Valor da empresa em relação à EBITDA (EV/EBITDA)
Resultados antes de juros, impostos, depreciação e amortização (EBITDA)
Palo Alto Networks Inc., EBITDAcálculo
US$ em milhares
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-07-31), 10-K (Data do relatório: 2024-07-31), 10-K (Data do relatório: 2023-07-31), 10-K (Data do relatório: 2022-07-31), 10-K (Data do relatório: 2021-07-31), 10-K (Data do relatório: 2020-07-31).
Um aumento expressivo no lucro líquido foi observado entre 2022 e 2023, passando de uma perda de US$ 267 milhões para um lucro de US$ 439,7 milhões. Esse salto positivo foi acompanhado por uma melhora também nos indicadores de lucro antes de impostos (EBT) e resultados antes de juros e impostos (EBIT), que apresentaram valores significativamente mais elevados nesse período.
Em 2020 e 2021, a empresa apresentou prejuízos contínuos, refletindo uma trajetória financeira negativa nesses anos, com perdas que chegaram a aproximadamente US$ 498,9 milhões em 2021. Contudo, a recuperação se intensificou a partir de 2022, levando a um lucro substancial em 2023.
O EBITDA revelou uma tendência de recuperação após 2021, quando apresentou valores negativos, passando de US$ 63 mil em 2020 para uma queda a -US$ 41,3 mil em 2021. A partir de 2022, houve forte reversão e crescimento, culminando em US$ 1,943 milhões em 2024, indicando uma melhora significativa na geração de caixa operacional antes de depreciação e amortização.
O padrão geral sugere um período de dificuldades até 2021, seguido por uma fase de forte recuperação e crescimento acelerado em 2023 e 2024. Essas mudanças indicam uma possível implementação bem-sucedida de estratégias de negócios que resultaram na retomada da rentabilidade e na ampliação da eficiência operacional.
Observa-se que os resultados em 2024 mostram uma continuidade de crescimento, enquanto as projeções para 2025 indicam uma estabilização ou potencial aprimoramento dos resultados financeiros, embora esses dados ainda sejam estimativas e possam estar sujeitos a variações.
Relação entre o valor da empresa e EBITDAatual
Palo Alto Networks Inc., EV/EBITDAcálculo, comparação com os índices de referência
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhares) | |
| Valor da empresa (EV) | 230,512,795) |
| Resultados antes de juros, impostos, depreciação e amortização (EBITDA) | 1,942,100) |
| Índice de avaliação | |
| EV/EBITDA | 118.69 |
| Benchmarks | |
| EV/EBITDAConcorrentes1 | |
| Accenture PLC | 5.83 |
| Adobe Inc. | 7.85 |
| AppLovin Corp. | 36.47 |
| Cadence Design Systems Inc. | 57.13 |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 917.91 |
| Datadog Inc. | 388.51 |
| International Business Machines Corp. | 16.40 |
| Intuit Inc. | 12.21 |
| Microsoft Corp. | 17.00 |
| Oracle Corp. | 24.42 |
| Palantir Technologies Inc. | 165.96 |
| Salesforce Inc. | 9.53 |
| ServiceNow Inc. | 30.15 |
| Synopsys Inc. | 39.79 |
| Workday Inc. | 17.32 |
| EV/EBITDAsetor | |
| Serviços de & de software | 20.06 |
| EV/EBITDAindústria | |
| Tecnologia da informação | 35.28 |
Com base no relatório: 10-K (Data do relatório: 2025-07-31).
1 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Se EV/EBITDA da empresa é menor, então o EV/EBITDA de referência, então a empresa é relativamente subvalorizada.
Caso contrário, se EV/EBITDA da empresa é maior, então o EV/EBITDA de referência, então a empresa está relativamente sobrevalorizada.
Relação entre o valor da empresa e EBITDAhistórico
Palo Alto Networks Inc., EV/EBITDAcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de jul. de 2025 | 31 de jul. de 2024 | 31 de jul. de 2023 | 31 de jul. de 2022 | 31 de jul. de 2021 | 31 de jul. de 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhares) | |||||||
| Valor da empresa (EV)1 | 124,535,628) | 107,728,092) | 74,503,582) | 52,961,254) | 45,934,338) | 22,049,558) | |
| Resultados antes de juros, impostos, depreciação e amortização (EBITDA)2 | 1,942,100) | 1,279,900) | 875,700) | 102,800) | (41,300) | 63,000) | |
| Índice de avaliação | |||||||
| EV/EBITDA3 | 64.12 | 84.17 | 85.08 | 515.19 | — | 349.99 | |
| Benchmarks | |||||||
| EV/EBITDAConcorrentes4 | |||||||
| Accenture PLC | 11.82 | 19.87 | 17.26 | 14.25 | 23.31 | 17.46 | |
| Adobe Inc. | 12.68 | 22.06 | 34.07 | 22.32 | 35.44 | 43.06 | |
| AppLovin Corp. | 32.17 | 47.75 | 20.05 | 14.17 | 30.05 | — | |
| Cadence Design Systems Inc. | 42.96 | 42.25 | 55.61 | 42.11 | 39.61 | — | |
| CrowdStrike Holdings Inc. | 247.69 | 262.20 | — | — | — | — | |
| Datadog Inc. | 203.50 | 153.02 | 370.63 | 1,785.61 | 1,949.67 | — | |
| International Business Machines Corp. | 15.14 | 22.90 | 14.41 | 22.17 | 12.53 | — | |
| Intuit Inc. | 31.89 | 38.55 | 38.71 | 36.22 | 51.96 | 35.70 | |
| Microsoft Corp. | 23.79 | 23.66 | 22.92 | 20.17 | 24.59 | 21.74 | |
| Oracle Corp. | 28.10 | 21.81 | 21.80 | 17.12 | 13.78 | 11.54 | |
| Palantir Technologies Inc. | 184.77 | 551.39 | 175.93 | — | — | — | |
| Salesforce Inc. | 24.64 | 31.64 | 38.31 | 38.88 | 33.83 | — | |
| ServiceNow Inc. | 38.82 | 87.89 | 96.48 | 104.31 | 147.45 | — | |
| Synopsys Inc. | 41.03 | 39.17 | 54.59 | 36.73 | 53.43 | 42.24 | |
| Workday Inc. | 55.27 | 86.37 | 216.44 | 147.90 | 670.04 | — | |
| EV/EBITDAsetor | |||||||
| Serviços de & de software | 25.34 | 27.48 | 25.41 | 22.68 | 26.04 | — | |
| EV/EBITDAindústria | |||||||
| Tecnologia da informação | 27.47 | 27.76 | 23.62 | 18.32 | 20.57 | — | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2025-07-31), 10-K (Data do relatório: 2024-07-31), 10-K (Data do relatório: 2023-07-31), 10-K (Data do relatório: 2022-07-31), 10-K (Data do relatório: 2021-07-31), 10-K (Data do relatório: 2020-07-31).
3 2025 cálculo
EV/EBITDA = EV ÷ EBITDA
= 124,535,628 ÷ 1,942,100 = 64.12
4 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Ao analisar os dados fornecidos, observa-se uma tendência geral de crescimento significativo na avaliação da empresa, refletida na evolução do valor da empresa (EV) ao longo do período. Entre julho de 2020 e julho de 2025, o EV aumentou de aproximadamente US$ 22 bilhões para mais de US$ 124 bilhões, indicando uma expansão substancial no valor de mercado, possivelmente resultado de melhorias nos fundamentos ou valorização do mercado.
O EBITDA apresentou uma trajetória de recuperação após um período de resultados negativos em julho de 2021. Em julho de 2020, o EBITDA situava-se em aproximadamente US$ 63 milhões, tendo registrado uma queda acentuada para uma perda de cerca de US$ 41 milhões em julho de 2021. A partir desse ponto, a empresa evidenciou forte crescimento, atingindo cerca de US$ 102 milhões em julho de 2022 e um avanço expressivo para aproximadamente US$ 876 milhões em julho de 2023. A tendência de aumento prosseguiu nos anos seguintes, chegando a cerca de US$ 1,28 bilhões em julho de 2024 e quase US$ 1,94 bilhões em julho de 2025.
O rácio EV/EBITDA, que reflete a relação entre o valor da empresa e seu EBITDA, demonstra uma redução progressive de aproximadamente 515,19 em julho de 2022 para cerca de 84,17 em julho de 2024. Essa depreciação no múltiplo sugere que o crescimento do EBITDA foi mais acelerado em relação ao aumento do valor de mercado, reduzindo o rácio de avaliação, ou que houve uma maior eficiência na geração de lucros operacionais em relação à avaliação de mercado da empresa. É importante notar que o rácio apresentou valores elevados antes de 2023, indicando avaliações altas em relação à geração de EBITDA, mas essa relação diminuiu com o tempo, sinalizando uma possível melhora na rentabilidade ou uma correção na avaliação do mercado.