GE Aerospace (NYSE:GE)

A análise dos dados financeiros revela tendências significativas em diversos componentes de ativos intangíveis ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma redução consistente no valor da boa vontade, iniciando em 25.524 milhões de dólares em 2020 e diminuindo para 8.538 milhões de dólares em 2024. Essa diminuição sugere potenciais ajustes de valor ou alienações.

Os ativos intangíveis relacionados ao cliente apresentaram uma flutuação modesta entre 2020 e 2023, com 6.862 milhões de dólares em 2020 e 6.201 milhões de dólares em 2023, seguido por uma queda mais acentuada para 3.850 milhões de dólares em 2024.

Patentes e tecnologia demonstraram uma trajetória descendente, passando de 8.191 milhões de dólares em 2020 para 2.744 milhões de dólares em 2024. O software em maiúsculas seguiu uma tendência similar, com uma redução substancial de 5.826 milhões de dólares em 2020 para 1.296 milhões de dólares em 2024.

Marcas e outros ativos intangíveis apresentaram o declínio mais expressivo em termos percentuais, diminuindo de 778 milhões de dólares em 2020 para apenas 70 milhões de dólares em 2024.

A quantia escriturada bruta de ativos intangíveis sujeitos a amortização também apresentou uma diminuição constante, de 21.657 milhões de dólares em 2020 para 7.960 milhões de dólares em 2024. A amortização acumulada, por sua vez, apresentou um crescimento até 2022, seguido por uma redução significativa nos anos subsequentes, indicando uma possível alteração na política de amortização ou na base de ativos.

Os ativos intangíveis sujeitos a amortização, líquidos, refletiram a combinação das tendências da quantia escriturada bruta e da amortização acumulada, diminuindo de 9.774 milhões de dólares em 2020 para 4.257 milhões de dólares em 2024.

Ativos incorpóreos de vida indefinida apresentaram dados incompletos, com valores registrados apenas em 2021 e 2022. Os outros ativos incorpóreos, líquidos, seguiram uma trajetória semelhante aos ativos intangíveis sujeitos a amortização, líquidos, diminuindo de 9.774 milhões de dólares em 2020 para 4.257 milhões de dólares em 2024.

Finalmente, a soma da boa vontade e outros ativos intangíveis apresentou uma redução significativa ao longo do período, passando de 35.298 milhões de dólares em 2020 para 12.795 milhões de dólares em 2024. Essa redução geral nos ativos intangíveis pode indicar uma reavaliação das estratégias de investimento ou uma mudança no foco da empresa.

Boa vontade

Diminuição consistente ao longo do período.

Ativos intangíveis relacionados ao cliente

Flutuação modesta até 2023, seguida por queda acentuada em 2024.

Patentes e tecnologia

Tendência descendente constante.

Software em maiúsculas

Redução substancial ao longo do período.

Marcas e outros

Declínio expressivo em termos percentuais.

Ativos intangíveis sujeitos a amortização, líquidos

Diminuição constante.

Goodwill e outros ativos intangíveis

Redução significativa ao longo do período.

A análise dos dados financeiros demonstra uma tendência geral de declínio nos ativos totais ao longo do período avaliado. Observa-se uma redução consistente a partir de 2020, com uma aceleração da queda em 2023 e 2024.

O ativo total ajustado apresenta um comportamento similar, com diminuições anuais. A taxa de declínio, embora variável, acompanha a tendência observada nos ativos totais, indicando uma redução na base de ativos da entidade.

O patrimônio líquido total também demonstra uma trajetória descendente. Apesar de um aumento em 2021, o patrimônio líquido retorna à tendência de queda nos anos subsequentes, com uma diminuição mais acentuada em 2023 e 2024.

O patrimônio líquido ajustado exibe flutuações mais significativas. Apresenta crescimento entre 2020 e 2021, seguido por uma queda em 2022, recuperação em 2023 e, novamente, declínio em 2024. Essa volatilidade sugere ajustes contábeis ou eventos específicos que impactaram o valor ajustado do patrimônio líquido.

Tendências Gerais

Declínio consistente nos ativos totais e no patrimônio líquido total.

Ativos

Redução progressiva tanto nos ativos totais quanto nos ativos totais ajustados.

Patrimônio Líquido

Diminuição geral, com flutuações no patrimônio líquido ajustado.

Volatilidade

O patrimônio líquido ajustado demonstra maior volatilidade em comparação com o patrimônio líquido total.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se uma variação no índice de giro total dos ativos, com um aumento progressivo de 2020 para 2023, seguido por uma diminuição em 2024, retornando a um patamar próximo ao observado no início do período.

O índice de giro total dos ativos ajustado apresenta um comportamento similar, com crescimento entre 2020 e 2022, estabilização em 2023 e declínio em 2024. A diferença entre o índice total e o ajustado sugere a influência de ajustes contábeis na percepção da eficiência na utilização dos ativos.

O índice de alavancagem financeira demonstra uma redução significativa de 2020 para 2021, seguida de um aumento gradual nos anos subsequentes, atingindo o valor mais alto em 2024. O índice de alavancagem financeira ajustado, embora apresente valores superiores, segue uma tendência semelhante, indicando um aumento no endividamento ao longo do tempo.

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) exibe uma volatilidade considerável. Após um resultado positivo em 2020, o ROE torna-se negativo em 2021, recuperando-se em 2022 e apresentando um crescimento expressivo em 2023 e 2024, embora com uma ligeira diminuição no último ano. O ROE ajustado acompanha essa tendência, com valores mais elevados e uma maior amplitude de variação.

O índice de retorno sobre ativos (ROA) também apresenta uma trajetória de melhora, passando de valores positivos modestos em 2020 para um crescimento notável em 2023 e 2024. O ROA ajustado demonstra um padrão similar, com valores ligeiramente superiores. A convergência entre o ROA e o ROA ajustado sugere que os ajustes contábeis têm um impacto limitado sobre a rentabilidade dos ativos.

Índice de giro total dos ativos

Apresenta um ciclo de crescimento seguido de declínio, indicando possíveis mudanças na eficiência operacional ou na composição dos ativos.

Índice de alavancagem financeira

Demonstra um aumento gradual do endividamento, o que pode indicar uma estratégia de financiamento mais agressiva ou a necessidade de recursos para investimentos.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido

Apresenta alta volatilidade, com recuperação significativa nos últimos anos, sugerindo melhorias na rentabilidade do capital próprio.

Índice de retorno sobre ativos

Mostra uma tendência de crescimento, indicando uma melhoria na capacidade de gerar lucro a partir dos ativos.

A análise dos dados financeiros demonstra uma tendência geral de declínio nos ativos totais ao longo do período avaliado. Observa-se uma redução consistente a partir de 2020, com aceleração em 2023 e 2024.

Ativos Totais

Os ativos totais apresentaram uma diminuição significativa, passando de 253452 milhões de dólares americanos em 2020 para 123140 milhões de dólares americanos em 2024. A maior queda ocorreu entre 2022 e 2024.

O ativo total ajustado segue uma trajetória semelhante, porém com valores inferiores aos ativos totais. A redução também é notável, diminuindo de 227928 milhões de dólares americanos em 2020 para 114602 milhões de dólares americanos em 2024.

Ativo Total Ajustado

A diminuição do ativo total ajustado indica uma possível reavaliação ou alienação de ativos, ou uma mudança na composição dos ativos da entidade. A tendência de queda é consistente ao longo dos anos.

O índice de giro total dos ativos apresentou flutuações. Houve um aumento de 2020 para 2022, seguido por uma leve queda em 2023 e um declínio mais acentuado em 2024, retornando ao nível de 2020.

Índice de Giro Total dos Ativos

O índice de giro total dos ativos, que mede a eficiência com que os ativos são utilizados para gerar receita, demonstra uma capacidade de geração de receita a partir dos ativos que diminuiu em 2024, após um período de melhoria.

O índice de giro total dos ativos ajustado, que utiliza o ativo total ajustado, apresentou um padrão similar ao índice de giro total dos ativos, com um pico em 2022 e uma queda subsequente em 2023 e 2024.

Índice de Giro Total dos Ativos (Ajustado)

A análise do índice de giro ajustado sugere que a eficiência na utilização dos ativos ajustados também diminuiu em 2024, indicando uma possível redução na produtividade ou na capacidade de gerar receita a partir desses ativos específicos.

Em resumo, os dados indicam uma contração nos ativos da entidade, acompanhada por uma diminuição na eficiência da utilização dos ativos para gerar receita em 2024, após um período de melhoria entre 2020 e 2022.

A análise dos dados financeiros demonstra uma tendência geral de declínio nos ativos totais ao longo do período avaliado. Observa-se uma redução consistente, partindo de US$ 253.452 milhões em 2020 para US$ 123.140 milhões em 2024.

O ativo total ajustado acompanha essa trajetória descendente, embora em magnitudes ligeiramente menores, diminuindo de US$ 227.928 milhões em 2020 para US$ 114.602 milhões em 2024. A diferença entre o ativo total e o ativo total ajustado permanece relativamente estável ao longo dos anos.

O patrimônio líquido também apresenta uma diminuição ao longo do período, caindo de US$ 35.552 milhões em 2020 para US$ 19.342 milhões em 2024. De forma similar, o patrimônio líquido ajustado demonstra uma flutuação, com um pico em 2021 (US$ 14.128 milhões) e um declínio subsequente para US$ 10.804 milhões em 2024.

Os índices de alavancagem financeira revelam um aumento gradual ao longo do período. O índice de alavancagem financeira não ajustado cresceu de 7,13 em 2020 para 6,37 em 2024. O índice de alavancagem financeira ajustado, embora apresente maior volatilidade, também demonstra uma tendência de alta, passando de 22,73 em 2020 para 10,61 em 2024.

Tendências Gerais

Declínio consistente nos ativos totais e no patrimônio líquido.

Alavancagem Financeira

Aumento gradual nos índices de alavancagem financeira, indicando um maior endividamento em relação ao patrimônio líquido.

Ativos Ajustados

Redução paralela ao ativo total, mantendo uma diferença constante entre os dois.

Patrimônio Líquido Ajustado

Flutuação com um pico em 2021, seguido de declínio.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória complexa ao longo do período avaliado. O patrimônio líquido apresentou um crescimento inicial, atingindo um pico em 2021, seguido por declínios consistentes nos anos subsequentes. Em 2020, o patrimônio líquido era de US$ 35.552 milhões, aumentando para US$ 40.310 milhões em 2021. Contudo, observou-se uma redução para US$ 36.366 milhões em 2022, US$ 27.378 milhões em 2023 e US$ 19.342 milhões em 2024.

O patrimônio líquido ajustado exibiu um padrão semelhante, com um aumento significativo de 2020 para 2021, seguido por flutuações e uma tendência de declínio a partir de 2022. Os valores foram de US$ 10.028 milhões, US$ 14.128 milhões, US$ 10.568 milhões, US$ 13.993 milhões e US$ 10.804 milhões, respectivamente.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido apresentou volatilidade considerável. Em 2020, registrou 16,04%, seguido por uma queda acentuada para -16,17% em 2021. Houve uma recuperação modesta para 0,62% em 2022, e um aumento expressivo para 34,63% em 2023, mantendo-se em um nível elevado de 33,9% em 2024.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ajustado)

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido ajustado também demonstrou alta volatilidade. Em 2020, atingiu 56,88%, seguido por uma queda substancial para -46,15% em 2021. Em 2022, o índice foi de 2,13%, com um aumento significativo para 67,76% em 2023 e uma ligeira diminuição para 60,68% em 2024.

A disparidade entre o patrimônio líquido e o patrimônio líquido ajustado, juntamente com a volatilidade dos índices de retorno, sugere a ocorrência de eventos financeiros significativos que impactaram a estrutura de capital e a rentabilidade. A análise detalhada das causas subjacentes a essas flutuações requereria informações adicionais sobre as operações e as políticas financeiras.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de redução nos ativos totais ao longo do período avaliado. Observa-se uma diminuição consistente, partindo de US$ 253.452 milhões em 2020 para US$ 123.140 milhões em 2024.

O ativo total ajustado apresenta uma tendência similar de declínio, embora com valores absolutos menores. A redução acompanha o padrão dos ativos totais, passando de US$ 227.928 milhões em 2020 para US$ 114.602 milhões em 2024.

O índice de retorno sobre ativos (ROA) exibe volatilidade significativa. Em 2020, o ROA foi de 2,25%, seguido por uma queda para -3,28% em 2021. Houve uma recuperação modesta em 2022, atingindo 0,12%, e um aumento expressivo em 2023, alcançando 5,81%. Em 2024, o ROA registrou 5,32%, indicando uma estabilização em níveis positivos.

O índice de retorno sobre ativos ajustado (ROA ajustado) acompanha a tendência do ROA não ajustado, apresentando flutuações semelhantes. Em 2020, o ROA ajustado foi de 2,5%, caindo para -3,78% em 2021. A recuperação em 2022 foi de 0,14%, seguida por um aumento para 6,34% em 2023 e 5,72% em 2024.

Tendências Gerais

Redução consistente dos ativos totais e do ativo total ajustado.

Volatilidade do ROA

O índice de retorno sobre ativos apresentou variações significativas ao longo do período, com um ponto baixo em 2021 e recuperação nos anos subsequentes.

Correlação entre ROA e ROA Ajustado

Os índices de retorno sobre ativos ajustado e não ajustado demonstram um comportamento similar, indicando que os ajustes realizados não alteram substancialmente a rentabilidade.

Estabilização Recente

Em 2023 e 2024, observa-se uma estabilização do ROA e ROA ajustado em níveis positivos, sugerindo uma melhora no desempenho financeiro.