Relação preço/ FCFE (P/FCFE)
Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE)
Cisco Systems Inc., FCFEcálculo
US$ em milhões
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-07-26), 10-K (Data do relatório: 2024-07-27), 10-K (Data do relatório: 2023-07-29), 10-K (Data do relatório: 2022-07-30), 10-K (Data do relatório: 2021-07-31), 10-K (Data do relatório: 2020-07-25).
O fluxo de caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais apresentou uma estabilidade relativa entre 2020 e 2021, com valores próximos de 15,4 bilhões de dólares. No entanto, em 2022, houve uma redução significativa, chegando a aproximadamente 13,2 bilhões de dólares, indicando uma possível contração na geração de caixa operacional.
A partir de 2023, observa-se uma retomada expressiva, atingindo cerca de 19,9 bilhões de dólares, o que indica uma melhora considerável na eficiência operacional ou em fatores favoráveis de mercado. Em 2024, o valor sobe ainda mais, para aproximadamente 10,8 bilhões de dólares, uma redução relativa comparada ao ano anterior, mas ainda representando uma forte entrada de caixa operacional. Em 2025, há uma recuperação com o valor chegando a cerca de 14,2 bilhões de dólares, retornando a patamares semelhantes aos de 2021.
No que diz respeito ao fluxo de caixa livre sobre o patrimônio líquido (FCFE), foi observada uma tendência de crescimento contínuo de 2020 até 2024, passando de aproximadamente 4,5 bilhões de dólares para um pico de 29,5 bilhões de dólares, refletindo uma forte geração de caixa após investimentos e despesas financeiras. Apesar disso, em 2025, o valor apresenta uma redução significativa para aproximadamente 10,5 bilhões de dólares, o que pode indicar increase em investimentos, pagamento de dividendos, recompra de ações ou outras saídas de caixa relevantes, impactando a liquidez disponível para acionistas e investidores.
Em suma, os dados revelam uma trajetória de crescimento expressivo do fluxo de caixa livre até 2024, seguida por uma queda em 2025, sugerindo uma possível mudança na estratégia de investimento ou na performance operacional da empresa. Os valores do fluxo de caixa operacional seguem relativamente estáveis, com oscilações, refletindo a dinâmica do negócio ao longo do período analisado.
Relação preço/FCFEatual
Cisco Systems Inc., P/FCFE cálculo, comparação com os índices de referência
| Número de ações ordinárias em circulação | 3,953,196,953 |
| Dados financeiros selecionados (EUA $) | |
| Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE) (em milhões) | 10,476) |
| FCFE por ação | 2.65 |
| Preço atual da ação (P) | 71.71 |
| Índice de avaliação | |
| P/FCFE | 27.06 |
| Benchmarks | |
| P/FCFEConcorrentes1 | |
| Apple Inc. | 45.05 |
| Arista Networks Inc. | 46.22 |
| Dell Technologies Inc. | 167.50 |
| Super Micro Computer Inc. | 5.68 |
| P/FCFEsetor | |
| Hardware e equipamentos de tecnologia | 33.66 |
| P/FCFEindústria | |
| Tecnologia da informação | 53.73 |
Com base no relatório: 10-K (Data do relatório: 2025-07-26).
1 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Se o P/FCFE da empresa é menor, então o P/FCFE do benchmark, então a empresa está relativamente subvalorizada.
Caso contrário, se o P/FCFE da empresa for maior, então o P/FCFE do benchmark, então a empresa está relativamente sobrevalorizada.
Relação preço/FCFEhistórico
Cisco Systems Inc., P/FCFEcálculo, comparação com os índices de referência
| 26 de jul. de 2025 | 27 de jul. de 2024 | 29 de jul. de 2023 | 30 de jul. de 2022 | 31 de jul. de 2021 | 25 de jul. de 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de ações ordinárias em circulação1 | 3,953,196,953 | 3,990,734,794 | 4,054,857,783 | 4,108,844,167 | 4,217,735,917 | 4,233,425,297 | |
| Dados financeiros selecionados (EUA $) | |||||||
| Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE) (em milhões)2 | 10,476) | 29,540) | 17,935) | 10,854) | 11,757) | 4,466) | |
| FCFE por ação4 | 2.65 | 7.40 | 4.42 | 2.64 | 2.79 | 1.05 | |
| Preço das ações1, 3 | 67.67 | 49.13 | 56.79 | 45.37 | 58.60 | 40.95 | |
| Índice de avaliação | |||||||
| P/FCFE5 | 25.54 | 6.64 | 12.84 | 17.18 | 21.02 | 38.82 | |
| Benchmarks | |||||||
| P/FCFEConcorrentes6 | |||||||
| Apple Inc. | 44.25 | 32.77 | 30.63 | 22.26 | 23.27 | 24.40 | |
| Arista Networks Inc. | — | 35.65 | 41.51 | 96.72 | 42.05 | 32.99 | |
| Dell Technologies Inc. | 123.86 | 32.94 | 9.06 | 33.54 | 14.15 | 5.64 | |
| Super Micro Computer Inc. | 6.44 | — | 41.38 | 139.27 | 13.81 | — | |
| P/FCFEsetor | |||||||
| Hardware e equipamentos de tecnologia | — | 27.62 | 27.42 | 22.22 | 22.84 | 24.15 | |
| P/FCFEindústria | |||||||
| Tecnologia da informação | — | 36.63 | 33.18 | 26.93 | 27.31 | 23.40 | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-07-26), 10-K (Data do relatório: 2024-07-27), 10-K (Data do relatório: 2023-07-29), 10-K (Data do relatório: 2022-07-30), 10-K (Data do relatório: 2021-07-31), 10-K (Data do relatório: 2020-07-25).
1 Dados ajustados para desdobramentos e dividendos de ações.
3 Preço de fechamento na data de apresentação do relatório anual de Cisco Systems Inc.
4 2025 cálculo
FCFE por ação = FCFE ÷ Número de ações ordinárias em circulação
= 10,476,000,000 ÷ 3,953,196,953 = 2.65
5 2025 cálculo
P/FCFE = Preço das ações ÷ FCFE por ação
= 67.67 ÷ 2.65 = 25.54
6 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Nos anos analisados, observa-se uma variação significativa no preço das ações, com um aumento de julho de 2020 até julho de 2021, passando de US$ 40,95 para US$ 58,60. Após esse pico, houve uma queda no valor até julho de 2022, chegando a US$ 45,37, seguida de um novo aumento até julho de 2023, atingindo US$ 56,79. No entanto, em julho de 2024, houve uma redução para US$ 49,13, antes de um novo incremento em julho de 2025, chegando a US$ 67,67, indicando uma tendência de valorização ao longo do período, apesar de oscilações pontuais.
O Fluxo de Caixa Livre por Ação (FCFE) apresenta uma trajetória de crescimento consistente de 2020 até 2024. Em 2020, o valor era de US$ 1,05, crescendo para US$ 2,79 em 2021, e atingindo US$ 4,42 em 2023, representando melhorias na geração de caixa disponível por ação. Em 2024, há uma elevação significativa para US$ 7,40. Contudo, em 2025, esse indicador diminui para US$ 2,65, o que pode refletir uma variação nos fluxos de caixa ou estratégias de investimento, ou mudanças nos fatores operacionais que influenciam a geração de caixa livre.
O índice P/FCFE revela uma tendência de redução ao longo do período, partindo de 38,82 em julho de 2020 e chegando a um ponto mais baixo de 6,64 em julho de 2024, sugerindo uma maior valorização do mercado em relação ao fluxo de caixa livre por ação ou uma melhora na percepção de risco associada à empresa. Entretanto, em julho de 2025, esse índice dispara para 25,54, indicando uma possível desaceleração na valorização ou uma mudança na avaliação de mercado, o que merece acompanhamento detalhado.