Stock Analysis on Net

Costco Wholesale Corp. (NASDAQ:COST)

Análise DuPont: Desagregação do ROE, ROAe índice de margem de lucro líquido 
Dados trimestrais

Microsoft Excel

Desagregação de ROE em dois componentes

Costco Wholesale Corp., decomposição dos ROE (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROE = ROA × Rácio de alavancagem financeira
7 de mai. de 2023 25.46% = 8.99% × 2.83
12 de fev. de 2023 26.55% = 9.05% × 2.93
20 de nov. de 2022 27.40% = 8.91% × 3.08
28 de ago. de 2022 28.31% = 9.11% × 3.11
8 de mai. de 2022 28.28% = 8.84% × 3.20
13 de fev. de 2022 28.39% = 8.74% × 3.25
21 de nov. de 2021 27.97% = 8.05% × 3.47
29 de ago. de 2021 28.51% = 8.45% × 3.37
9 de mai. de 2021 28.67% = 8.25% × 3.47
14 de fev. de 2021 27.75% = 7.91% × 3.51
22 de nov. de 2020 29.10% = 7.18% × 4.05
30 de ago. de 2020 21.89% = 7.20% × 3.04
10 de mai. de 2020 22.08% = 7.17% × 3.08
16 de fev. de 2020 22.74% = 7.74% × 2.94
24 de nov. de 2019 23.55% = 7.26% × 3.24
1 de set. de 2019 24.00% = 8.06% × 2.98
12 de mai. de 2019 24.89% = 8.24% × 3.02
17 de fev. de 2019 24.89% = 8.06% × 3.09
25 de nov. de 2018 24.77% = 7.44% × 3.33
2 de set. de 2018 24.49% = 7.68% × 3.19
13 de mai. de 2018 24.79% = 7.60% × 3.26
18 de fev. de 2018 25.18% = 7.65% × 3.29
26 de nov. de 2017 25.04% = 7.04% × 3.55
3 de set. de 2017 24.86% = 7.37% × 3.37
7 de mai. de 2017 = × 3.60
12 de fev. de 2017 = × 2.86
20 de nov. de 2016 = × 3.05

Com base em relatórios: 10-Q (data do relatório: 2023-05-07), 10-Q (data do relatório: 2023-02-12), 10-Q (data do relatório: 2022-11-20), 10-K (data do relatório: 2022-08-28), 10-Q (data do relatório: 2022-05-08), 10-Q (data do relatório: 2022-02-13), 10-Q (data do relatório: 2021-11-21), 10-K (data do relatório: 2021-08-29), 10-Q (data do relatório: 2021-05-09), 10-Q (data do relatório: 2021-02-14), 10-Q (data do relatório: 2020-11-22), 10-K (data do relatório: 2020-08-30), 10-Q (data do relatório: 2020-05-10), 10-Q (data do relatório: 2020-02-16), 10-Q (data do relatório: 2019-11-24), 10-K (data do relatório: 2019-09-01), 10-Q (data do relatório: 2019-05-12), 10-Q (data do relatório: 2019-02-17), 10-Q (data do relatório: 2018-11-25), 10-K (data do relatório: 2018-09-02), 10-Q (data do relatório: 2018-05-13), 10-Q (data do relatório: 2018-02-18), 10-Q (data do relatório: 2017-11-26), 10-K (data do relatório: 2017-09-03), 10-Q (data do relatório: 2017-05-07), 10-Q (data do relatório: 2017-02-12), 10-Q (data do relatório: 2016-11-20).

A principal razão para a diminuição do retorno sobre o rácio do capital próprio (ROE) ao longo do 3º trimestre de 2023 é a diminuição do rácio de alavancagem financeira.


Desagregação de ROE em três componentes

Costco Wholesale Corp., decomposição dos ROE (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROE = Rácio de margem de lucro líquido × Giro de ativos × Rácio de alavancagem financeira
7 de mai. de 2023 25.46% = 2.60% × 3.46 × 2.83
12 de fev. de 2023 26.55% = 2.63% × 3.44 × 2.93
20 de nov. de 2022 27.40% = 2.59% × 3.43 × 3.08
28 de ago. de 2022 28.31% = 2.62% × 3.47 × 3.11
8 de mai. de 2022 28.28% = 2.65% × 3.34 × 3.20
13 de fev. de 2022 28.39% = 2.67% × 3.27 × 3.25
21 de nov. de 2021 27.97% = 2.59% × 3.10 × 3.47
29 de ago. de 2021 28.51% = 2.61% × 3.24 × 3.37
9 de mai. de 2021 28.67% = 2.58% × 3.19 × 3.47
14 de fev. de 2021 27.75% = 2.48% × 3.19 × 3.51
22 de nov. de 2020 29.10% = 2.55% × 2.81 × 4.05
30 de ago. de 2020 21.89% = 2.45% × 2.94 × 3.04
10 de mai. de 2020 22.08% = 2.36% × 3.04 × 3.08
16 de fev. de 2020 22.74% = 2.44% × 3.18 × 2.94
24 de nov. de 2019 23.55% = 2.47% × 2.94 × 3.24
1 de set. de 2019 24.00% = 2.45% × 3.29 × 2.98
12 de mai. de 2019 24.89% = 2.46% × 3.34 × 3.02
17 de fev. de 2019 24.89% = 2.40% × 3.36 × 3.09
25 de nov. de 2018 24.77% = 2.30% × 3.23 × 3.33
2 de set. de 2018 24.49% = 2.26% × 3.39 × 3.19
13 de mai. de 2018 24.79% = 2.21% × 3.44 × 3.26
18 de fev. de 2018 25.18% = 2.23% × 3.44 × 3.29
26 de nov. de 2017 25.04% = 2.14% × 3.30 × 3.55
3 de set. de 2017 24.86% = 2.12% × 3.47 × 3.37
7 de mai. de 2017 = × × 3.60
12 de fev. de 2017 = × × 2.86
20 de nov. de 2016 = × × 3.05

Com base em relatórios: 10-Q (data do relatório: 2023-05-07), 10-Q (data do relatório: 2023-02-12), 10-Q (data do relatório: 2022-11-20), 10-K (data do relatório: 2022-08-28), 10-Q (data do relatório: 2022-05-08), 10-Q (data do relatório: 2022-02-13), 10-Q (data do relatório: 2021-11-21), 10-K (data do relatório: 2021-08-29), 10-Q (data do relatório: 2021-05-09), 10-Q (data do relatório: 2021-02-14), 10-Q (data do relatório: 2020-11-22), 10-K (data do relatório: 2020-08-30), 10-Q (data do relatório: 2020-05-10), 10-Q (data do relatório: 2020-02-16), 10-Q (data do relatório: 2019-11-24), 10-K (data do relatório: 2019-09-01), 10-Q (data do relatório: 2019-05-12), 10-Q (data do relatório: 2019-02-17), 10-Q (data do relatório: 2018-11-25), 10-K (data do relatório: 2018-09-02), 10-Q (data do relatório: 2018-05-13), 10-Q (data do relatório: 2018-02-18), 10-Q (data do relatório: 2017-11-26), 10-K (data do relatório: 2017-09-03), 10-Q (data do relatório: 2017-05-07), 10-Q (data do relatório: 2017-02-12), 10-Q (data do relatório: 2016-11-20).

A principal razão para a diminuição do retorno sobre o rácio do capital próprio (ROE) ao longo do 3º trimestre de 2023 é a diminuição do rácio de alavancagem financeira.


Desagregação de ROE em cinco componentes

Costco Wholesale Corp., decomposição dos ROE (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROE = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT × Giro de ativos × Rácio de alavancagem financeira
7 de mai. de 2023 25.46% = 0.75 × 0.98 × 3.54% × 3.46 × 2.83
12 de fev. de 2023 26.55% = 0.75 × 0.98 × 3.57% × 3.44 × 2.93
20 de nov. de 2022 27.40% = 0.75 × 0.98 × 3.54% × 3.43 × 3.08
28 de ago. de 2022 28.31% = 0.75 × 0.98 × 3.56% × 3.47 × 3.11
8 de mai. de 2022 28.28% = 0.75 × 0.98 × 3.60% × 3.34 × 3.20
13 de fev. de 2022 28.39% = 0.75 × 0.98 × 3.65% × 3.27 × 3.25
21 de nov. de 2021 27.97% = 0.75 × 0.98 × 3.54% × 3.10 × 3.47
29 de ago. de 2021 28.51% = 0.76 × 0.97 × 3.53% × 3.24 × 3.37
9 de mai. de 2021 28.67% = 0.76 × 0.97 × 3.48% × 3.19 × 3.47
14 de fev. de 2021 27.75% = 0.76 × 0.97 × 3.36% × 3.19 × 3.51
22 de nov. de 2020 29.10% = 0.76 × 0.97 × 3.44% × 2.81 × 4.05
30 de ago. de 2020 21.89% = 0.75 × 0.97 × 3.35% × 2.94 × 3.04
10 de mai. de 2020 22.08% = 0.75 × 0.97 × 3.23% × 3.04 × 3.08
16 de fev. de 2020 22.74% = 0.77 × 0.97 × 3.26% × 3.18 × 2.94
24 de nov. de 2019 23.55% = 0.77 × 0.97 × 3.30% × 2.94 × 3.24
1 de set. de 2019 24.00% = 0.78 × 0.97 × 3.26% × 3.29 × 2.98
12 de mai. de 2019 24.89% = 0.77 × 0.97 × 3.30% × 3.34 × 3.02
17 de fev. de 2019 24.89% = 0.75 × 0.97 × 3.32% × 3.36 × 3.09
25 de nov. de 2018 24.77% = 0.74 × 0.97 × 3.22% × 3.23 × 3.33
2 de set. de 2018 24.49% = 0.71 × 0.97 × 3.29% × 3.39 × 3.19
13 de mai. de 2018 24.79% = 0.69 × 0.96 × 3.32% × 3.44 × 3.26
18 de fev. de 2018 25.18% = 0.69 × 0.97 × 3.32% × 3.44 × 3.29
26 de nov. de 2017 25.04% = 0.68 × 0.97 × 3.26% × 3.30 × 3.55
3 de set. de 2017 24.86% = 0.67 × 0.97 × 3.28% × 3.47 × 3.37
7 de mai. de 2017 = × × × × 3.60
12 de fev. de 2017 = × × × × 2.86
20 de nov. de 2016 = × × × × 3.05

Com base em relatórios: 10-Q (data do relatório: 2023-05-07), 10-Q (data do relatório: 2023-02-12), 10-Q (data do relatório: 2022-11-20), 10-K (data do relatório: 2022-08-28), 10-Q (data do relatório: 2022-05-08), 10-Q (data do relatório: 2022-02-13), 10-Q (data do relatório: 2021-11-21), 10-K (data do relatório: 2021-08-29), 10-Q (data do relatório: 2021-05-09), 10-Q (data do relatório: 2021-02-14), 10-Q (data do relatório: 2020-11-22), 10-K (data do relatório: 2020-08-30), 10-Q (data do relatório: 2020-05-10), 10-Q (data do relatório: 2020-02-16), 10-Q (data do relatório: 2019-11-24), 10-K (data do relatório: 2019-09-01), 10-Q (data do relatório: 2019-05-12), 10-Q (data do relatório: 2019-02-17), 10-Q (data do relatório: 2018-11-25), 10-K (data do relatório: 2018-09-02), 10-Q (data do relatório: 2018-05-13), 10-Q (data do relatório: 2018-02-18), 10-Q (data do relatório: 2017-11-26), 10-K (data do relatório: 2017-09-03), 10-Q (data do relatório: 2017-05-07), 10-Q (data do relatório: 2017-02-12), 10-Q (data do relatório: 2016-11-20).

A principal razão para a diminuição do retorno sobre o rácio do capital próprio (ROE) ao longo do 3º trimestre de 2023 é a diminuição do rácio de alavancagem financeira.


Desagregação de ROA em dois componentes

Costco Wholesale Corp., decomposição dos ROA (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROA = Rácio de margem de lucro líquido × Giro de ativos
7 de mai. de 2023 8.99% = 2.60% × 3.46
12 de fev. de 2023 9.05% = 2.63% × 3.44
20 de nov. de 2022 8.91% = 2.59% × 3.43
28 de ago. de 2022 9.11% = 2.62% × 3.47
8 de mai. de 2022 8.84% = 2.65% × 3.34
13 de fev. de 2022 8.74% = 2.67% × 3.27
21 de nov. de 2021 8.05% = 2.59% × 3.10
29 de ago. de 2021 8.45% = 2.61% × 3.24
9 de mai. de 2021 8.25% = 2.58% × 3.19
14 de fev. de 2021 7.91% = 2.48% × 3.19
22 de nov. de 2020 7.18% = 2.55% × 2.81
30 de ago. de 2020 7.20% = 2.45% × 2.94
10 de mai. de 2020 7.17% = 2.36% × 3.04
16 de fev. de 2020 7.74% = 2.44% × 3.18
24 de nov. de 2019 7.26% = 2.47% × 2.94
1 de set. de 2019 8.06% = 2.45% × 3.29
12 de mai. de 2019 8.24% = 2.46% × 3.34
17 de fev. de 2019 8.06% = 2.40% × 3.36
25 de nov. de 2018 7.44% = 2.30% × 3.23
2 de set. de 2018 7.68% = 2.26% × 3.39
13 de mai. de 2018 7.60% = 2.21% × 3.44
18 de fev. de 2018 7.65% = 2.23% × 3.44
26 de nov. de 2017 7.04% = 2.14% × 3.30
3 de set. de 2017 7.37% = 2.12% × 3.47
7 de mai. de 2017 = ×
12 de fev. de 2017 = ×
20 de nov. de 2016 = ×

Com base em relatórios: 10-Q (data do relatório: 2023-05-07), 10-Q (data do relatório: 2023-02-12), 10-Q (data do relatório: 2022-11-20), 10-K (data do relatório: 2022-08-28), 10-Q (data do relatório: 2022-05-08), 10-Q (data do relatório: 2022-02-13), 10-Q (data do relatório: 2021-11-21), 10-K (data do relatório: 2021-08-29), 10-Q (data do relatório: 2021-05-09), 10-Q (data do relatório: 2021-02-14), 10-Q (data do relatório: 2020-11-22), 10-K (data do relatório: 2020-08-30), 10-Q (data do relatório: 2020-05-10), 10-Q (data do relatório: 2020-02-16), 10-Q (data do relatório: 2019-11-24), 10-K (data do relatório: 2019-09-01), 10-Q (data do relatório: 2019-05-12), 10-Q (data do relatório: 2019-02-17), 10-Q (data do relatório: 2018-11-25), 10-K (data do relatório: 2018-09-02), 10-Q (data do relatório: 2018-05-13), 10-Q (data do relatório: 2018-02-18), 10-Q (data do relatório: 2017-11-26), 10-K (data do relatório: 2017-09-03), 10-Q (data do relatório: 2017-05-07), 10-Q (data do relatório: 2017-02-12), 10-Q (data do relatório: 2016-11-20).

A principal razão para a diminuição do rácio de retorno sobre os ativos (ROA) ao longo do 3º trimestre de 2023 é a diminuição da rendibilidade medida pelo rácio da margem de lucro líquido.


Desagregação de ROA em quatro componentes

Costco Wholesale Corp., decomposição dos ROA (dados trimestrais)

Microsoft Excel
ROA = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT × Giro de ativos
7 de mai. de 2023 8.99% = 0.75 × 0.98 × 3.54% × 3.46
12 de fev. de 2023 9.05% = 0.75 × 0.98 × 3.57% × 3.44
20 de nov. de 2022 8.91% = 0.75 × 0.98 × 3.54% × 3.43
28 de ago. de 2022 9.11% = 0.75 × 0.98 × 3.56% × 3.47
8 de mai. de 2022 8.84% = 0.75 × 0.98 × 3.60% × 3.34
13 de fev. de 2022 8.74% = 0.75 × 0.98 × 3.65% × 3.27
21 de nov. de 2021 8.05% = 0.75 × 0.98 × 3.54% × 3.10
29 de ago. de 2021 8.45% = 0.76 × 0.97 × 3.53% × 3.24
9 de mai. de 2021 8.25% = 0.76 × 0.97 × 3.48% × 3.19
14 de fev. de 2021 7.91% = 0.76 × 0.97 × 3.36% × 3.19
22 de nov. de 2020 7.18% = 0.76 × 0.97 × 3.44% × 2.81
30 de ago. de 2020 7.20% = 0.75 × 0.97 × 3.35% × 2.94
10 de mai. de 2020 7.17% = 0.75 × 0.97 × 3.23% × 3.04
16 de fev. de 2020 7.74% = 0.77 × 0.97 × 3.26% × 3.18
24 de nov. de 2019 7.26% = 0.77 × 0.97 × 3.30% × 2.94
1 de set. de 2019 8.06% = 0.78 × 0.97 × 3.26% × 3.29
12 de mai. de 2019 8.24% = 0.77 × 0.97 × 3.30% × 3.34
17 de fev. de 2019 8.06% = 0.75 × 0.97 × 3.32% × 3.36
25 de nov. de 2018 7.44% = 0.74 × 0.97 × 3.22% × 3.23
2 de set. de 2018 7.68% = 0.71 × 0.97 × 3.29% × 3.39
13 de mai. de 2018 7.60% = 0.69 × 0.96 × 3.32% × 3.44
18 de fev. de 2018 7.65% = 0.69 × 0.97 × 3.32% × 3.44
26 de nov. de 2017 7.04% = 0.68 × 0.97 × 3.26% × 3.30
3 de set. de 2017 7.37% = 0.67 × 0.97 × 3.28% × 3.47
7 de mai. de 2017 = × × ×
12 de fev. de 2017 = × × ×
20 de nov. de 2016 = × × ×

Com base em relatórios: 10-Q (data do relatório: 2023-05-07), 10-Q (data do relatório: 2023-02-12), 10-Q (data do relatório: 2022-11-20), 10-K (data do relatório: 2022-08-28), 10-Q (data do relatório: 2022-05-08), 10-Q (data do relatório: 2022-02-13), 10-Q (data do relatório: 2021-11-21), 10-K (data do relatório: 2021-08-29), 10-Q (data do relatório: 2021-05-09), 10-Q (data do relatório: 2021-02-14), 10-Q (data do relatório: 2020-11-22), 10-K (data do relatório: 2020-08-30), 10-Q (data do relatório: 2020-05-10), 10-Q (data do relatório: 2020-02-16), 10-Q (data do relatório: 2019-11-24), 10-K (data do relatório: 2019-09-01), 10-Q (data do relatório: 2019-05-12), 10-Q (data do relatório: 2019-02-17), 10-Q (data do relatório: 2018-11-25), 10-K (data do relatório: 2018-09-02), 10-Q (data do relatório: 2018-05-13), 10-Q (data do relatório: 2018-02-18), 10-Q (data do relatório: 2017-11-26), 10-K (data do relatório: 2017-09-03), 10-Q (data do relatório: 2017-05-07), 10-Q (data do relatório: 2017-02-12), 10-Q (data do relatório: 2016-11-20).

A principal razão para a diminuição do rácio de retorno sobre os ativos (ROA) ao longo do 3º trimestre de 2023 é a diminuição da rentabilidade operacional medida pelo rácio da margem EBIT.


Desagregação do rácio da margem de lucro líquido

Costco Wholesale Corp., decomposição da taxa de margem de lucro líquido (dados trimestrais)

Microsoft Excel
Rácio de margem de lucro líquido = Carga tributária × Encargos com juros × Margem EBIT
7 de mai. de 2023 2.60% = 0.75 × 0.98 × 3.54%
12 de fev. de 2023 2.63% = 0.75 × 0.98 × 3.57%
20 de nov. de 2022 2.59% = 0.75 × 0.98 × 3.54%
28 de ago. de 2022 2.62% = 0.75 × 0.98 × 3.56%
8 de mai. de 2022 2.65% = 0.75 × 0.98 × 3.60%
13 de fev. de 2022 2.67% = 0.75 × 0.98 × 3.65%
21 de nov. de 2021 2.59% = 0.75 × 0.98 × 3.54%
29 de ago. de 2021 2.61% = 0.76 × 0.97 × 3.53%
9 de mai. de 2021 2.58% = 0.76 × 0.97 × 3.48%
14 de fev. de 2021 2.48% = 0.76 × 0.97 × 3.36%
22 de nov. de 2020 2.55% = 0.76 × 0.97 × 3.44%
30 de ago. de 2020 2.45% = 0.75 × 0.97 × 3.35%
10 de mai. de 2020 2.36% = 0.75 × 0.97 × 3.23%
16 de fev. de 2020 2.44% = 0.77 × 0.97 × 3.26%
24 de nov. de 2019 2.47% = 0.77 × 0.97 × 3.30%
1 de set. de 2019 2.45% = 0.78 × 0.97 × 3.26%
12 de mai. de 2019 2.46% = 0.77 × 0.97 × 3.30%
17 de fev. de 2019 2.40% = 0.75 × 0.97 × 3.32%
25 de nov. de 2018 2.30% = 0.74 × 0.97 × 3.22%
2 de set. de 2018 2.26% = 0.71 × 0.97 × 3.29%
13 de mai. de 2018 2.21% = 0.69 × 0.96 × 3.32%
18 de fev. de 2018 2.23% = 0.69 × 0.97 × 3.32%
26 de nov. de 2017 2.14% = 0.68 × 0.97 × 3.26%
3 de set. de 2017 2.12% = 0.67 × 0.97 × 3.28%
7 de mai. de 2017 = × ×
12 de fev. de 2017 = × ×
20 de nov. de 2016 = × ×

Com base em relatórios: 10-Q (data do relatório: 2023-05-07), 10-Q (data do relatório: 2023-02-12), 10-Q (data do relatório: 2022-11-20), 10-K (data do relatório: 2022-08-28), 10-Q (data do relatório: 2022-05-08), 10-Q (data do relatório: 2022-02-13), 10-Q (data do relatório: 2021-11-21), 10-K (data do relatório: 2021-08-29), 10-Q (data do relatório: 2021-05-09), 10-Q (data do relatório: 2021-02-14), 10-Q (data do relatório: 2020-11-22), 10-K (data do relatório: 2020-08-30), 10-Q (data do relatório: 2020-05-10), 10-Q (data do relatório: 2020-02-16), 10-Q (data do relatório: 2019-11-24), 10-K (data do relatório: 2019-09-01), 10-Q (data do relatório: 2019-05-12), 10-Q (data do relatório: 2019-02-17), 10-Q (data do relatório: 2018-11-25), 10-K (data do relatório: 2018-09-02), 10-Q (data do relatório: 2018-05-13), 10-Q (data do relatório: 2018-02-18), 10-Q (data do relatório: 2017-11-26), 10-K (data do relatório: 2017-09-03), 10-Q (data do relatório: 2017-05-07), 10-Q (data do relatório: 2017-02-12), 10-Q (data do relatório: 2016-11-20).

A principal razão para a diminuição do índice de margem de lucro líquido ao longo do 3º trimestre de 2023 é a diminuição da lucratividade operacional medida pelo índice de margem EBIT.