Lowe’s Cos. Inc., balanço: dívida

US$ em milhões

	31 de jan. de 2025	2 de fev. de 2024	3 de fev. de 2023	28 de jan. de 2022	29 de jan. de 2021	31 de jan. de 2020
Empréstimos de curto prazo	—)	—)	499)	—)	—)	1,941)
Vencimentos correntes da dívida de longo prazo	2,586)	537)	585)	868)	1,112)	597)
Dívida de longo prazo, excluindo vencimentos correntes	32,901)	35,384)	32,876)	23,859)	20,668)	16,768)
Dívida total, incluindo obrigações de locação financeira (quantia escriturada)	35,487)	35,921)	33,960)	24,727)	21,780)	19,306)

Componente de endividamento	Descrição: __________	A empresa
Dívida total, incluindo obrigações de locação financeira (quantia escriturada)	Soma dos valores contábeis na data do balanço de todas as obrigações de dívida mais arrendamento de capital.	A dívida total da Lowe’s Cos. Inc. aumentou de 2023 para 2024, mas depois diminuiu ligeiramente de 2024 para 2025.

	31 de jan. de 2025
Dados financeiros selecionados (US$ em milhões)
Empréstimos de curto prazo	—)
Dívida de longo prazo, excluindo obrigações de locação financeira	31,558)
Obrigações de locação financeira	475)
Dívida total, incluindo obrigações de locação financeira (valor justo)	32,033)
Índice financeiro
Rácio dívida, justo valor e quantia escriturada	0.90

Taxa de juro média ponderada da dívida: 3.97%

Taxa de juros	Valor da dívida¹	Taxa de juros × Valor da dívida
6.24%	1)	—)
3.40%	11,215)	381)
3.70%	7,709)	285)
5.93%	858)	51)
4.09%	2,578)	105)
4.04%	3,820)	154)
4.35%	6,118)	266)
5.19%	2,713)	141)
4.89%	475)	23)
Valor total	35,487)	1,407)
3.97%

¹ US$ em milhões

² Taxa de juro média ponderada = 100 × 1,407 ÷ 35,487 = 3.97%

Lowe’s Cos. Inc., custos de juros incorridos

US$ em milhões

12 meses encerrados	31 de jan. de 2025	2 de fev. de 2024	3 de fev. de 2023	28 de jan. de 2022	29 de jan. de 2021	31 de jan. de 2020
Despesa com juros	1,472)	1,483)	1,160)	897)	872)	718)
Juros capitalizados	6)	4)	4)	3)	—)	1)
Custos com juros incorridos	1,478)	1,487)	1,164)	900)	872)	719)

Componente de endividamento	Descrição: __________	A empresa
Despesa com juros	Valor do custo dos recursos emprestados contabilizado como despesa de juros da dívida.	As despesas com juros de Lowe’s Cos. Inc. aumentaram de 2023 para 2024, mas depois diminuíram ligeiramente de 2024 para 2025.
Juros capitalizados	Valor dos custos de juros capitalizados divulgado como item de ajuste aos custos de juros incorridos.
Custos com juros incorridos	Total dos custos de juros incorridos durante o período e capitalizados ou cobrados sobre os lucros.	Os custos de juros incorridos com Lowe’s Cos. Inc. aumentaram de 2023 para 2024, mas depois diminuíram ligeiramente de 2024 para 2025.

	31 de jan. de 2025	2 de fev. de 2024	3 de fev. de 2023	28 de jan. de 2022	29 de jan. de 2021	31 de jan. de 2020
Dados financeiros selecionados (US$ em milhões)
Lucro líquido	6,957)	7,726)	6,437)	8,442)	5,835)	4,281)
Mais: Despesa com imposto de renda	2,196)	2,449)	2,599)	2,766)	1,904)	1,342)
Mais: Despesa com juros, líquida do valor capitalizado	1,472)	1,483)	1,160)	897)	872)	718)
Lucro antes de juros e impostos (EBIT)	10,625)	11,658)	10,196)	12,105)	8,611)	6,341)

Custos com juros incorridos	1,478)	1,487)	1,164)	900)	872)	719)
Relação financeira com e sem juros capitalizados
Índice de cobertura de juros (sem juros capitalizados)¹	7.22	7.86	8.79	13.49	9.88	8.83
Índice de cobertura de juros (ajustado) (com juros capitalizados)²	7.19	7.84	8.76	13.45	9.88	8.82

2025 Cálculos

¹ Índice de cobertura de juros (sem juros capitalizados) = EBIT ÷ Despesa com juros, líquida do valor capitalizado
= 10,625 ÷ 1,472 = 7.22

² Índice de cobertura de juros (ajustado) (com juros capitalizados) = EBIT ÷ Custos com juros incorridos
= 10,625 ÷ 1,478 = 7.19

Rácio de solvabilidade	Descrição: __________	A empresa
Índice de cobertura de juros (ajustado)	Um índice de solvência calculado como EBIT dividido por pagamentos de juros (incluindo juros capitalizados).	O rácio de cobertura de juros (ajustado) de Lowe’s Cos. Inc. diminuiu de 2023 para 2024 e de 2024 para 2025.

Lowe’s Cos. Inc. (NYSE:LOW)

Análise do endividamento