Balanço patrimonial: passivo e patrimônio líquido

O balanço patrimonial fornece aos credores, investidores e analistas informações sobre os recursos (ativos) da empresa e suas fontes de capital (seu patrimônio líquido e passivos). Normalmente, também fornece informações sobre a capacidade de ganhos futuros dos ativos de uma empresa, bem como uma indicação dos fluxos de caixa que podem vir de recebíveis e estoques.

O passivo representa obrigações de uma empresa decorrentes de eventos passados, cuja liquidação deve resultar em uma saída de benefícios econômicos da entidade.

Ford Motor Co., Balanço Patrimonial Consolidado: Passivo e Patrimônio Líquido

US$ em milhões

	31 de dez. de 2024	31 de dez. de 2023	31 de dez. de 2022	31 de dez. de 2021	31 de dez. de 2020
Pagar	24,128)	25,992)	25,605)	22,349)	22,204)
Subsídios e reclamações de clientes de concessionários e concessionários	14,140)	12,910)	9,219)	8,300)	12,702)
Receita diferida	3,331)	2,515)	2,404)	2,349)	2,161)
Planos de benefícios para funcionários	2,457)	2,282)	2,020)	1,687)	1,752)
Juros vencidos	1,346)	1,224)	935)	888)	1,215)
Passivo atual de arrendamento operacional	558)	481)	404)	345)	323)
OPEB	335)	331)	329)	332)	339)
Pensão	215)	205)	196)	202)	193)
Outros__________	5,400)	5,922)	5,590)	4,583)	4,960)
Outros passivos circulantes e receitas diferidas	27,782)	25,870)	21,097)	18,686)	23,645)
Empresa excluindo Ford Credit	1,756)	477)	730)	3,175)	1,374)
Crédito Ford	53,193)	49,192)	49,434)	46,517)	49,969)
Dívida a pagar no prazo de um ano	54,949)	49,669)	50,164)	49,692)	51,343)
Passivo circulante	106,859)	101,531)	96,866)	90,727)	97,192)
Subsídios e reclamações de clientes de concessionários e concessionários	9,836)	7,506)	6,095)	4,909)	3,072)
Receita diferida	4,910)	5,051)	4,883)	4,683)	4,559)
Pensão	4,470)	6,383)	5,673)	8,658)	10,738)
OPEB	4,080)	4,365)	4,130)	5,708)	6,236)
Passivo de arrendamento operacional não circulante	1,782)	1,395)	1,101)	1,048)	991)
Planos de benefícios para funcionários	806)	837)	834)	1,007)	1,074)
Outros__________	2,948)	2,877)	2,781)	1,692)	1,709)
Outros passivos não circulantes e receitas diferidas	28,832)	28,414)	25,497)	27,705)	28,379)
Empresa excluindo Ford Credit	18,898)	19,467)	19,200)	17,200)	22,633)
Crédito Ford	84,675)	80,095)	69,605)	71,200)	87,708)
Dívida de longo prazo a pagar após um ano	103,573)	99,562)	88,805)	88,400)	110,341)
Imposto de renda diferido	1,074)	1,005)	1,549)	1,581)	538)
Passivo não circulante	133,479)	128,981)	115,851)	117,686)	139,258)
Total do passivo	240,338)	230,512)	212,717)	208,413)	236,450)
Ações ordinárias, valor nominal $.01 por ação	41)	41)	41)	40)	40)
Ações Classe B, valor nominal $.01 por ação	1)	1)	1)	1)	1)
Capital superior ao valor nominal das ações	23,502)	23,128)	22,832)	22,611)	22,290)
Lucros não distribuídos	33,740)	31,029)	31,754)	35,769)	18,243)
Outras perdas abrangentes acumuladas	(9,639)	(9,042)	(9,339)	(8,339)	(8,294)
Ações em tesouraria	(2,810)	(2,384)	(2,047)	(1,563)	(1,590)
Patrimônio atribuível à Ford Motor Company	44,835)	42,773)	43,242)	48,519)	30,690)
Equivalência patrimonial atribuível a participações não controladoras	23)	25)	(75)	103)	121)
Patrimônio líquido total	44,858)	42,798)	43,167)	48,622)	30,811)
Total do passivo e do patrimônio líquido	285,196)	273,310)	255,884)	257,035)	267,261)

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).

O análise dos dados financeiros evidencia algumas tendências relevantes ao longo do período avaliado.

Pagar: Há uma variação moderada nas provisões de pagamento, com um leve aumento de 2020 a 2022, chegando a 25.605 milhões de dólares em 2022. Em 2023 e 2024, observa-se uma estabilidade relativa, embora com uma ligeira redução em 2024 para 24.128 milhões de dólares.
Subsídios e reclamações de clientes de concessionários: Este item apresenta aumento contínuo ao longo do período, passando de 12.702 milhões de dólares em 2020 para 14.140 milhões de dólares em 2024. Essa tendência sugere maior provisionamento ou aumento nas reclamações e subsídios concedidos.
Receita diferida: Há um incremento persistente nesta linha, crescendo de 2.161 milhões de dólares em 2020 para 3.331 milhões de dólares em 2024, indicando potencial aumento na receita que será reconhecida futuramente.
Planos de benefícios para funcionários: Apresentam crescimento moderado, elevando-se de 1.752 milhões em 2020 a 2.457 milhões em 2024, refletindo possíveis ajustes nos estimados de benefícios futuros ou mudanças nas obrigações de benefícios.
Juros vencidos: Este item apresenta estabilidade, com valores oscilando de aproximadamente 888 a 1.346 milhões de dólares, sem alterações significativas na sua tendência geral.
Passivo atual de arrendamento operacional e OPEB: Ambos itens mostram crescimento ao longo do tempo, com o passivo de arrendamento operacional não circulante passando de 991 milhões em 2020 para 1.782 milhões em 2024, e o OPEB de aproximadamente 339 milhões em 2020 para 3.365 milhões em 2024, refletindo aumento nas obrigações associadas a esses benefícios e arrendamentos.
Pensão: Os valores indicam uma redução no passivo de pensões de 10.738 milhões em 2020 para 4.470 milhões em 2024, sugerindo uma possível amortização ou melhora na gestão desses planos.
Outros passivos circulantes e receitas diferidas: Registra crescimento de 23.645 milhões em 2020 para 27.782 milhões em 2024, apontando aumento nas obrigações ou receitas diferidas de curto prazo.
Empresa excluindo Ford Credit: Os valores variam ao longo do período, com destaque para uma redução significativa em 2022 — de 3.175 milhões para 730 milhões — seguida de uma recuperação em 2024, de 1.756 milhões, possivelmente refletindo ajustes nas operações ou provisões.
Crédito Ford: Observa-se uma redução até 2022, com valores aproximadamente em 49.000 milhões, seguido por uma recuperação em 2023 e 2024, chegando a cerca de 53.193 milhões de dólares em 2024, indicando uma possível gestão de dívida ou movimentações de crédito.
Dívida a pagar no prazo de um ano e passivo circulante: Ambos apresentam estabilidade relativa, embora com leve aumento em 2024, indicando um leve crescimento nas obrigações de curto prazo.
Total do passivo: Os passivos totalizaram cerca de 236.450 milhões em 2020, declinando até 2022, quando atingiram aproximadamente 212.717 milhões. Em 2023 e 2024 há aumento expressivo, chegando a 240.338 milhões em 2024, indicando crescimento das obrigações globais.
Patrimônio líquido: O patrimônio líquido sofreu forte aumento de 30.811 milhões em 2020 para 48.622 milhões em 2021, seguido de uma pequena redução até 2022, retornando a valores próximos de 43.167 milhões. Em 2024, registra-se nova recuperação, chegando a 44.858 milhões, impulsionada principalmente pelos lucros não distribuídos, que aumentaram de 18.243 milhões em 2020 para 33.740 milhões em 2024.
Totais do passivo e do patrimônio líquido: O total de passivos mais patrimônio apresentou um decréscimo em 2021, seguido por aumento contínuo desde 2022 até 2024, atingindo 285.196 milhões, refletindo a combinação de crescimento dos passivos e do patrimônio ao longo do período.

Ford Motor Co. (NYSE:F)

Balanço patrimonial: passivo e patrimônio líquido