Netflix Inc. (NASDAQ:NFLX)

A análise das informações financeiras demonstra uma evolução consistente na provisão tributária atual ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento progressivo, partindo de 367.888 mil dólares americanos em 2020 para atingir 1.845.396 mil dólares americanos em 2024.

Em contrapartida, a provisão para impostos diferidos apresenta uma trajetória distinta. Inicialmente, registra um crescimento significativo de 70.066 mil dólares americanos em 2020 para 199.519 mil dólares americanos em 2021. Contudo, a partir de 2022, a provisão para impostos diferidos passa a apresentar valores negativos, intensificando-se em 2023 e 2024, atingindo -591.370 mil dólares americanos no último ano analisado. Essa inversão sugere alterações na avaliação de créditos tributários ou no reconhecimento de obrigações fiscais futuras.

A provisão para imposto de renda, que engloba as duas categorias anteriores, também demonstra um aumento geral. Aprovisonamento cresceu de 437.954 mil dólares americanos em 2020 para 1.254.026 mil dólares americanos em 2024, embora com uma taxa de crescimento mais moderada em comparação com a provisão tributária atual, especialmente entre 2022 e 2023.

Provisão tributária atual

Apresenta tendência de crescimento constante ao longo do período.

Provisão para impostos diferidos

Exibe um crescimento inicial seguido por uma inversão para valores negativos, indicando possíveis mudanças na avaliação de impostos.

Provisão para imposto de renda

Demonstra um aumento geral, mas com uma taxa de crescimento mais lenta em determinados períodos.

A dinâmica entre as provisões tributárias atuais e diferidas sugere uma gestão ativa das obrigações fiscais, com ajustes contínuos baseados em fatores como mudanças na legislação tributária e na avaliação de ativos e passivos fiscais.

A análise dos dados financeiros demonstra uma estabilidade na taxa de imposto estatutário federal dos EUA ao longo do período avaliado, mantendo-se constante em 21%.

Alíquota Efetiva

Observa-se uma flutuação na alíquota efetiva. Em 2020, a alíquota efetiva foi de 14%, diminuindo para 12% em 2021. Houve um aumento para 15% em 2022, seguido por uma redução para 13% em 2023 e mantendo-se em 13% em 2024. A variação sugere influências de fatores como créditos fiscais, deduções ou mudanças na composição da receita tributável.

A diferença entre a taxa de imposto estatutário e a alíquota efetiva indica a presença de ajustes fiscais que impactam o valor final do imposto de renda. A alíquota efetiva consistentemente abaixo da taxa estatutária sugere a utilização de estratégias de planejamento tributário ou a influência de fatores que reduzem a base de cálculo do imposto.

A estabilidade da taxa estatutária, contrastada com a variação da alíquota efetiva, aponta para a necessidade de monitoramento contínuo dos fatores que influenciam a carga tributária, a fim de otimizar a gestão fiscal e garantir a conformidade com as regulamentações aplicáveis.

A análise dos dados financeiros revela tendências significativas em diversas áreas ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente na remuneração baseada em ações, embora com uma ligeira diminuição no último ano analisado.

Créditos Fiscais e Reportes de Perdas Operacionais Líquidas

Apresentam flutuações, com um pico no último ano, indicando uma possível otimização do planejamento tributário ou mudanças nas perdas operacionais.

As despesas de pesquisa capitalizadas demonstram um crescimento notável, sugerindo um investimento crescente em atividades de pesquisa e desenvolvimento. Os acréscimos e reservas também exibem uma tendência de alta, embora mais moderada.

Passivo de Arrendamento Operacional

Mantém-se relativamente estável, com pequenas variações ao longo dos anos.

Apresentam-se itens relacionados a instrumentos financeiros, como perdas e ganhos de hedge da OCI, e perdas e ganhos não realizados, com valores variáveis e, em alguns casos, ausentes em determinados períodos. A ocorrência de perdas não realizadas em alguns anos pode indicar a desvalorização de ativos.

Ativos por Impostos Diferidos Brutos

Registram um aumento constante e significativo, refletindo o reconhecimento de benefícios fiscais futuros.

O subsídio de avaliação apresenta um valor negativo crescente, indicando uma redução no valor atribuído a ativos intangíveis. Os tributos diferidos ativos acompanham a tendência de alta dos ativos por impostos diferidos brutos.

Depreciação e Amortização

Mantêm-se em valores negativos consistentes, representando a alocação do custo de ativos ao longo de sua vida útil.

A exploração de ativos de locação de direitos de uso também apresenta valores negativos consistentes, refletindo os custos associados ao uso desses ativos. Os intangíveis adquiridos demonstram flutuações, com valores negativos indicando ajustes ou perdas de valor.

Passivo por Impostos Diferidos

Apresenta um aumento consistente em valores negativos, indicando obrigações fiscais futuras.

O ativo (passivo) por impostos diferidos líquidos demonstra um crescimento significativo, refletindo o saldo líquido dos ativos e passivos por impostos diferidos.

Em resumo, os dados indicam um período de crescimento e investimento em pesquisa e desenvolvimento, juntamente com uma gestão ativa de impostos e instrumentos financeiros. A flutuação de alguns itens sugere a necessidade de monitoramento contínuo para identificar potenciais riscos e oportunidades.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente no valor dos tributos diferidos classificados como ativos não circulantes ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento significativo de 2020 para 2021, seguido por um crescimento mais moderado em 2022. Em 2023, o valor atinge o ponto mais alto da série, e continua a crescer em 2024, embora em um ritmo menor do que o observado anteriormente.

Tributos diferidos (Ativos)

O valor dos tributos diferidos classificados como ativos não circulantes apresentou um crescimento substancial entre 2020 e 2023, indicando um aumento nos benefícios fiscais futuros a serem realizados. A continuidade do crescimento em 2024, ainda que menos expressiva, sugere a manutenção de uma posição favorável em relação a impostos futuros.

Em contrapartida, o passivo por impostos diferidos classificado como passivo não circulante surge apenas a partir de 2023. O valor inicial em 2023 é relativamente alto, mas demonstra uma ligeira diminuição em 2024.

Passivo por Impostos Diferidos

A introdução do passivo por impostos diferidos em 2023 e sua subsequente pequena redução em 2024 podem indicar uma mudança na estrutura de obrigações fiscais da entidade, possivelmente relacionada a eventos tributários específicos ou alterações na legislação fiscal. A magnitude do passivo, embora presente, permanece consideravelmente menor em comparação com o valor dos tributos diferidos classificados como ativos.

A relação entre o crescimento dos ativos e a introdução do passivo por impostos diferidos sugere uma dinâmica complexa na gestão fiscal da entidade, com potenciais implicações para o fluxo de caixa futuro e a rentabilidade.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de crescimento geral ao longo do período avaliado. Os ativos totais apresentaram um aumento consistente, passando de US$ 39,28 bilhões em 2020 para US$ 53,63 bilhões em 2024. O ativo total ajustado seguiu uma tendência similar, embora com uma ligeira desaceleração no crescimento em 2023.

O total do passivo exibiu um crescimento mais moderado, variando entre US$ 27,82 bilhões e US$ 28,89 bilhões. Tanto o total do passivo quanto o total do passivo ajustado permaneceram relativamente estáveis, indicando uma gestão conservadora da dívida.

O patrimônio líquido apresentou um aumento significativo, quase dobrando de US$ 11,07 bilhões em 2020 para US$ 24,74 bilhões em 2024. O patrimônio líquido ajustado acompanhou essa tendência, refletindo um fortalecimento da posição financeira da entidade.

O lucro líquido demonstrou uma volatilidade notável. Observou-se um aumento substancial de US$ 2,76 bilhões em 2020 para US$ 5,12 bilhões em 2021, seguido por uma diminuição para US$ 4,49 bilhões em 2022. Em 2023, o lucro líquido recuperou-se para US$ 5,41 bilhões, atingindo um pico de US$ 8,71 bilhões em 2024. O lucro líquido ajustado apresentou um padrão semelhante, com um crescimento mais acentuado em 2024.

Tendências de Ativos

Crescimento constante nos ativos totais e ajustados, com uma leve desaceleração em 2023.

Tendências de Passivo

Crescimento moderado e estabilidade relativa no total do passivo e ajustado.

Tendências de Patrimônio Líquido

Aumento significativo no patrimônio líquido total e ajustado.

Tendências de Lucro Líquido

Volatilidade no lucro líquido, com um aumento expressivo em 2024.

Em resumo, os dados indicam uma empresa em expansão, com um fortalecimento da sua base patrimonial e um desempenho de lucro variável, mas com um crescimento notável no último ano analisado.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento geral na rentabilidade, evidenciado pela evolução dos índices de margem de lucro líquido e, em particular, dos índices ajustados. A margem de lucro líquido apresentou crescimento constante, com um aumento notável no último ano analisado.

A eficiência na utilização dos ativos, medida pelo índice de giro total dos ativos, demonstra uma ligeira melhora ao longo dos anos, tanto na versão bruta quanto na ajustada. Este aumento sugere uma otimização gradual na conversão de ativos em vendas.

Alavancagem Financeira

O índice de alavancagem financeira apresentou uma trajetória descendente, indicando uma redução no endividamento em relação ao patrimônio líquido. Essa diminuição, observada tanto no índice original quanto no ajustado, sugere uma estrutura de capital mais conservadora.

Os índices de retorno sobre o patrimônio líquido e sobre os ativos também exibiram um padrão de crescimento, com um aumento significativo no último ano. Os valores ajustados consistentemente superam os não ajustados, indicando que as correções metodológicas impactam positivamente a avaliação do desempenho. O retorno sobre o patrimônio líquido demonstra uma capacidade crescente de gerar lucro a partir do capital próprio investido.

Em resumo, os dados indicam uma melhora contínua na rentabilidade, eficiência e solidez financeira ao longo do período analisado. A redução da alavancagem financeira, combinada com o aumento dos índices de retorno, sugere uma gestão financeira eficaz e um desempenho aprimorado.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de crescimento e flutuação ao longo do período avaliado. O lucro líquido apresentou um aumento significativo entre 2020 e 2021, seguido por uma diminuição em 2022, e retomada do crescimento em 2023 e 2024, atingindo o valor mais alto do período.

O lucro líquido ajustado seguiu um padrão similar, com um crescimento expressivo de 2020 para 2021, declínio em 2022, e recuperação subsequente, culminando em um valor superior ao do lucro líquido em 2024.

Índice de Margem de Lucro Líquido

O índice de margem de lucro líquido exibiu uma tendência de alta entre 2020 e 2021, atingindo o pico de 17,23%. Observou-se uma redução em 2022, com uma leve recuperação em 2023, e um aumento notável em 2024, alcançando 22,34%, o maior valor registrado no período.

Índice de Margem de Lucro Líquido (Ajustado)

O índice de margem de lucro líquido ajustado apresentou uma evolução semelhante ao índice não ajustado, com um aumento de 2020 para 2021, queda em 2022, e recuperação em 2023 e 2024. O valor final em 2024, 20,82%, indica uma melhora na rentabilidade ajustada em relação aos anos anteriores.

A diferença entre o lucro líquido e o lucro líquido ajustado permaneceu relativamente constante ao longo dos anos, sugerindo que os ajustes realizados não alteraram significativamente a rentabilidade geral. O aumento consistente nas margens de lucro, especialmente em 2024, indica uma melhoria na eficiência operacional e/ou no controle de custos.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente nos ativos totais ao longo do período analisado. Observa-se um crescimento constante, embora com uma desaceleração entre 2022 e 2023, seguido de um aumento mais expressivo em 2024.

O ativo total ajustado apresenta um padrão similar ao dos ativos totais, com um crescimento consistente ao longo dos anos. A diferença entre os dois valores diminui ao longo do tempo, indicando uma possível convergência na composição dos ativos.

Índice de giro total dos ativos

O índice de giro total dos ativos demonstra uma ligeira melhora ao longo do período, passando de 0.64 em 2020 para 0.73 em 2024. Este aumento sugere uma maior eficiência na utilização dos ativos para gerar receita.

Índice de giro total dos ativos (ajustado)

O índice de giro total dos ativos ajustado acompanha a tendência do índice não ajustado, apresentando um aumento de 0.65 em 2020 para 0.75 em 2024. A utilização do ativo ajustado parece resultar em um índice de giro ligeiramente superior, indicando uma maior eficiência quando determinados componentes dos ativos são excluídos do cálculo.

Em resumo, os dados indicam uma empresa em crescimento, com uma utilização cada vez mais eficiente de seus ativos, conforme demonstrado pela tendência de alta nos índices de giro. A estabilidade e o aumento nos ativos totais e ajustados sugerem uma posição financeira sólida e em expansão.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de crescimento nos ativos totais ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente de 39280359 para 53630374, indicando uma expansão da base de ativos da entidade.

O ativo total ajustado acompanha essa tendência de crescimento, embora em um ritmo ligeiramente mais moderado, passando de 38691268 para 52340214. A diferença entre o ativo total e o ativo total ajustado permanece relativamente estável ao longo dos anos.

O patrimônio líquido também apresenta um crescimento notável, evoluindo de 11065240 para 24743567. Este aumento sugere um fortalecimento da posição financeira da entidade e uma maior capacidade de financiamento próprio.

De forma similar, o patrimônio líquido ajustado demonstra um crescimento consistente, de 10476149 para 23566009, acompanhando a tendência observada no patrimônio líquido não ajustado.

O índice de alavancagem financeira apresenta uma diminuição progressiva ao longo do período, passando de 3.55 para 2.17. Esta redução indica uma menor dependência de financiamento externo e uma melhoria na estrutura de capital da entidade.

O índice de alavancagem financeira ajustado segue a mesma tendência de queda, de 3.69 para 2.22, confirmando a redução do risco financeiro associado ao endividamento.

Ativos totais

Apresentam crescimento constante ao longo do período.

Patrimônio líquido

Demonstra um aumento significativo, indicando fortalecimento financeiro.

Índice de alavancagem financeira

Indica uma redução na dependência de financiamento externo.

Em resumo, os dados financeiros revelam uma entidade em expansão, com um patrimônio líquido crescente e uma estrutura de capital cada vez mais sólida, refletida na diminuição dos índices de alavancagem.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de crescimento e flutuação ao longo do período avaliado. O lucro líquido apresentou um aumento significativo entre 2020 e 2021, seguido por uma diminuição em 2022, mas recuperou-se em 2023 e atingiu o valor mais alto em 2024. O lucro líquido ajustado seguiu um padrão similar, com um crescimento notável em 2021, uma queda em 2022, recuperação em 2023 e um novo pico em 2024, embora ligeiramente inferior ao do lucro líquido.

O patrimônio líquido também exibiu uma tendência de crescimento geral, com um aumento constante de 2020 a 2022. Em 2023, houve uma leve redução, mas o patrimônio líquido recuperou-se e superou os valores anteriores em 2024. O patrimônio líquido ajustado apresentou um comportamento semelhante, com um crescimento consistente até 2022, uma pequena queda em 2023 e um aumento expressivo em 2024.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido apresentou variações consideráveis. Observou-se um aumento de 2020 para 2021, seguido por uma queda em 2022. Em 2023, houve uma recuperação, e em 2024, o índice atingiu o valor mais alto do período analisado, indicando uma melhoria na eficiência na utilização do patrimônio líquido para gerar lucro.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ajustado)

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido ajustado seguiu uma tendência similar ao índice não ajustado, com um aumento em 2021, uma queda em 2022, recuperação em 2023 e um pico em 2024. Os valores ajustados consistentemente superaram os não ajustados, sugerindo que as modificações realizadas nos cálculos proporcionaram uma visão mais favorável do desempenho financeiro.

Em resumo, os dados indicam um período de crescimento com algumas flutuações. A empresa demonstrou capacidade de recuperação após um período de declínio em 2022, alcançando novos patamares de lucratividade e patrimônio líquido em 2024. A melhoria nos índices de retorno sobre o patrimônio líquido, especialmente o ajustado, sugere um aumento na eficiência e rentabilidade do negócio.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de crescimento e flutuação ao longo do período avaliado. O lucro líquido apresentou um aumento significativo entre 2020 e 2021, seguido por uma diminuição em 2022, mas recuperou-se em 2023 e atingiu o valor mais alto em 2024. O lucro líquido ajustado seguiu um padrão similar, com um crescimento inicial, declínio em 2022 e posterior recuperação, também culminando em um valor máximo em 2024.

Os ativos totais exibiram um crescimento constante de 2020 a 2022, estabilizando-se em 2023 e retomando o crescimento em 2024. O ativo total ajustado apresentou uma dinâmica semelhante, com um crescimento consistente, uma leve redução em 2023 e um aumento em 2024. A diferença entre os ativos totais e os ativos totais ajustados permaneceu relativamente estável ao longo dos anos.

Índice de Retorno sobre Ativos

O índice de retorno sobre ativos apresentou uma tendência de alta entre 2020 e 2021, seguido por uma queda em 2022. Houve uma recuperação em 2023, e um aumento expressivo em 2024, atingindo o valor mais alto do período analisado. Este indicador sugere uma melhoria na eficiência na utilização dos ativos para gerar lucro.

Índice de Retorno sobre Ativos (Ajustado)

O índice de retorno sobre ativos ajustado seguiu uma trajetória semelhante ao índice não ajustado, com um crescimento inicial, declínio em 2022 e recuperação subsequente, culminando em um valor máximo em 2024. A utilização do ajuste parece atenuar ligeiramente as flutuações, mas a tendência geral permanece consistente com o indicador não ajustado.

Em resumo, os dados indicam um período de expansão e rentabilidade crescente, com uma ligeira contração em 2022, seguida por uma forte recuperação e crescimento em 2023 e 2024. A empresa demonstra uma capacidade crescente de gerar lucro a partir de seus ativos, conforme evidenciado pela melhora nos índices de retorno sobre ativos.