Monsanto Co. (NYSE:MON)

Ao analisar as tendências dos dados financeiros fornecidos, observa-se que o valor de mercado (justo) da Monsanto apresentou uma variação significativa ao longo do período. Houve um crescimento contínuo de 2012 até 2014, quando atingiu um pico de aproximadamente US$ 62,93 bilhões. Em 2015, verificou-se uma queda expressiva no valor de mercado, chegando a cerca de US$ 50,39 bilhões, demonstrando uma redução de aproximadamente 19,8% em relação ao valor máximo anterior. Nos anos seguintes, houve recuperação, com um aumento progressivo até atingir aproximadamente US$ 62,43 bilhões em 2017, superando inclusive o valor de 2014.

Quanto ao capital investido, percebe-se uma tendência de crescimento ao longo do período, saindo de cerca de US$ 14,55 bilhões em 2012 para aproximadamente US$ 16,37 bilhões em 2017. Apesar de variações anuais, o aumento constante de capital investido indica uma estratégia de expansão ou de incremento na base de ativos da empresa ao longo do tempo.

A valorização do valor acrescentado de mercado (MVA) segue uma trajetória de crescimento geral, iniciando em US$ 35,49 bilhões em 2012 e atingindo US$ 46,07 bilhões em 2017. Notadamente, houve uma redução significativa de 2014 para 2015, onde o MVA caiu de aproximadamente US$ 46,67 bilhões para US$ 32,06 bilhões, uma diminuição de cerca de 31%. Posteriormente, houve recuperação, com o MVA aumentando de forma constante até atingir o valor mais elevado no final do período analisado.

De modo geral, os dados indicam um período de crescimento sólido do valor de mercado e do valor acrescentado de mercado, com uma interrupção em 2015 que refletiu uma queda momentânea no valor de mercado e na criação de valor. Essa recuperação subsequente sugere que a empresa conseguiu reposicionar-se positivamente após esse período de desaceleração. O incremento contínuo no capital investido reforça a estratégia de reforço na base de ativos e recursos da organização. A combinação dessas tendências indica uma empresa que, apesar de apresentar oscilações pontuais, manteve-se em uma trajetória de crescimento econômico ao longo do período avaliado.

Valor acrescentado de mercado (MVA)

-Observa-se um crescimento contínuo do MVA ao longo do período analisado. Desde o valor de 35.492 milhões de dólares em agosto de 2012, houve um aumento significativo até atingir 46.067 milhões de dólares em agosto de 2017. Este incremento indica uma valorização expressiva da empresa no mercado ao longo dos anos, com períodos de crescimento acelerado especialmente entre 2012 e 2014, seguido por ajustes e nova elevação até 2017.

Capital investido

-O montante de capital investido apresentou variações ao longo do período. Após um aumento de aproximadamente 1.217 milhões de dólares de 2012 para 2013, e de 490 milhões de dólares de 2013 para 2014, o capital investido atingiu seu pico de 18.327 milhões de dólares em 2015. Posteriormente, houve uma redução de aproximadamente 1.364 milhões de dólares até 2016, seguida de leve recuperação até 16.366 milhões de dólares em 2017. Essa dinâmica sugere ciclos de investimentos e possíveis reallocações de capital ou ajustes na estrutura de ativos.

Índice de spread do valor adicionado de mercado

-O índice de spread do valor adicionado de mercado refletiu uma alta volatilidade ao longo dos anos, começando em 243,87% em 2012 e atingindo seu pico de cerca de 287,04% em 2014. No entanto, houve uma queda para 174,93% em 2015, seguida de forte recuperação até aproximadamente 281,47% em 2017. A variação dessa métrica indica alterações na eficiência na geração de valor de mercado em relação ao capital investido e ao valor adicionado, com melhorias notadas em 2017 após um período de declínio em 2015.

Ao analisar os dados financeiros ao longo do período de 2012 a 2017, observa-se uma tendência de crescimento no Valor Acrescentado de Mercado (MVA), iniciado em 35.492 milhões de dólares em 2012 e atingindo 46.067 milhões de dólares em 2017. Este incremento revela uma valorização significativa do mercado ao longo dos anos, apesar de algumas oscilações pontuais.

As vendas líquidas ajustadas apresentaram variações moderadas, iniciando em 13.435 milhões de dólares em 2012, crescendo até 15.685 milhões de dólares em 2014, mas sofrendo uma redução para 13.688 milhões de dólares em 2016 antes de recuperar e atingir 14.878 milhões de dólares em 2017. Essa trajetória indica estabilidade nas receitas, com leves oscilações que podem refletir dinâmicas de mercado ou estratégias comerciais específicas.

O índice de margem do valor de mercado adicionado apresentou variações expressivas, com valores elevados em 2012 (264,17%) e 2013 (291,97%), chegando a um pico de 297,56% em 2014. Após esse ponto, há uma queda significativa em 2015 para 214,69%, seguida por uma recuperação em 2016 para 283,1% e uma nova elevação em 2017 para 309,63%. Esses indicadores sugerem que a eficiência na criação de valor de mercado, em relação às vendas ajustadas, passou por períodos de redução e recuperação, possivelmente associados a fatores de mercado, estratégias de gestão ou mudanças econômicas gerais.

De modo geral, a análise revela uma tendência otimista no valor de mercado e na eficiência de geração de valor, embora com períodos de volatilidade nas margens, refletindo uma administração que conseguiu revitalizar a sua posição de mercado após os momentos de redução observados em 2015.