Análise de áreas geográficas
HP Inc. opera em 2 regiões: Estados Unidos e Outros países.
Taxa de rotatividade de ativos da área geográfica
HP Inc., rácio de rotação dos activos por área geográfica
| 31 de out. de 2018 | 31 de out. de 2017 | 31 de out. de 2016 | 31 de out. de 2015 | 31 de out. de 2014 | 31 de out. de 2013 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 22.03 | 22.31 | 24.48 | 6.85 | 6.85 | 7.26 |
| Outros países | 29.98 | 32.35 | 30.23 | 11.75 | 12.81 | 12.17 |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2018-10-31), 10-K (Data do relatório: 2017-10-31), 10-K (Data do relatório: 2016-10-31), 10-K (Data do relatório: 2015-10-31), 10-K (Data do relatório: 2014-10-31), 10-K (Data do relatório: 2013-10-31).
Ao analisar o índice de rotatividade de ativos na área geográfica dos Estados Unidos, observa-se uma estabilidade relativa entre 2013 e 2015, com valores em torno de 7,0 a 6,85. No entanto, a partir de 2016, há uma significativa elevação para 24,48, mantendo-se em níveis elevados em 2017 e 2018, com aproximadamente 22,31 e 22,03, respectivamente. Essa mudança indica uma melhora considerável na eficiência do uso dos ativos nos Estados Unidos a partir de 2016, possivelmente refletindo melhorias na gestão operacional ou mudanças estratégicas que aumentaram a produtividade dos ativos naquele mercado.
Já na análise da área de outros países, o índice de rotatividade apresenta uma tendência de crescimento ao longo do período. De valores próximos a 12,17 em 2013 e 12,81 em 2014, observa-se uma queda para 11,75 em 2015, seguida de um pico substancial em 2016, atingindo 30,23. Em 2017, há uma ligeira diminuição para 32,35, e em 2018 uma leve redução para 29,98. Esses dados indicam uma melhora significativa na eficiência de uso dos ativos fora do mercado dos Estados Unidos, especialmente a partir de 2016, com uma valorização expressiva nesse índice, sugerindo uma maior eficácia na gestão de ativos internacionais ou uma reestruturação operacional que resultou em melhor alocação de recursos.
De modo geral, os dados revelam uma tendência de aumento considerável na rotatividade de ativos a partir de 2016, tanto nos Estados Unidos quanto em outros países, embora com intensidade e padrões distintos. Nos Estados Unidos, a estabilização em níveis elevados após 2016 aponta para uma consolidação dessa melhora na eficiência. Em contrapartida, os países fora dos Estados Unidos experienciam inicialmente altos índices de rotatividade, com um crescimento acentuado a partir de 2016, indicando avanços na utilização dos ativos nesse mercado. Essa análise sugere uma estratégia bem-sucedida de otimização de ativos internacional e indica uma mudança significativa na gestão operacional a partir de 2016.
Taxa de rotatividade de ativos da área geográfica:Estados Unidos
HP Inc.; Estados Unidos; Cálculo do índice de giro de ativos da área
| 31 de out. de 2018 | 31 de out. de 2017 | 31 de out. de 2016 | 31 de out. de 2015 | 31 de out. de 2014 | 31 de out. de 2013 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Receita líquida | 20,602) | 19,321) | 18,042) | 37,679) | 38,805) | 40,284) |
| Imobilizado líquido | 935) | 866) | 737) | 5,501) | 5,668) | 5,546) |
| Rácio de atividade da área geográfica | ||||||
| Taxa de rotatividade de ativos da área geográfica1 | 22.03 | 22.31 | 24.48 | 6.85 | 6.85 | 7.26 |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2018-10-31), 10-K (Data do relatório: 2017-10-31), 10-K (Data do relatório: 2016-10-31), 10-K (Data do relatório: 2015-10-31), 10-K (Data do relatório: 2014-10-31), 10-K (Data do relatório: 2013-10-31).
1 2018 cálculo
Taxa de rotatividade de ativos da área geográfica = Receita líquida ÷ Imobilizado líquido
= 20,602 ÷ 935 = 22.03
Ao analisar as receitas líquidas ao longo do período observado, verifica-se que houve uma tendência de retração de 2013 a 2016, com uma diminuição contínua na receita, passando de US$ 40.284 milhões em 2013 para US$ 18.042 milhões em 2016. A partir de 2017, nota-se uma recuperação, com crescimento para US$ 19.321 milhões e posteriormente para US$ 20.602 milhões em 2018, embora os valores ainda estejam abaixo do nível de 2013.
O valor de imobilizado líquido apresentou uma trajetória de crescimento ao longo do período. Em 2013, era de US$ 5.546 milhões, crescendo de forma gradual até atingir US$ 935 milhões em 2018. Essa evolução sugere que a empresa continuou investindo em seus ativos fixos ao longo dos anos, especialmente após 2015, período no qual o crescimento foi mais acentuado.
Quanto à taxa de rotatividade de ativos na área geográfica, houve uma redução de 7,26 em 2013 para 6,85 em 2014. A taxa permaneceu constante em 2015, indicando estabilidade na eficiência de utilização dos ativos. A partir de 2016, observa-se uma mudança abrupta para 24,48, seguida de uma ligeira redução para 22,31 em 2017 e 22,03 em 2018. Este aumento significativo em 2016 sugere uma melhora marcante na eficiência na utilização dos ativos nesse período, embora essa melhora não tenha sido sustentada de maneira contínua nos anos seguintes.
Em suma, a análise revela um período de declínio na receita até 2016, seguido por uma recuperação parcial. O crescimento do ativo imobilizado indica investimentos contínuos, enquanto a taxa de rotatividade situa-se, principalmente após 2016, em níveis elevados, refletindo uma maior eficiência na utilização dos ativos nesta fase.
Taxa de rotatividade de ativos da área geográfica: Outros países
HP Inc.; Outros países; Cálculo do índice de giro de ativos da área
| 31 de out. de 2018 | 31 de out. de 2017 | 31 de out. de 2016 | 31 de out. de 2015 | 31 de out. de 2014 | 31 de out. de 2013 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Receita líquida | 37,870) | 32,735) | 30,196) | 65,676) | 72,649) | 72,014) |
| Imobilizado líquido | 1,263) | 1,012) | 999) | 5,589) | 5,672) | 5,917) |
| Rácio de atividade da área geográfica | ||||||
| Taxa de rotatividade de ativos da área geográfica1 | 29.98 | 32.35 | 30.23 | 11.75 | 12.81 | 12.17 |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2018-10-31), 10-K (Data do relatório: 2017-10-31), 10-K (Data do relatório: 2016-10-31), 10-K (Data do relatório: 2015-10-31), 10-K (Data do relatório: 2014-10-31), 10-K (Data do relatório: 2013-10-31).
1 2018 cálculo
Taxa de rotatividade de ativos da área geográfica = Receita líquida ÷ Imobilizado líquido
= 37,870 ÷ 1,263 = 29.98
Ao analisar os dados financeiros ao longo do período de cinco anos, observa-se que a receita líquida apresentou variações ao longo do tempo, inicialmente apresentando um crescimento de 2013 para 2014, passando de aproximadamente US$ 72 bilhões para US$ 72,7 bilhões. Contudo, houve uma redução significativa em 2015, quando a receita caiu para cerca de US$ 65,7 bilhões. Nos anos seguintes, notou-se uma recuperação, com crescimento até atingir aproximadamente US$ 37,9 bilhões em 2018, embora ainda abaixo dos níveis de 2013 e 2014, indicando uma tendência de recuperação parcial após a queda de 2015.
Já o imobilizado líquido mostrou uma redução de aproximadamente 5917 milhões de dólares em 2013 para 5589 milhões em 2015, configurando uma diminuição no ativo físico investido no período, com uma recuperação nesta métrica ulterior e aumento consistente até 2018, atingindo em torno de 1263 milhões. Este comportamento sugere uma tendência de desinvestimento ou de depreciação nos ativos físicos até 2015, seguida de um possível reequilíbrio ou aquisição de ativos adicionais nos anos posteriores.
Quanto à taxa de rotatividade de ativos da área geográfica, há uma tendência de aumento ao longo do período, inicialmente em 12,17 em 2013, crescendo para 12,81 em 2014, e diminuindo ligeiramente para 11,75 em 2015. A partir de 2016, a taxa saltou para 30,23, atingindo 32,35 em 2017, e posteriormente se estabilizando ligeiramente em 29,98 em 2018. Este aumento substancial na rotatividade indica uma maior eficiência na utilização dos ativos na área geográfica ao longo do tempo, possivelmente decorrente de melhorias operacionais, ajustes estratégicos ou otimizações de recursos.
- Resumo Geral:
- A análise revela uma tendência de recuperação no desempenho financeiro após uma queda expressiva em 2015. A receita líquida exibiu sinais de retomada, ainda que sem atingir os níveis anteriores ao período de crise. O imobilizado líquido apresentou decréscimos até 2015, seguido de uma recuperação nos anos posteriores, sugerindo reavaliações ou novos investimentos. A significativa elevação na taxa de rotatividade de ativos indica maior eficiência operacional na utilização dos recursos geográficos ao longo do período, refletindo possíveis melhorias estratégicas na gestão de ativos.
Receita líquida
HP Inc., receita líquida por área geográfica
US$ em milhões
| 31 de out. de 2018 | 31 de out. de 2017 | 31 de out. de 2016 | 31 de out. de 2015 | 31 de out. de 2014 | 31 de out. de 2013 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 20,602) | 19,321) | 18,042) | 37,679) | 38,805) | 40,284) |
| Outros países | 37,870) | 32,735) | 30,196) | 65,676) | 72,649) | 72,014) |
| Total | 58,472) | 52,056) | 48,238) | 103,355) | 111,454) | 112,298) |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2018-10-31), 10-K (Data do relatório: 2017-10-31), 10-K (Data do relatório: 2016-10-31), 10-K (Data do relatório: 2015-10-31), 10-K (Data do relatório: 2014-10-31), 10-K (Data do relatório: 2013-10-31).
A análise dos dados financeiros revela que a receita líquida total apresentou uma tendência de queda entre 2013 e 2016, passando de US$ 112.298 milhões em 2013 para US$ 48.238 milhões em 2016. Durante esse período, a redução ocorreu de forma consistente, indicando uma diminuição significativa no volume de receita.
A partir de 2016, houve uma recuperação gradual na receita líquida total, que cresceu de US$ 48.238 milhões em 2016 para US$ 58.472 milhões em 2018. Este aumento sugere uma retomada do desempenho financeiro após um período de declínio. A trajetória de recuperação foi progressiva, embora não atinja ainda os níveis de receita observados em 2013 e 2014.
A receita proveniente dos Estados Unidos acompanhou uma tendência semelhante, apresentando queda de US$ 40.284 milhões em 2013 para US$ 18.042 milhões em 2016, seguida por uma recuperação até US$ 20.602 milhões em 2018. Apesar de o valor dos EUA ainda ser significativamente inferior aos anos iniciais, a melhora após 2016 indica um possível retorno ao crescimento na região.
Nos demais países, observou-se uma leve redução na receita de US$ 72.014 milhões em 2013 para US$ 65.676 milhões em 2015, seguida de uma forte queda em 2016 para US$ 30.196 milhões. Posteriormente, houve um crescimento consistente, atingindo US$ 37.870 milhões em 2018, consolidando uma recuperação na contribuição de receita externa.
No conjunto, os dados indicam que, após um período de declínio acentuado, há sinais de uma fase de recuperação na receita líquida total, impulsionada especialmente pela melhora nas receitas internacional e dos Estados Unidos. Essa mudança de tendência pode refletir ajustes estratégicos, ações de mercado ou melhorias operacionais adotadas no período de 2016 a 2018.
Imobilizado líquido
HP Inc., activos fixos fixos tangíveis líquidos por área geográfica
US$ em milhões
| 31 de out. de 2018 | 31 de out. de 2017 | 31 de out. de 2016 | 31 de out. de 2015 | 31 de out. de 2014 | 31 de out. de 2013 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Estados Unidos | 935) | 866) | 737) | 5,501) | 5,668) | 5,546) |
| Outros países | 1,263) | 1,012) | 999) | 5,589) | 5,672) | 5,917) |
| Total | 2,198) | 1,878) | 1,736) | 11,090) | 11,340) | 11,463) |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2018-10-31), 10-K (Data do relatório: 2017-10-31), 10-K (Data do relatório: 2016-10-31), 10-K (Data do relatório: 2015-10-31), 10-K (Data do relatório: 2014-10-31), 10-K (Data do relatório: 2013-10-31).
Ao analisar a evolução do imobilizado líquido ao longo do período de outubro de 2013 a outubro de 2018, observa-se que o ativo fixo total manteve-se relativamente estável até 2015, registrando valores próximos de aproximadamente US$ 11,1 bilhões. Entretanto, a partir de 2016, ocorreu uma significativa elevação nesse indicador, passando de aproximadamente US$ 11,09 bilhões para cerca de US$ 17,36 bilhões em 2016, e continuando a crescer nos anos subsequentes, atingindo US$ 21,98 bilhões em 2018.
- Distribuição por regiões
- Nos Estados Unidos, o imobilizado líquido apresentou estabilidade até 2015, com valores entre US$ 5,5 bilhões e US$ 5,7 bilhões. Após esse período, houve um aumento expressivo, chegando a US$ 7,37 bilhões em 2016, seguido de crescimento contínuo até atingir US$ 9,35 bilhões em 2018. Similarmente, nos demais países, o ativo fixo permaneceu relativamente constante até 2015, na faixa de US$ 5,6 a US$ 5,9 bilhões, antes de experimentar um incremento acentuado a partir de 2016, atingindo US$ 9,99 bilhões em 2016 e chegando a US$ 12,63 bilhões em 2018.
O padrão geral indica que a maior parte do aumento do imobilizado líquido observado a partir de 2016 é impulsionado pelo crescimento dos ativos nas regiões dos Estados Unidos e de outros países. Essa tendência sugere que a companhia pode ter realizado investimentos significativos em ativos fixos nesse período, ou uma reavaliação de seus ativos que resultou em aumento de valores contábeis. Além disso, a proporção entre os ativos das duas regiões manteve-se relativamente equilibrada durante todo o período, embora os Estados Unidos tenham apresentado incrementos mais expressivos em relação ao total.