Análise da DuPont: Agregação do índice de ROE, ROAe margem de lucro líquido
A ROE decomposição envolve a expressão do lucro líquido dividido pelo patrimônio líquido como produto dos índices componentes.
Desagregado de ROE em dois componentes
Coca-Cola Co., decomposição de ROE
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
A análise dos dados financeiros anuais revela tendências distintas em relação à rentabilidade e ao endividamento. O Rácio de Rendibilidade dos Ativos (ROA) demonstra uma trajetória ascendente ao longo do período analisado. Observa-se uma ligeira diminuição em 2022, seguida de um aumento consistente em 2023, 2024 e um crescimento mais expressivo em 2025, atingindo o valor mais alto do período.
O Índice de Alavancagem Financeira apresenta uma flutuação menos pronunciada. Houve uma redução gradual entre 2021 e 2023, seguida de um ligeiro aumento em 2024. Contudo, em 2025, o índice registra uma diminuição notável, indicando uma redução do endividamento em relação aos ativos.
O Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (ROE) demonstra uma relativa estabilidade, com variações anuais moderadas. Observa-se uma diminuição em 2022, seguida de recuperação em 2023 e 2024. Em 2025, o ROE apresenta uma ligeira queda, mantendo-se, no entanto, em um patamar elevado.
- ROA (Rácio de Rendibilidade dos Ativos)
- Apresenta uma tendência de crescimento, sugerindo uma melhoria na eficiência na utilização dos ativos para gerar lucro.
- Índice de Alavancagem Financeira
- Indica uma gestão do endividamento com uma redução mais significativa no último ano analisado.
- ROE (Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido)
- Mantém-se em níveis elevados, demonstrando a capacidade da empresa em gerar retorno sobre o capital próprio investido, apesar de pequenas flutuações.
Em resumo, os dados sugerem uma empresa com boa rentabilidade e uma gestão financeira relativamente estável, com uma tendência positiva na eficiência operacional e uma redução do endividamento no período mais recente.
Desagregado de ROE em três componentes
Coca-Cola Co., decomposição de ROE
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
A análise dos dados financeiros anuais revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma flutuação no índice de margem de lucro líquido, com uma diminuição em 2022, seguida de recuperação em 2023 e estabilização em 2024, culminando em um aumento significativo em 2025.
O índice de giro de ativos demonstra uma ligeira melhora entre 2021 e 2023, mantendo-se relativamente estável em 2023 e 2024, com uma pequena redução em 2025. Este padrão sugere uma eficiência constante na utilização dos ativos para gerar receita, com uma leve diminuição no último ano analisado.
O índice de alavancagem financeira apresenta uma trajetória de declínio geral, com uma redução consistente entre 2021 e 2025, embora com uma ligeira elevação em 2024. Esta diminuição indica uma menor dependência de financiamento por dívida ao longo do tempo, o que pode ser interpretado como uma melhoria na estrutura de capital.
O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) demonstra uma certa estabilidade, com flutuações modestas ao longo do período. Observa-se uma ligeira queda em 2022, seguida de recuperação em 2023 e 2024, com uma pequena diminuição em 2025. O ROE permanece em níveis relativamente altos, indicando uma boa capacidade de gerar lucro a partir do capital próprio.
- Índice de margem de lucro líquido
- Apresenta uma tendência de alta no período, com um aumento notável no último ano.
- Índice de giro de ativos
- Mantém-se relativamente estável, com uma ligeira tendência de queda no último ano.
- Índice de alavancagem financeira
- Demonstra uma redução consistente, indicando menor dependência de dívida.
- Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)
- Apresenta estabilidade com flutuações modestas, mantendo-se em níveis elevados.
Desagregado de ROE em cinco componentes
Coca-Cola Co., decomposição de ROE
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
A análise dos dados financeiros demonstra uma dinâmica complexa ao longo do período avaliado. Observa-se uma flutuação no índice de carga tributária, com um ligeiro aumento em 2022 e 2023, seguido por uma pequena redução em 2024 e um retorno aos níveis de 2023 em 2025. O rácio de encargos com juros apresentou uma tendência de alta entre 2021 e 2022, estabilizando-se nos anos subsequentes, com um leve aumento em 2025.
O índice de margem EBIT exibiu uma queda notável em 2022, recuperando-se parcialmente em 2023 e 2024, para então apresentar um aumento significativo em 2025, atingindo o valor mais alto do período analisado. O índice de giro de ativos demonstrou uma melhora entre 2021 e 2023, mantendo-se relativamente estável em 2023 e 2024, com uma ligeira diminuição em 2025.
O índice de alavancagem financeira apresentou uma tendência de queda entre 2021 e 2023, com um pequeno aumento em 2024 e uma redução mais expressiva em 2025. O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) manteve-se em níveis elevados ao longo do período, com uma ligeira diminuição em 2022, seguida de recuperação e estabilização em valores próximos aos de 2021, com uma pequena redução em 2025.
- Índice de carga tributária
- Apresenta estabilidade com pequenas variações, indicando uma gestão tributária consistente.
- Rácio de encargos com juros
- Mostra uma capacidade de pagamento de juros relativamente estável, com um leve aumento no último ano.
- Índice de margem EBIT
- A flutuação sugere sensibilidade a fatores operacionais e de custo, com uma melhora significativa no último ano.
- Índice de giro de ativos
- Indica uma eficiência na utilização dos ativos, com uma ligeira diminuição no último ano.
- Índice de alavancagem financeira
- A redução ao longo do tempo sugere uma diminuição do endividamento e um fortalecimento da estrutura de capital.
- Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)
- Mantém-se em um patamar elevado, demonstrando a capacidade de gerar lucro a partir do capital próprio.
Desagregado de ROA em dois componentes
Coca-Cola Co., decomposição de ROA
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
A análise dos dados financeiros demonstra uma dinâmica interessante ao longo do período avaliado. Observa-se uma flutuação no índice de margem de lucro líquido, com uma diminuição em 2022, seguida de uma recuperação em 2023 e estabilização em 2024. O ano de 2025 apresenta um aumento significativo, indicando uma melhoria na rentabilidade em relação aos anos anteriores.
O índice de giro de ativos apresenta um aumento modesto entre 2021 e 2023, estabilizando-se em 2023 e 2024, com uma ligeira diminuição em 2025. Este padrão sugere uma eficiência relativamente constante na utilização dos ativos para gerar receita, com uma pequena redução no último ano analisado.
O rácio de rendibilidade dos ativos (ROA) acompanha uma tendência semelhante à do índice de margem de lucro líquido. Houve uma pequena variação em 2022, seguida de um crescimento constante até 2025, onde atinge o valor mais alto do período. Este resultado indica uma crescente capacidade de gerar lucro a partir dos ativos da empresa.
- Índice de margem de lucro líquido
- Apresenta uma trajetória de declínio inicial, recuperação e, finalmente, um aumento expressivo no último ano, sinalizando melhorias na gestão de custos ou aumento de preços.
- Índice de giro de ativos
- Demonstra uma estabilidade notável, com uma ligeira tendência de diminuição no período final, o que pode indicar a necessidade de otimização na gestão de ativos.
- Rácio de rendibilidade dos ativos (ROA)
- Reflete uma melhoria contínua na eficiência da utilização dos ativos para gerar lucro, culminando em um valor máximo no último ano.
Em resumo, os dados indicam uma empresa com capacidade de adaptação e melhoria contínua na rentabilidade, embora com uma ligeira diminuição na eficiência da utilização de ativos no período mais recente.
Desagregado do ROA em quatro componentes
Coca-Cola Co., decomposição de ROA
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
A análise dos dados financeiros demonstra uma dinâmica complexa ao longo do período avaliado. Observa-se uma flutuação no índice de carga tributária, com um aumento gradual de 2021 a 2023, seguido por uma ligeira diminuição em 2024 e um retorno aos níveis de 2023 em 2025. O rácio de encargos com juros apresentou uma tendência de alta entre 2021 e 2022, estabilizando-se nos anos subsequentes, com um pequeno aumento em 2025.
O índice de margem EBIT exibiu uma queda notável de 2021 para 2022, recuperando-se parcialmente em 2023 e 2024, para então apresentar um aumento significativo em 2025, atingindo o valor mais alto do período analisado. O índice de giro de ativos demonstrou uma melhoria de 2021 a 2023, mantendo-se relativamente estável em 2023 e 2024, com uma ligeira diminuição em 2025.
O rácio de rendibilidade dos ativos (ROA) apresentou uma estabilidade inicial entre 2021 e 2022, seguido por um aumento consistente nos anos seguintes, culminando em um valor significativamente superior em 2025. Este aumento sugere uma melhoria na eficiência na utilização dos ativos para gerar lucro.
- Índice de carga tributária
- Apresenta uma variação moderada, indicando uma gestão fiscal relativamente estável, com flutuações dentro de uma faixa limitada.
- Rácio de encargos com juros
- Demonstra uma capacidade de pagamento de juros consistente, com um ligeiro aumento no final do período, o que pode indicar um aumento do endividamento ou das taxas de juros.
- Índice de margem EBIT
- A volatilidade observada sugere sensibilidade a fatores operacionais ou econômicos, com uma recuperação notável no último ano.
- Índice de giro de ativos
- A estabilidade indica uma eficiência constante na utilização dos ativos para gerar vendas, com uma ligeira diminuição no último ano que merece atenção.
- Rácio de rendibilidade dos ativos (ROA)
- A tendência de alta é um indicador positivo de melhoria na rentabilidade e eficiência na gestão dos ativos.
Desagregação do índice de margem de lucro líquido
Coca-Cola Co., decomposição do índice de margem de lucro líquido
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-12-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
A análise dos dados financeiros anuais revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma flutuação modesta no índice de carga tributária, com um aumento inicial de 0.79 em 2021 para 0.83 em 2023, seguido por uma ligeira diminuição para 0.81 em 2024 e um retorno a 0.82 em 2025. Esta variação sugere uma gestão fiscal relativamente estável, com ajustes pontuais possivelmente relacionados a mudanças na legislação tributária ou estratégias de planejamento fiscal.
O rácio de encargos com juros apresentou um aumento de 0.89 em 2021 para 0.93 em 2022, retornando ao valor inicial em 2023 e mantendo-se em 0.89 em 2024, com um ligeiro aumento para 0.91 em 2025. Este padrão pode indicar uma alteração na estrutura de capital, com um aumento inicial do endividamento seguido de uma estabilização e um pequeno aumento no último ano analisado.
O índice de margem EBIT demonstrou uma trajetória mais variável. Houve uma diminuição de 36.19% em 2021 para 29.16% em 2022, seguida de uma recuperação para 31.67% em 2023 e 31.29% em 2024, culminando em um aumento significativo para 36.76% em 2025. Esta evolução sugere uma melhora na eficiência operacional e no controle de custos, especialmente no último ano, impactando positivamente a rentabilidade operacional.
O índice de margem de lucro líquido seguiu uma tendência semelhante, embora com valores absolutos diferentes. Observou-se uma queda de 25.28% em 2021 para 22.19% em 2022, com uma recuperação gradual para 23.42% em 2023 e 22.59% em 2024, atingindo 27.34% em 2025. Este aumento no último ano reflete a combinação de uma melhoria na margem EBIT e, possivelmente, outros fatores como a gestão de despesas financeiras e a otimização da estrutura tributária.
- Índice de carga tributária
- Apresenta estabilidade com ligeiras flutuações ao longo do período.
- Rácio de encargos com juros
- Demonstra um aumento inicial seguido de estabilização e um pequeno aumento no último ano.
- Índice de margem EBIT
- Exibe uma recuperação notável no último ano após uma queda inicial.
- Índice de margem de lucro líquido
- Segue uma trajetória semelhante ao índice de margem EBIT, com um aumento significativo no último ano.