Rácio de rendibilidade do capital próprio (ROC)
O índice de retorno sobre o capital é após a taxa de imposto de retorno sobre os ativos líquidos da empresa. O índice de retorno sobre o capital investido não é afetado por mudanças nas taxas de juros ou na estrutura de dívida e capital próprio da empresa. Ele mede o desempenho da produtividade do negócio.
Área para usuários pagantes
Experimente gratuitamente
Chevron Corp. páginas disponíveis gratuitamente esta semana:
- Balanço patrimonial: passivo e patrimônio líquido
- Demonstração dos fluxos de caixa
- Análise dos índices de liquidez
- Análise da DuPont: Agregação do índice de ROE, ROAe margem de lucro líquido
- Índices de avaliação de ações ordinárias
- Relação entre o valor da empresa e FCFF (EV/FCFF)
- Modelo de precificação de ativos de capital (CAPM)
- Valor presente do fluxo de caixa livre para o patrimônio líquido (FCFE)
- Índice de dívida sobre patrimônio líquido desde 2005
- Acréscimos agregados
Aceitamos:
Índice de retorno sobre o capital investido (ROIC)
Chevron Corp., ROICcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Lucro operacional líquido após impostos (NOPAT)1 | ||||||
| Capital investido2 | ||||||
| Índice de desempenho | ||||||
| ROIC3 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| ROICConcorrentes4 | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Marathon Petroleum Corp. | ||||||
| Occidental Petroleum Corp. | ||||||
| Valero Energy Corp. | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 NOPAT. Ver Detalhes »
2 Capital investido. Ver Detalhes »
3 2023 cálculo
ROIC = 100 × NOPAT ÷ Capital investido
= 100 × ÷ =
4 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
| Índice de desempenho | Descrição: __________ | A empresa |
|---|---|---|
| ROIC | Uma medida do rendimento periódico, após impostos, de caixa sobre dinheiro ganho no negócio. | O rácio de retorno sobre o capital investido da Chevron Corp. melhorado de 2021 para 2022, mas depois deteriorou-se significativamente de 2022 para 2023. |
Decomposição do ROIC
Chevron Corp., decomposição do ROIC
| ROIC | = | OPM1 | × | TO2 | × | 1 – CTR3 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 de dez. de 2023 | = | × | × | ||||
| 31 de dez. de 2022 | = | × | × | ||||
| 31 de dez. de 2021 | = | × | × | ||||
| 31 de dez. de 2020 | = | × | × | ||||
| 31 de dez. de 2019 | = | × | × |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 Índice de margem de lucro operacional (OPM). Ver cálculos »
2 Rácio de volume de negócios do capital (TO). Ver cálculos »
3 Alíquota efetiva de imposto à vista (CTR). Ver cálculos »
A principal razão para a diminuição do índice de retorno sobre o capital investido (ROIC) ao longo do ano de 2023 é a diminuição da rentabilidade medida pelo índice de margem de lucro operacional (OPM).
Índice de margem de lucro operacional (OPM)
Chevron Corp., OPMcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Lucro operacional líquido após impostos (NOPAT)1 | ||||||
| Mais: Impostos operacionais de caixa2 | ||||||
| Lucro operacional líquido antes de impostos (NOPBT) | ||||||
| Vendas e outras receitas operacionais | ||||||
| Índice de rentabilidade | ||||||
| OPM3 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| OPMConcorrentes4 | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Marathon Petroleum Corp. | ||||||
| Occidental Petroleum Corp. | ||||||
| Valero Energy Corp. | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 NOPAT. Ver Detalhes »
2 Impostos operacionais de caixa. Ver Detalhes »
3 2023 cálculo
OPM = 100 × NOPBT ÷ Vendas e outras receitas operacionais
= 100 × ÷ =
4 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
| Índice de rentabilidade | Descrição: __________ | A empresa |
|---|---|---|
| OPM | A taxa de margem de lucro operacional (OPM) é a relação entre os ganhos econômicos antes dos impostos, ou NOPBT, e as vendas. | O índice de margem de lucro operacional da Chevron Corp. melhorou de 2021 para 2022, mas depois piorou significativamente de 2022 para 2023. |
Rácio de volume de negócios do capital (TO)
Chevron Corp., TOcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Vendas e outras receitas operacionais | ||||||
| Capital investido1 | ||||||
| Índice de eficiência | ||||||
| TO2 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| TOConcorrentes3 | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Marathon Petroleum Corp. | ||||||
| Occidental Petroleum Corp. | ||||||
| Valero Energy Corp. | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 Capital investido. Ver Detalhes »
2 2023 cálculo
TO = Vendas e outras receitas operacionais ÷ Capital investido
= ÷ =
3 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
| Índice de eficiência | Descrição: __________ | A empresa |
|---|---|---|
| TO | O volume de negócios de capital (TO) é a relação entre as vendas e o capital investido. O giro de capital é função da eficiência da gestão do capital de giro e do ativo imobilizado líquido. | O rácio de volume de negócios do capital de Chevron Corp. melhorou de 2021 para 2022, mas depois deteriorou-se ligeiramente de 2022 para 2023, não atingindo o nível de 2021. |
Alíquota efetiva de imposto à vista (CTR)
Chevron Corp., CTRcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Lucro operacional líquido após impostos (NOPAT)1 | ||||||
| Mais: Impostos operacionais de caixa2 | ||||||
| Lucro operacional líquido antes de impostos (NOPBT) | ||||||
| Alíquota | ||||||
| CTR3 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| CTRConcorrentes3 | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
| Marathon Petroleum Corp. | ||||||
| Occidental Petroleum Corp. | ||||||
| Valero Energy Corp. | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 NOPAT. Ver Detalhes »
2 Impostos operacionais de caixa. Ver Detalhes »
3 2023 cálculo
CTR = 100 × Impostos operacionais de caixa ÷ NOPBT
= 100 × ÷ =
4 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
| Alíquota | Descrição: __________ | A empresa |
|---|---|---|
| CTR | Alíquota efetiva de imposto de renda sobre o lucro operacional. | A alíquota efetiva de imposto à vista de Chevron Corp. aumentou de 2021 para 2022 e de 2022 para 2023. |