Lowe’s Cos. Inc. (NYSE:LOW)

A análise dos dados financeiros demonstra uma dinâmica complexa nos ativos da entidade ao longo do período avaliado. Observa-se uma variação consistente nos valores de terra, com um ligeiro aumento inicial seguido de uma diminuição em 2023, recuperando-se parcialmente nos anos subsequentes.

O item "Edificações e benfeitorias" apresenta uma tendência geral de crescimento, com valores progressivamente maiores ao longo dos anos, indicando investimentos contínuos nessa categoria de ativo. O equipamento demonstra um padrão semelhante de crescimento até 2023, seguido por um aumento notável em 2024 e 2025.

As "Obras em andamento" exibem flutuações significativas, com um pico em 2021 e uma subsequente estabilização em torno de 700 milhões de dólares, com uma leve queda em 2025. O valor total de "Propriedade, custo" acompanha a tendência de crescimento observada em "Edificações e benfeitorias" e "Equipamento", embora com algumas variações anuais.

A "Depreciação acumulada" apresenta um aumento constante em valores absolutos ao longo do tempo, o que é esperado devido à utilização dos ativos. No entanto, a taxa de aumento parece acelerar nos anos mais recentes.

O valor de "Imóveis, menos depreciação acumulada" demonstra uma trajetória inicial de crescimento, seguida por uma queda em 2023, refletindo o impacto da depreciação e, possivelmente, de reavaliações de ativos. A estabilização nos anos de 2024 e 2025 sugere um equilíbrio entre investimentos em novos ativos e a depreciação dos existentes.

Terra

Apresenta flutuações, com um pico em 2021 e recuperação parcial nos anos seguintes.

Edificações e benfeitorias

Demonstra crescimento constante ao longo do período.

Equipamento

Crescimento até 2023, com aumento significativo em 2024 e 2025.

Obras em andamento

Variações significativas, com estabilização recente.

Propriedade, custo

Segue a tendência de crescimento dos ativos tangíveis.

Depreciação acumulada

Aumento constante, com aceleração nos anos recentes.

Imóveis, menos depreciação acumulada

Crescimento inicial, queda em 2023 e estabilização posterior.

A análise dos dados financeiros anuais revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente na razão média de idade, passando de 60.1% em 2020 para 63.86% em 2025. Este incremento sugere um envelhecimento gradual da base de ativos ou clientes.

A vida útil total estimada demonstra uma redução significativa de 21 anos em 2020 para 15 anos em 2025. Esta diminuição pode indicar alterações nas políticas de depreciação, na qualidade dos ativos adquiridos ou na expectativa de vida útil dos mesmos.

A idade estimada, calculada desde a compra, apresenta uma trajetória de declínio de 12 anos em 2020 para 9 anos em 2023, estabilizando em 10 anos em 2024 e 2025. Esta redução inicial pode ser atribuída à aquisição de novos ativos ou à substituição de itens mais antigos, seguida por uma estabilização que pode indicar um ritmo mais lento de renovação.

Em paralelo, a vida restante estimada segue uma tendência de queda, diminuindo de 8 anos em 2020 para 5 anos em 2025. Este declínio é consistente com a redução da vida útil total estimada e reforça a necessidade de planejamento para futuras substituições ou investimentos em manutenção.

Razão média de idade

Apresenta uma tendência de alta constante ao longo dos anos analisados.

Vida útil total estimada

Demonstra uma redução acentuada, indicando uma menor expectativa de vida dos ativos.

Idade estimada desde a compra

Inicialmente decrescente, estabiliza-se nos últimos dois anos.

Vida restante estimada

Segue uma trajetória descendente, alinhada com a redução da vida útil total.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente na depreciação acumulada, passando de US$ 17.276 milhões em 2020 para US$ 19.152 milhões em 2025. Este crescimento sugere um investimento contínuo em ativos que estão sujeitos à depreciação.

O valor da propriedade, custo, apresentou uma trajetória inicialmente ascendente, atingindo US$ 36.959 milhões em 2022, seguido por uma diminuição para US$ 34.911 milhões em 2023. Em 2024 e 2025, houve uma recuperação, com valores de US$ 35.770 milhões e US$ 36.801 milhões, respectivamente. Essa flutuação pode indicar ajustes no portfólio de ativos ou reavaliações de propriedades.

A terra manteve um valor relativamente estável ao longo do período, com pequenas variações. Em 2020, o valor era de US$ 7.200 milhões, e em 2025, atingiu US$ 6.811 milhões. A estabilidade sugere que a empresa não realizou grandes transações de terrenos.

A razão média de idade dos ativos apresentou um aumento gradual e constante ao longo dos anos. Iniciando em 60,1% em 2020, atingiu 63,86% em 2025. Este aumento indica que a base de ativos da empresa está envelhecendo, o que pode implicar em maiores custos de manutenção e, eventualmente, a necessidade de investimentos em substituição de ativos.

Depreciação Acumulada

Aumento constante ao longo do período, indicando contínuo investimento em ativos depreciáveis.

Propriedade, Custo

Crescimento inicial seguido de queda e posterior recuperação, possivelmente devido a ajustes no portfólio de ativos.

Terra

Valor relativamente estável, sugerindo ausência de grandes transações imobiliárias.

Razão Média de Idade

Aumento gradual, indicando envelhecimento da base de ativos e potenciais implicações para custos futuros.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se um crescimento geral no valor da propriedade, custo e terra, embora com variações anuais.

Propriedade, Custo

O valor da propriedade, custo, apresentou uma trajetória ascendente de 2020 a 2021, atingindo um pico em 2021. Em 2022, houve uma ligeira elevação, seguida por uma diminuição em 2023. A partir de 2023, a tendência voltou a ser de crescimento, com um valor em 2025 superior ao registrado em 2020.

Terra

O valor da terra demonstrou um padrão de crescimento constante entre 2020 e 2021. Em 2022, houve uma redução, seguida por estabilidade em 2023 e 2024, com um leve aumento em 2025. A variação no valor da terra foi menos pronunciada em comparação com a propriedade, custo.

Despesa de Depreciação

A despesa de depreciação apresentou um aumento consistente ao longo do período, de 2020 a 2025. Este aumento sugere um investimento contínuo em ativos que estão sujeitos à depreciação.

Vida Útil Total Estimada

A vida útil total estimada dos ativos diminuiu significativamente de 2020 a 2022, passando de 21 para 16 anos. A partir de 2022, a vida útil total estimada permaneceu constante em 15 anos. Esta redução pode indicar uma mudança na composição dos ativos ou uma revisão das políticas de depreciação.

A combinação do aumento da despesa de depreciação com a diminuição da vida útil total estimada sugere uma aceleração do processo de depreciação dos ativos, o que pode impactar os resultados futuros.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente na depreciação acumulada, passando de US$ 17.276 milhões em 2020 para US$ 19.152 milhões em 2025. Contudo, houve uma ligeira redução em 2023, indicando possivelmente ajustes na vida útil estimada dos ativos ou alterações nos métodos de depreciação.

A despesa de depreciação demonstra uma trajetória ascendente, evoluindo de US$ 1.400 milhões em 2020 para US$ 2.000 milhões em 2025. Este crescimento sugere um investimento contínuo em ativos fixos ou uma mudança na composição desses ativos para aqueles com maior custo de depreciação. A taxa de crescimento da despesa de depreciação parece ter se estabilizado entre 2023 e 2024, mantendo-se em US$ 1.900 milhões.

Em relação à idade estimada dos ativos, nota-se uma diminuição de 12 anos em 2020 para 10 anos em 2022, seguida por um retorno a 10 anos em 2025, com um pico de 9 anos em 2023. Essa flutuação pode indicar um ciclo de substituição de ativos, com a aquisição de novos bens e a baixa de ativos mais antigos. A estabilização em 10 anos nos últimos períodos avaliados pode sugerir uma política de investimento mais consistente em ativos com vida útil semelhante.

Depreciação Acumulada

Apresenta crescimento constante, com uma breve interrupção em 2023, indicando possível revisão de políticas de depreciação ou vida útil dos ativos.

Despesa de Depreciação

Demonstra aumento contínuo, refletindo investimentos em ativos ou mudanças na composição do parque de ativos.

Idade Estimada dos Ativos

Exibe flutuações que podem indicar ciclos de substituição de ativos, com uma tendência de estabilização nos últimos períodos.

A análise dos dados financeiros demonstra uma dinâmica complexa ao longo do período avaliado. Observa-se uma variação no valor dos imóveis, menos a depreciação acumulada, com um crescimento inicial em 2021, seguido por uma redução consistente nos anos subsequentes, estabilizando em 2024 e 2025. A terra apresentou um aumento modesto em 2021, seguido por uma diminuição em 2022 e estabilização nos anos seguintes, com um leve aumento em 2025.

A despesa de depreciação apresentou uma tendência de crescimento contínuo ao longo de todo o período analisado. Este aumento pode indicar investimentos em novos ativos ou uma mudança na política de depreciação. A vida restante estimada dos ativos demonstra uma redução gradual, o que é consistente com o processo de depreciação e o envelhecimento dos ativos.

Imóveis, menos depreciação acumulada

Apresenta um pico em 2021 e declínio subsequente, indicando possível reavaliação de ativos ou desinvestimentos.

Terra

Mantém-se relativamente estável, com flutuações mínimas, sugerindo uma gestão conservadora deste ativo.

Despesa de depreciação

O aumento constante sugere a necessidade de renovação de ativos ou a adoção de métodos de depreciação acelerados.

Vida restante estimada

A diminuição consistente reflete o desgaste natural dos ativos e a progressão do tempo.

A correlação entre a despesa de depreciação e a vida restante estimada dos ativos é evidente, reforçando a consistência dos dados. A estabilização dos valores de imóveis e terra nos anos mais recentes pode indicar uma fase de consolidação ou uma mudança na estratégia de investimento.