ON Semiconductor Corp. (NASDAQ:ON)

A análise dos dados demonstra uma dinâmica complexa nos ativos intangíveis ao longo do período avaliado. Observa-se uma variação significativa na composição desses ativos, com destaque para a boa vontade, que representa a maior parcela do total.

Boa vontade

A boa vontade apresentou um aumento inicial em 2020, seguido por uma redução notável em 2022 e 2023, mantendo-se estável nestes dois últimos anos. Este comportamento sugere possíveis reavaliações ou ajustes contábeis.

Relacionamento com clientes

O valor do relacionamento com clientes permaneceu constante ao longo de todo o período analisado, indicando uma estabilidade na avaliação desse ativo.

Tecnologia desenvolvida

A tecnologia desenvolvida apresentou um crescimento constante de 2019 a 2021, com estabilização nos anos subsequentes. Isso pode indicar um período de investimento em pesquisa e desenvolvimento seguido por uma fase de consolidação.

IPRD

O IPRD (Identifiable Property, Plant and Equipment) demonstrou uma tendência de queda de 2019 a 2021, com dados ausentes para 2022 e 2023, o que impede a análise da sua evolução mais recente.

Licenças

O valor das licenças manteve-se inalterado durante todo o período, sugerindo uma política de manutenção constante desse tipo de ativo.

Outros intangíveis

Os outros intangíveis apresentaram uma ligeira flutuação, com um aumento em 2022 e um retorno ao valor anterior em 2023.

Ativos intangíveis, custo original

O custo original dos ativos intangíveis apresentou um crescimento modesto até 2021, seguido por uma pequena redução em 2023, refletindo as variações nos componentes individuais.

Amortização acumulada

A amortização acumulada apresentou um aumento constante ao longo do período, o que é esperado com o passar do tempo e o uso dos ativos intangíveis. A taxa de crescimento da amortização acumulada parece estar acelerando.

Perdas acumuladas por imparidade

As perdas acumuladas por imparidade aumentaram significativamente em 2022 e permaneceram estáveis em 2023, indicando uma possível desvalorização de ativos intangíveis.

Activos incorpóreos, valor contabilístico

O valor contabilístico dos ativos incorpóreos apresentou uma tendência de declínio ao longo do período, impulsionada pelo aumento da amortização acumulada e das perdas por imparidade, apesar do crescimento inicial do custo original.

Goodwill e ativos intangíveis

O total de boa vontade e ativos intangíveis seguiu uma trajetória semelhante à da boa vontade, com um pico em 2021 e uma subsequente redução em 2022 e 2023.

Em resumo, a análise revela uma gestão ativa dos ativos intangíveis, com ajustes na boa vontade e na avaliação de outros componentes. O aumento da amortização acumulada e das perdas por imparidade impactou negativamente o valor contabilístico dos ativos incorpóreos.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de crescimento consistente ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento progressivo nos ativos totais, passando de 8.425.500 milhares de dólares americanos em 2019 para 13.215.200 milhares de dólares americanos em 2023. O ativo total ajustado também apresenta uma tendência similar, embora com valores inferiores, evoluindo de 6.766.300 milhares de dólares americanos em 2019 para 11.637.600 milhares de dólares americanos em 2023.

O patrimônio líquido total e o patrimônio líquido total ajustado exibem um crescimento notável. O patrimônio líquido total aumenta de 3.301.700 milhares de dólares americanos em 2019 para 7.782.600 milhares de dólares americanos em 2023. O patrimônio líquido total ajustado, com um crescimento ainda mais expressivo, passa de 1.642.500 milhares de dólares americanos em 2019 para 6.205.000 milhares de dólares americanos em 2023. Este aumento sugere um fortalecimento da posição financeira da entidade.

A rentabilidade, medida pelo lucro líquido atribuível, demonstra uma variação significativa. Em 2019 e 2020, o lucro líquido se manteve relativamente estável, em torno de 200 a 230 milhões de dólares americanos. Contudo, a partir de 2021, observa-se um aumento substancial, atingindo 1.009.600 milhares de dólares americanos em 2021, 1.902.200 milhares de dólares americanos em 2022 e 2.183.700 milhares de dólares americanos em 2023. O lucro líquido ajustado acompanha essa tendência, com um pico em 2022, mas retornando ao nível de 2023.

Tendências Gerais

Crescimento constante nos ativos totais e no patrimônio líquido.

Rentabilidade

Aumento significativo do lucro líquido a partir de 2021, indicando melhoria na performance operacional.

Ajustes

Os valores ajustados de ativos e patrimônio líquido são consistentemente menores que os valores totais, sugerindo a existência de itens que são excluídos dos cálculos ajustados.

A análise dos dados financeiros revela tendências significativas em diversos indicadores ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma melhora consistente na rentabilidade, evidenciada pelo aumento progressivo do índice de margem de lucro líquido, que passou de 3,84% em 2019 para 26,46% em 2023. A versão ajustada desse índice seguiu uma trajetória semelhante, com um pico em 2022 (26,81%) e uma ligeira diminuição em 2023.

O índice de giro total dos ativos apresentou flutuações modestas, mantendo-se relativamente estável em torno de 0,6 a 0,7. A versão ajustada desse índice demonstrou um comportamento similar, com valores ligeiramente superiores, mas também com estabilidade ao longo do tempo.

A alavancagem financeira, medida pelo índice de alavancagem financeira, apresentou uma tendência de declínio constante, indicando uma redução do endividamento. Este índice diminuiu de 2,55 em 2019 para 1,7 em 2023. O índice ajustado de alavancagem financeira também seguiu essa tendência de queda, embora com valores iniciais mais elevados.

Os índices de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) e retorno sobre ativos (ROA) demonstraram um aumento substancial ao longo do período analisado. O ROE, tanto na sua versão original quanto na ajustada, apresentou um crescimento expressivo, passando de 6,41% e 12,89% em 2019, respectivamente, para 28,06% e 35,19% em 2023. O ROA também exibiu uma melhora significativa, aumentando de 2,51% em 2019 para 16,52% em 2023, com a versão ajustada mostrando um desempenho ainda mais robusto.

Índice de margem de lucro líquido

Demonstra uma forte tendência de crescimento, indicando melhoria na capacidade de gerar lucro a partir das vendas.

Índice de giro total dos ativos

A estabilidade sugere uma utilização consistente dos ativos para gerar receita.

Índice de alavancagem financeira

A diminuição indica uma redução do risco financeiro associado ao endividamento.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido

O aumento significativo reflete uma melhoria na eficiência na utilização do patrimônio líquido para gerar lucro.

Índice de retorno sobre ativos

O crescimento indica uma melhoria na eficiência na utilização dos ativos para gerar lucro.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de crescimento notável em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento substancial no lucro líquido atribuível, partindo de 211.700 milhares de dólares americanos em 2019 para atingir 2.183.700 milhares de dólares americanos em 2023.

O lucro líquido ajustado acompanha essa tendência de crescimento, embora apresente uma ligeira estabilização em 2023, mantendo-se no mesmo patamar de 2.183.700 milhares de dólares americanos. Em 2021 e 2022, o lucro líquido ajustado superou o lucro líquido atribuível, indicando a influência de ajustes contábeis nos resultados.

Índice de Margem de Lucro Líquido

O índice de margem de lucro líquido apresentou uma expansão significativa, evoluindo de 3,84% em 2019 para 26,46% em 2023. Este aumento reflete uma melhoria na rentabilidade da entidade, possivelmente impulsionada por ganhos de eficiência operacional, controle de custos ou mudanças no mix de produtos.

De forma similar, o índice de margem de lucro líquido ajustado demonstra um crescimento expressivo, passando de 3,84% em 2019 para 26,46% em 2023, com um pico de 26,81% em 2022. A convergência entre o índice de margem de lucro líquido e o índice de margem de lucro líquido ajustado em 2023 sugere uma redução no impacto dos ajustes contábeis sobre a rentabilidade final.

Em resumo, os dados indicam um período de forte crescimento e melhoria na rentabilidade, com um aumento consistente nos lucros e nas margens de lucro ao longo dos anos analisados. A estabilização observada em 2023, no que tange ao lucro líquido ajustado, merece acompanhamento para determinar se representa uma mudança de tendência ou uma flutuação temporária.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente nos ativos totais ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente, partindo de 8.425.500 unidades monetárias em 2019 para atingir 13.215.200 unidades monetárias em 2023.

O ativo total ajustado também apresenta crescimento, embora em valores absolutos ligeiramente inferiores aos ativos totais não ajustados. A progressão é de 6.766.300 unidades monetárias em 2019 para 11.637.600 unidades monetárias em 2023. A diferença entre o ativo total e o ativo total ajustado parece diminuir ao longo do tempo, indicando uma possível alteração na composição dos ativos.

Índice de giro total dos ativos

O índice de giro total dos ativos apresenta flutuações ao longo dos anos. Em 2019, o índice foi de 0,65, diminuindo para 0,61 em 2020. Houve uma recuperação para 0,7 em 2021, seguida por uma ligeira queda para 0,7 em 2022 e, finalmente, um declínio para 0,62 em 2023. Essa variação sugere mudanças na eficiência com que os ativos são utilizados para gerar receita.

Índice de giro total dos ativos (ajustado)

O índice de giro total dos ativos ajustado demonstra um padrão semelhante, porém com valores consistentemente mais altos. Iniciando em 0,82 em 2019, o índice diminuiu para 0,75 em 2020, aumentou para 0,88 em 2021, recuou para 0,8 em 2022 e, por fim, caiu para 0,71 em 2023. A comparação com o índice não ajustado indica que o ajuste dos ativos resulta em uma maior eficiência aparente na geração de receita.

Em resumo, a entidade demonstra crescimento em seus ativos, tanto totais quanto ajustados. No entanto, a eficiência na utilização desses ativos, medida pelos índices de giro, apresenta uma tendência de declínio nos anos mais recentes, o que pode merecer investigação adicional.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória consistente de crescimento nos ativos totais ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento progressivo, partindo de 8.425.500 unidades monetárias em 2019 para atingir 13.215.200 unidades monetárias em 2023.

O ativo total ajustado também apresenta uma tendência de alta, embora com valores inferiores aos ativos totais. O crescimento é notável, passando de 6.766.300 unidades monetárias em 2019 para 11.637.600 unidades monetárias em 2023.

O total do patrimônio líquido da empresa acompanha a tendência de crescimento, com um aumento de 3.301.700 unidades monetárias em 2019 para 7.782.600 unidades monetárias em 2023. O total ajustado do patrimônio líquido também demonstra um crescimento significativo, evoluindo de 1.642.500 unidades monetárias em 2019 para 6.205.000 unidades monetárias em 2023.

A análise dos índices de alavancagem financeira revela uma diminuição consistente ao longo dos anos. O índice de alavancagem financeira, que se situava em 2,55 em 2019, reduziu-se para 1,7 em 2023. De forma similar, o índice de alavancagem financeira ajustado apresentou uma queda, passando de 4,12 em 2019 para 1,88 em 2023.

Tendências Gerais

Crescimento constante nos ativos totais, ativo total ajustado e patrimônio líquido.

Alavancagem Financeira

Redução consistente nos índices de alavancagem financeira, indicando uma menor dependência de financiamento por dívida.

Patrimônio Líquido

Aumento significativo tanto no patrimônio líquido total quanto no ajustado, refletindo um fortalecimento da posição financeira da entidade.

Em resumo, os dados indicam uma evolução positiva da situação financeira, caracterizada por um crescimento sustentado dos ativos e do patrimônio líquido, acompanhado por uma diminuição da alavancagem financeira.

A análise dos dados financeiros demonstra um padrão de crescimento significativo ao longo do período avaliado. O lucro líquido atribuível à companhia apresentou uma trajetória ascendente, com um aumento notável em 2021 e 2022, estabilizando-se em 2023. O lucro líquido ajustado seguiu uma tendência similar, embora com uma ligeira diminuição em 2023 em comparação com 2022.

O patrimônio líquido total da companhia exibiu um crescimento consistente em todos os anos analisados, com aceleração a partir de 2021. O patrimônio líquido ajustado apresentou um crescimento ainda mais expressivo, especialmente entre 2020 e 2022, indicando mudanças na estrutura de capital ou reavaliações de ativos.

Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (ROE)

O ROE apresentou um aumento substancial a partir de 2021, refletindo a melhoria na rentabilidade em relação ao patrimônio líquido. Observa-se uma ligeira diminuição em 2023, mas o índice permanece em um patamar elevado em comparação com os anos anteriores.

Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (Ajustado)

O ROE ajustado demonstra um desempenho ainda mais robusto, com valores significativamente superiores aos do ROE não ajustado. A tendência de crescimento é similar, com um pico em 2022 e uma leve redução em 2023. A diferença entre os dois índices sugere que ajustes no patrimônio líquido têm um impacto considerável na avaliação da rentabilidade.

Em resumo, os dados indicam uma melhora consistente na rentabilidade e no patrimônio líquido ao longo do período analisado, com um crescimento particularmente forte em 2021 e 2022. A estabilização em 2023, embora com valores ainda elevados, sugere uma possível desaceleração no ritmo de crescimento.

A análise dos dados financeiros demonstra um padrão de crescimento significativo ao longo do período avaliado, com variações notáveis em alguns indicadores. O lucro líquido atribuível à companhia apresentou uma trajetória ascendente, com um aumento expressivo em 2021 e 2022, seguido por uma estabilização em 2023. O lucro líquido ajustado seguiu uma tendência similar, embora com um valor ligeiramente inferior ao lucro líquido em 2022 e 2023.

Os ativos totais da entidade também exibiram um crescimento constante, com um aumento notável em 2022 e 2023. O ativo total ajustado apresentou uma dinâmica semelhante, porém com valores consistentemente menores que os ativos totais, indicando possíveis ajustes contábeis ou reclassificações de ativos.

Índice de Retorno sobre Ativos (ROA)

O índice de retorno sobre ativos apresentou um aumento substancial a partir de 2021, atingindo o pico em 2022 e mantendo-se em um patamar elevado em 2023. Este aumento sugere uma melhoria na eficiência da utilização dos ativos para gerar lucro.

Índice de Retorno sobre Ativos (Ajustado)

O índice de retorno sobre ativos ajustado demonstrou uma trajetória de crescimento ainda mais acentuada que o ROA tradicional, com um aumento significativo em 2021 e 2022. A ligeira diminuição observada em 2023, embora ainda em um nível elevado, pode indicar uma influência dos ajustes realizados nos ativos.

Em resumo, os dados indicam um período de expansão e melhoria na rentabilidade, com um crescimento consistente nos ativos e um aumento significativo nos índices de retorno sobre ativos. A diferença entre os valores não ajustados e ajustados sugere a importância de considerar os ajustes contábeis na análise da performance financeira.