Análise de créditos de liquidação duvidosa
A provisão para créditos de liquidação duvidosa (créditos de liquidação duvidosa) é uma contraconta que reduz o saldo das contas a receber brutas da empresa. A relação entre a provisão e o saldo devedor deve ser relativamente constante, a menos que se verifique uma alteração da economia global ou uma alteração da base de clientes.
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Provisão para créditos de liquidação duvidosa
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2015-12-31), 10-K (Data do relatório: 2014-12-31), 10-K (Data do relatório: 2013-12-31), 10-K (Data do relatório: 2012-12-31), 10-K (Data do relatório: 2011-12-31).
1 2015 cálculo
Provisão em percentagem das contas e notas a receber, bruta = 100 × Provisão para créditos de liquidação duvidosa ÷ Contas e notas a receber, brutas
= 100 × ÷ =
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período de cinco anos. Observa-se um aumento na provisão para créditos de liquidação duvidosa, partindo de 62 milhões de dólares em 2011 para atingir 90 milhões de dólares em 2015. Este crescimento não é linear, apresentando uma estabilização em 2013, seguida de um novo aumento nos anos subsequentes.
As contas e notas a receber, brutas, demonstram uma trajetória ascendente de 2011 a 2014, com um valor inicial de 2999 milhões de dólares e um pico de 4485 milhões de dólares. Contudo, em 2015, registra-se uma diminuição para 4067 milhões de dólares, interrompendo a tendência de crescimento.
A provisão em percentagem das contas e notas a receber, bruta, apresenta uma dinâmica mais complexa. Inicialmente, houve uma redução de 2.06% em 2011 para 1.58% em 2013, indicando uma melhora na qualidade do crédito ou uma reavaliação das políticas de provisão. Em 2014, a percentagem estabilizou-se em 1.61%, mas em 2015, houve um aumento significativo para 2.21%, o que pode refletir um aumento percebido no risco de crédito ou uma mudança na abordagem de provisionamento.
- Tendências Gerais
- A provisão para créditos de liquidação duvidosa e as contas e notas a receber, brutas, apresentaram um crescimento geral no período analisado, embora com variações anuais. A percentagem de provisão, por sua vez, exibiu uma tendência de queda inicial seguida de um aumento no último ano.
- Observações Relevantes
- A diminuição das contas a receber em 2015, combinada com o aumento da percentagem de provisão, sugere uma possível deterioração da qualidade do crédito ou uma postura mais conservadora na avaliação de riscos.
- Implicações
- O aumento da provisão para créditos de liquidação duvidosa pode impactar negativamente os resultados financeiros, enquanto a flutuação nas contas a receber pode influenciar o ciclo de caixa da entidade.
Provisão para perdas com crédito
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2015-12-31), 10-K (Data do relatório: 2014-12-31), 10-K (Data do relatório: 2013-12-31), 10-K (Data do relatório: 2012-12-31), 10-K (Data do relatório: 2011-12-31).
1 2015 cálculo
Provisão em percentual dos recebíveis brutos de locação = 100 × Provisão para perdas com crédito ÷ Recebíveis brutos de arrendamento mercantil
= 100 × ÷ =
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma redução consistente na provisão para perdas com crédito, diminuindo de 24 milhões de dólares em 2011 para 7 milhões de dólares em 2015. Esta diminuição sugere uma melhora na qualidade do crédito ou uma revisão das políticas de provisionamento.
Em contrapartida, os recebíveis brutos de arrendamento mercantil demonstram uma trajetória descendente. Iniciando em 336 milhões de dólares em 2011, os recebíveis atingiram 154 milhões de dólares em 2015. Esta queda pode indicar uma diminuição no volume de novas operações de arrendamento mercantil, uma maior rotatividade dos contratos ou uma estratégia de redução de exposição ao risco.
A provisão em percentual dos recebíveis brutos de locação apresentou uma flutuação significativa. Houve uma diminuição constante de 7,23% em 2011 para 2,58% em 2014, seguida por um aumento para 4,55% em 2015. A queda inicial pode ser atribuída à melhoria da qualidade dos recebíveis ou a ajustes nas metodologias de cálculo da provisão. O aumento em 2015, apesar da redução nos recebíveis brutos, pode indicar um reconhecimento de maior risco de crédito ou uma mudança na postura conservadora da empresa.
- Provisão para perdas com crédito
- Apresenta uma tendência de queda ao longo do período analisado, indicando uma possível melhora na gestão de risco de crédito.
- Recebíveis brutos de arrendamento mercantil
- Demonstra uma redução consistente, sugerindo uma diminuição na atividade de arrendamento mercantil ou uma estratégia de redução de exposição.
- Provisão em percentual dos recebíveis brutos de locação
- Exibe uma volatilidade notável, com uma queda inicial seguida por um aumento no último ano, possivelmente refletindo mudanças na percepção de risco ou nas políticas contábeis.