Builders FirstSource Inc. (NYSE:BLDR)

Índice de giro líquido do ativo fixo

Desde 2018, esse indicador apresentou uma tendência geral de crescimento, com uma leve queda em 2019, seguida de recuperação em 2020. Houve um aumento significativo de 2021 para 2022, indicando uma maior eficiência na utilização dos ativos fixos líquidos para gerar receita. Esse aumento sugere melhorias na gestão dos ativos fixos ou mudanças na estrutura operacional da empresa.

Rácio líquido de volume de negócios do ativo fixo (incluindo locação operacional, ativo de direito de utilização)

Houve uma redução acentuada de 2018 para 2019, refletindo possivelmente uma diminuição na eficiência da utilização dos ativos de locação ou um impacto de mudanças na base de ativos de locação operacional. Após esse período, o índice apresentou recuperação gradual até 2022, embora ainda abaixo dos níveis de 2018, indicando uma melhora na eficácia da gestão dos ativos incorporados na locação operacional.

Índice de giro total dos ativos

Este rácio refletiu uma contínua diminuição de 2018 a 2021, sinalizando uma queda na eficiência geral na utilização dos ativos totais para gerar receitas. Entretanto, em 2022, houve uma recuperação, com o índice retornando a níveis próximos aos de 2018, sugerindo uma melhora pontual na eficiência operacional ou uma otimização na gestão do portfólio de ativos.

Índice de giro do patrimônio líquido

Este índice apresentou uma forte redução de 2018 a 2021, refletindo uma diminuição na eficácia do uso do patrimônio líquido para gerar receita. A recuperação observada em 2022, embora modesta, sugere uma ligeira melhora na eficiência do capital próprio, possivelmente devido a alterações na estrutura financeira ou na rentabilidade operacional.

Vendas líquidas:

Observou-se um crescimento geral nas vendas líquidas ao longo do período analisado. Em 2018, as vendas totalizaram cerca de 7,72 milhões de dólares, apresentando uma ligeira redução em 2019, chegando a aproximadamente 7,28 milhões. A partir de 2020, houve uma expansão significativa, atingindo aproximadamente 8,56 milhões de dólares e, posteriormente, atingindo o patamar de aproximadamente 22,73 milhões em 2022. Esse aumento contundente nos últimos anos indica uma forte expansão de mercado ou aumento na receita operacional.

Imobilizado líquido:

O valor do imobilizado líquido apresentou crescimento consistente ao longo do período. Em 2018, era de cerca de 670 milhões de dólares, aumentando para aproximadamente 722 milhões em 2019, e levemente para 749 milhões em 2020. Com a chegada de 2021, houve um aumento expressivo, chegando a aproximadamente 1,39 bilhões, seguido de um incremento até cerca de 1,57 bilhões em 2022. Este crescimento sugere investimentos contínuos em ativos fixos, possivelmente acompanhando a expansão das operações.

Índice de giro líquido do ativo fixo:

Este índice demonstra a eficiência na utilização do ativo fixo para gerar vendas. De 2018 a 2019, houve uma leve redução, de 11,53 para 10,09, indicando menor eficiência na utilização do ativo nesse período. A partir de 2020, o índice retornou a um patamar semelhante ao de 2018, em torno de 11,43, e reforçou sua tendência de melhora em 2021, atingindo 14,36, e mantendo-se praticamente estável em 14,5 em 2022. Essa melhora sugere uma maior eficiência na geração de receita em relação ao ativo fixo ao longo do tempo, especialmente após 2020.

Vendas líquidas

Observa-se uma tendência geral de crescimento nas vendas líquidas ao longo dos anos analisados. Houve uma redução de 2018 para 2019, passando de aproximadamente 7,72 bilhões para 7,28 bilhões de dólares. A partir de 2019, as vendas apresentaram um incremento constante, atingindo cerca de 8,56 bilhões em 2020, seguido de um aumento significativo para aproximadamente 19,89 bilhões em 2021. Finalmente, as vendas líquidas continuaram a crescer, chegando a cerca de 22,73 bilhões de dólares em 2022, indicando uma expansão expressiva no período mais recente.

Ativos fixos tangíveis líquidos

Os ativos fixos líquidos apresentaram expansão contínua ao longo dos anos. De aproximadamente 670 milhões de dólares em 2018, aumentaram para cerca de 1,01 bilhão em 2019, mantendo-se relativamente estáveis em 2020, com ligeiro incremento para aproximadamente 1,02 bilhões. Nos anos seguintes, houve um crescimento mais acentuado, atingindo aproximadamente 1,84 bilhões em 2021 e aproximadamente 2,05 bilhões em 2022, refletindo investimentos ou aquisições de ativos fixos ao longo do período.

Rácio líquido de volume de negócios do ativo fixo (incluindo locação operacional, ativo de direito de uso)

Este indicador evidencia uma oscilação com um padrão geral de aumento na relação ao longo do tempo. Partindo de 11,53 em 2018, houve uma redução para 7,18 em 2019, indicando uma melhora na eficiência na utilização dos ativos fixos. Em 2020, houve um leve aumento para 8,36, seguido de uma recuperação em 2021 para 10,79. Essa recuperação se consolidou em 2022, quando o rácio alcançou 11,07, aproximando-se do nível de 2018, o que sugere uma adequada utilização dos ativos fixos líquidos em relação ao volume de negócios.

Vendas líquidas

Observa-se uma tendência geral de crescimento nas vendas líquidas ao longo do período analisado. De 2018 a 2021, houve uma variação relativamente estável, com pequenas reduções em 2019 (queda de aproximadamente 5,8%) seguida de recuperação em 2020 e forte crescimento em 2021 (mais do que o dobro do valor de 2018). Entre 2021 e 2022, as vendas continuam a aumentar, atingindo um novo patamar de aproximadamente 22,7 milhões de dólares, representando um crescimento de cerca de 14% em relação ao ano anterior. Essa evolução indica uma expansão significativa na receita gerada pelas operações ao longo do período, especialmente de 2020 em diante, possivelmente refletindo uma recuperação ou crescimento acelerado após o impacto de anos anteriores.

Ativos totais

Os ativos totais apresentam uma tendência de crescimento substancial entre 2018 e 2021, passando de aproximadamente 2,9 bilhões de dólares para mais de 10,7 bilhões. Este aumento expressivo indica que a empresa expandiu significativamente sua base de ativos, possivelmente por meio de aquisições, investimentos ou crescimento interno. No entanto, em 2022, ocorre uma leve redução para cerca de 10,6 bilhões, o que pode sugerir uma redução de ativos, desinvestimentos ou reestruturações. Ainda assim, o valor permanece elevado em relação ao início do período avaliado.

Índice de giro total dos ativos

O índice de giro dos ativos demonstra variações ao longo do período. Entre 2018 e 2020, há uma tendência de declínio, de 2,63 para 2,05, indicando que a eficiência na utilização dos ativos para gerar vendas diminuiu nesse intervalo. Em 2021, ocorre uma recuperação do índice, que sobe para 1,86, embora ainda abaixo do nível de 2018, sugerindo melhora na eficiência na utilização dos ativos. Em 2022, o índice sobe novamente para 2,14, retornando a um patamar semelhante ao de 2018, o que pode indicar uma otimização na utilização dos ativos para geração de receitas ou uma mudança na composição do ativo que impacta esse indicador.

Ao analisar os dados financeiros ao longo do período de 2018 a 2022, observa-se uma tendência consistente de crescimento nas vendas líquidas, que passaram de aproximadamente US$ 7,72 bilhões em 2018 para cerca de US$ 22,73 bilhões em 2022. Este incremento indica uma expansão significativa das operações e da receita da empresa ao longo dos anos.

O patrimônio líquido apresentou uma evolução substancial ao longo do período, saindo de aproximadamente US$ 596 milhões em 2018 para cerca de US$ 4,96 bilhões em 2022. Houve um crescimento considerável até 2021, seguido de uma estabilização na quantidade de patrimônio em 2022, refletindo uma expansão do patrimônio, embora em ritmo relativamente mais moderado no último ano avaliado.

O índice de giro do patrimônio líquido revelou uma trajetória de declínio de 12,95 em 2018 para 4,14 em 2021, indicando uma redução na eficiência na utilização do patrimônio para gerar vendas. Contudo, houve uma leve recuperação em 2022, com o índice elevando-se para 4,58, embora ainda abaixo dos níveis de 2018, sugerindo que a empresa conseguiu melhorar marginalmente sua eficiência na geração de receita a partir de seus recursos próprios.