a capacidade de pagamento imediato das obrigações de curto prazo com ativos líquidos, apresentou uma redução notável de 1,22 em 2020 para 0,91 em 2021, indicando uma menor margem de segurança na liquidez rápida nesse período. A partir de então, houve uma recuperação gradual, atingindo 1,12 em 2022, e estabilizando em torno de 1,07 em 2023, e ascendendo para 1,18 em 2024. Essa trajetória sugere uma melhora na liquidez relativa da empresa, reforçando sua capacidade de honrar suas obrigações de curto prazo com ativos líquidos disponíveis.
Índice de liquidez de caixa
Netflix Inc., índice de liquidez de caixacálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhares) | ||||||
| Caixa e equivalentes de caixa | 7,804,733) | 7,116,913) | 5,147,176) | 6,027,804) | 8,205,550) | |
| Investimentos de curto prazo | 1,779,006) | 20,973) | 911,276) | —) | —) | |
| Total de ativos de caixa | 9,583,739) | 7,137,886) | 6,058,452) | 6,027,804) | 8,205,550) | |
| Passivo circulante | 10,755,400) | 8,860,655) | 7,930,974) | 8,488,966) | 7,805,785) | |
| Índice de liquidez | ||||||
| Índice de liquidez de caixa1 | 0.89 | 0.81 | 0.76 | 0.71 | 1.05 | |
| Benchmarks | ||||||
| Índice de liquidez de caixaConcorrentes2 | ||||||
| Alphabet Inc. | 1.07 | 1.36 | 1.64 | 2.17 | 2.41 | |
| Charter Communications Inc. | 0.03 | 0.05 | 0.05 | 0.05 | 0.10 | |
| Comcast Corp. | 0.18 | 0.15 | 0.17 | 0.30 | 0.41 | |
| Meta Platforms Inc. | 2.32 | 2.05 | 1.51 | 2.27 | 4.14 | |
| Walt Disney Co. | 0.17 | 0.46 | 0.40 | 0.51 | 0.67 | |
| Índice de liquidez de caixasetor | ||||||
| Mídia & entretenimento | 0.89 | 0.99 | 1.02 | 1.31 | 1.64 | |
| Índice de liquidez de caixaindústria | ||||||
| Serviços de comunicação | 0.59 | 0.66 | 0.62 | 0.77 | 1.04 | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
1 2024 cálculo
Índice de liquidez de caixa = Total de ativos de caixa ÷ Passivo circulante
= 9,583,739 ÷ 10,755,400 = 0.89
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Ao analisar a evolução do total de ativos de caixa ao longo dos anos, observa-se um crescimento contínuo, passando de aproximadamente US$ 8,2 bilhões em 2020 para cerca de US$ 9,6 bilhões em 2024. Essa tendência indica uma expansão significativa na liquidez da empresa, refletindo potencialmente uma gestão eficiente de recursos líquidos e uma capacidade de captar recursos ao longo do período.
Por outro lado, o passivo circulante apresentou oscilações, tendo um aumento de aproximadamente US$ 8,2 bilhões em 2020 para US$ 10,75 bilhões em 2024. O crescimento constante do passivo circulante sugere um aumento na necessidade de financiamento de curto prazo, o que pode estar relacionado a estratégias de expansão, maior nível de obrigações ou outros fatores econômicos internos ou externos que impactaram a empresa.
O índice de liquidez de caixa, que relaciona o total de ativos de caixa ao passivo circulante, apresentou uma tendência de recuperação após uma queda no início do período. Em 2020, o índice estava em 1,05, mas caiu para 0,71 em 2021, indicando uma diminuição na capacidade de cobertura dos passivos de curto prazo somente com os ativos de caixa. Posteriormente, o índice recuperou-se ao longo de 2022 e 2023, atingindo 0,89 em 2024. Este movimento sugere um fortalecimento na liquidez líquida da empresa e uma melhora na capacidade de atender suas obrigações de curto prazo, embora ainda permaneça abaixo de 1, o que indica que os ativos de caixa não são suficientes para cobrir completamente o passivo circulante nesse período analisado.