Demonstração dos fluxos de caixa

A demonstração de fluxo de caixa fornece informações sobre recebimentos de caixa e pagamentos de caixa de uma empresa durante um período contábil, mostrando como esses fluxos de caixa vinculam o saldo de caixa final ao saldo inicial mostrado no balanço patrimonial da empresa.

A demonstração dos fluxos de caixa consiste em três partes: fluxos de caixa fornecidos por (usados em) atividades operacionais, fluxos de caixa fornecidos por (usados em) atividades de investimento e fluxos de caixa fornecidos por (usados em) atividades de financiamento.

Marriott International Inc., demonstração consolidada do fluxo de caixa

US$ em milhões

12 meses encerrados	31 de dez. de 2019	31 de dez. de 2018	31 de dez. de 2017	31 de dez. de 2016	31 de dez. de 2015
Lucro líquido	1,273)	1,907)	1,372)	780)	859)
Depreciação, amortização e outros	403)	284)	290)	168)	139)
Remuneração baseada em ações	187)	184)	181)	212)	113)
Imposto de renda	(200)	(239)	828)	76)	143)
Responsabilidade pelo programa de fidelidade do hóspede	257)	520)	378)	343)	233)
Custos de aquisição do contrato	(195)	(152)	—)	—)	—)
Encargos relacionados com a fusão	86)	16)	(124)	113)	—)
Mudanças no capital de giro	(273)	(76)	81)	(177)	(126)
Perda (ganho) na disposição de ativos	(147)	(194)	(687)	1)	(25)
Outros__________	294)	107)	117)	66)	94)
Ajustes para conciliação com o caixa fornecido pelas atividades operacionais	412)	450)	1,064)	802)	571)
Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais	1,685)	2,357)	2,436)	1,582)	1,430)
Aquisição de uma empresa, líquida de caixa adquirido	—)	—)	—)	(2,412)	(137)
Investimentos	(653)	(556)	(240)	(199)	(305)
Disposições	395)	479)	1,418)	218)	673)
Adiantamentos de empréstimos	(30)	(13)	(93)	(32)	(66)
Cobrança de empréstimos	51)	48)	187)	67)	92)
Custos de aquisição do contrato	—)	—)	(189)	(80)	(121)
Resgate de títulos de dívida	—)	—)	—)	—)	121)
Outros__________	(47)	(10)	(63)	29)	110)
Caixa líquido (utilizado em) fornecido pelas atividades de investimento	(284)	(52)	1,020)	(2,409)	367)
Papel comercial/Facilidade de crédito, líquido	951)	(129)	25)	1,365)	(140)
Emissão de dívida de longo prazo	1,397)	1,646)	—)	1,482)	790)
Pagamento da dívida de longo prazo	(835)	(397)	(310)	(326)	(325)
Emissão de Ações Ordinárias Classe A	7)	4)	6)	34)	40)
Dividendos pagos	(612)	(543)	(482)	(374)	(253)
Compra de ações em tesouraria	(2,260)	(2,850)	(3,013)	(568)	(1,917)
Impostos retidos na fonte sobre a remuneração baseada em acções	(148)	(105)	(157)	—)	—)
Outros__________	(8)	—)	—)	(24)	—)
Caixa líquido fornecido pelas atividades de financiamento (utilizado em)	(1,508)	(2,374)	(3,931)	1,589)	(1,805)
Aumento (diminuição) de caixa, equivalentes de caixa e caixa restrito	(107)	(69)	(475)	762)	(8)
Caixa, equivalentes de caixa e caixa restrito, início do período	360)	429)	858)	96)	104)
Caixa, equivalentes de caixa e caixa restrito, final de período	253)	360)	383)	858)	96)

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2019-12-31), 10-K (Data do relatório: 2018-12-31), 10-K (Data do relatório: 2017-12-31), 10-K (Data do relatório: 2016-12-31), 10-K (Data do relatório: 2015-12-31).

Componente de demonstração de fluxo de caixa	Descrição: __________	A empresa
Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais	Valor de entrada (saída) de caixa das atividades operacionais, excluindo operações descontinuadas. Os fluxos de caixa da atividade operacional incluem transações, ajustes e variações de valor não definidos como atividades de investimento ou financiamento.	O caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais da Marriott International Inc. diminuiu de 2017 para 2018 e de 2018 para 2019.
Caixa líquido (utilizado em) fornecido pelas atividades de investimento	Valor de entrada (saída) de caixa das atividades de investimento, excluindo operações descontinuadas. Os fluxos de caixa da atividade de investimento incluem a realização e cobrança de empréstimos e a aquisição e alienação de instrumentos de dívida ou capital e ativos imobilizados, instalações e equipamentos e outros ativos produtivos.	O caixa líquido (usado em) fornecido pelas atividades de investimento de Marriott International Inc. diminuiu de 2017 para 2018 e de 2018 para 2019.
Caixa líquido fornecido pelas atividades de financiamento (utilizado em)	Valor de entrada (saída) de caixa das atividades de financiamento, excluindo operações descontinuadas. Os fluxos de caixa da atividade de financiamento incluem a obtenção de recursos dos proprietários e o fornecimento de um retorno e um retorno de seu investimento; contrair empréstimos e amortizar valores emprestados ou liquidar a obrigação; e obtenção e pagamento de outros recursos obtidos de credores em crédito de longo prazo.	O caixa líquido fornecido pelas atividades de financiamento (usado em) de Marriott International Inc. aumentou de 2017 para 2018 e de 2018 para 2019.

Marriott International Inc. (NASDAQ:MAR)

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