Phillips 66 (NYSE:PSX)

A análise dos dados financeiros anuais revela tendências distintas em três categorias principais. Observa-se uma flutuação no valor do petróleo bruto e produtos petrolíferos ao longo do período analisado. Após uma diminuição em 2016, o valor apresentou recuperação em 2017 e 2018, mantendo uma trajetória ascendente até 2019, atingindo o valor mais alto do período.

Em relação aos materiais e insumos, a tendência é consistentemente crescente. Embora os aumentos anuais sejam relativamente modestos, o valor total demonstra um crescimento contínuo de 2015 a 2019.

Os inventários apresentam uma dinâmica mais complexa. Houve uma redução significativa em 2016, seguida por um período de crescimento constante até 2019. O valor dos inventários em 2019 supera o valor inicial em 2015, indicando um acúmulo ao longo dos anos.

Petróleo bruto e produtos petrolíferos

Apresenta volatilidade, com recuperação e crescimento notáveis no final do período.

Materiais e insumos

Demonstra crescimento constante, embora em ritmo moderado.

Inventários

Exibe uma redução inicial seguida de um aumento consistente, culminando em um valor superior ao inicial.

Em resumo, os dados sugerem uma empresa que se adapta às flutuações do mercado de petróleo, ao mesmo tempo em que gerencia seus custos de materiais e insumos de forma eficaz e otimiza seus níveis de inventário ao longo do tempo.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversas categorias ao longo do período examinado. Observa-se um aumento geral nos níveis de inventário, com valores progressivamente maiores a cada ano, indicando um possível crescimento na produção ou antecipação de demanda. Os estoques ajustados demonstram uma flutuação mais acentuada, com um pico em 2017 seguido por uma queda em 2018 e posterior recuperação em 2019.

O ativo circulante apresentou uma trajetória ascendente inicial, atingindo um máximo em 2017, seguido por uma diminuição em 2018 e um novo aumento em 2019. O ativo circulante ajustado seguiu um padrão semelhante, porém com valores consistentemente superiores. Os ativos totais também exibiram crescimento, com um aumento notável em 2019, impulsionado pelo ativo total ajustado, que apresentou um crescimento mais expressivo no último ano analisado.

O patrimônio líquido apresentou uma variação modesta ao longo do período, com um crescimento inicial seguido por uma estabilização. O patrimônio líquido ajustado demonstra uma tendência de crescimento mais consistente, superando o patrimônio líquido em todos os anos.

O lucro líquido atribuível à empresa apresentou uma queda significativa em 2016, seguida por uma recuperação substancial em 2017 e 2018, e uma diminuição em 2019. O lucro líquido ajustado exibiu um padrão similar, porém com valores mais elevados e uma queda menos acentuada em 2019. A diferença entre o lucro líquido e o lucro líquido ajustado sugere a presença de itens não recorrentes ou ajustes contábeis que impactam o resultado final.

Inventários

Tendência geral de aumento ao longo do período.

Estoques ajustados

Flutuação significativa, com pico em 2017 e recuperação em 2019.

Ativo circulante

Crescimento inicial, diminuição em 2018 e aumento em 2019.

Ativo circulante ajustado

Padrão semelhante ao ativo circulante, com valores superiores.

Ativos totais

Crescimento constante, com aumento notável em 2019.

Ativo total ajustado

Crescimento mais expressivo em 2019.

Patrimônio líquido

Variação modesta, com crescimento inicial e estabilização.

Patrimônio líquido ajustado

Crescimento mais consistente.

Lucro líquido atribuível

Queda em 2016, recuperação em 2017/2018 e diminuição em 2019.

Lucro líquido ajustado atribuível

Padrão similar ao lucro líquido, com valores mais elevados.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se uma flutuação no índice de liquidez corrente, com uma diminuição em 2016, seguida de uma recuperação parcial em 2017 e 2018, e um novo declínio em 2019. O índice de liquidez corrente ajustado apresenta um padrão similar, porém com valores consistentemente superiores.

O índice de margem de lucro líquido demonstra uma volatilidade significativa. Após um declínio acentuado em 2016, houve uma recuperação substancial em 2017 e 2018, atingindo picos elevados. Contudo, em 2019, a margem de lucro líquido retraiu-se consideravelmente. O índice de margem de lucro líquido ajustado, embora também volátil, manteve-se em níveis mais elevados em comparação com o índice não ajustado, com uma tendência de estabilização em 2019.

O índice de giro total dos ativos apresentou uma trajetória semelhante à do índice de liquidez corrente, com uma queda em 2016, recuperação nos anos subsequentes e um novo declínio em 2019. O índice ajustado seguiu o mesmo padrão, mantendo-se ligeiramente inferior ao índice não ajustado.

O índice de alavancagem financeira exibiu uma relativa estabilidade ao longo do período, com ligeiras variações. O índice ajustado apresentou um comportamento similar, com valores ligeiramente inferiores.

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido apresentou uma variação expressiva. Após uma queda significativa em 2016, houve uma recuperação notável em 2017 e 2018, atingindo o ponto mais alto no período. Em 2019, o índice retraiu-se substancialmente. O índice ajustado demonstrou uma menor volatilidade, mantendo-se em níveis mais consistentes.

O índice de retorno sobre ativos seguiu uma tendência semelhante ao índice de retorno sobre o patrimônio líquido, com uma queda em 2016, recuperação em 2017 e 2018, e um declínio em 2019. O índice ajustado apresentou um padrão similar, com valores ligeiramente inferiores.

Índice de liquidez corrente

Demonstra flutuações, indicando variações na capacidade de pagamento de obrigações de curto prazo.

Índice de margem de lucro líquido

Apresenta alta volatilidade, refletindo mudanças na rentabilidade operacional.

Índice de giro total dos ativos

Indica a eficiência na utilização dos ativos para gerar receita, com variações ao longo do período.

Índice de alavancagem financeira

Mantém-se relativamente estável, indicando um nível consistente de endividamento.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido

Exibe variações significativas, refletindo mudanças na rentabilidade do capital próprio.

Índice de retorno sobre ativos

Acompanha a tendência do retorno sobre o patrimônio líquido, indicando a rentabilidade dos ativos da empresa.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período de cinco anos. Observa-se um crescimento geral no ativo circulante, com valores que aumentam de 12256 para 14395 milhões de dólares americanos. No entanto, este crescimento não é linear, apresentando uma diminuição em 2018 antes de retornar ao aumento no ano seguinte.

O ativo circulante ajustado demonstra uma trajetória semelhante, porém com valores consistentemente superiores ao ativo circulante não ajustado. A progressão é de 13556 para 18695 milhões de dólares americanos, também com uma queda em 2018, mas com uma recuperação subsequente. A diferença entre os dois ativos sugere a existência de componentes que são ajustados para fins de análise, possivelmente relacionados a itens de curto prazo com maior liquidez ou conversibilidade.

O índice de liquidez corrente apresenta flutuações ao longo do período. Inicialmente, o índice diminui de 1.63 em 2015 para 1.34 em 2016, seguido por um aumento para 1.48 em 2018 e uma queda para 1.24 em 2019. Este padrão indica variações na capacidade da entidade de cobrir suas obrigações de curto prazo com seus ativos de curto prazo.

O índice de liquidez corrente ajustado, por sua vez, mantém valores mais elevados e relativamente estáveis em comparação com o índice não ajustado. A variação é de 1.8 em 2015 para 1.61 em 2019, com um pico de 1.85 em 2017. A consistência deste índice sugere uma posição de liquidez mais robusta quando considerados os ajustes realizados nos ativos circulantes.

Ativo Circulante

Apresenta crescimento geral, com uma queda em 2018.

Ativo Circulante Ajustado

Demonstra crescimento similar ao ativo circulante, porém com valores superiores e queda em 2018.

Índice de Liquidez Corrente

Exibe flutuações, com diminuição inicial, aumento e posterior queda.

Índice de Liquidez Corrente (Ajustado)

Mantém valores mais elevados e estáveis, indicando maior robustez na liquidez.

A análise dos dados financeiros demonstra flutuações significativas no desempenho ao longo do período avaliado. O lucro líquido atribuível apresentou um declínio acentuado entre 2015 e 2016, seguido por uma recuperação substancial em 2017 e 2018, antes de uma nova queda em 2019.

O lucro líquido ajustado exibiu um padrão diferente. Embora também tenha diminuído entre 2015 e 2016, a recuperação subsequente foi mais consistente, com valores superiores aos de 2015 em 2017, 2018 e 2019. A diferença entre o lucro líquido e o lucro líquido ajustado varia ao longo dos anos, indicando a influência de itens não recorrentes no resultado final.

Índice de Margem de Lucro Líquido

O índice de margem de lucro líquido acompanhou a trajetória do lucro líquido, com uma queda em 2016, recuperação em 2017 e 2018, e declínio em 2019. A margem atingiu o pico em 2018, com 5,02%, e o ponto mais baixo em 2016, com 1,85%.

Índice de Margem de Lucro Líquido (Ajustado)

O índice de margem de lucro líquido ajustado apresentou uma tendência de alta entre 2016 e 2017, atingindo 5,97%. Em 2018, houve uma diminuição, seguida por uma ligeira recuperação em 2019. Este indicador demonstra maior estabilidade em comparação com o índice de margem de lucro líquido não ajustado.

Observa-se que, em 2019, tanto o lucro líquido quanto o índice de margem de lucro líquido apresentaram quedas, sugerindo um possível impacto de fatores externos ou mudanças internas na rentabilidade. A análise comparativa entre os indicadores ajustados e não ajustados indica que itens não operacionais podem ter um efeito considerável nos resultados.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente nos ativos totais ao longo do período analisado, com um crescimento mais acentuado entre 2015 e 2017. Observa-se uma ligeira retração em 2018, seguida de um novo aumento em 2019, atingindo o valor mais elevado do período.

O ativo total ajustado apresenta um padrão similar, com crescimento constante, embora ligeiramente mais robusto que o dos ativos totais. A diferença entre os dois valores aumenta progressivamente, indicando uma possível reavaliação ou ajuste contínuo dos ativos.

Índice de giro total dos ativos

O índice de giro total dos ativos demonstra flutuações ao longo dos anos. Apresenta uma diminuição em 2016, seguida de recuperação em 2017 e 2018. Em 2019, o índice volta a diminuir, indicando uma menor eficiência na utilização dos ativos para gerar receita em comparação com os anos anteriores.

Índice de giro total dos ativos (ajustado)

O índice de giro total dos ativos ajustado acompanha a tendência do índice não ajustado, com uma queda em 2016, recuperação em 2017 e 2018, e nova queda em 2019. Os valores ajustados são consistentemente inferiores aos não ajustados, sugerindo que os ajustes realizados impactam negativamente a eficiência na utilização dos ativos.

Em resumo, a entidade demonstra crescimento em seus ativos, mas a eficiência na utilização desses ativos, medida pelo índice de giro, apresenta sinais de instabilidade, com uma tendência de declínio no último ano analisado. A análise comparativa entre os índices ajustados e não ajustados sugere que os ajustes realizados podem estar influenciando a percepção da eficiência operacional.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória geral de crescimento nos ativos totais ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente de 2015 a 2019, com um ligeiro recuo em 2018, mas retomando a tendência ascendente no último ano analisado.

O ativo total ajustado apresenta um padrão similar ao dos ativos totais, com um crescimento notável entre 2015 e 2019. A variação ajustada parece atenuar a queda observada nos ativos totais em 2018, indicando uma possível influência de fatores específicos na composição dos ativos.

O patrimônio líquido demonstra uma flutuação menos pronunciada em comparação com os ativos. Embora tenha apresentado uma diminuição em 2016, recuperou-se nos anos subsequentes, mantendo-se relativamente estável entre 2017 e 2019.

O patrimônio líquido ajustado acompanha a tendência do patrimônio líquido, mas com valores consistentemente superiores. A diferença entre os dois valores sugere ajustes contábeis que impactam a avaliação do patrimônio da entidade.

O índice de alavancagem financeira apresenta uma ligeira tendência de alta ao longo do período, indicando um aumento gradual no uso de financiamento por dívida em relação ao patrimônio líquido. No entanto, a variação não é drástica, permanecendo em um intervalo relativamente estreito.

O índice de alavancagem financeira ajustado mostra um comportamento semelhante ao índice não ajustado, com uma ligeira tendência de alta. A comparação entre os dois índices sugere que os ajustes realizados não alteram significativamente a percepção do nível de endividamento da entidade.

Ativos totais

Apresentam crescimento geral, com pequena queda em 2018.

Ativo total ajustado

Crescimento consistente, atenuando a queda de 2018.

Patrimônio líquido

Flutuação menos acentuada, com recuperação após 2016.

Patrimônio líquido ajustado

Valores superiores ao patrimônio líquido, refletindo ajustes contábeis.

Índice de alavancagem financeira

Ligeira tendência de alta, indicando maior uso de dívida.

Índice de alavancagem financeira (ajustado)

Comportamento similar ao índice não ajustado.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. O lucro líquido atribuível apresentou uma volatilidade significativa, com um declínio acentuado de 2015 para 2016, seguido por recuperação em 2017 e 2018, e uma nova queda em 2019. O lucro líquido ajustado demonstrou maior estabilidade, embora também tenha apresentado flutuações, com um aumento notável de 2016 para 2017, seguido por uma diminuição em 2018 e um leve aumento em 2019.

O patrimônio líquido exibiu uma trajetória geralmente ascendente, com um pico em 2017, seguido por uma leve redução em 2018 e um novo aumento em 2019. O patrimônio líquido ajustado seguiu um padrão semelhante, com um crescimento mais consistente ao longo do período, indicando possíveis ajustes contábeis que impactam o valor total do patrimônio.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido apresentou variações consideráveis, atingindo o ponto mais alto em 2018 e o mais baixo em 2016. A queda em 2019 sugere uma diminuição na eficiência na utilização do patrimônio líquido para gerar lucro.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ajustado)

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido ajustado demonstrou maior estabilidade em comparação com o índice não ajustado, com valores consistentemente acima de 10%. A variação entre os dois índices sugere que os ajustes contábeis impactam a avaliação da rentabilidade do patrimônio líquido.

Em resumo, os dados indicam um período de volatilidade nos resultados, com flutuações no lucro líquido e variações no índice de retorno sobre o patrimônio líquido. O patrimônio líquido, por sua vez, apresentou um crescimento geral, embora com algumas oscilações. A análise comparativa entre os índices ajustados e não ajustados sugere a importância de considerar os ajustes contábeis na avaliação do desempenho financeiro.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período examinado. O lucro líquido atribuível apresentou uma volatilidade significativa, com uma redução acentuada em 2016, seguida de recuperação em 2017 e 2018, e declínio em 2019. O lucro líquido ajustado demonstrou maior estabilidade, com crescimento de 2016 para 2017, declínio em 2018 e um leve aumento em 2019, mantendo-se em níveis superiores aos de 2015.

Os ativos totais exibiram uma trajetória ascendente constante, com um crescimento notável de 2015 para 2017, seguido por uma estabilização em 2018 e um novo aumento em 2019. O ativo total ajustado seguiu um padrão semelhante, com valores consistentemente superiores aos ativos totais, indicando ajustes contábeis que impactam o valor total dos ativos.

Índice de Retorno sobre Ativos (ROA)

O índice de retorno sobre ativos apresentou flutuações consideráveis. Observou-se uma queda expressiva em 2016, recuperação em 2017 e um pico em 2018, seguido por uma diminuição em 2019. A variação sugere uma sensibilidade do retorno sobre os ativos às mudanças no lucro líquido.

Índice de Retorno sobre Ativos (Ajustado)

O índice de retorno sobre ativos ajustado apresentou uma tendência mais estável em comparação com o índice não ajustado. Houve um aumento de 2016 para 2017, seguido por uma estabilização em torno de 7% a 10% nos anos subsequentes. A utilização de valores ajustados parece atenuar a volatilidade do indicador.

Em resumo, a entidade demonstra crescimento em seus ativos totais, mas o desempenho do lucro líquido e, consequentemente, o retorno sobre os ativos, são sujeitos a variações significativas. A análise comparativa entre os indicadores ajustados e não ajustados sugere que os ajustes contábeis têm um impacto relevante na avaliação do desempenho financeiro.