Balanço patrimonial: passivo e patrimônio líquido

O balanço patrimonial fornece aos credores, investidores e analistas informações sobre os recursos (ativos) da empresa e suas fontes de capital (seu patrimônio líquido e passivos). Normalmente, também fornece informações sobre a capacidade de ganhos futuros dos ativos de uma empresa, bem como uma indicação dos fluxos de caixa que podem vir de recebíveis e estoques.

O passivo representa obrigações de uma empresa decorrentes de eventos passados, cuja liquidação deve resultar em uma saída de benefícios econômicos da entidade.

ON Semiconductor Corp., Balanço Patrimonial Consolidado: Passivo e Patrimônio Líquido

US$ em milhares

	31 de dez. de 2023	31 de dez. de 2022	31 de dez. de 2021	31 de dez. de 2020	31 de dez. de 2019
Contas a pagar	725,600)	852,100)	635,100)	572,900)	543,600)
Folha de pagamento acumulada e benefícios relacionados	183,800)	284,800)	285,400)	166,800)	153,400)
Valor devido ao vendedor EFK	—)	236,300)	—)	—)	—)
Reservas relacionadas a vendas	108,300)	209,900)	229,900)	233,300)	247,300)
Imposto de renda a pagar	37,400)	34,800)	23,600)	25,500)	22,500)
Outros__________	333,700)	281,500)	196,000)	144,400)	115,600)
Despesas acumuladas e outros passivos circulantes	663,200)	1,047,300)	734,900)	570,000)	538,800)
Parcela corrente dos passivos de arrendamento mercantil de financiamento	800)	14,200)	12,700)	—)	—)
Parcela atual da dívida de longo prazo	794,000)	147,800)	160,700)	531,600)	736,000)
Passivo circulante	2,183,600)	2,061,400)	1,543,400)	1,674,500)	1,818,400)
Dívida de longo prazo, excluindo parcela corrente	2,542,600)	3,045,700)	2,913,900)	2,959,700)	2,876,500)
Passivo por impostos diferidos	38,700)	34,100)	43,200)	57,300)	60,200)
Passivos de arrendamento de financiamento de longo prazo	22,400)	23,000)	10,200)	—)	—)
Outros passivos de longo prazo	627,300)	607,300)	510,900)	418,400)	346,300)
Passivos de longo prazo	3,231,000)	3,710,100)	3,478,200)	3,435,400)	3,283,000)
Total do passivo	5,414,600)	5,771,500)	5,021,600)	5,109,900)	5,101,400)
Ações ordinárias, valor nominal de US$ 0,01	6,200)	6,100)	6,000)	5,700)	5,700)
Capital adicional realizado	5,210,900)	4,670,900)	4,633,300)	4,133,100)	3,809,500)
Outras perdas abrangentes acumuladas	(45,200)	(23,200)	(40,600)	(57,600)	(54,300)
Ganhos acumulados	6,548,100)	4,364,400)	2,435,100)	1,425,500)	1,191,300)
Ações em tesouraria, a custo	(3,937,400)	(2,829,700)	(2,448,400)	(1,968,200)	(1,650,500)
Total do patrimônio líquido da ON Semiconductor Corporation	7,782,600)	6,188,500)	4,585,400)	3,538,500)	3,301,700)
Participação de não controladores	18,000)	18,500)	19,000)	19,600)	22,400)
Total do patrimônio líquido	7,800,600)	6,207,000)	4,604,400)	3,558,100)	3,324,100)
Total do passivo e patrimônio líquido	13,215,200)	11,978,500)	9,626,000)	8,668,000)	8,425,500)

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).

Ao analisar as tendências financeiras ao longo dos cinco anos considerados, observa-se um crescimento consistente no total do passivo e no patrimônio líquido, refletindo uma expansão da empresa durante esse período. O total do passivo aumentou de aproximadamente US$ 5,1 bilhões em 2019 para cerca de US$ 5,4 bilhões em 2023, indicando uma elevação na alavancagem financeira, embora a relação com o aumento do patrimônio líquido também tenha contribuído para uma posição financeira mais robusta.

O passivo total apresentou variações, com um pico em 2022, atingindo aproximadamente US$ 5,77 bilhões, antes de uma redução em 2023. Destaca-se a elevação do passivo circulante e de longo prazo ao longo do período, principalmente devido ao aumento da dívida de longo prazo, que passou de cerca de US$ 2,87 bilhões em 2019 para aproximadamente US$ 3,23 bilhões em 2023. Tal aumento sugere uma estratégia de financiamento de expansão ou atividades de capital, embora o montante de dívidas de longo prazo tenha sido reduzido em 2023 em relação a 2022, indicando possível quitação ou refinanciamento de dívidas.

Os passivos relacionados a arrendamento mercantil e outros passivos de longo prazo mostraram crescimento, especialmente de 2019 a 2023, o que demonstra uma maior participação de contratos de arrendamento e outros compromissos de longo prazo na estrutura de passivos. Os passivos de impostos diferidos, por sua vez, reduziram-se ao longo do período, indicando eventuais melhorias na eficiência fiscal ou mudanças nas posições tributárias.

Conforme ao patrimônio líquido, há uma tendência de crescimento significativo, de aproximadamente US$ 3,3 bilhões em 2019 para quase US$ 7,8 bilhões em 2023. Este aumento foi impulsionado principalmente pelo crescimento do capital adicional realizado e pelos ganhos acumulados, que aumentaram consideravelmente ao longo dos anos. A redução de ações em tesouraria ao longo do período também sugere uma gestão de ações visando valor para os acionistas ou recompra de ações.

O patrimônio de ações ordinárias permaneceu relativamente estável, com ligeiras variações, enquanto as perdas abrangentes acumuladas apresentaram-se negativamente ao longo do tempo, embora sua magnitude tenha sido moderada em comparação com os ganhos acumulados, este último apresentando um crescimento expressivo. A diminuição das perdas abrangentes ao longo do tempo indica uma melhora na performance compreendida pelas perdas não realizadas ou outras perdas acumuladas.

O crescimento geral na estrutura patrimonial, refletido na elevação do total do patrimônio líquido, aponta para uma forte expansão da empresa, consolidando sua capacidade de absorver obrigações e investir em novos projetos. Ainda assim, é importante monitorar a composição de dívidas e recursos próprios para assegurar uma gestão financeira equilibrada e sustentada ao longo do tempo.

ON Semiconductor Corp. (NASDAQ:ON)

Balanço patrimonial: passivo e patrimônio líquido