Demonstração do resultado abrangente

O lucro abrangente é a variação no patrimônio líquido (ativos líquidos) de uma empresa durante um período a partir de transações e outros eventos e circunstâncias de fontes não proprietárias. Inclui todas as variações no patrimônio líquido durante um período, exceto aquelas resultantes de investimentos dos proprietários e distribuições aos proprietários.

Chevron Corp., demonstração consolidada do resultado abrangente

US$ em milhões

12 meses encerrados	31 de dez. de 2024	31 de dez. de 2023	31 de dez. de 2022	31 de dez. de 2021	31 de dez. de 2020
Lucro (prejuízo) líquido	17,749)	21,411)	35,608)	15,689)	(5,561)
Variação líquida não realizada decorrente do período	(67)	11)	(41)	(55)	35)
Ajuste de conversão de moeda	(67)	11)	(41)	(55)	35)
Ganho (perda) líquido decorrente do período	(8)	1)	(1)	(1)	(2)
Ganho (perda) de detenção não realizado em títulos	(8)	1)	(1)	(1)	(2)
Ganho (perda) líquido de derivativos em operações de hedge	(50)	(11)	65)	(6)	—)
Reclassificação para lucro líquido	25)	33)	(80)	6)	—)
Benefício de imposto de renda (custo) sobre operações com derivativos	6)	(5)	3)	—)	—)
Derivados	(19)	17)	(12)	—)	—)
Amortização ao lucro líquido de perdas atuariais líquidas e liquidações	247)	244)	599)	1,069)	1,107)
Ganho (perda) atuarial decorrente do período	228)	(550)	1,050)	1,244)	(2,004)
Ganho (perda) atuarial	475)	(306)	1,649)	2,313)	(897)
Amortização ao lucro líquido de custos e reduções líquidas de serviços anteriores	(10)	(13)	(19)	(14)	(23)
Créditos de serviço prévio (custos) decorrentes do período	(48)	(29)	(96)	—)	—)
Créditos de serviço prévios (custo)	(58)	(42)	(115)	(14)	(23)
Planos de benefício definido patrocinados por coligadas de capital, benefício (custo)	(19)	6)	100)	127)	(104)
Benefício de imposto de renda (custo) em planos de benefício definido	(104)	151)	(489)	(647)	369)
Planos de benefício definido	294)	(191)	1,145)	1,779)	(655)
Outros ganhos (perdas) abrangentes, líquidos de impostos	200)	(162)	1,091)	1,723)	(622)
Resultado (prejuízo) abrangente	17,949)	21,249)	36,699)	17,412)	(6,183)
Perda abrangente (resultado) atribuível a interesses não controladores	(88)	(42)	(143)	(64)	18)
Resultado (prejuízo) abrangente atribuível à Chevron Corporation	17,861)	21,207)	36,556)	17,348)	(6,165)

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).

Ao analisar os dados financeiros anuais, observa-se um padrão de crescimento significativo na recuperação dos resultados após o ano de 2020. Em 2020, a empresa apresentou um prejuízo líquido de aproximadamente US$ 5,56 bilhões, reflexo possivelmente de impactos econômicos adversos globais. A partir de 2021, há uma reversão dessa tendência, com um lucro líquido de cerca de US$ 15,69 bilhões, indicando uma forte recuperação operacional e financeira.

Esse crescimento no lucro líquido se mantém de 2021 para 2022, com uma elevação até US$ 35,61 bilhões, demonstrando expansão importante na rentabilidade da empresa. No entanto, em 2023, há uma redução no valor do lucro líquido para US$ 21,41 bilhões, seguida de uma nova diminuição em 2024 para US$ 17,75 bilhões. Apesar dessa tendência de declínio, os resultados ainda permanecem positivos, marcando uma recuperação, porém com sinais de redução em relação ao pico alcançado em 2022.

Além do lucro líquido, observa-se uma variação significativa na componente de ganhos (perdas) líquidos decorrentes do período, acompanhando de perto o comportamento do lucro total. Essas variações refletem, provavelmente, fatores de mercado, de hedge e operações de derivativos, que contribuem para as flutuações na demonstração de resultados.

Outro aspecto relevante é a evolução dos resultados relacionados às operações de derivativos e reclassificações para lucro líquido. Notam-se contribuições positivas em 2022, com ganhos de cerca de US$ 65 milhões em derivativos, mas também perdas expressivas em 2024, de aproximadamente US$ 19 milhões, indicando maior volatilidade e riscos associados às operações financeiras de hedge.

Ao mesmo tempo, o componente de amortização de perdas atuariais líquidas apresentava uma redução ao longo dos anos, passando de US$ 1,1 bilhões em 2020 para aproximadamente US$ 247 milhões em 2024, o que indica uma melhora na gestão de planos de benefícios definidos e de passivos atuariais.

Os ganhos e perdas atuariais também evidenciam uma movimentação considerável, com uma oscilação de perdas a ganhos ao longo dos períodos. Em 2020, houve um impacto negativo de US$ 2 bilhões decorrente de mudanças atuariais, seguido de um aumento na geração de valor em 2021 com ganhos de US$ 1,24 bilhões, porém, experimentaram uma reversão negativa em 2023, com um impacto negativo de US$ 550 milhões, mas recuperaram em 2024 com um ganho de US$ 228 milhões.

Os resultados abrangentes, que consolidam o impacto de fatores de mercado e operações não realizadas, confirmam uma trajetória de recuperação, passando de uma perda de aproximadamente US$ 6,2 bilhões em 2020 para um resultado positivamente expressivo de US$ 17,9 bilhões em 2024. O resultado abrangente atribuível à Chevron também acompanha essa evolução, reforçando a melhora na performance financeira global da companhia.

Por fim, as variações nos planos de benefícios e custos relacionados indicam ajustes nos passivos de aposentadoria e compensações de benefícios posteriores, contribuindo para os resultados finais e refletindo mudanças nas premissas atuariais e nas condições do mercado de capitais ao longo dos anos analisados.

Chevron Corp. (NYSE:CVX)

Demonstração do resultado abrangente