Balanço patrimonial: passivo e patrimônio líquido

O balanço patrimonial fornece aos credores, investidores e analistas informações sobre os recursos (ativos) da empresa e suas fontes de capital (seu patrimônio líquido e passivos). Normalmente, também fornece informações sobre a capacidade de ganhos futuros dos ativos de uma empresa, bem como uma indicação dos fluxos de caixa que podem vir de recebíveis e estoques.

O passivo representa obrigações de uma empresa decorrentes de eventos passados, cuja liquidação deve resultar em uma saída de benefícios econômicos da entidade.

General Motors Co., Balanço Patrimonial Consolidado: Passivo e Patrimônio Líquido

US$ em milhões

	31 de dez. de 2024	31 de dez. de 2023	31 de dez. de 2022	31 de dez. de 2021	31 de dez. de 2020
Contas a pagar, principalmente comércio	25,680)	28,114)	27,486)	20,391)	19,928)
Automotivo	2,141)	428)	1,959)	463)	1,276)
GM Financeiro	37,291)	38,540)	36,819)	33,257)	35,637)
Dívida de curto prazo e parcela corrente da dívida de longo prazo	39,432)	38,968)	38,778)	33,720)	36,913)
Concessões de concessionários e clientes, reclamações e descontos	7,270)	6,065)	4,813)	3,211)	7,300)
Receita diferida	3,371)	2,802)	2,489)	2,461)	3,132)
Garantia do produto e responsabilidades relacionadas	4,555)	3,285)	3,042)	3,769)	3,048)
Folhas de pagamento e benefícios de funcionários excluindo benefícios pós-emprego	3,221)	3,099)	3,298)	2,937)	1,864)
Outros__________	12,736)	12,112)	11,267)	7,919)	7,725)
Passivos acumulados	31,153)	27,363)	24,909)	20,297)	23,069)
Passivo circulante	96,265)	94,445)	91,173)	74,408)	79,910)
Automotivo	13,327)	15,985)	15,885)	16,355)	16,193)
GM Financeiro	76,973)	66,788)	60,036)	59,304)	56,788)
Dívida de longo prazo, excluindo parcela corrente	90,300)	82,773)	75,921)	75,659)	72,981)
Prestações pós-reforma que não sejam pensões	3,990)	4,345)	4,193)	5,743)	6,277)
Pensões	5,779)	6,680)	5,698)	8,008)	12,902)
Receita diferida	5,940)	5,019)	3,552)	3,010)	2,715)
Garantia do produto e responsabilidades relacionadas	6,016)	6,011)	5,488)	6,005)	5,193)
Passivo de arrendamento operacional não circulante	961)	907)	967)	1,012)	969)
Benefícios a empregados excluindo benefícios pós-emprego	501)	518)	512)	622)	822)
Benefícios pós-emprego, incluindo reservas de ociosidade de instalações	154)	151)	507)	775)	739)
Outros__________	4,265)	3,908)	3,741)	3,661)	3,009)
Outros passivos	17,837)	16,514)	14,767)	15,085)	13,447)
Passivo não circulante	117,906)	110,312)	100,579)	104,495)	105,607)
Total do passivo	214,171)	204,757)	191,752)	178,903)	185,517)
Participação não controladora, prêmios de incentivo de ações de cruzeiros	—)	118)	358)	—)	—)
Ações ordinárias, valor nominal de US$ 0,01	10)	12)	14)	15)	14)
Capital adicional realizado	20,843)	19,130)	26,428)	27,061)	26,542)
Lucros não distribuídos	53,472)	55,391)	49,251)	41,937)	31,962)
Outras perdas abrangentes acumuladas	(11,253)	(10,247)	(7,901)	(9,269)	(13,488)
Patrimônio líquido	63,072)	64,286)	67,792)	59,744)	45,030)
Interesses não controladores	2,518)	3,903)	4,135)	6,071)	4,647)
Patrimônio líquido total	65,590)	68,189)	71,927)	65,815)	49,677)
Total do passivo e do patrimônio líquido	279,761)	273,064)	264,037)	244,718)	235,194)

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).

Ao analisar a evolução financeira apresentada, observam-se algumas tendências e variações importantes ao longo do período de cinco anos.

Contas a pagar, principalmente comércio: Houve um aumento acumulado, passando de aproximadamente US$ 19,9 bilhões em 2020 para US$ 25,7 bilhões em 2023, indicando uma maior obrigação de pagamento comercial. No entanto, houve uma redução para US$ 25,7 bilhões em 2024.
Ativo Automotivo: Os valores apresentam flutuações significativas, com um pico em 2022 de US$ 1.959 milhões, seguido por uma redução em 2023, mas retomando posteriormente para US$ 2.141 milhões em 2024, refletindo variações nos ativos ligados ao setor automotivo.
GM Financeiro: Proeminente na composição do passivo e patrimônio, apresenta crescimento contínuo, partindo de US$ 35,6 bilhões em 2020 para US$ 37,3 bilhões em 2024, indicando uma expansão na carteira financeira.
Dívida de curto prazo e parcela corrente da dívida de longo prazo: O valor aumentou de US$ 36,9 bilhões em 2020 para US$ 39,4 bilhões em 2024, refletindo um incremento na pressão de obrigações próximas, embora de forma moderada.
Passivos circulantes e passivo não circulante: O passivo circulante cresceu de US$ 79,9 bilhões em 2020 para US$ 96,2 bilhões em 2024, enquanto o passivo não circulante também apresentou aumento, chegando a US$ 117,9 bilhões em 2024. Este crescimento implica uma ampliação das obrigações de longo e curto prazo.
Total do passivo: Registrou aumento de aproximadamente 15,5% ao longo do período, saindo de US$ 185,5 bilhões em 2020 para US$ 214,2 bilhões em 2024, confirmando a tendência de crescimento na estrutura de passivos.
Patrimônio líquido: O patrimônio líquido apresentou crescimento até 2022, atingindo US$ 67,8 bilhões, mas reduziu-se em 2023 para US$ 64,3 bilhões e continuou em declínio em 2024, situando-se em US$ 63 bilhões. O crescimento de lucros não distribuídos até 2022 foi observado, mas há uma tendência de redução em anos posteriores.
Outras perdas abrangentes acumuladas e reservas de lucros: Há uma elevação contínua em perdas acumuladas, passando de aproximadamente US$ -13,5 bilhões em 2020 para mais de US$ -11,3 bilhões em 2024, refletindo uma deterioração no resultado global de variações de mercado ou efeitos não realizados.
Capitais e ações: Os valores de ações ordinárias reduziram-se levemente, enquanto o capital adicional realizado permaneceu relativamente estável, indicantes menor emissão de novas ações ou recompra de ações existentes.
Indicadores finais: O total do passivo e do patrimônio líquido demonstram crescimento de aproximadamente 18,9% de 2020 a 2024, consolidando a expansão da estrutura financeira da organização ao longo do período analisado.

General Motors Co. (NYSE:GM)

Balanço patrimonial: passivo e patrimônio líquido