Elevance Health Inc. (NYSE:ELV)

A análise dos dados trimestrais revela tendências distintas em três indicadores financeiros chave. O Rácio de Rendibilidade dos Ativos (ROA) demonstra uma trajetória geralmente ascendente de março de 2021 a dezembro de 2021, atingindo um pico de 6.26%. Posteriormente, observa-se uma flutuação, com uma tendência de declínio gradual a partir de março de 2022, atingindo um mínimo de 4.4% em dezembro de 2024, antes de uma ligeira recuperação em junho de 2025.

O Índice de Alavancagem Financeira apresenta uma relativa estabilidade ao longo do período analisado. Mantém-se predominantemente na faixa de 2.7 a 2.9, com ligeiras variações trimestrais. Observa-se um pequeno declínio a partir de 2023, atingindo 2.66 em dezembro de 2024, seguido por uma recuperação para 2.79 em setembro de 2025.

O Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (ROE) exibe um padrão de crescimento inicial, com um aumento notável de 13.92% em março de 2021 para 17.36% em março de 2022. A partir desse ponto, o ROE demonstra uma tendência de estabilização, com flutuações trimestrais dentro de uma faixa relativamente estreita. Observa-se um declínio mais acentuado a partir de março de 2024, atingindo 12.26% em dezembro de 2024, com uma recuperação parcial em junho de 2025.

ROA (Rácio de Rendibilidade dos Ativos)

Apresenta uma tendência geral de declínio ao longo do tempo, com picos iniciais e uma estabilização em níveis mais baixos no final do período.

Índice de Alavancagem Financeira

Mantém-se relativamente estável, indicando uma consistência na estrutura de capital.

ROE (Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido)

Demonstra um crescimento inicial seguido por uma estabilização e, posteriormente, um declínio mais recente.

A análise dos dados revela tendências distintas em diversos indicadores financeiros ao longo do período avaliado. O índice de margem de lucro líquido apresentou flutuações, iniciando em 3,82% e atingindo um pico de 4,46% antes de declinar para 2,85% no final do período. Observa-se uma ligeira recuperação para 2,86% no trimestre subsequente.

O índice de giro de ativos demonstrou uma trajetória ascendente consistente de 1,29 para 1,57, indicando uma crescente eficiência na utilização dos ativos para gerar receita. Apesar de algumas pequenas variações trimestrais, a tendência geral é de aumento.

O índice de alavancagem financeira apresentou relativa estabilidade, com valores oscilando entre 2,66 e 2,92. A variação não é significativa, sugerindo uma gestão consistente do endividamento ao longo do tempo. No entanto, observa-se uma ligeira tendência de redução nos últimos trimestres.

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) exibiu um desempenho robusto, com um aumento de 13,92% para 16,93%, seguido por um período de estabilização em torno de 17%. Posteriormente, o ROE apresentou uma diminuição gradual para 12,59% no final do período analisado, indicando uma redução na rentabilidade do patrimônio líquido.

Índice de margem de lucro líquido

Apresenta uma tendência geral de declínio, com flutuações trimestrais.

Índice de giro de ativos

Demonstra uma tendência de aumento constante, indicando maior eficiência na utilização dos ativos.

Índice de alavancagem financeira

Mantém-se relativamente estável, com uma ligeira tendência de redução no final do período.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)

Apresenta um aumento inicial seguido por uma diminuição gradual, indicando uma redução na rentabilidade do patrimônio líquido.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se uma estabilidade notável no índice de carga tributária, mantendo-se predominantemente em torno de 0.77, com ligeiras flutuações para 0.78 em alguns trimestres e uma redução para 0.76 no final do período.

O rácio de encargos com juros demonstra uma tendência geral de declínio. Iniciando em 0.89, o indicador apresenta uma redução gradual, atingindo 0.84 em alguns trimestres, indicando uma possível diminuição do custo do endividamento ou uma gestão mais eficiente da dívida.

O índice de margem EBIT exibe volatilidade ao longo do tempo. Após um período inicial de flutuações, com um pico de 6.38%, observa-se uma tendência de declínio a partir do final de 2022, atingindo 4.39% no último trimestre analisado. Esta redução pode indicar pressões sobre a rentabilidade operacional.

O índice de giro de ativos apresenta uma trajetória ascendente consistente. A partir de 1.29, o indicador demonstra um aumento gradual, alcançando 1.57 no último trimestre, sugerindo uma melhoria na eficiência da utilização dos ativos para gerar receita.

O índice de alavancagem financeira mostra uma certa instabilidade. Embora apresente flutuações, o indicador se mantém relativamente estável, com uma ligeira tendência de aumento no início do período, seguido por uma estabilização e uma leve redução no final.

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) demonstra um desempenho robusto, com valores consistentemente acima de 12%. Observa-se uma tendência de alta no início do período, seguida por uma estabilização em torno de 16% e uma ligeira redução no final, acompanhando a tendência observada no índice de margem EBIT.

Índice de carga tributária

Mantém-se estável, com ligeiras variações.

Rácio de encargos com juros

Apresenta uma tendência geral de declínio.

Índice de margem EBIT

Exibe volatilidade e uma tendência de declínio recente.

Índice de giro de ativos

Demonstra uma trajetória ascendente consistente.

Índice de alavancagem financeira

Apresenta instabilidade, mas se mantém relativamente estável.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)

Mantém-se robusto, com uma ligeira redução no final do período.

A análise dos dados trimestrais revela tendências distintas em três indicadores financeiros chave. O índice de margem de lucro líquido apresentou flutuações ao longo do período analisado. Observou-se um aumento de 3,82% no primeiro trimestre de 2021 para 4,46% no último trimestre do mesmo ano. Posteriormente, a margem de lucro líquido demonstrou uma tendência geral de declínio, atingindo 2,85% no primeiro trimestre de 2025, com algumas oscilações intermediárias.

O índice de giro de ativos exibiu uma trajetória ascendente consistente de 1,29 no primeiro trimestre de 2021 para 1,57 no primeiro trimestre de 2025. Essa progressão indica uma crescente eficiência na utilização dos ativos para gerar receita. Embora existam pequenas variações trimestrais, a tendência geral é de melhoria na capacidade de converter ativos em vendas.

O rácio de rendibilidade dos ativos (ROA) apresentou um padrão de crescimento inicial seguido por um declínio gradual. Iniciando em 4,93% no primeiro trimestre de 2021, o ROA atingiu um pico de 6,26% no último trimestre de 2021. A partir desse ponto, o ROA demonstrou uma tendência de queda, chegando a 4,51% no primeiro trimestre de 2025. Essa diminuição sugere uma redução na rentabilidade gerada pelos ativos da empresa ao longo do tempo.

Índice de margem de lucro líquido

Apresenta uma tendência de declínio geral, com flutuações trimestrais. O valor mais alto foi registrado no último trimestre de 2021, enquanto o mais baixo foi no primeiro trimestre de 2025.

Índice de giro de ativos

Demonstra uma tendência de aumento constante ao longo do período, indicando maior eficiência na utilização dos ativos.

Rácio de rendibilidade dos ativos (ROA)

Apresenta um crescimento inicial seguido por um declínio gradual, sugerindo uma redução na rentabilidade dos ativos.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se uma estabilidade notável no índice de carga tributária, mantendo-se predominantemente em torno de 0.77, com ligeiras flutuações para 0.78 em alguns trimestres e uma redução para 0.76 no final do período.

O rácio de encargos com juros demonstra uma tendência geral de declínio. Iniciando em 0.89, o indicador apresenta uma redução gradual, atingindo 0.84 em alguns trimestres, indicando uma possível diminuição do custo do endividamento ou uma gestão mais eficiente da dívida.

O índice de margem EBIT exibe volatilidade ao longo do tempo. Após flutuações entre 4.94% e 6.38%, o indicador estabiliza-se em torno de 5.6%, com uma ligeira tendência de declínio nos últimos trimestres, atingindo 4.39% no final do período analisado. Esta redução pode indicar pressões sobre a rentabilidade operacional.

O índice de giro de ativos demonstra uma trajetória ascendente consistente. A partir de 1.29, o indicador aumenta progressivamente, atingindo 1.57 no final do período, sugerindo uma melhoria na eficiência da utilização dos ativos para gerar receita.

O rácio de rendibilidade dos ativos (ROA) acompanha a tendência do índice de margem EBIT, apresentando flutuações iniciais e uma subsequente estabilização em torno de 5.5% a 6.2%. Contudo, observa-se um declínio nos últimos trimestres, com o indicador a atingir 4.51% no final do período, o que pode refletir o impacto da redução da margem EBIT na rentabilidade geral dos ativos.

Índice de carga tributária

Mantém-se relativamente estável, com ligeiras variações.

Rácio de encargos com juros

Apresenta uma tendência geral de declínio.

Índice de margem EBIT

Exibe volatilidade, com uma ligeira tendência de declínio no final do período.

Índice de giro de ativos

Demonstra uma trajetória ascendente consistente.

Rácio de rendibilidade dos ativos (ROA)

Segue a tendência do índice de margem EBIT, com um declínio no final do período.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. O índice de carga tributária apresentou relativa estabilidade entre o primeiro trimestre de 2021 e o quarto trimestre de 2023, mantendo-se em torno de 0.77. Observa-se um ligeiro aumento para 0.78 no primeiro trimestre de 2024, seguido de uma diminuição gradual para 0.76 no terceiro trimestre de 2024, com uma leve recuperação para 0.78 no final de 2025.

O rácio de encargos com juros demonstrou uma flutuação modesta. Inicialmente em 0.89 no primeiro trimestre de 2021, apresentou um pico de 0.91 no terceiro e quarto trimestres de 2021, mantendo-se em níveis similares no ano seguinte. A partir do primeiro trimestre de 2023, iniciou uma tendência de declínio constante, atingindo 0.84 no final de 2025.

O índice de margem EBIT exibiu uma volatilidade mais acentuada. Após um período de flutuação entre 4.94% e 6.38% de 2021 a 2022, a margem apresentou uma tendência de declínio a partir do primeiro trimestre de 2023, atingindo 4.47% no terceiro trimestre de 2024, com uma recuperação parcial para 4.39% no final de 2025.

A margem de lucro líquido seguiu um padrão semelhante ao índice de margem EBIT, com uma diminuição gradual ao longo do período. Iniciando em 3.82% no primeiro trimestre de 2021, a margem atingiu 2.85% no terceiro trimestre de 2024, com uma ligeira recuperação para 2.86% no final de 2025. A diminuição consistente da margem de lucro líquido sugere uma pressão sobre a rentabilidade da entidade.

Índice de carga tributária

Demonstra estabilidade com ligeiras flutuações, indicando uma gestão consistente da carga tributária.

Rácio de encargos com juros

Apresenta uma tendência de declínio, sugerindo uma redução do endividamento ou uma melhoria nas condições de financiamento.

Índice de margem EBIT

Exibe volatilidade e uma tendência de declínio, refletindo possíveis desafios na gestão de custos e na eficiência operacional.

Índice de margem de lucro líquido

Indica uma diminuição contínua da rentabilidade, necessitando de investigação para identificar as causas subjacentes.