Demonstração dos fluxos de caixa

A demonstração de fluxo de caixa fornece informações sobre recebimentos de caixa e pagamentos de caixa de uma empresa durante um período contábil, mostrando como esses fluxos de caixa vinculam o saldo de caixa final ao saldo inicial mostrado no balanço patrimonial da empresa.

A demonstração dos fluxos de caixa consiste em três partes: fluxos de caixa fornecidos por (usados em) atividades operacionais, fluxos de caixa fornecidos por (usados em) atividades de investimento e fluxos de caixa fornecidos por (usados em) atividades de financiamento.

Monsanto Co., demonstração consolidada dos fluxos de caixa

US$ em milhões

12 meses encerrados	31 de ago. de 2017	31 de ago. de 2016	31 de ago. de 2015	31 de ago. de 2014	31 de ago. de 2013	31 de ago. de 2012
Lucro líquido	2,273)	1,313)	2,325)	2,762)	2,525)	2,093)
Depreciação e amortização	748)	727)	716)	691)	615)	622)
Despesas com inadimplência	69)	152)	45)	41)	27)	3)
Despesa de compensação baseada em ações	126)	111)	111)	120)	100)	128)
Benefícios fiscais excedentes da compensação baseada em ações	—)	(16)	(44)	(72)	(79)	(50)
Imposto de renda diferido	98)	97)	(271)	12)	176)	242)
Imparidades de reestruturação	46)	147)	276)	—)	—)	(10)
Perda de capital próprio (receita), líquida	15)	15)	7)	4)	(17)	(19)
Ganho líquido nas vendas de uma empresa ou outros ativos	(163)	(181)	(2)	(11)	(17)	(4)
Outros itens, net	103)	181)	118)	139)	(77)	158)
Itens que não exigiam (forneceriam) dinheiro	1,042)	1,233)	956)	924)	728)	1,070)
Recebíveis comerciais	(262)	(498)	68)	(172)	222)	89)
Estoque líquido	(74)	181)	(425)	(650)	(192)	(422)
Receitas diferidas	220)	189)	32)	(163)	50)	(43)
Contas a pagar e outros passivos acumulados	458)	176)	235)	709)	(104)	430)
Reservas de reestruturação	(198)	25)	217)	—)	—)	(12)
Contribuições para a pensão	(35)	(78)	(27)	(64)	(75)	(83)
Outros itens, net	(198)	47)	(273)	(292)	(414)	(71)
Variações de ativos e passivos que forneceram caixa (necessário), líquido de aquisições	(89)	42)	(173)	(632)	(513)	(112)
Ajustes para conciliar o caixa fornecido pelas atividades operacionais	953)	1,275)	783)	292)	215)	958)
Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais	3,226)	2,588)	3,108)	3,054)	2,740)	3,051)
Compras de investimentos de curto prazo	—)	(50)	(63)	(145)	(716)	(746)
Vencimentos de investimentos de curto prazo	50)	35)	56)	359)	764)	746)
Investimentos	(1,240)	(923)	(967)	(1,005)	(741)	(646)
Aquisição de empresas, líquidas de caixa adquirido	(11)	(2)	(8)	(922)	(165)	(322)
Compras de títulos de dívida e de capital próprio de longo prazo	—)	—)	(30)	(12)	—)	—)
Tecnologia e outros investimentos	(71)	(69)	(48)	(403)	(88)	(77)
Outros investimentos e receitas de alienação de bens	165)	145)	41)	33)	169)	11)
Caixa líquido exigido pelas atividades de investimento	(1,107)	(864)	(1,019)	(2,095)	(777)	(1,034)
Variação líquida dos financiamentos com prazos inferiores a 90 dias	(695)	676)	45)	38)	104)	(116)
Receitas da dívida de curto prazo	72)	49)	57)	50)	22)	30)
Redução da dívida de curto prazo	(54)	(272)	(36)	(24)	(29)	(42)
Receitas da dívida de longo prazo	601)	9)	1,279)	5,479)	32)	499)
Redução da dívida de longo prazo	(1,019)	(306)	(107)	(7)	(2)	(629)
Pagamentos de outros financiamentos	—)	—)	—)	(39)	—)	—)
Custos de emissão de dívida	(2)	—)	(12)	(53)	—)	(5)
Compras de ações em tesouraria	—)	(3,001)	(835)	(7,082)	(1,095)	(432)
Exercícios de opção de compra de ações	103)	81)	137)	248)	257)	117)
Benefícios fiscais excedentes da compensação baseada em ações	—)	16)	44)	72)	79)	50)
Retenção de impostos sobre estoque restrito e unidades de estoque restrito	(19)	(24)	(36)	(9)	(10)	(19)
Pagamento de dividendos	(948)	(964)	(938)	(904)	(802)	(642)
Produto de participação de não controladores	—)	—)	—)	—)	133)	101)
Pagamentos a interesses não controladores	(5)	(6)	(28)	(28)	(174)	(77)
Caixa líquido necessário pelas atividades de financiamento	(1,966)	(3,742)	(430)	(2,259)	(1,485)	(1,165)
Efeito das variações cambiais sobre o caixa e equivalentes de caixa	27)	(7)	(325)	(1)	(93)	(141)
Aumento (redução) líquido de caixa e equivalentes de caixa	180)	(2,025)	1,334)	(1,301)	385)	711)
Caixa e equivalentes de caixa no início do período	1,676)	3,701)	2,367)	3,668)	3,283)	2,572)
Caixa e equivalentes de caixa no final do período	1,856)	1,676)	3,701)	2,367)	3,668)	3,283)

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2017-08-31), 10-K (Data do relatório: 2016-08-31), 10-K (Data do relatório: 2015-08-31), 10-K (Data do relatório: 2014-08-31), 10-K (Data do relatório: 2013-08-31), 10-K (Data do relatório: 2012-08-31).

Componente de demonstração de fluxo de caixa	Descrição: __________	A empresa
Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais	Valor de entrada (saída) de caixa das atividades operacionais, excluindo operações descontinuadas. Os fluxos de caixa da atividade operacional incluem transações, ajustes e variações de valor não definidos como atividades de investimento ou financiamento.	O caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais da Monsanto Co. diminuiu de 2015 para 2016, mas depois aumentou de 2016 para 2017, superando o nível de 2015.
Caixa líquido exigido pelas atividades de investimento	Valor de entrada (saída) de caixa das atividades de investimento, excluindo operações descontinuadas. Os fluxos de caixa da atividade de investimento incluem a realização e cobrança de empréstimos e a aquisição e alienação de instrumentos de dívida ou capital e ativos imobilizados, instalações e equipamentos e outros ativos produtivos.	O caixa líquido exigido pelas atividades de investimento da Monsanto Co. aumentou de 2015 para 2016, mas depois diminuiu significativamente de 2016 para 2017.
Caixa líquido necessário pelas atividades de financiamento	Valor de entrada (saída) de caixa das atividades de financiamento, excluindo operações descontinuadas. Os fluxos de caixa da atividade de financiamento incluem a obtenção de recursos dos proprietários e o fornecimento de um retorno e um retorno de seu investimento; contrair empréstimos e amortizar valores emprestados ou liquidar a obrigação; e obtenção e pagamento de outros recursos obtidos de credores em crédito de longo prazo.	O caixa líquido exigido pelas atividades de financiamento de Monsanto Co. diminuiu de 2015 para 2016, mas depois aumentou de 2016 para 2017, não atingindo o nível de 2015.

Monsanto Co. (NYSE:MON)

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