Cálculo
P/OP | = | Preço das ações1, 2, 3 | ÷ | Lucro operacional por ação1 | Lucro operacional por ação1 | = | Resultado (prejuízo) operacional1 (em milhões) |
÷ | Número de ações ordinárias em circulação2 | ||
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25 de fev. de 2016 | 17.77 | = | 25.93 | ÷ | 1.46 | 1.46 | = | 2,841 | ÷ | 1,947,047,380 | |
27 de fev. de 2015 | 14.25 | = | 28.94 | ÷ | 2.03 | 2.03 | = | 4,037 | ÷ | 1,988,086,911 | |
25 de fev. de 2014 | 12.53 | = | 25.68 | ÷ | 2.05 | 2.05 | = | 4,150 | ÷ | 2,025,633,308 | |
27 de fev. de 2013 | 12.36 | = | 23.28 | ÷ | 1.88 | 1.88 | = | 3,964 | ÷ | 2,104,430,304 | |
24 de fev. de 2012 | 16.41 | = | 27.52 | ÷ | 1.68 | 1.68 | = | 3,442 | ÷ | 2,053,084,362 | |
28 de fev. de 2011 | 20.98 | = | 27.21 | ÷ | 1.30 | 1.30 | = | 2,683 | ÷ | 2,068,593,886 | |
26 de fev. de 2010 | 25.39 | = | 17.49 | ÷ | 0.69 | 0.69 | = | 1,414 | ÷ | 2,052,724,194 | |
2 de mar. de 2009 | 13.00 | = | 10.14 | ÷ | 0.78 | 0.78 | = | 1,569 | ÷ | 2,011,875,734 | |
29 de fev. de 2008 | 18.77 | = | 15.54 | ÷ | 0.83 | 0.83 | = | 1,739 | ÷ | 2,100,569,673 | |
27 de fev. de 2007 | 24.00 | = | 13.75 | ÷ | 0.57 | 0.57 | = | 1,208 | ÷ | 2,108,120,587 | |
6 de mar. de 2006 | 22.70 | = | 14.14 | ÷ | 0.62 | 0.62 | = | 1,480 | ÷ | 2,376,750,510 |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2015-12-31), 10-K (Data do relatório: 2014-12-31), 10-K (Data do relatório: 2013-12-31), 10-K (Data do relatório: 2012-12-31), 10-K (Data do relatório: 2011-12-31), 10-K (Data do relatório: 2010-12-31), 10-K (Data do relatório: 2009-12-31), 10-K (Data do relatório: 2008-12-31), 10-K (Data do relatório: 2007-12-31), 10-K (Data do relatório: 2006-12-31), 10-K (Data do relatório: 2005-12-31).
1 EUA $
2 Dados ajustados para desdobramentos e dividendos de ações.
3 Preço de fechamento na data de apresentação do relatório anual de EMC Corp.
Ao analisar as tendências apresentadas nos dados financeiros ao longo do período de 2006 a 2016, observa-se que o preço das ações experimentou variações ao longo dos anos, exibindo picos em 2007 e vários aumentos subsequentes, atingindo um valor máximo de aproximadamente 28,94 dólares em 2015 antes de uma ligeira redução em 2016. Esses movimentos indicam períodos de crescimento e retração, refletindo possivelmente mudanças no interesse do mercado ou ajustamentos na percepção do valor da empresa.
O lucro operacional por ação apresentou uma tendência de crescimento sustentado entre 2006 e 2014, com incremento substancial especialmente entre 2007 e 2014, onde atingiu o pico de aproximadamente 2,05 dólares. A partir desse ponto, houve uma redução em 2015 e uma queda significativa em 2016, chegando a cerca de 1,46 dólares. Essa oscilação sugere um período de forte expansão seguida de declínio na rentabilidade operacional por ação.
O rácio P/OP (preço sobre lucro operacional por ação) demonstra uma tendência de redução ao longo do período, sinalizando uma maior valorização do mercado em relação ao lucro operacional ou uma valorização relativa do preço das ações em relação aos lucros gerados. Entre 2006 e 2009, o rácio variou de aproximadamente 22,7 a 13, refletindo uma tendência de menor crescimento em relação aos lucros. A partir de 2010, o rácio oscila, chegando a valores próximos de 17,77 em 2016, indicando uma estabilização relativa ou variações na avaliação de mercado face ao lucro operacional.
De modo geral, os dados evidenciam um período de crescimento no lucro por ação e valorização do preço da ação até cerca de 2014, seguido de uma fase de retração nesses indicadores até 2016. As oscilações no rácio P/OP reforçam a percepção de mudanças na avaliação do mercado em relação aos lucros operacionais, refletindo possíveis ajustes na percepção de risco, expectativas de crescimento ou impacto de fatores econômicos externos ao longo do período analisado.
Comparação com concorrentes
EMC Corp. | Advanced Micro Devices Inc. | Analog Devices Inc. | Applied Materials Inc. | Broadcom Inc. | Intel Corp. | Lam Research Corp. | Micron Technology Inc. | NVIDIA Corp. | Qualcomm Inc. | Texas Instruments Inc. | |
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25 de fev. de 2016 | 17.77 | — | 22.69 | 12.92 | 23.80 | 9.66 | 14.45 | 6.04 | 16.52 | 15.68 | 12.34 |
27 de fev. de 2015 | 14.25 | — | 23.01 | 19.66 | 59.05 | 10.60 | 16.98 | 11.23 | 19.66 | 17.00 | 15.64 |
25 de fev. de 2014 | 12.53 | 26.08 | 20.62 | 46.30 | 23.31 | 10.02 | 64.12 | 74.52 | 12.16 | 16.30 | 17.02 |
27 de fev. de 2013 | 12.36 | — | 14.67 | 31.47 | 13.51 | 7.13 | 26.84 | — | 14.06 | 17.43 | 19.14 |
24 de fev. de 2012 | 16.41 | 14.16 | 9.26 | 6.04 | 12.05 | 7.62 | 5.54 | 7.18 | 40.70 | 17.45 | 12.75 |
28 de fev. de 2011 | 20.98 | 7.42 | 11.93 | 12.82 | 13.69 | 7.79 | 10.92 | 4.84 | — | 22.51 | 9.25 |
26 de fev. de 2010 | 25.39 | 8.03 | 30.48 | — | 81.90 | 20.19 | — | — | — | 32.90 | 15.16 |
2 de mar. de 2009 | 13.00 | — | 7.90 | 10.25 | — | 7.50 | 9.41 | — | 13.27 | 14.67 | 8.01 |
29 de fev. de 2008 | 18.77 | — | 16.49 | 10.36 | — | 14.36 | 6.12 | — | 22.39 | 22.57 | 11.81 |
27 de fev. de 2007 | 24.00 | — | 20.89 | 12.54 | — | 21.27 | 14.39 | 30.18 | 24.63 | 22.34 | 13.27 |
6 de mar. de 2006 | 22.70 | 84.32 | 26.80 | 21.07 | — | 9.99 | 10.23 | 39.55 | 37.70 | 27.83 | 17.12 |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2015-12-31), 10-K (Data do relatório: 2014-12-31), 10-K (Data do relatório: 2013-12-31), 10-K (Data do relatório: 2012-12-31), 10-K (Data do relatório: 2011-12-31), 10-K (Data do relatório: 2010-12-31), 10-K (Data do relatório: 2009-12-31), 10-K (Data do relatório: 2008-12-31), 10-K (Data do relatório: 2007-12-31), 10-K (Data do relatório: 2006-12-31), 10-K (Data do relatório: 2005-12-31).