Nike Inc. (NYSE:NKE)

A análise dos dados revela tendências distintas nos múltiplos de avaliação ao longo do período observado. Observa-se uma redução consistente na relação preço/lucro líquido (P/E) desde o terceiro trimestre de 2020 até o quarto trimestre de 2023, indicando que o preço das ações cresceu mais lentamente que o lucro líquido, ou que o lucro líquido cresceu mais rapidamente que o preço das ações. No entanto, o último período demonstra um aumento significativo e atípico neste indicador.

Relação preço/lucro líquido (P/E)

Apresenta uma diminuição geral, com flutuações trimestrais, seguida por um aumento expressivo no último período, desviando-se da tendência anterior.

A relação preço/resultado operacional (P/OP) segue uma trajetória semelhante à do P/E, com uma queda progressiva até o quarto trimestre de 2023, seguida por um aumento notável no último período. A magnitude da variação no último período é considerável.

Relação preço/resultado operacional (P/OP)

Exibe um padrão de declínio seguido por um aumento acentuado no último trimestre, similar ao P/E.

A relação preço/receita (P/S) demonstra uma volatilidade menor em comparação com os outros múltiplos, mas também apresenta uma tendência de declínio ao longo do tempo, com um aumento no último período, embora menos pronunciado que nos outros indicadores.

Relação preço/receita (P/S)

Mostra uma redução gradual, com menor amplitude de variação, e um leve aumento no último período.

A relação preço/valor contabilístico (P/BV) também indica uma diminuição geral ao longo do período analisado, com um aumento significativo no último período. Este aumento é substancial e representa uma mudança notável em relação à tendência de queda observada anteriormente.

Relação preço/valor contabilístico (P/BV)

Apresenta uma queda constante, interrompida por um aumento expressivo no último período.

Em resumo, os dados indicam uma desvalorização relativa da empresa em termos de seus lucros, resultados operacionais e valor patrimonial até o quarto trimestre de 2023. Contudo, o último período analisado demonstra uma reversão dessa tendência, com aumentos significativos em todos os múltiplos de avaliação, sugerindo uma possível reavaliação do mercado.

É importante notar que os valores do último período apresentam um aumento considerável em todos os indicadores, o que pode indicar um evento incomum ou uma mudança fundamental nas perspectivas da empresa. Uma investigação mais aprofundada seria necessária para determinar a causa desse aumento.

A análise dos dados revela tendências distintas em múltiplos indicadores ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma volatilidade considerável, com um pico em maio de 2021 e subsequentes flutuações. Observa-se uma tendência de declínio a partir de fevereiro de 2022, atingindo o ponto mais baixo em novembro de 2023, seguida de uma recuperação parcial até maio de 2025.

O lucro por ação (EPS) apresenta um crescimento consistente até o primeiro trimestre de 2021, estabilizando-se em torno de 3,60 a 3,90 dólares por ação entre fevereiro de 2021 e maio de 2023. Contudo, há uma queda acentuada no EPS no primeiro trimestre de 2024, com uma recuperação limitada nos trimestres subsequentes. O valor mais baixo é registrado em fevereiro de 2025.

O índice Preço/Lucro (P/E) acompanha as variações do preço das ações e do EPS. Inicialmente, o P/E diminui de 2020 para 2022, refletindo o aumento do lucro em relação ao preço. A partir de 2022, o P/E apresenta flutuações, com um aumento expressivo em fevereiro de 2025, impulsionado pela queda significativa no EPS.

Tendências Gerais

O preço das ações e o EPS exibem um comportamento cíclico, com períodos de crescimento seguidos por declínios. O P/E, por sua vez, reflete a relação entre o preço das ações e o lucro, apresentando variações inversamente proporcionais.

Padrões Observáveis

Há uma correlação negativa entre o preço das ações e o P/E, indicando que, quando o preço das ações cai, o P/E tende a aumentar, e vice-versa. A estabilização do EPS entre 2021 e 2023 sugere um período de crescimento moderado.

Insights

A queda acentuada no EPS em 2024 e 2025, combinada com a alta do P/E, pode indicar uma diminuição da confiança dos investidores ou expectativas de desempenho futuro reduzidas. A volatilidade do preço das ações sugere sensibilidade a fatores externos ou internos.

A análise dos dados revela tendências distintas em três indicadores financeiros ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma volatilidade considerável, com um pico em maio de 2021 e subsequentes flutuações. Observa-se uma tendência de declínio a partir de fevereiro de 2022, atingindo o ponto mais baixo em novembro de 2023, seguida de uma recuperação parcial até maio de 2025.

O lucro operacional por ação apresenta um crescimento inicial, atingindo um patamar elevado em maio de 2021. Após esse ponto, o indicador mantém-se relativamente estável, com ligeiras variações, até fevereiro de 2023. A partir desse período, verifica-se uma queda acentuada, com uma recuperação notável em maio de 2024 e um novo declínio em fevereiro de 2025.

O rácio P/OP (Preço/Lucro Operacional) acompanha, em certa medida, a dinâmica do preço das ações e do lucro operacional por ação. Apresenta uma diminuição consistente de 2020 a 2022, refletindo possivelmente uma correção do mercado ou mudanças nas expectativas dos investidores. Um valor atípico é observado em fevereiro de 2025, com um aumento expressivo que requer investigação adicional para determinar a sua causa. Em geral, o rácio demonstra uma sensibilidade às flutuações do preço das ações e do lucro operacional por ação.

Preço das ações

Apresenta volatilidade, com um pico em maio de 2021 e declínio subsequente até novembro de 2023, seguido de recuperação parcial.

Lucro operacional por ação

Crescimento inicial até maio de 2021, estabilidade relativa e queda acentuada a partir de fevereiro de 2023, com recuperação em maio de 2024 e novo declínio em fevereiro de 2025.

P/OP

Diminuição consistente de 2020 a 2022, valor atípico em fevereiro de 2025 e sensibilidade às flutuações dos outros indicadores.

A análise dos dados revela tendências distintas em diferentes indicadores ao longo do período avaliado. O preço das ações apresentou inicialmente um crescimento entre agosto de 2020 e maio de 2021, atingindo um pico. Posteriormente, observou-se uma volatilidade considerável, com quedas acentuadas em fevereiro e maio de 2022, e uma tendência de declínio geral até novembro de 2023. Uma recuperação parcial foi notada em fevereiro de 2024, seguida de nova instabilidade e um declínio mais expressivo até agosto de 2024, com uma leve recuperação nos períodos subsequentes.

As vendas por ação demonstraram uma trajetória ascendente consistente de agosto de 2020 a maio de 2023, indicando um crescimento contínuo da receita por ação. A partir de agosto de 2023, a taxa de crescimento diminuiu, e em fevereiro de 2025, houve uma queda drástica, seguida de uma leve recuperação em maio de 2025.

O indicador P/S (Preço sobre Vendas) apresentou flutuações ao longo do período. Inicialmente, manteve-se relativamente estável, com ligeiras variações. Em fevereiro de 2022, houve uma queda significativa, seguida de uma recuperação parcial. Observou-se uma nova queda em novembro de 2023, atingindo o menor valor do período, com um aumento expressivo e atípico em fevereiro de 2025, que se estabilizou em maio de 2025.

Tendências Gerais

O preço das ações exibiu maior volatilidade em comparação com as vendas por ação, sugerindo uma possível desconexão entre o desempenho do mercado de ações e o crescimento fundamental da receita.

Correlações

A queda no P/S em fevereiro de 2022 coincidiu com uma diminuição no preço das ações, o que pode indicar uma percepção negativa do mercado em relação ao valor da empresa.

Anomalias

O aumento extraordinário no P/S em fevereiro de 2025 requer investigação adicional para determinar a causa subjacente, pois se distancia do padrão observado nos demais períodos.

Considerações Finais

A análise sugere que, embora as vendas por ação tenham apresentado crescimento consistente por um período, o mercado de ações demonstrou maior sensibilidade a fatores externos ou internos, resultando em flutuações significativas no preço das ações e no indicador P/S.

A análise dos dados revela tendências distintas em três indicadores financeiros ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma volatilidade considerável, com picos em meados de 2021 e um declínio notável a partir de novembro de 2022. Observa-se uma recuperação parcial em 2023, seguida de nova queda até fevereiro de 2024, com uma leve recuperação nos trimestres subsequentes, mas sem atingir os níveis anteriores.

O valor contábil por ação (BVPS) apresenta uma trajetória ascendente consistente até o final de 2021, indicando um crescimento do patrimônio líquido da empresa. A partir de 2022, o crescimento do BVPS desacelera, mantendo-se relativamente estável até o primeiro trimestre de 2024, quando ocorre uma queda abrupta, seguida de uma recuperação parcial nos trimestres seguintes.

O índice Preço/Valor Patrimonial (P/BV) acompanha as flutuações do preço das ações e do BVPS. Inicialmente, o rácio demonstra uma tendência de queda, refletindo o aumento do BVPS e a estabilização do preço das ações. A partir de novembro de 2022, o P/BV acompanha o declínio do preço das ações, atingindo seu ponto mais baixo em fevereiro de 2024, com um aumento expressivo no trimestre seguinte, possivelmente influenciado pela queda acentuada no BVPS.

Tendências Gerais

O preço das ações e o P/BV exibem maior volatilidade em comparação com o BVPS, que demonstra um crescimento mais estável até 2022.

Ponto de Inflexão

Novembro de 2022 marca um ponto de inflexão, com o início de um declínio acentuado no preço das ações e no P/BV.

Anomalia

O valor extremamente elevado do P/BV no trimestre de maio de 2025 (542.72) sugere um possível erro de dados ou um evento atípico que requer investigação adicional.