Marathon Oil Corp. (NYSE:MRO)

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de declínio nos ativos operacionais líquidos ao longo do período avaliado. Observa-se um valor inicial de US$ 16.165 milhões em 2018, com um aumento para US$ 16.796 milhões em 2019, seguido por uma redução consistente para US$ 15.223 milhões em 2020 e US$ 14.150 milhões em 2021.

As contas agregadas de contas de balanço apresentam valores negativos em todos os anos analisados, indicando um passivo líquido. A magnitude do passivo líquido aumentou significativamente de 2018 para 2019, passando de US$ -474,631 milhões para US$ -1.573 milhões. Houve uma diminuição nos anos subsequentes, atingindo US$ -1.073 milhões em 2020 e US$ -7.31 milhões em 2021, embora ainda permaneça em território negativo.

O índice de especialização baseada no balanço, expresso em porcentagem, flutua consideravelmente. Apresenta um valor negativo de -2,89% em 2018, seguido por um aumento para 3,83% em 2019. Em 2020, o índice retorna a valores negativos, registrando -9,83%, e permanece negativo em 2021, com -7,31%. Essa volatilidade sugere mudanças na composição dos ativos e passivos que afetam a especialização do balanço.

Ativos operacionais líquidos

Tendência geral de declínio ao longo do período, com um pico em 2019.

Contas agregadas de contas de balanço

Passivo líquido consistente, com aumento significativo em 2019 e diminuição nos anos seguintes.

Índice de especialização baseada no balanço

Volatilidade considerável, alternando entre valores positivos e negativos, indicando mudanças na estrutura do balanço.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de variação nos ativos operacionais líquidos ao longo do período avaliado. Observa-se um incremento de 2018 para 2019, seguido por declínios consistentes em 2020 e 2021. A magnitude da redução em 2021 é notável, representando o menor valor registrado no período.

As acumulações agregadas baseadas na demonstração de fluxos de caixa apresentam valores negativos em todos os anos analisados. A magnitude desses valores negativos aumenta progressivamente de 2018 para 2019, estabilizando-se e diminuindo ligeiramente nos anos subsequentes. Este padrão sugere uma utilização consistente de caixa para financiar operações ou investimentos.

O índice de competência baseado na demonstração do fluxo de caixa exibe flutuações significativas. Em 2018, o índice é negativo, indicando que a geração de caixa das operações não foi suficiente para cobrir os investimentos em ativos. Em 2019, o índice torna-se positivo, sugerindo uma melhora na capacidade de gerar caixa. No entanto, em 2020 e 2021, o índice retorna a valores negativos, com uma tendência de aprofundamento, indicando novamente uma necessidade de financiamento externo ou utilização de reservas de caixa para sustentar os investimentos.

Ativos operacionais líquidos

Apresentam uma tendência geral de declínio após um aumento inicial, indicando uma possível redução na capacidade operacional ou desinvestimento de ativos.

Acumulações agregadas baseadas na demonstração de fluxos de caixa

Os valores negativos consistentes sugerem uma dependência contínua de fontes externas de financiamento ou a utilização de caixa acumulado em períodos anteriores.

Índice de competência baseado na demonstração do fluxo de caixa

A volatilidade do índice indica instabilidade na relação entre a geração de caixa operacional e os investimentos, com uma tendência de deterioração nos últimos dois anos.