Hubbell Inc. (NYSE:HUBB)

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas na gestão de impostos ao longo do período avaliado. Observa-se uma flutuação significativa na provisão para imposto de renda atual, com um aumento considerável em 2019, seguido por uma redução em 2020 e 2021, e um novo aumento expressivo em 2022.

A provisão para impostos de renda diferidos demonstra uma trajetória mais volátil. Apresenta uma diminuição constante de 2019 a 2020, com uma inversão em 2021, e um declínio acentuado em 2022, resultando em um valor negativo. Essa inversão sugere possíveis ajustes relacionados a créditos fiscais ou alterações nas taxas de impostos diferidos.

A provisão total para imposto de renda, que engloba as parcelas atual e diferida, acompanha a tendência da provisão atual, com um pico em 2019, uma leve queda nos anos subsequentes e um aumento notável em 2022. A variação na provisão total reflete a combinação das mudanças nas provisões atual e diferida.

Tendências Observadas

A provisão para imposto de renda atual apresenta um padrão de crescimento, queda e novo crescimento, possivelmente influenciado por mudanças na lucratividade ou alíquotas de impostos.

Volatilidade

A provisão para impostos de renda diferidos é caracterizada por alta volatilidade, indicando a utilização de benefícios fiscais ou alterações nas expectativas futuras de impostos.

Impacto Geral

A provisão total para imposto de renda é sensível às flutuações tanto da provisão atual quanto da provisão diferida, refletindo a complexidade da gestão fiscal.

Em resumo, os dados indicam uma gestão ativa de impostos, com ajustes frequentes nas provisões para otimizar a carga tributária. A análise detalhada das causas subjacentes a essas flutuações requer informações adicionais sobre as operações e estratégias fiscais.

A análise dos dados financeiros revela padrões consistentes e algumas variações notáveis ao longo do período examinado. A taxa de imposto de renda estatutária federal dos Estados Unidos manteve-se estável em 21% durante todos os anos analisados.

O imposto de renda estadual, líquido de benefício federal, apresentou uma tendência de declínio de 4.5% em 2018 para 2.4% em 2022, com flutuações anuais intermediárias. Os impostos sobre o rendimento no estrangeiro exibiram valores negativos consistentes, indicando créditos ou benefícios fiscais, com uma ligeira diminuição na magnitude do crédito ao longo do tempo, passando de -1.1% em 2018 para -0.2% em 2022.

O crédito Federal de P&D também apresentou valores negativos, representando um benefício fiscal, com uma tendência de aumento na magnitude do crédito de -1% em 2018 para -1.5% em 2020, seguido por uma redução para -0.8% em 2022. A categoria "TCJA e relacionados" apresentou um impacto negativo de -1.3% em 2018, sem dados disponíveis para os anos subsequentes.

A categoria "Outros, líquidos" demonstrou volatilidade, com valores negativos que variaram de -0.5% em 2018 a -2.4% em 2021, retornando a -1.1% em 2022. A alíquota efetiva consolidada do imposto de renda apresentou uma ligeira flutuação, começando em 21.6% em 2018, atingindo um pico de 21.7% em 2019, diminuindo para 19.2% em 2021 e retornando a 21.3% em 2022.

Tendências Gerais

Observa-se uma estabilidade na taxa de imposto federal, combinada com flutuações em outros componentes da alíquota efetiva, resultando em variações anuais na alíquota consolidada.

Variações Significativas

A categoria "Outros, líquidos" apresentou a maior volatilidade, sugerindo a influência de fatores específicos não detalhados nos dados. A redução do crédito Federal de P&D em 2021 e 2022 pode ter contribuído para o aumento da alíquota efetiva em 2022.

Observações Adicionais

A ausência de dados para "TCJA e relacionados" após 2018 impede uma análise completa do seu impacto ao longo do tempo.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversas categorias ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma flutuação nos níveis de inventário, com um aumento significativo de 2018 para 2019, seguido por uma estabilização e posterior leve declínio.

Os passivos de locação apresentaram um crescimento notável de 2019 para 2022, com uma diminuição temporária em 2021. Os créditos de imposto de renda demonstraram uma relativa estabilidade, com uma ligeira redução nos últimos anos do período analisado.

Os passivos acumulados exibiram uma tendência de aumento gradual de 2018 a 2020, seguida por uma pequena redução em 2021 e um novo aumento em 2022. A pensão apresentou uma diminuição consistente ao longo dos cinco anos, indicando uma possível gestão de passivos ou mudanças nas políticas de benefícios.

A "Diferença de base na subsidiária" surgiu em 2021, representando um novo elemento no balanço. Os benefícios pós-aposentadoria e pós-emprego também apresentaram uma tendência de queda, embora menos acentuada que a da pensão.

A remuneração baseada em ações demonstrou uma diminuição de 2018 a 2020, com uma leve recuperação em 2022. As "Transita de perdas" apresentaram uma redução constante ao longo do período, sugerindo uma melhoria na gestão de riscos ou na resolução de passivos.

As "Despesas de pesquisa capitalizadas" foram reportadas apenas em 2022, indicando um investimento significativo em pesquisa e desenvolvimento naquele ano. Os "Outros diversos" apresentaram um aumento constante de 2018 a 2020, seguido por uma estabilização nos anos subsequentes.

Os "Ativos por impostos diferidos brutos" mantiveram-se relativamente estáveis ao longo do período, com pequenas flutuações. O "Subsídio de avaliação" apresentou um aprofundamento negativo, indicando um aumento da provisão para avaliação.

Os "Ativos por impostos diferidos, líquidos de provisão para avaliação" seguiram uma trajetória semelhante aos ativos brutos, com uma ligeira diminuição no último ano. A "Responsabilidade sobre ganhos estrangeiros não distribuídos" apresentou uma redução gradual, indicando uma possível repatriação de lucros ou mudanças nas políticas de tributação.

A "Boa vontade e intangíveis" apresentou uma diminuição consistente ao longo do período, sugerindo uma possível reavaliação de ativos ou alienação de negócios. Os "Ativos de direito de uso" surgiram em 2019 e apresentaram flutuações, refletindo possivelmente mudanças nos contratos de locação.

O imobilizado demonstrou um aumento constante em valores negativos, indicando um acúmulo de depreciação ou desvalorização. O "Passivo por impostos diferidos" apresentou uma diminuição gradual, embora permaneça significativo. O "Ativo por impostos diferidos líquidos (passivo)" também apresentou uma redução, mas manteve-se em valores negativos.

Tendências Gerais

Observa-se uma gestão ativa de passivos, com reduções consistentes em itens como pensão e "Transita de perdas". A diminuição da "Boa vontade e intangíveis" pode indicar uma reestruturação de ativos.

Novos Elementos

O surgimento da "Diferença de base na subsidiária" e das "Despesas de pesquisa capitalizadas" em anos específicos requer investigação adicional para entender o contexto e o impacto.

Estabilidade

Os "Ativos por impostos diferidos brutos" e os créditos de imposto de renda demonstraram relativa estabilidade, sugerindo uma gestão conservadora nessas áreas.

A análise dos dados financeiros demonstra uma dinâmica distinta entre os ativos e passivos fiscais não circulantes ao longo do período avaliado. Observa-se uma tendência de declínio nos ativos fiscais não circulantes entre 2018 e 2020, com uma subsequente estabilização e leve recuperação nos anos de 2021 e 2022.

Ativos Fiscais Não Circulantes

Em 2018, o valor registrado foi de US$ 6.400 mil, diminuindo para US$ 6.200 mil em 2019. A redução prossegue em 2020, atingindo US$ 5.100 mil. Em 2021, há um pequeno aumento para US$ 5.200 mil, seguido por um novo aumento em 2022, alcançando US$ 5.500 mil. A variação total entre 2018 e 2022 representa um decréscimo de aproximadamente 14%.

Em contrapartida, os passivos fiscais não correntes apresentaram um padrão de crescimento inicial seguido por uma redução. Os valores aumentaram consistentemente de 2018 a 2020, mas diminuíram nos anos subsequentes.

Passivos Fiscais Não Correntes

O valor inicial em 2018 foi de US$ 120.000 mil, aumentando para US$ 126.800 mil em 2019 e atingindo o pico de US$ 135.300 mil em 2020. Em 2021, houve uma diminuição significativa para US$ 114.700 mil, e essa tendência de queda continuou em 2022, com o valor chegando a US$ 113.800 mil. A variação total entre 2018 e 2022 representa um decréscimo de aproximadamente 5,3%.

A relação entre ativos e passivos fiscais não circulantes demonstra uma mudança na estrutura de financiamento ou na gestão de impostos. O aumento dos passivos fiscais não correntes entre 2018 e 2020, combinado com a diminuição dos ativos fiscais não circulantes no mesmo período, pode indicar um aumento das obrigações fiscais diferidas ou uma alteração na forma como os impostos são provisionados. A reversão dessa tendência a partir de 2021 sugere uma possível mudança na estratégia fiscal ou na utilização de créditos fiscais.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória geral de crescimento ao longo do período avaliado. Os ativos totais apresentaram um aumento consistente, passando de US$ 4.872.100 mil em 2018 para US$ 5.402.600 mil em 2022. O ativo total ajustado seguiu uma tendência similar, embora com valores ligeiramente inferiores.

O total do passivo exibiu uma variação menos pronunciada, com flutuações anuais, mas mantendo-se relativamente estável em torno de US$ 3.000.000 mil. O total do passivo ajustado também apresentou um comportamento semelhante, com valores ligeiramente menores.

O total do patrimônio líquido da empresa registrou um crescimento notável, aumentando de US$ 1.780.600 mil em 2018 para US$ 2.360.900 mil em 2022. O total ajustado do patrimônio líquido apresentou um aumento ainda mais expressivo, indicando um fortalecimento da posição financeira da entidade.

O lucro líquido atribuível à empresa demonstrou volatilidade ao longo dos anos, com um pico em 2022, atingindo US$ 545.900 mil. O lucro líquido ajustado apresentou um padrão similar, com um aumento significativo no último ano analisado. A diferença entre os valores ajustados e não ajustados do lucro líquido sugere a existência de itens não recorrentes ou ajustes contábeis que impactam o resultado final.

Tendências de Ativos

Crescimento constante e significativo ao longo do período.

Tendências de Passivo

Estabilidade relativa com flutuações anuais.

Tendências de Patrimônio Líquido

Crescimento notável, indicando fortalecimento financeiro.

Tendências de Lucro Líquido

Volatilidade com um aumento expressivo em 2022.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período de cinco anos. Observa-se um aumento consistente no índice de margem de lucro líquido, passando de 8,04% em 2018 para 11,03% em 2022. O índice de margem de lucro líquido ajustado demonstra uma trajetória semelhante, com um crescimento de 9,13% para 10,47% no mesmo período.

O índice de giro total dos ativos apresentou flutuações, com uma diminuição de 0,92 em 2018 para 0,79 em 2021, seguido por uma recuperação para 0,92 em 2022. O índice de giro total dos ativos ajustado acompanha a mesma dinâmica, mantendo-se em 0,92 no primeiro e último ano analisado.

A alavancagem financeira, medida pelo índice de alavancagem financeira, demonstra uma tendência de queda contínua, reduzindo-se de 2,74 em 2018 para 2,29 em 2022. O índice de alavancagem financeira ajustado segue a mesma direção, diminuindo de 2,57 para 2,19 no mesmo período.

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido apresentou uma variação significativa, com um aumento de 20,23% em 2018 para 23,12% em 2022. O índice de retorno sobre o patrimônio líquido ajustado também demonstra um crescimento, passando de 21,6% para 20,98% no período analisado.

O índice de retorno sobre ativos registrou um aumento de 7,39% em 2018 para 10,1% em 2022. O índice de retorno sobre ativos ajustado também apresentou uma trajetória ascendente, com um crescimento de 8,41% para 9,6% no mesmo período.

Índice de margem de lucro líquido

Demonstra uma tendência de crescimento constante ao longo dos cinco anos.

Índice de giro total dos ativos

Apresenta flutuações, com uma queda entre 2018 e 2021 e recuperação em 2022.

Índice de alavancagem financeira

Indica uma redução contínua do nível de endividamento.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido

Mostra um aumento geral, com variações anuais.

Índice de retorno sobre ativos

Apresenta uma tendência de crescimento, indicando maior eficiência na utilização dos ativos.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de desempenho com variações ao longo do período avaliado. O lucro líquido atribuível à empresa apresentou um crescimento inicial de 2018 para 2019, seguido por uma diminuição em 2020. Em 2021, observou-se uma recuperação, culminando em um aumento significativo em 2022, atingindo o valor mais alto do período.

O lucro líquido ajustado seguiu um padrão semelhante, com crescimento de 2018 para 2019, declínio em 2020, recuperação em 2021 e um aumento expressivo em 2022. Os valores do lucro líquido ajustado consistentemente superaram os do lucro líquido não ajustado em todos os anos analisados.

Índice de Margem de Lucro Líquido

O índice de margem de lucro líquido apresentou flutuações. Houve um aumento de 2018 para 2019, seguido por uma leve queda em 2020. Em 2021, a margem aumentou consideravelmente, e essa tendência de crescimento continuou em 2022, atingindo o ponto mais alto do período, indicando uma melhoria na rentabilidade em relação à receita.

Índice de Margem de Lucro Líquido (Ajustado)

O índice de margem de lucro líquido ajustado também exibiu um padrão de crescimento com algumas variações. Apresentou um ligeiro declínio de 2018 para 2019, seguido por uma queda mais acentuada em 2020. A margem ajustada se recuperou em 2021 e continuou a crescer em 2022, superando o índice de margem de lucro líquido não ajustado em todos os anos, o que sugere que os ajustes realizados impactam positivamente a rentabilidade.

Em resumo, os dados indicam um período de volatilidade inicial seguido por uma melhora consistente no desempenho financeiro nos anos mais recentes, com um aumento notável tanto no lucro líquido quanto nas margens de lucro, especialmente em 2022. A diferença entre o lucro líquido e o lucro líquido ajustado sugere a presença de itens não recorrentes que afetam o resultado final.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória ascendente nos ativos totais ao longo do período de cinco anos. Observa-se um crescimento constante, embora moderado, de aproximadamente 4,8% entre 2018 e 2022.

O ativo total ajustado apresenta um padrão similar ao dos ativos totais, com um aumento consistente no período analisado. A diferença entre os dois valores é relativamente pequena em todos os anos, indicando que os ajustes não impactam significativamente a posição patrimonial.

O índice de giro total dos ativos e o índice de giro total dos ativos ajustado exibem flutuações ao longo dos anos. Ambos os indicadores diminuíram de 2019 para 2021, atingindo o ponto mais baixo em 2021, e posteriormente recuperaram-se em 2022, retornando aos níveis observados em 2018 e 2019.

Ativos Totais

Apresentam crescimento constante, indicando expansão da base patrimonial.

Ativo Total Ajustado

Segue a mesma tendência dos ativos totais, com ajustes que não alteram substancialmente o valor.

Índice de Giro Total dos Ativos

Demonstra uma eficiência na utilização dos ativos que diminuiu entre 2019 e 2021, mas se recuperou em 2022. A variação pode indicar mudanças na estratégia operacional ou fatores externos que influenciaram a velocidade com que os ativos são convertidos em vendas.

Índice de Giro Total dos Ativos (Ajustado)

Reflete o mesmo comportamento do índice de giro total dos ativos, confirmando que os ajustes não afetam a análise da eficiência na utilização dos ativos.

Em resumo, a entidade demonstra solidez patrimonial com crescimento constante dos ativos. A eficiência na utilização dos ativos apresentou uma breve queda, mas se recuperou no último ano analisado, sugerindo uma capacidade de adaptação e otimização de recursos.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória consistente de crescimento nos ativos totais ao longo do período de cinco anos. Observa-se um aumento gradual, partindo de 4.872.100 unidades monetárias em 2018 para atingir 5.402.600 unidades monetárias em 2022.

O ativo total ajustado apresenta uma tendência similar, com um crescimento de 4.865.700 unidades monetárias em 2018 para 5.397.100 unidades monetárias em 2022. A diferença entre o ativo total e o ativo total ajustado permanece relativamente estável ao longo dos anos.

O patrimônio líquido total também demonstra um crescimento contínuo, evoluindo de 1.780.600 unidades monetárias em 2018 para 2.360.900 unidades monetárias em 2022. O patrimônio líquido total ajustado acompanha essa tendência, registrando um aumento de 1.894.200 unidades monetárias em 2018 para 2.469.200 unidades monetárias em 2022.

Os índices de alavancagem financeira, tanto o padrão quanto o ajustado, exibem uma tendência de declínio ao longo do período analisado. O índice de alavancagem financeira diminui de 2,74 em 2018 para 2,29 em 2022. O índice de alavancagem financeira ajustado segue a mesma direção, reduzindo-se de 2,57 em 2018 para 2,19 em 2022.

Tendências Gerais

Crescimento constante nos ativos totais e no patrimônio líquido.

Alavancagem Financeira

Redução gradual dos índices de alavancagem financeira, indicando uma menor dependência de financiamento por dívida.

Ajustes

Os valores ajustados apresentam variações mínimas em relação aos valores não ajustados, sugerindo que os ajustes não impactam significativamente a análise geral.

Em resumo, os dados indicam uma empresa em crescimento, com uma posição financeira fortalecida e uma redução no risco financeiro associado à alavancagem.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de crescimento e flutuação ao longo do período avaliado. O lucro líquido atribuível à empresa apresentou um aumento de 2018 para 2019, seguido por uma diminuição em 2020, recuperação em 2021 e um crescimento significativo em 2022. O lucro líquido ajustado seguiu um padrão similar, com um pico em 2018, declínio em 2020 e forte recuperação em 2022, superando o valor de 2018.

O patrimônio líquido total da empresa exibiu um crescimento constante ao longo dos cinco anos, embora com taxas variáveis. O total ajustado do patrimônio líquido apresentou uma tendência semelhante, consistentemente superior ao patrimônio líquido total. Ambos os indicadores de patrimônio líquido demonstram uma expansão contínua da base de capital da empresa.

Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (ROE)

O ROE apresentou flutuações anuais. Observou-se uma diminuição em 2020, seguida de uma recuperação em 2021 e um aumento expressivo em 2022, atingindo o valor mais alto do período. Isso indica uma melhoria na eficiência da utilização do patrimônio líquido para gerar lucro.

Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (Ajustado)

O ROE ajustado seguiu uma tendência similar ao ROE não ajustado, com flutuações anuais e um aumento notável em 2022. Os valores do ROE ajustado foram consistentemente superiores aos do ROE não ajustado, sugerindo que os ajustes realizados impactam positivamente a rentabilidade do patrimônio líquido.

Em resumo, os dados indicam um período de crescimento com algumas variações. A empresa demonstra capacidade de recuperação após um período de declínio em 2020, culminando em um desempenho financeiro robusto em 2022, evidenciado pelo aumento do lucro líquido e do patrimônio líquido, bem como pela melhoria nos indicadores de retorno sobre o patrimônio líquido.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória de desempenho com variações ao longo do período avaliado. O lucro líquido atribuível à empresa apresentou crescimento de 2018 para 2019, seguido por uma diminuição em 2020, recuperação em 2021 e um aumento significativo em 2022. O lucro líquido ajustado seguiu um padrão similar, com um pico em 2018, leve declínio em 2019, redução em 2020, recuperação em 2021 e um aumento expressivo em 2022, superando o valor de 2018.

Os ativos totais exibiram uma tendência consistente de crescimento ao longo dos cinco anos, embora em ritmo moderado. O ativo total ajustado apresentou uma variação semelhante, mantendo-se próximo ao valor dos ativos totais. A diferença entre os dois valores é relativamente pequena em todos os períodos.

Índice de Retorno sobre Ativos (ROA)

O índice de retorno sobre ativos apresentou flutuações anuais. Observou-se um aumento de 2018 para 2019, seguido por uma queda em 2020, recuperação em 2021 e um aumento notável em 2022, atingindo o valor mais alto do período.

Índice de Retorno sobre Ativos (Ajustado)

O índice de retorno sobre ativos ajustado apresentou um comportamento similar ao ROA não ajustado, com um pico inicial em 2018, leve declínio em 2019, redução em 2020, recuperação em 2021 e um aumento significativo em 2022, também atingindo o valor mais alto do período. Os valores do índice ajustado são consistentemente superiores aos do índice não ajustado.

Em resumo, a empresa demonstrou resiliência ao longo do período, com capacidade de recuperação após a diminuição observada em 2020. O ano de 2022 se destaca pelo desempenho superior tanto no lucro líquido quanto nos índices de retorno sobre ativos, indicando uma melhora na eficiência e rentabilidade. O crescimento constante dos ativos totais sugere uma expansão gradual das operações.