Generac Holdings Inc. (NYSE:GNRC)

A análise dos dados financeiros demonstra um crescimento consistente nos ativos circulantes e no ativo circulante ajustado ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma trajetória ascendente em ambos os indicadores, indicando uma melhora na liquidez e na capacidade de curto prazo da entidade.

Ativo Circulante

O ativo circulante apresentou um aumento de aproximadamente 226% entre 2017 e 2021, passando de US$ 818.556 mil para US$ 1.848.464 mil. O crescimento foi particularmente expressivo entre 2019 e 2020, com um acréscimo de cerca de 39,8%. A taxa de crescimento diminuiu ligeiramente entre 2020 e 2021, mas ainda permaneceu positiva.

Ativo Circulante Ajustado

O ativo circulante ajustado seguiu uma tendência similar, com um aumento de aproximadamente 227% no mesmo período, evoluindo de US$ 823.361 mil para US$ 1.860.489 mil. A variação percentual entre os anos de 2019 e 2020 foi de aproximadamente 40,2%. A diferença entre o ativo circulante e o ativo circulante ajustado permaneceu relativamente estável ao longo dos anos, sugerindo que os ajustes realizados não tiveram um impacto significativo no valor total dos ativos de curto prazo.

A consistência do crescimento em ambos os indicadores sugere uma gestão eficaz dos recursos de curto prazo e uma capacidade crescente de financiar as operações e cumprir as obrigações financeiras de curto prazo. A análise comparativa entre os dois indicadores demonstra uma pequena diferença, indicando que os ajustes aplicados ao ativo circulante não alteram substancialmente a percepção geral da posição financeira de curto prazo.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória consistente de crescimento nos ativos totais e no ativo total ajustado ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento progressivo em ambos os indicadores, indicando uma expansão da base de ativos da entidade.

Ativos Totais

Em 2017, os ativos totais registravam US$ 2.019.964 mil. Houve um incremento significativo para US$ 2.426.314 mil em 2018, seguido por um crescimento mais moderado para US$ 2.665.669 mil em 2019. Em 2020, os ativos totais atingiram US$ 3.235.423 mil, e em 2021, alcançaram US$ 4.877.780 mil, representando o maior aumento no período.

Ativo Total Ajustado

O ativo total ajustado apresentou uma evolução similar. Iniciando em US$ 2.065.455 mil em 2017, atingiu US$ 2.472.244 mil em 2018, US$ 2.669.704 mil em 2019, US$ 3.245.927 mil em 2020 e, finalmente, US$ 4.874.065 mil em 2021. A proximidade entre os valores do ativo total e do ativo total ajustado sugere que os ajustes realizados não impactam significativamente o valor total dos ativos.

O crescimento acelerado observado em 2021, tanto nos ativos totais quanto no ativo total ajustado, merece atenção. Este aumento pode ser atribuído a diversos fatores, como aquisições, investimentos em ativos de longo prazo ou um aumento significativo no capital de giro. A continuidade desta tendência de crescimento, especialmente a magnitude do aumento em 2021, sugere uma expansão substancial das operações da entidade.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em relação aos passivos circulantes e ajustados ao longo do período de cinco anos. Observa-se um aumento consistente no passivo circulante de 2017 para 2021, com uma aceleração notável no último ano analisado.

Passivo Circulante

Em 2017, o passivo circulante registrou US$ 388.872 mil. Houve um aumento significativo para US$ 560.706 mil em 2018, seguido por uma diminuição para US$ 497.064 mil em 2019. Em 2020, o passivo circulante voltou a crescer, atingindo US$ 641.524 mil, mas o crescimento mais expressivo ocorreu em 2021, com um valor de US$ 1.155.907 mil. Este último valor representa um aumento substancial em relação aos anos anteriores.

Passivo Circulante Ajustado

O passivo circulante ajustado apresentou uma trajetória semelhante, embora com valores ligeiramente inferiores. Em 2017, o valor foi de US$ 358.294 mil, aumentando para US$ 521.664 mil em 2018 e diminuindo para US$ 453.660 mil em 2019. Em 2020, o passivo circulante ajustado atingiu US$ 585.250 mil, e em 2021, alcançou US$ 1.076.299 mil. A variação mais acentuada também ocorreu em 2021, acompanhando a tendência do passivo circulante.

A diferença entre o passivo circulante e o passivo circulante ajustado permanece relativamente constante ao longo dos anos, sugerindo que os ajustes aplicados não alteram significativamente a magnitude geral dos passivos de curto prazo. O aumento substancial em ambos os passivos em 2021 indica um possível aumento nas obrigações de curto prazo, que pode estar relacionado a fatores como expansão das operações, financiamento de capital de giro ou mudanças nas políticas de crédito.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente tanto no total do passivo quanto no total do passivo ajustado ao longo do período avaliado. Observa-se um crescimento consistente, com algumas variações na taxa de aumento.

Total do Passivo

Em 2017, o total do passivo registrou US$ 1.416.204 mil. Houve um aumento para US$ 1.604.049 mil em 2018. Em 2019, o valor apresentou uma ligeira diminuição para US$ 1.571.591 mil, seguido por um crescimento em 2020, atingindo US$ 1.779.012 mil. O maior aumento foi observado em 2021, com o passivo total alcançando US$ 2.605.643 mil.

Total do Passivo Ajustado

O total do passivo ajustado iniciou em US$ 1.329.976 mil em 2017. Em 2018, houve um aumento para US$ 1.463.844 mil. Em 2019, o valor diminuiu para US$ 1.347.209 mil. Em 2020, o passivo ajustado cresceu para US$ 1.514.237 mil, e em 2021, atingiu US$ 2.193.819 mil. A taxa de crescimento do passivo ajustado foi menor que a do passivo total em alguns períodos, mas manteve uma tendência de alta.

A diferença entre o total do passivo e o total do passivo ajustado permanece constante ao longo dos anos, indicando que os ajustes realizados não alteram significativamente a magnitude geral das obrigações financeiras. O aumento mais expressivo em ambos os indicadores ocorreu em 2021, sugerindo um período de expansão ou de aumento significativo das obrigações financeiras nesse ano.

A análise dos dados financeiros demonstra um crescimento consistente em ambas as métricas de patrimônio líquido ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma trajetória ascendente tanto no patrimônio líquido atribuível à empresa quanto no patrimônio líquido total ajustado.

Patrimônio líquido atribuível à Generac Holdings Inc.

Este indicador apresentou um aumento significativo, passando de US$ 559.552 mil em 2017 para US$ 2.213.774 mil em 2021. A taxa de crescimento anual composta demonstra uma expansão substancial da participação acionária na empresa.

Patrimônio líquido total ajustado

O patrimônio líquido total ajustado também exibiu um crescimento notável, evoluindo de US$ 735.479 mil em 2017 para US$ 2.680.245 mil em 2021. A magnitude deste indicador é consistentemente superior ao patrimônio líquido atribuível, sugerindo a presença de outros elementos no patrimônio total.

A diferença entre os dois indicadores de patrimônio líquido aumenta ao longo do tempo, indicando um crescimento proporcionalmente maior nos componentes que compõem o patrimônio líquido total ajustado além do patrimônio líquido atribuível. A ausência de dados faltantes em ambos os indicadores permite uma análise contínua e confiável da tendência de crescimento.

Em resumo, os dados indicam uma saúde financeira em fortalecimento, caracterizada por um aumento contínuo e expressivo do patrimônio líquido em suas diferentes formas de apresentação.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente em diversas métricas ao longo do período avaliado. Observa-se um crescimento consistente no capital total, passando de US$ 1.488.274 mil em 2017 para US$ 3.193.830 mil em 2021.

O patrimônio líquido atribuível à empresa também apresentou expansão notável, evoluindo de US$ 559.552 mil em 2017 para US$ 2.213.774 mil em 2021. Essa progressão indica um fortalecimento da posição financeira da entidade.

O endividamento total exibiu flutuações, com uma redução entre 2017 e 2020, seguida por um aumento significativo em 2021, atingindo US$ 980.056 mil. Apesar desse último incremento, o endividamento total permaneceu abaixo do capital total em todos os períodos analisados.

As métricas ajustadas, como endividamento total ajustado, patrimônio líquido total ajustado e capital total ajustado, seguiram tendências semelhantes às suas contrapartes não ajustadas. O capital total ajustado registrou um aumento substancial, de US$ 1.708.125 mil em 2017 para US$ 3.764.220 mil em 2021.

Tendências Gerais

Crescimento consistente do capital total e do patrimônio líquido.

Endividamento

Flutuações com aumento notável em 2021, mas mantendo-se abaixo do capital total.

Métricas Ajustadas

Comportamento similar às métricas não ajustadas, com crescimento expressivo.

Observações

A empresa demonstra um fortalecimento da sua base financeira ao longo do período, com expansão do capital e do patrimônio líquido.

A análise dos dados financeiros anuais revela um padrão consistente de crescimento nas vendas ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento progressivo tanto nas vendas líquidas quanto nas vendas líquidas ajustadas, de 2017 a 2021.

Vendas Líquidas

As vendas líquidas apresentaram um crescimento de aproximadamente 21,1% entre 2017 e 2018. Esse crescimento desacelerou para cerca de 9,4% entre 2018 e 2019. Em 2020, o crescimento foi de aproximadamente 12,7%. Contudo, o período de 2020 a 2021 demonstra um aumento significativo, com um crescimento de aproximadamente 50,2%.

Vendas Líquidas Ajustadas

As vendas líquidas ajustadas seguiram uma trajetória semelhante às vendas líquidas, com um crescimento de aproximadamente 20,2% entre 2017 e 2018. A taxa de crescimento diminuiu para 8,9% entre 2018 e 2019. Em 2020, o crescimento foi de aproximadamente 12,9%. O período de 2020 a 2021 também exibiu um aumento substancial, com um crescimento de aproximadamente 50,5%.

Comparativo

A diferença entre as vendas líquidas e as vendas líquidas ajustadas é relativamente pequena em todos os anos analisados, indicando que os ajustes realizados não impactam significativamente o valor total das vendas. A consistência do crescimento em ambas as métricas sugere uma demanda robusta e um desempenho operacional positivo ao longo do período.

O aumento mais expressivo nas vendas ocorreu entre 2020 e 2021, o que pode indicar a influência de fatores externos ou mudanças estratégicas implementadas durante esse período. Uma investigação mais aprofundada seria necessária para determinar as causas específicas desse crescimento acelerado.

A análise dos dados financeiros demonstra um crescimento consistente em ambas as métricas de lucratividade ao longo do período avaliado. Observa-se uma trajetória ascendente tanto no lucro líquido atribuível quanto no lucro líquido ajustado.

Lucro Líquido Atribuível

O lucro líquido atribuível apresentou um aumento significativo de 2017 para 2021. Em 2017, o valor registrado foi de US$ 159.386 mil. Este valor cresceu para US$ 238.257 mil em 2018, atingindo US$ 252.007 mil em 2019. Em 2020, houve um aumento mais expressivo, alcançando US$ 350.576 mil, e culminando em US$ 550.494 mil em 2021. A taxa de crescimento anual composta demonstra uma expansão considerável.

Lucro Líquido Ajustado

O lucro líquido ajustado também exibiu um padrão de crescimento positivo e constante. Iniciando em US$ 225.637 mil em 2017, o valor aumentou para US$ 278.820 mil em 2018 e US$ 289.812 mil em 2019. Em 2020, o lucro líquido ajustado atingiu US$ 387.358 mil, e continuou a crescer para US$ 591.294 mil em 2021. A magnitude do lucro líquido ajustado é consistentemente superior à do lucro líquido atribuível em todos os anos analisados.

Comparativo entre as métricas

A diferença entre o lucro líquido atribuível e o lucro líquido ajustado permanece relativamente estável ao longo dos anos. O lucro líquido ajustado, ao incluir ajustes não especificados, apresenta valores superiores, indicando que existem itens que impactam o lucro líquido reportado. A convergência das taxas de crescimento entre as duas métricas sugere que os ajustes aplicados não alteram significativamente a tendência geral de lucratividade.

Em resumo, os dados indicam uma performance financeira positiva e em expansão, com um crescimento notável em ambas as medidas de lucro ao longo do período analisado. A consistência do crescimento sugere uma solidez operacional e uma capacidade de gerar valor para os acionistas.