Análise dos índices de liquidez
Dados trimestrais
Os índices de liquidez medem a capacidade da empresa de cumprir suas obrigações de curto prazo.
Rácios de liquidez (resumo)
Chevron Corp., rácios de liquidez (dados trimestrais)
Com base em relatórios: 10-Q (Data do relatório: 2025-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2025-03-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-03-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2022-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2022-03-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2021-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-31).
A análise dos indicadores de liquidez revela tendências distintas ao longo do período avaliado. O índice de liquidez corrente demonstra uma trajetória ascendente de março de 2021 a dezembro de 2022, com um pico de 1.47 no segundo trimestre de 2022. Posteriormente, observa-se uma diminuição gradual, atingindo 1.07 no primeiro trimestre de 2024, e estabilizando-se em 1 no segundo trimestre de 2025.
O índice de liquidez rápida acompanha uma dinâmica semelhante, com um aumento progressivo até o quarto trimestre de 2022 (1.12), seguido por um declínio constante. No entanto, a queda é menos acentuada do que a observada no índice de liquidez corrente, indicando uma capacidade de pagamento de obrigações de curto prazo com ativos mais líquidos relativamente estável. O valor final, 0.62, é o mais baixo do período analisado.
O índice de liquidez de caixa apresenta a maior volatilidade entre os três indicadores. Após flutuações iniciais, registra um aumento significativo no primeiro trimestre de 2022 (0.38) e atinge o máximo no segundo trimestre de 2022 (0.52). A partir desse ponto, o índice entra em uma fase de declínio contínuo, atingindo o valor mínimo de 0.12 no primeiro e quarto trimestres de 2025.
- Tendências Gerais
- Observa-se uma tendência geral de deterioração da liquidez ao longo do tempo, especialmente no que diz respeito à capacidade de pagamento com caixa. A liquidez corrente e rápida diminuem consistentemente após o pico em 2022.
- Picos e Quedas
- O segundo trimestre de 2022 representa um ponto de inflexão para os indicadores de liquidez corrente e rápida, marcando o início de um período de declínio. O índice de liquidez de caixa demonstra maior sensibilidade a variações no período.
- Implicações
- A redução nos índices de liquidez pode indicar uma menor capacidade de responder a obrigações financeiras de curto prazo, exigindo um monitoramento cuidadoso do fluxo de caixa e da gestão de ativos.
Índice de liquidez corrente
Chevron Corp., índice de liquidez corrente, cálculo (dados trimestrais)
| 30 de jun. de 2025 | 31 de mar. de 2025 | 31 de dez. de 2024 | 30 de set. de 2024 | 30 de jun. de 2024 | 31 de mar. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 30 de jun. de 2023 | 31 de mar. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 30 de set. de 2022 | 30 de jun. de 2022 | 31 de mar. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 30 de set. de 2021 | 30 de jun. de 2021 | 31 de mar. de 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||
| Ativo circulante | 34,691) | 38,574) | 40,911) | 38,187) | 39,369) | 40,508) | 41,128) | 41,732) | 42,790) | 48,351) | 50,343) | 51,503) | 51,188) | 44,709) | 33,738) | 32,137) | 32,973) | 30,433) | ||||||
| Passivo circulante | 34,827) | 35,702) | 38,558) | 35,718) | 34,027) | 32,940) | 32,258) | 33,263) | 29,847) | 33,735) | 34,208) | 36,883) | 39,121) | 31,203) | 26,791) | 25,188) | 28,147) | 27,480) | ||||||
| Índice de liquidez | ||||||||||||||||||||||||
| Índice de liquidez corrente1 | 1.00 | 1.08 | 1.06 | 1.07 | 1.16 | 1.23 | 1.27 | 1.25 | 1.43 | 1.43 | 1.47 | 1.40 | 1.31 | 1.43 | 1.26 | 1.28 | 1.17 | 1.11 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||
| Índice de liquidez correnteConcorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||
| ConocoPhillips | 1.27 | 1.27 | 1.29 | 1.30 | 1.33 | 1.35 | 1.43 | 1.66 | 1.41 | 1.39 | 1.46 | 1.46 | 1.54 | 1.51 | 1.34 | 1.93 | 2.11 | 2.03 | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | 1.25 | 1.24 | 1.31 | 1.35 | 1.36 | 1.38 | 1.48 | 1.42 | 1.48 | 1.46 | 1.41 | 1.34 | 1.16 | 1.07 | 1.04 | 0.90 | 0.85 | 0.80 | ||||||
Com base em relatórios: 10-Q (Data do relatório: 2025-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2025-03-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-03-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2022-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2022-03-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2021-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-31).
1 Q2 2025 cálculo
Índice de liquidez corrente = Ativo circulante ÷ Passivo circulante
= 34,691 ÷ 34,827 = 1.00
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. O ativo circulante demonstra uma trajetória ascendente inicial, atingindo um pico no primeiro trimestre de 2022, seguido por um período de flutuações e uma leve tendência de declínio até o final de 2023. Observa-se uma recuperação no primeiro trimestre de 2024, com posterior estabilização e um novo declínio no final do período analisado.
O passivo circulante apresenta um crescimento consistente até o segundo trimestre de 2022, momento em que atinge seu valor máximo. A partir desse ponto, observa-se uma redução gradual, com algumas oscilações, até o final de 2023. Em 2024, o passivo circulante demonstra um aumento, mantendo-se em patamares elevados até o final do período.
O índice de liquidez corrente, que reflete a capacidade de pagamento das obrigações de curto prazo, apresenta um aumento inicial, atingindo o valor mais alto no primeiro trimestre de 2022. Posteriormente, o índice demonstra uma tendência de estabilização em torno de 1.4, com flutuações ao longo dos trimestres. No final do período analisado, o índice de liquidez corrente apresenta uma redução, aproximando-se de 1.
- Ativo Circulante
- Apresenta um crescimento inicial, seguido de flutuações e um declínio gradual no longo prazo.
- Passivo Circulante
- Demonstra um crescimento consistente até o segundo trimestre de 2022, seguido de uma redução gradual e um novo aumento em 2024.
- Índice de Liquidez Corrente
- Apresenta um aumento inicial, estabilização em torno de 1.4 e uma redução no final do período.
Em resumo, os dados indicam uma dinâmica complexa entre os ativos e passivos circulantes, com impacto no índice de liquidez corrente. A empresa demonstra capacidade de pagamento de curto prazo, embora com uma tendência de redução ao longo do tempo. A análise sugere a necessidade de monitoramento contínuo da gestão de ativos e passivos para garantir a saúde financeira no longo prazo.
Índice de liquidez rápida
Chevron Corp., índice de liquidez rápida, cálculo (dados trimestrais)
| 30 de jun. de 2025 | 31 de mar. de 2025 | 31 de dez. de 2024 | 30 de set. de 2024 | 30 de jun. de 2024 | 31 de mar. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 30 de jun. de 2023 | 31 de mar. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 30 de set. de 2022 | 30 de jun. de 2022 | 31 de mar. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 30 de set. de 2021 | 30 de jun. de 2021 | 31 de mar. de 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||
| Caixa e equivalentes de caixa | 4,061) | 4,638) | 6,781) | 4,699) | 4,008) | 6,278) | 8,178) | 5,797) | 9,292) | 15,668) | 17,678) | 15,164) | 12,029) | 11,671) | 5,640) | 5,998) | 7,527) | 7,076) | ||||||
| Depósitos a prazo | 5) | 5) | 4) | 4) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | ||||||
| Títulos e Valores Mobiliários | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 45) | 141) | 318) | 130) | 223) | 267) | 341) | 33) | 35) | 34) | 34) | 32) | ||||||
| Contas e notas a receber, menos provisão | 17,663) | 19,560) | 20,684) | 19,591) | 20,752) | 20,414) | 19,921) | 21,993) | 19,285) | 19,021) | 20,456) | 22,466) | 26,860) | 23,255) | 18,419) | 16,567) | 15,705) | 14,118) | ||||||
| Total de ativos rápidos | 21,729) | 24,203) | 27,469) | 24,294) | 24,760) | 26,692) | 28,144) | 27,931) | 28,895) | 34,819) | 38,357) | 37,897) | 39,230) | 34,959) | 24,094) | 22,599) | 23,266) | 21,226) | ||||||
| Passivo circulante | 34,827) | 35,702) | 38,558) | 35,718) | 34,027) | 32,940) | 32,258) | 33,263) | 29,847) | 33,735) | 34,208) | 36,883) | 39,121) | 31,203) | 26,791) | 25,188) | 28,147) | 27,480) | ||||||
| Índice de liquidez | ||||||||||||||||||||||||
| Índice de liquidez rápida1 | 0.62 | 0.68 | 0.71 | 0.68 | 0.73 | 0.81 | 0.87 | 0.84 | 0.97 | 1.03 | 1.12 | 1.03 | 1.00 | 1.12 | 0.90 | 0.90 | 0.83 | 0.77 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||
| Índice de liquidez rápidaConcorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||
| ConocoPhillips | 1.01 | 1.02 | 1.06 | 1.08 | 1.10 | 1.13 | 1.21 | 1.46 | 1.19 | 1.20 | 1.27 | 1.27 | 1.34 | 1.29 | 1.10 | 1.66 | 1.86 | 1.81 | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | 0.82 | 0.86 | 0.95 | 0.98 | 0.98 | 1.02 | 1.06 | 1.05 | 1.06 | 1.07 | 1.03 | 0.98 | 0.84 | 0.74 | 0.69 | 0.55 | 0.51 | 0.47 | ||||||
Com base em relatórios: 10-Q (Data do relatório: 2025-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2025-03-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-03-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2022-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2022-03-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2021-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-31).
1 Q2 2025 cálculo
Índice de liquidez rápida = Total de ativos rápidos ÷ Passivo circulante
= 21,729 ÷ 34,827 = 0.62
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados revela tendências distintas em relação aos ativos rápidos, passivo circulante e índice de liquidez rápida ao longo do período avaliado. Inicialmente, observa-se um aumento no total de ativos rápidos de março de 2021 a dezembro de 2021, seguido por um crescimento mais expressivo até março de 2022. Após esse pico, os ativos rápidos demonstram uma flutuação, com uma tendência geral de declínio até março de 2023, estabilizando-se e apresentando ligeiras variações nos trimestres subsequentes até dezembro de 2024. Uma nova alta é observada em março de 2025, embora ainda abaixo do valor registrado em março de 2022.
O passivo circulante apresenta um padrão de crescimento constante de março de 2021 a junho de 2022, atingindo seu valor máximo nesse período. Posteriormente, o passivo circulante demonstra uma redução até dezembro de 2022, seguida por um aumento em 2023, atingindo um novo pico em março de 2023. A partir desse ponto, observa-se uma tendência de estabilização com flutuações moderadas, culminando em um valor ligeiramente inferior em dezembro de 2024. Em março de 2025, o passivo circulante apresenta uma diminuição.
O índice de liquidez rápida acompanha as variações nos ativos rápidos e passivo circulante. De março de 2021 a dezembro de 2021, o índice demonstra uma melhora gradual, atingindo 0.9 em setembro de 2021. Um aumento significativo é observado em março de 2022, com o índice atingindo 1.12. A partir desse ponto, o índice de liquidez rápida apresenta uma tendência de declínio, com flutuações, até atingir 0.62 em março de 2025. Essa queda indica uma diminuição na capacidade de pagamento das obrigações de curto prazo com ativos líquidos.
- Ativos Rápidos
- Apresentam um ciclo de crescimento inicial, pico em março de 2022 e subsequente flutuação com tendência de declínio, seguido de uma leve recuperação em março de 2025.
- Passivo Circulante
- Demonstra um crescimento constante até junho de 2022, seguido por uma redução e posterior estabilização com flutuações.
- Índice de Liquidez Rápida
- Apresenta uma melhora inicial, pico em março de 2022 e subsequente declínio, indicando uma redução na liquidez.
Índice de liquidez de caixa
Chevron Corp., índice de liquidez de caixa, cálculo (dados trimestrais)
| 30 de jun. de 2025 | 31 de mar. de 2025 | 31 de dez. de 2024 | 30 de set. de 2024 | 30 de jun. de 2024 | 31 de mar. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 30 de jun. de 2023 | 31 de mar. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 30 de set. de 2022 | 30 de jun. de 2022 | 31 de mar. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 30 de set. de 2021 | 30 de jun. de 2021 | 31 de mar. de 2021 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||
| Caixa e equivalentes de caixa | 4,061) | 4,638) | 6,781) | 4,699) | 4,008) | 6,278) | 8,178) | 5,797) | 9,292) | 15,668) | 17,678) | 15,164) | 12,029) | 11,671) | 5,640) | 5,998) | 7,527) | 7,076) | ||||||
| Depósitos a prazo | 5) | 5) | 4) | 4) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | —) | ||||||
| Títulos e Valores Mobiliários | —) | —) | —) | —) | —) | —) | 45) | 141) | 318) | 130) | 223) | 267) | 341) | 33) | 35) | 34) | 34) | 32) | ||||||
| Total de ativos de caixa | 4,066) | 4,643) | 6,785) | 4,703) | 4,008) | 6,278) | 8,223) | 5,938) | 9,610) | 15,798) | 17,901) | 15,431) | 12,370) | 11,704) | 5,675) | 6,032) | 7,561) | 7,108) | ||||||
| Passivo circulante | 34,827) | 35,702) | 38,558) | 35,718) | 34,027) | 32,940) | 32,258) | 33,263) | 29,847) | 33,735) | 34,208) | 36,883) | 39,121) | 31,203) | 26,791) | 25,188) | 28,147) | 27,480) | ||||||
| Índice de liquidez | ||||||||||||||||||||||||
| Índice de liquidez de caixa1 | 0.12 | 0.13 | 0.18 | 0.13 | 0.12 | 0.19 | 0.25 | 0.18 | 0.32 | 0.47 | 0.52 | 0.42 | 0.32 | 0.38 | 0.21 | 0.24 | 0.27 | 0.26 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||
| Índice de liquidez de caixaConcorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||
| ConocoPhillips | 0.49 | 0.54 | 0.50 | 0.63 | 0.58 | 0.60 | 0.66 | 0.91 | 0.71 | 0.75 | 0.72 | 0.74 | 0.67 | 0.61 | 0.55 | 1.14 | 1.31 | 1.18 | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | 0.23 | 0.25 | 0.33 | 0.39 | 0.37 | 0.46 | 0.48 | 0.46 | 0.48 | 0.49 | 0.43 | 0.41 | 0.24 | 0.15 | 0.12 | 0.08 | 0.06 | 0.06 | ||||||
Com base em relatórios: 10-Q (Data do relatório: 2025-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2025-03-31), 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2024-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-03-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2022-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2022-03-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2021-09-30), 10-Q (Data do relatório: 2021-06-30), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-31).
1 Q2 2025 cálculo
Índice de liquidez de caixa = Total de ativos de caixa ÷ Passivo circulante
= 4,066 ÷ 34,827 = 0.12
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em relação aos ativos de caixa, passivo circulante e índice de liquidez de caixa ao longo do período avaliado.
- Ativos de Caixa
- Observa-se uma flutuação nos ativos de caixa. Inicialmente, houve um aumento de 7.108 milhões de dólares no primeiro trimestre de 2021 para 7.561 milhões de dólares no segundo trimestre, seguido por uma diminuição para 6.032 milhões de dólares no terceiro trimestre e 5.675 milhões de dólares no quarto trimestre. No entanto, os ativos de caixa aumentaram significativamente para 11.704 milhões de dólares no primeiro trimestre de 2022, atingindo um pico de 17.901 milhões de dólares no quarto trimestre de 2022. A partir do primeiro trimestre de 2023, os ativos de caixa apresentaram uma tendência de declínio, atingindo 4.008 milhões de dólares no quarto trimestre de 2023, com uma leve recuperação para 6.785 milhões de dólares no segundo trimestre de 2024, e posteriormente diminuindo para 4.066 milhões de dólares no primeiro trimestre de 2025.
- Passivo Circulante
- O passivo circulante demonstrou uma trajetória ascendente durante a maior parte do período. Aumentou de 27.480 milhões de dólares no primeiro trimestre de 2021 para 39.121 milhões de dólares no segundo trimestre de 2022. Embora tenha havido flutuações trimestrais, o passivo circulante manteve-se em níveis elevados, atingindo 38.558 milhões de dólares no segundo trimestre de 2024, antes de diminuir para 34.827 milhões de dólares no primeiro trimestre de 2025.
- Índice de Liquidez de Caixa
- O índice de liquidez de caixa apresentou variações consideráveis. Inicialmente baixo, em torno de 0.26 e 0.27 no primeiro e segundo trimestres de 2021, o índice aumentou para 0.38 no primeiro trimestre de 2022 e atingiu o pico de 0.52 no segundo trimestre de 2022. Posteriormente, o índice de liquidez de caixa diminuiu, atingindo 0.12 no primeiro trimestre de 2025, indicando uma redução na capacidade de cobertura do passivo circulante com ativos de caixa.
Em resumo, os dados indicam um período de maior liquidez no final de 2022, seguido por uma diminuição na liquidez e uma tendência de redução nos ativos de caixa, enquanto o passivo circulante se manteve em níveis relativamente altos. Essa dinâmica sugere uma possível necessidade de monitoramento da capacidade de cumprimento das obrigações de curto prazo.