Análise dos rácios de solvabilidade
Dados trimestrais
Os índices de solvência, também conhecidos como índices de dívida de longo prazo, medem a capacidade de uma empresa de cumprir obrigações de longo prazo.
- Rácios de solvabilidade (resumo)
- Índice de dívida sobre patrimônio líquido
- Índice de dívida sobre patrimônio líquido (incluindo passivo de arrendamento operacional)
- Rácio dívida/capital total
- Rácio dívida/capital total (incluindo passivo de arrendamento operacional)
- Relação dívida/ativos
- Relação dívida/ativos (incluindo passivo de arrendamento operacional)
- Índice de alavancagem financeira
- Índice de cobertura de juros
Rácios de solvabilidade (resumo)
Sysco Corp., rácios de solvabilidade (dados trimestrais)
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
A análise dos indicadores financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se uma evolução nos índices de endividamento, com variações significativas em determinados trimestres.
- Índice de Dívida sobre Patrimônio Líquido
- Este índice apresentou um aumento notável a partir de março de 2020, atingindo o pico em junho de 2020, seguido de uma tendência de declínio até o final de 2022. No entanto, houve um novo aumento em 2023 e 2024, embora em menor magnitude. A inclusão do passivo de arrendamento operacional resulta em valores consistentemente mais altos para este índice, indicando um impacto considerável desses compromissos no endividamento total.
- Rácio Dívida/Capital Total
- O rácio dívida/capital total manteve-se relativamente estável na maior parte do período, com flutuações modestas. A inclusão do passivo de arrendamento operacional também eleva este índice, mas a variação ao longo do tempo é menos pronunciada do que no índice de dívida sobre patrimônio líquido.
- Relação Dívida/Ativos
- A relação dívida/ativos seguiu uma trajetória semelhante à do índice de dívida sobre patrimônio líquido, com um aumento a partir de março de 2020 e subsequente declínio. A inclusão do passivo de arrendamento operacional também influencia este índice, demonstrando a importância de considerar todos os compromissos financeiros ao avaliar a estrutura de capital.
- Índice de Alavancagem Financeira
- O índice de alavancagem financeira apresentou um aumento expressivo em 2020, refletindo um aumento significativo no endividamento em relação ao fluxo de caixa. Após o pico em junho de 2020, o índice demonstrou uma tendência de queda, mas permaneceu em níveis elevados ao longo do período analisado.
- Índice de Cobertura de Juros
- O índice de cobertura de juros apresentou uma volatilidade considerável. Após um período inicial de valores relativamente altos, o índice diminuiu drasticamente em 2020, indicando uma redução na capacidade de cobrir as despesas com juros. A partir de 2021, o índice apresentou uma recuperação gradual, atingindo valores mais confortáveis em 2023 e 2024, sugerindo uma melhora na capacidade de honrar os compromissos financeiros.
Em resumo, os dados indicam um aumento no endividamento a partir de março de 2020, possivelmente relacionado a eventos econômicos ou decisões estratégicas. A inclusão do passivo de arrendamento operacional tem um impacto significativo nos índices de endividamento, destacando a importância de considerar todos os compromissos financeiros. A recuperação do índice de cobertura de juros a partir de 2021 sugere uma melhora na capacidade de gerar fluxo de caixa suficiente para cobrir as despesas com juros.
Rácios de endividamento
Índices de cobertura
Índice de dívida sobre patrimônio líquido
Sysco Corp., índice de endividamento sobre patrimônio líquido, cálculo (dados trimestrais)
| 29 de jun. de 2024 | 30 de mar. de 2024 | 30 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 1 de jul. de 2023 | 1 de abr. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 1 de out. de 2022 | 2 de jul. de 2022 | 2 de abr. de 2022 | 1 de jan. de 2022 | 2 de out. de 2021 | 3 de jul. de 2021 | 27 de mar. de 2021 | 26 de dez. de 2020 | 26 de set. de 2020 | 27 de jun. de 2020 | 28 de mar. de 2020 | 28 de dez. de 2019 | 28 de set. de 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||||
| Vencimentos correntes da dívida de longo prazo | 469) | 93) | 85) | 189) | 63) | 723) | 702) | 556) | 581) | 507) | 496) | 500) | 495) | 966) | 1,375) | 1,326) | 1,544) | 832) | 794) | 58) | ||||||
| Dívida de longo prazo, excluindo vencimentos correntes | 11,513) | 12,113) | 12,028) | 10,704) | 10,348) | 10,258) | 10,350) | 10,263) | 10,067) | 10,609) | 10,593) | 10,645) | 10,588) | 11,741) | 12,463) | 12,423) | 12,902) | 10,023) | 8,093) | 8,638) | ||||||
| Endividamento total | 11,982) | 12,206) | 12,113) | 10,893) | 10,411) | 10,982) | 11,052) | 10,819) | 10,648) | 11,116) | 11,089) | 11,146) | 11,083) | 12,707) | 13,838) | 13,749) | 14,447) | 10,855) | 8,887) | 8,696) | ||||||
| Patrimônio líquido | 1,860) | 2,101) | 2,404) | 2,126) | 2,009) | 1,575) | 1,437) | 1,115) | 1,382) | 1,321) | 1,221) | 1,673) | 1,553) | 1,396) | 1,427) | 1,300) | 1,159) | 2,029) | 2,528) | 2,455) | ||||||
| Rácio de solvabilidade | ||||||||||||||||||||||||||
| Índice de dívida sobre patrimônio líquido1 | 6.44 | 5.81 | 5.04 | 5.12 | 5.18 | 6.97 | 7.69 | 9.70 | 7.70 | 8.41 | 9.08 | 6.66 | 7.14 | 9.10 | 9.70 | 10.58 | 12.47 | 5.35 | 3.52 | 3.54 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||||
| Índice de dívida sobre patrimônio líquidoConcorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | 0.25 | 0.32 | 0.33 | 0.27 | 0.26 | 0.28 | 0.29 | 0.30 | 0.32 | 0.33 | 0.34 | 0.40 | 0.43 | 0.46 | 0.49 | 0.51 | — | — | — | — | ||||||
| Target Corp. | 1.19 | 1.28 | 1.34 | 1.40 | 1.44 | 1.49 | 1.43 | 1.34 | 1.07 | 0.92 | 0.86 | 0.85 | 0.88 | 0.95 | 1.14 | 1.28 | — | — | — | — | ||||||
| Walmart Inc. | 0.56 | 0.70 | 0.63 | 0.68 | 0.58 | 0.71 | 0.65 | 0.68 | 0.51 | 0.52 | 0.58 | 0.62 | 0.60 | 0.62 | 0.69 | 0.85 | — | — | — | — | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
1 Q4 2024 cálculo
Índice de dívida sobre patrimônio líquido = Endividamento total ÷ Patrimônio líquido
= 11,982 ÷ 1,860 = 6.44
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados revela tendências distintas em relação ao endividamento total, patrimônio líquido e o índice de dívida sobre patrimônio líquido ao longo do período avaliado.
- Endividamento Total
- O endividamento total apresentou uma trajetória ascendente desde setembro de 2019 até junho de 2020, com um aumento significativo. Após atingir o pico em junho de 2020, observou-se uma redução gradual até março de 2021. A partir desse ponto, o endividamento total manteve-se relativamente estável, com flutuações modestas, até o final de 2022. No início de 2023, houve um novo aumento, que se intensificou até setembro de 2023, seguido por uma leve diminuição no trimestre seguinte. O último período analisado demonstra um aumento expressivo.
- Patrimônio Líquido
- O patrimônio líquido apresentou um crescimento constante até dezembro de 2019. No entanto, a partir de março de 2020, registrou uma queda acentuada, atingindo o menor valor em junho de 2020. Posteriormente, o patrimônio líquido iniciou um processo de recuperação, com um crescimento notável até dezembro de 2022. Essa tendência positiva continuou em 2023, com um aumento consistente ao longo dos trimestres. O último período analisado demonstra uma redução.
- Índice de Dívida sobre Patrimônio Líquido
- O índice de dívida sobre patrimônio líquido acompanhou a dinâmica do endividamento total e do patrimônio líquido. Inicialmente, manteve-se relativamente estável. A partir de março de 2020, houve um aumento exponencial, refletindo a queda do patrimônio líquido e o aumento do endividamento. Esse índice atingiu o pico em junho de 2020. Nos trimestres subsequentes, o índice apresentou uma tendência de queda, indicando uma melhora na estrutura de capital. Essa melhora continuou ao longo de 2021 e 2022, embora com algumas flutuações. Em 2023, o índice apresentou um leve aumento, que se intensificou no último período analisado.
Em resumo, os dados indicam um período inicial de crescimento seguido por um período de instabilidade, com uma recuperação subsequente na estrutura de capital. O último período analisado demonstra um aumento no endividamento e no índice de dívida sobre patrimônio líquido, o que pode indicar uma mudança na estratégia financeira ou um aumento no risco financeiro.
Índice de dívida sobre patrimônio líquido (incluindo passivo de arrendamento operacional)
Sysco Corp., índice de dívida sobre patrimônio líquido (incluindo passivo de arrendamento operacional), cálculo (dados trimestrais)
| 29 de jun. de 2024 | 30 de mar. de 2024 | 30 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 1 de jul. de 2023 | 1 de abr. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 1 de out. de 2022 | 2 de jul. de 2022 | 2 de abr. de 2022 | 1 de jan. de 2022 | 2 de out. de 2021 | 3 de jul. de 2021 | 27 de mar. de 2021 | 26 de dez. de 2020 | 26 de set. de 2020 | 27 de jun. de 2020 | 28 de mar. de 2020 | 28 de dez. de 2019 | 28 de set. de 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||||
| Vencimentos correntes da dívida de longo prazo | 469) | 93) | 85) | 189) | 63) | 723) | 702) | 556) | 581) | 507) | 496) | 500) | 495) | 966) | 1,375) | 1,326) | 1,544) | 832) | 794) | 58) | ||||||
| Dívida de longo prazo, excluindo vencimentos correntes | 11,513) | 12,113) | 12,028) | 10,704) | 10,348) | 10,258) | 10,350) | 10,263) | 10,067) | 10,609) | 10,593) | 10,645) | 10,588) | 11,741) | 12,463) | 12,423) | 12,902) | 10,023) | 8,093) | 8,638) | ||||||
| Endividamento total | 11,982) | 12,206) | 12,113) | 10,893) | 10,411) | 10,982) | 11,052) | 10,819) | 10,648) | 11,116) | 11,089) | 11,146) | 11,083) | 12,707) | 13,838) | 13,749) | 14,447) | 10,855) | 8,887) | 8,696) | ||||||
| Passivo atual de arrendamento operacional | 125) | 123) | 119) | 110) | 99) | 95) | 104) | 94) | 106) | 113) | 95) | 107) | 103) | 112) | 108) | 109) | 107) | 103) | 104) | 103) | ||||||
| Passivos de arrendamento operacional de longo prazo | 838) | 791) | 737) | 696) | 656) | 633) | 634) | 629) | 636) | 702) | 659) | 672) | 634) | 586) | 564) | 545) | 523) | 543) | 562) | 546) | ||||||
| Dívida total (incluindo passivo de arrendamento operacional) | 12,945) | 13,120) | 12,969) | 11,698) | 11,166) | 11,710) | 11,790) | 11,542) | 11,390) | 11,931) | 11,843) | 11,925) | 11,820) | 13,405) | 14,509) | 14,403) | 15,078) | 11,501) | 9,552) | 9,344) | ||||||
| Patrimônio líquido | 1,860) | 2,101) | 2,404) | 2,126) | 2,009) | 1,575) | 1,437) | 1,115) | 1,382) | 1,321) | 1,221) | 1,673) | 1,553) | 1,396) | 1,427) | 1,300) | 1,159) | 2,029) | 2,528) | 2,455) | ||||||
| Rácio de solvabilidade | ||||||||||||||||||||||||||
| Índice de dívida sobre patrimônio líquido (incluindo passivo de arrendamento operacional)1 | 6.96 | 6.24 | 5.39 | 5.50 | 5.56 | 7.43 | 8.21 | 10.35 | 8.24 | 9.03 | 9.70 | 7.13 | 7.61 | 9.61 | 10.17 | 11.08 | 13.01 | 5.67 | 3.78 | 3.81 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||||
| Índice de dívida sobre patrimônio líquido (incluindo passivo de arrendamento operacional)Concorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | 0.35 | 0.43 | 0.45 | 0.36 | 0.35 | 0.38 | 0.40 | 0.42 | 0.44 | 0.45 | 0.48 | 0.55 | 0.58 | 0.62 | 0.66 | 0.69 | — | — | — | — | ||||||
| Target Corp. | 1.44 | 1.52 | 1.57 | 1.62 | 1.67 | 1.73 | 1.67 | 1.58 | 1.26 | 1.11 | 1.03 | 1.00 | 1.03 | 1.11 | 1.31 | 1.48 | — | — | — | — | ||||||
| Walmart Inc. | 0.73 | 0.88 | 0.81 | 0.88 | 0.77 | 0.90 | 0.84 | 0.87 | 0.69 | 0.70 | 0.76 | 0.80 | 0.78 | 0.84 | 0.92 | 1.11 | — | — | — | — | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
1 Q4 2024 cálculo
Índice de dívida sobre patrimônio líquido (incluindo passivo de arrendamento operacional) = Dívida total (incluindo passivo de arrendamento operacional) ÷ Patrimônio líquido
= 12,945 ÷ 1,860 = 6.96
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados revela tendências distintas em relação à estrutura de capital ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento significativo na dívida total, passando de 9344 milhões de dólares em setembro de 2019 para 13120 milhões de dólares em dezembro de 2023, com um pico de 15078 milhões de dólares em junho de 2020. A partir de março de 2024, a dívida total apresenta uma ligeira diminuição, situando-se em 12945 milhões de dólares.
O patrimônio líquido demonstra uma trajetória mais volátil. Houve uma redução considerável entre março de 2020 e julho de 2021, atingindo o ponto mais baixo de 1159 milhões de dólares em março de 2020. Posteriormente, o patrimônio líquido apresentou recuperação, alcançando 2404 milhões de dólares em abril de 2023. Contudo, observa-se uma diminuição nos períodos subsequentes, com o valor mais recente em junho de 2024 sendo de 1860 milhões de dólares.
O índice de dívida sobre patrimônio líquido, que reflete o grau de endividamento, apresentou um aumento substancial a partir de dezembro de 2019, atingindo o valor máximo de 13.01 em março de 2020. Este aumento acompanhou o crescimento da dívida e a diminuição do patrimônio líquido. A partir de julho de 2021, o índice demonstra uma tendência de declínio, embora permaneça em níveis elevados. Em junho de 2024, o índice se situa em 6.96, indicando uma melhora na relação dívida/patrimônio líquido em comparação com os picos anteriores, mas ainda representando um endividamento considerável.
- Tendências de Dívida
- Aumento geral da dívida total com uma leve diminuição no período mais recente.
- Tendências de Patrimônio Líquido
- Volatilidade significativa, com uma queda acentuada em 2020 e recuperação posterior, seguida de nova diminuição.
- Tendências do Índice de Dívida/Patrimônio Líquido
- Aumento expressivo em 2020, seguido de declínio gradual, mas permanecendo em níveis elevados.
Rácio dívida/capital total
Sysco Corp., rácio dívida/capital total, cálculo (dados trimestrais)
| 29 de jun. de 2024 | 30 de mar. de 2024 | 30 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 1 de jul. de 2023 | 1 de abr. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 1 de out. de 2022 | 2 de jul. de 2022 | 2 de abr. de 2022 | 1 de jan. de 2022 | 2 de out. de 2021 | 3 de jul. de 2021 | 27 de mar. de 2021 | 26 de dez. de 2020 | 26 de set. de 2020 | 27 de jun. de 2020 | 28 de mar. de 2020 | 28 de dez. de 2019 | 28 de set. de 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||||
| Vencimentos correntes da dívida de longo prazo | 469) | 93) | 85) | 189) | 63) | 723) | 702) | 556) | 581) | 507) | 496) | 500) | 495) | 966) | 1,375) | 1,326) | 1,544) | 832) | 794) | 58) | ||||||
| Dívida de longo prazo, excluindo vencimentos correntes | 11,513) | 12,113) | 12,028) | 10,704) | 10,348) | 10,258) | 10,350) | 10,263) | 10,067) | 10,609) | 10,593) | 10,645) | 10,588) | 11,741) | 12,463) | 12,423) | 12,902) | 10,023) | 8,093) | 8,638) | ||||||
| Endividamento total | 11,982) | 12,206) | 12,113) | 10,893) | 10,411) | 10,982) | 11,052) | 10,819) | 10,648) | 11,116) | 11,089) | 11,146) | 11,083) | 12,707) | 13,838) | 13,749) | 14,447) | 10,855) | 8,887) | 8,696) | ||||||
| Patrimônio líquido | 1,860) | 2,101) | 2,404) | 2,126) | 2,009) | 1,575) | 1,437) | 1,115) | 1,382) | 1,321) | 1,221) | 1,673) | 1,553) | 1,396) | 1,427) | 1,300) | 1,159) | 2,029) | 2,528) | 2,455) | ||||||
| Capital total | 13,842) | 14,307) | 14,517) | 13,019) | 12,419) | 12,557) | 12,489) | 11,935) | 12,030) | 12,437) | 12,310) | 12,819) | 12,636) | 14,102) | 15,265) | 15,049) | 15,605) | 12,884) | 11,414) | 11,150) | ||||||
| Rácio de solvabilidade | ||||||||||||||||||||||||||
| Rácio dívida/capital total1 | 0.87 | 0.85 | 0.83 | 0.84 | 0.84 | 0.87 | 0.88 | 0.91 | 0.89 | 0.89 | 0.90 | 0.87 | 0.88 | 0.90 | 0.91 | 0.91 | 0.93 | 0.84 | 0.78 | 0.78 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||||
| Rácio dívida/capital totalConcorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | 0.20 | 0.24 | 0.25 | 0.21 | 0.20 | 0.22 | 0.22 | 0.23 | 0.24 | 0.25 | 0.26 | 0.29 | 0.30 | 0.32 | 0.33 | 0.34 | — | — | — | — | ||||||
| Target Corp. | 0.54 | 0.56 | 0.57 | 0.58 | 0.59 | 0.60 | 0.59 | 0.57 | 0.52 | 0.48 | 0.46 | 0.46 | 0.47 | 0.49 | 0.53 | 0.56 | — | — | — | — | ||||||
| Walmart Inc. | 0.36 | 0.41 | 0.39 | 0.41 | 0.37 | 0.42 | 0.40 | 0.40 | 0.34 | 0.34 | 0.37 | 0.38 | 0.38 | 0.38 | 0.41 | 0.46 | — | — | — | — | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
1 Q4 2024 cálculo
Rácio dívida/capital total = Endividamento total ÷ Capital total
= 11,982 ÷ 13,842 = 0.87
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados revela tendências distintas em relação ao endividamento total, ao capital total e ao rácio dívida/capital total ao longo do período avaliado.
- Endividamento Total
- O endividamento total apresentou uma trajetória ascendente desde o final de 2019 até o final de 2020, com um aumento significativo no trimestre encerrado em junho de 2020. Após atingir o pico em junho de 2020, observou-se uma redução gradual até o final de 2021. Em 2022, o endividamento total manteve-se relativamente estável, com ligeiras flutuações. No entanto, a partir do início de 2023, registrou-se um novo aumento, culminando em um valor elevado no final de 2023, seguido de uma ligeira diminuição no primeiro trimestre de 2024.
- Capital Total
- O capital total demonstrou um crescimento consistente ao longo do período, com um aumento notável entre o final de 2019 e o final de 2020. Essa tendência de crescimento continuou em 2021 e 2022, embora em um ritmo mais moderado. Em 2023, o capital total apresentou um aumento mais expressivo, atingindo o valor mais alto no trimestre encerrado em julho de 2023, seguido de uma ligeira diminuição no trimestre seguinte. No primeiro trimestre de 2024, o capital total apresentou uma leve recuperação.
- Rácio Dívida/Capital Total
- O rácio dívida/capital total apresentou um aumento constante de 2019 a 2020, indicando um aumento do endividamento em relação ao capital próprio. Após atingir o pico em março de 2020, o rácio diminuiu ligeiramente até o final de 2021, estabilizando-se em torno de 0.87 a 0.9. Em 2022, o rácio manteve-se relativamente estável. A partir de 2023, observou-se um ligeiro aumento, com um pico em setembro de 2023, seguido de uma diminuição no trimestre seguinte. No primeiro trimestre de 2024, o rácio apresentou uma ligeira alta.
Em resumo, os dados indicam um aumento geral do endividamento total e do capital total ao longo do período analisado. O rácio dívida/capital total, embora tenha apresentado flutuações, manteve-se relativamente estável, sugerindo que o endividamento acompanhou o crescimento do capital próprio. O aumento mais recente do endividamento total, observado a partir de 2023, merece atenção, pois pode indicar uma mudança na estrutura de capital.
Rácio dívida/capital total (incluindo passivo de arrendamento operacional)
Sysco Corp., rácio dívida/capital total (incluindo responsabilidade de arrendamento operacional), cálculo (dados trimestrais)
| 29 de jun. de 2024 | 30 de mar. de 2024 | 30 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 1 de jul. de 2023 | 1 de abr. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 1 de out. de 2022 | 2 de jul. de 2022 | 2 de abr. de 2022 | 1 de jan. de 2022 | 2 de out. de 2021 | 3 de jul. de 2021 | 27 de mar. de 2021 | 26 de dez. de 2020 | 26 de set. de 2020 | 27 de jun. de 2020 | 28 de mar. de 2020 | 28 de dez. de 2019 | 28 de set. de 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||||
| Vencimentos correntes da dívida de longo prazo | 469) | 93) | 85) | 189) | 63) | 723) | 702) | 556) | 581) | 507) | 496) | 500) | 495) | 966) | 1,375) | 1,326) | 1,544) | 832) | 794) | 58) | ||||||
| Dívida de longo prazo, excluindo vencimentos correntes | 11,513) | 12,113) | 12,028) | 10,704) | 10,348) | 10,258) | 10,350) | 10,263) | 10,067) | 10,609) | 10,593) | 10,645) | 10,588) | 11,741) | 12,463) | 12,423) | 12,902) | 10,023) | 8,093) | 8,638) | ||||||
| Endividamento total | 11,982) | 12,206) | 12,113) | 10,893) | 10,411) | 10,982) | 11,052) | 10,819) | 10,648) | 11,116) | 11,089) | 11,146) | 11,083) | 12,707) | 13,838) | 13,749) | 14,447) | 10,855) | 8,887) | 8,696) | ||||||
| Passivo atual de arrendamento operacional | 125) | 123) | 119) | 110) | 99) | 95) | 104) | 94) | 106) | 113) | 95) | 107) | 103) | 112) | 108) | 109) | 107) | 103) | 104) | 103) | ||||||
| Passivos de arrendamento operacional de longo prazo | 838) | 791) | 737) | 696) | 656) | 633) | 634) | 629) | 636) | 702) | 659) | 672) | 634) | 586) | 564) | 545) | 523) | 543) | 562) | 546) | ||||||
| Dívida total (incluindo passivo de arrendamento operacional) | 12,945) | 13,120) | 12,969) | 11,698) | 11,166) | 11,710) | 11,790) | 11,542) | 11,390) | 11,931) | 11,843) | 11,925) | 11,820) | 13,405) | 14,509) | 14,403) | 15,078) | 11,501) | 9,552) | 9,344) | ||||||
| Patrimônio líquido | 1,860) | 2,101) | 2,404) | 2,126) | 2,009) | 1,575) | 1,437) | 1,115) | 1,382) | 1,321) | 1,221) | 1,673) | 1,553) | 1,396) | 1,427) | 1,300) | 1,159) | 2,029) | 2,528) | 2,455) | ||||||
| Capital total (incluindo passivo de arrendamento operacional) | 14,805) | 15,221) | 15,373) | 13,824) | 13,174) | 13,285) | 13,226) | 12,657) | 12,772) | 13,252) | 13,064) | 13,598) | 13,373) | 14,801) | 15,936) | 15,703) | 16,236) | 13,530) | 12,080) | 11,798) | ||||||
| Rácio de solvabilidade | ||||||||||||||||||||||||||
| Rácio dívida/capital total (incluindo passivo de arrendamento operacional)1 | 0.87 | 0.86 | 0.84 | 0.85 | 0.85 | 0.88 | 0.89 | 0.91 | 0.89 | 0.90 | 0.91 | 0.88 | 0.88 | 0.91 | 0.91 | 0.92 | 0.93 | 0.85 | 0.79 | 0.79 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||||
| Rácio dívida/capital total (incluindo passivo de arrendamento operacional)Concorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | 0.26 | 0.30 | 0.31 | 0.26 | 0.26 | 0.28 | 0.29 | 0.30 | 0.30 | 0.31 | 0.32 | 0.35 | 0.37 | 0.38 | 0.40 | 0.41 | — | — | — | — | ||||||
| Target Corp. | 0.59 | 0.60 | 0.61 | 0.62 | 0.63 | 0.63 | 0.62 | 0.61 | 0.56 | 0.53 | 0.51 | 0.50 | 0.51 | 0.53 | 0.57 | 0.60 | — | — | — | — | ||||||
| Walmart Inc. | 0.42 | 0.47 | 0.45 | 0.47 | 0.43 | 0.48 | 0.46 | 0.46 | 0.41 | 0.41 | 0.43 | 0.45 | 0.44 | 0.46 | 0.48 | 0.53 | — | — | — | — | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
1 Q4 2024 cálculo
Rácio dívida/capital total (incluindo passivo de arrendamento operacional) = Dívida total (incluindo passivo de arrendamento operacional) ÷ Capital total (incluindo passivo de arrendamento operacional)
= 12,945 ÷ 14,805 = 0.87
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados revela tendências distintas em relação à estrutura de capital ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente na dívida total, partindo de 9344 milhões de dólares em setembro de 2019 para atingir 13120 milhões de dólares em dezembro de 2023, com um pico de 15373 milhões de dólares em julho de 2023. Contudo, o último período analisado, junho de 2024, demonstra uma ligeira redução para 12945 milhões de dólares.
O capital total também apresentou crescimento, embora em um ritmo menos acelerado que a dívida. Iniciando em 11798 milhões de dólares em setembro de 2019, o capital total alcançou 15221 milhões de dólares em dezembro de 2023, com um máximo de 15373 milhões de dólares em julho de 2023, seguido de uma diminuição para 14805 milhões de dólares em junho de 2024.
- Rácio Dívida/Capital Total
- O rácio dívida/capital total apresentou uma trajetória ascendente inicial, passando de 0.79 em setembro de 2019 para 0.93 em março de 2020. Após este ponto, o rácio estabilizou-se em torno de 0.91 a 0.92 durante a maior parte do período, com ligeiras flutuações. Observa-se uma tendência de diminuição a partir de dezembro de 2020, atingindo 0.84 em setembro de 2023, antes de subir novamente para 0.87 em junho de 2024. Esta variação sugere uma gestão ativa da estrutura de capital, com momentos de maior alavancagem seguidos por períodos de consolidação.
Em resumo, a entidade demonstra um aumento contínuo tanto na dívida quanto no capital total ao longo do tempo. A relação entre dívida e capital total indica um nível de endividamento relativamente estável, com uma ligeira tendência de redução nos períodos mais recentes, seguida de um novo aumento. A flutuação do rácio sugere uma adaptação da estrutura de capital em resposta a condições de mercado ou necessidades internas.
Relação dívida/ativos
Sysco Corp., rácio dívida/activos, cálculo (dados trimestrais)
| 29 de jun. de 2024 | 30 de mar. de 2024 | 30 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 1 de jul. de 2023 | 1 de abr. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 1 de out. de 2022 | 2 de jul. de 2022 | 2 de abr. de 2022 | 1 de jan. de 2022 | 2 de out. de 2021 | 3 de jul. de 2021 | 27 de mar. de 2021 | 26 de dez. de 2020 | 26 de set. de 2020 | 27 de jun. de 2020 | 28 de mar. de 2020 | 28 de dez. de 2019 | 28 de set. de 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||||
| Vencimentos correntes da dívida de longo prazo | 469) | 93) | 85) | 189) | 63) | 723) | 702) | 556) | 581) | 507) | 496) | 500) | 495) | 966) | 1,375) | 1,326) | 1,544) | 832) | 794) | 58) | ||||||
| Dívida de longo prazo, excluindo vencimentos correntes | 11,513) | 12,113) | 12,028) | 10,704) | 10,348) | 10,258) | 10,350) | 10,263) | 10,067) | 10,609) | 10,593) | 10,645) | 10,588) | 11,741) | 12,463) | 12,423) | 12,902) | 10,023) | 8,093) | 8,638) | ||||||
| Endividamento total | 11,982) | 12,206) | 12,113) | 10,893) | 10,411) | 10,982) | 11,052) | 10,819) | 10,648) | 11,116) | 11,089) | 11,146) | 11,083) | 12,707) | 13,838) | 13,749) | 14,447) | 10,855) | 8,887) | 8,696) | ||||||
| Ativos totais | 24,917) | 24,712) | 24,741) | 23,273) | 22,821) | 22,702) | 22,087) | 22,211) | 22,086) | 22,324) | 21,427) | 22,103) | 21,414) | 22,043) | 22,490) | 22,742) | 22,628) | 20,432) | 19,372) | 18,957) | ||||||
| Rácio de solvabilidade | ||||||||||||||||||||||||||
| Relação dívida/ativos1 | 0.48 | 0.49 | 0.49 | 0.47 | 0.46 | 0.48 | 0.50 | 0.49 | 0.48 | 0.50 | 0.52 | 0.50 | 0.52 | 0.58 | 0.62 | 0.60 | 0.64 | 0.53 | 0.46 | 0.46 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||||
| Relação dívida/ativosConcorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | 0.08 | 0.10 | 0.10 | 0.09 | 0.09 | 0.10 | 0.10 | 0.10 | 0.10 | 0.10 | 0.11 | 0.12 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.13 | — | — | — | — | ||||||
| Target Corp. | 0.29 | 0.28 | 0.30 | 0.31 | 0.30 | 0.30 | 0.29 | 0.28 | 0.25 | 0.23 | 0.25 | 0.25 | 0.25 | 0.25 | 0.30 | 0.32 | — | — | — | — | ||||||
| Walmart Inc. | 0.19 | 0.21 | 0.20 | 0.20 | 0.18 | 0.21 | 0.21 | 0.21 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.20 | 0.19 | 0.20 | 0.22 | 0.25 | — | — | — | — | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
1 Q4 2024 cálculo
Relação dívida/ativos = Endividamento total ÷ Ativos totais
= 11,982 ÷ 24,917 = 0.48
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados revela tendências distintas em relação ao endividamento total, ativos totais e a relação dívida/ativos ao longo do período avaliado.
- Endividamento Total
- O endividamento total apresentou uma trajetória ascendente desde o final de setembro de 2019 até o final de junho de 2020, com um aumento significativo. Após esse ponto, observou-se uma flutuação, com uma redução gradual até o final de setembro de 2020, seguida de um novo aumento até o final de dezembro de 2020. A partir daí, o endividamento total demonstrou uma tendência de estabilização com ligeiras variações, até o final de março de 2023. No entanto, houve um aumento notável no final de junho de 2023, mantendo-se em patamares elevados até o final de março de 2024, com uma leve diminuição no final de junho de 2024.
- Ativos Totais
- Os ativos totais exibiram um crescimento constante e progressivo desde o final de setembro de 2019 até o final de junho de 2023. A taxa de crescimento foi mais acentuada entre o final de março de 2020 e o final de junho de 2020. Após o final de junho de 2023, os ativos totais continuaram a crescer, com um aumento mais expressivo entre o final de junho de 2023 e o final de junho de 2024.
- Relação Dívida/Ativos
- A relação dívida/ativos apresentou um aumento gradual de setembro de 2019 a junho de 2020, indicando um aumento do endividamento em relação aos ativos. Após esse período, a relação demonstrou uma tendência de queda até o final de setembro de 2020, seguida de flutuações. A partir do final de março de 2021, a relação se manteve relativamente estável, com variações modestas, até o final de março de 2024, com uma ligeira elevação no final de junho de 2024. Em geral, a relação dívida/ativos permaneceu abaixo de 0.65 ao longo da maior parte do período analisado.
Em resumo, os dados indicam um crescimento consistente dos ativos totais, acompanhado por um aumento do endividamento total, embora a relação dívida/ativos tenha se mantido relativamente controlada. O aumento mais recente do endividamento total, observado a partir do final de junho de 2023, merece atenção para avaliar seu impacto na estrutura de capital.
Relação dívida/ativos (incluindo passivo de arrendamento operacional)
Sysco Corp., rácio dívida/ativos (incluindo passivo de arrendamento operacional), cálculo (dados trimestrais)
| 29 de jun. de 2024 | 30 de mar. de 2024 | 30 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 1 de jul. de 2023 | 1 de abr. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 1 de out. de 2022 | 2 de jul. de 2022 | 2 de abr. de 2022 | 1 de jan. de 2022 | 2 de out. de 2021 | 3 de jul. de 2021 | 27 de mar. de 2021 | 26 de dez. de 2020 | 26 de set. de 2020 | 27 de jun. de 2020 | 28 de mar. de 2020 | 28 de dez. de 2019 | 28 de set. de 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||||
| Vencimentos correntes da dívida de longo prazo | 469) | 93) | 85) | 189) | 63) | 723) | 702) | 556) | 581) | 507) | 496) | 500) | 495) | 966) | 1,375) | 1,326) | 1,544) | 832) | 794) | 58) | ||||||
| Dívida de longo prazo, excluindo vencimentos correntes | 11,513) | 12,113) | 12,028) | 10,704) | 10,348) | 10,258) | 10,350) | 10,263) | 10,067) | 10,609) | 10,593) | 10,645) | 10,588) | 11,741) | 12,463) | 12,423) | 12,902) | 10,023) | 8,093) | 8,638) | ||||||
| Endividamento total | 11,982) | 12,206) | 12,113) | 10,893) | 10,411) | 10,982) | 11,052) | 10,819) | 10,648) | 11,116) | 11,089) | 11,146) | 11,083) | 12,707) | 13,838) | 13,749) | 14,447) | 10,855) | 8,887) | 8,696) | ||||||
| Passivo atual de arrendamento operacional | 125) | 123) | 119) | 110) | 99) | 95) | 104) | 94) | 106) | 113) | 95) | 107) | 103) | 112) | 108) | 109) | 107) | 103) | 104) | 103) | ||||||
| Passivos de arrendamento operacional de longo prazo | 838) | 791) | 737) | 696) | 656) | 633) | 634) | 629) | 636) | 702) | 659) | 672) | 634) | 586) | 564) | 545) | 523) | 543) | 562) | 546) | ||||||
| Dívida total (incluindo passivo de arrendamento operacional) | 12,945) | 13,120) | 12,969) | 11,698) | 11,166) | 11,710) | 11,790) | 11,542) | 11,390) | 11,931) | 11,843) | 11,925) | 11,820) | 13,405) | 14,509) | 14,403) | 15,078) | 11,501) | 9,552) | 9,344) | ||||||
| Ativos totais | 24,917) | 24,712) | 24,741) | 23,273) | 22,821) | 22,702) | 22,087) | 22,211) | 22,086) | 22,324) | 21,427) | 22,103) | 21,414) | 22,043) | 22,490) | 22,742) | 22,628) | 20,432) | 19,372) | 18,957) | ||||||
| Rácio de solvabilidade | ||||||||||||||||||||||||||
| Relação dívida/ativos (incluindo passivo de arrendamento operacional)1 | 0.52 | 0.53 | 0.52 | 0.50 | 0.49 | 0.52 | 0.53 | 0.52 | 0.52 | 0.53 | 0.55 | 0.54 | 0.55 | 0.61 | 0.65 | 0.63 | 0.67 | 0.56 | 0.49 | 0.49 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||||
| Relação dívida/ativos (incluindo passivo de arrendamento operacional)Concorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | 0.12 | 0.14 | 0.14 | 0.13 | 0.13 | 0.13 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.14 | 0.15 | 0.16 | 0.17 | 0.18 | 0.19 | 0.17 | — | — | — | — | ||||||
| Target Corp. | 0.35 | 0.34 | 0.35 | 0.36 | 0.35 | 0.34 | 0.34 | 0.34 | 0.30 | 0.28 | 0.30 | 0.30 | 0.29 | 0.29 | 0.34 | 0.37 | — | — | — | — | ||||||
| Walmart Inc. | 0.24 | 0.27 | 0.25 | 0.26 | 0.24 | 0.26 | 0.26 | 0.27 | 0.23 | 0.24 | 0.26 | 0.27 | 0.25 | 0.27 | 0.29 | 0.32 | — | — | — | — | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
1 Q4 2024 cálculo
Relação dívida/ativos (incluindo passivo de arrendamento operacional) = Dívida total (incluindo passivo de arrendamento operacional) ÷ Ativos totais
= 12,945 ÷ 24,917 = 0.52
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em relação à estrutura de capital e ativos ao longo do período avaliado. Observa-se um aumento consistente na dívida total, incluindo passivo de arrendamento operacional, a partir do terceiro trimestre de 2019, com um crescimento notável no primeiro trimestre de 2020. Este aumento inicial é seguido por uma estabilização relativa, com flutuações trimestrais, até o terceiro trimestre de 2023, quando se registra um novo aumento significativo, mantendo-se em patamares elevados nos trimestres subsequentes.
Em contrapartida, os ativos totais demonstram uma trajetória de crescimento mais gradual e constante. A partir do segundo trimestre de 2019, os ativos totais apresentam um aumento progressivo, com um pico no quarto trimestre de 2023. Apesar de algumas flutuações trimestrais, a tendência geral é de expansão dos ativos.
A relação dívida/ativos, resultante da interação entre a dívida total e os ativos totais, reflete o endividamento em relação ao tamanho da empresa. A partir do terceiro trimestre de 2019, a relação apresenta um aumento, indicando um maior grau de endividamento. O pico desta relação ocorre no segundo trimestre de 2020, diminuindo ligeiramente nos trimestres seguintes, mas mantendo-se em níveis superiores aos observados inicialmente. Observa-se um novo aumento no primeiro trimestre de 2024, indicando um possível aumento do risco financeiro.
- Tendências de Dívida:
- Aumento consistente com picos no primeiro trimestre de 2020 e no terceiro trimestre de 2023.
- Tendências de Ativos:
- Crescimento gradual e constante, com um pico no quarto trimestre de 2023.
- Tendências da Relação Dívida/Ativos:
- Aumento geral, com um pico no segundo trimestre de 2020 e um novo aumento no primeiro trimestre de 2024.
- Observações Gerais:
- A empresa demonstra um aumento no endividamento ao longo do tempo, acompanhado por um crescimento dos ativos. A relação dívida/ativos sugere um aumento do risco financeiro, especialmente nos períodos de maior endividamento.
Índice de alavancagem financeira
Sysco Corp., índice de alavancagem financeira, cálculo (dados trimestrais)
| 29 de jun. de 2024 | 30 de mar. de 2024 | 30 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 1 de jul. de 2023 | 1 de abr. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 1 de out. de 2022 | 2 de jul. de 2022 | 2 de abr. de 2022 | 1 de jan. de 2022 | 2 de out. de 2021 | 3 de jul. de 2021 | 27 de mar. de 2021 | 26 de dez. de 2020 | 26 de set. de 2020 | 27 de jun. de 2020 | 28 de mar. de 2020 | 28 de dez. de 2019 | 28 de set. de 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||||
| Ativos totais | 24,917) | 24,712) | 24,741) | 23,273) | 22,821) | 22,702) | 22,087) | 22,211) | 22,086) | 22,324) | 21,427) | 22,103) | 21,414) | 22,043) | 22,490) | 22,742) | 22,628) | 20,432) | 19,372) | 18,957) | ||||||
| Patrimônio líquido | 1,860) | 2,101) | 2,404) | 2,126) | 2,009) | 1,575) | 1,437) | 1,115) | 1,382) | 1,321) | 1,221) | 1,673) | 1,553) | 1,396) | 1,427) | 1,300) | 1,159) | 2,029) | 2,528) | 2,455) | ||||||
| Rácio de solvabilidade | ||||||||||||||||||||||||||
| Índice de alavancagem financeira1 | 13.40 | 11.76 | 10.29 | 10.95 | 11.36 | 14.41 | 15.37 | 19.91 | 15.98 | 16.89 | 17.55 | 13.21 | 13.79 | 15.79 | 15.76 | 17.49 | 19.53 | 10.07 | 7.66 | 7.72 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||||
| Índice de alavancagem financeiraConcorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | 2.96 | 3.12 | 3.19 | 2.82 | 2.75 | 2.83 | 2.93 | 3.08 | 3.11 | 3.20 | 3.25 | 3.47 | 3.37 | 3.47 | 3.51 | 4.05 | — | — | — | — | ||||||
| Target Corp. | 4.12 | 4.49 | 4.44 | 4.49 | 4.75 | 5.05 | 4.95 | 4.72 | 4.20 | 3.94 | 3.46 | 3.37 | 3.55 | 3.80 | 3.82 | 4.01 | — | — | — | — | ||||||
| Walmart Inc. | 3.01 | 3.26 | 3.21 | 3.38 | 3.17 | 3.43 | 3.19 | 3.20 | 2.94 | 2.98 | 2.96 | 3.02 | 3.12 | 3.08 | 3.15 | 3.41 | — | — | — | — | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
1 Q4 2024 cálculo
Índice de alavancagem financeira = Ativos totais ÷ Patrimônio líquido
= 24,917 ÷ 1,860 = 13.40
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados revela tendências distintas em diferentes indicadores ao longo do período avaliado. Os ativos totais apresentaram um crescimento consistente de setembro de 2019 a junho de 2020, atingindo o pico de US$ 22.628 milhões. Após este ponto, observa-se uma flutuação, com uma ligeira diminuição seguida de um novo aumento, culminando em US$ 24.917 milhões em março de 2024. A variação mais expressiva ocorreu entre julho de 2023 e junho de 2024, com um aumento significativo.
O patrimônio líquido demonstrou uma trajetória mais volátil. Inicialmente, houve um aumento de setembro de 2019 a dezembro de 2019, seguido por uma queda acentuada nos trimestres subsequentes, atingindo o ponto mais baixo de US$ 1.159 milhões em março de 2020. A partir daí, o patrimônio líquido apresentou recuperação, com flutuações ao longo dos trimestres, alcançando US$ 2.404 milhões em março de 2023. Contudo, houve uma diminuição nos trimestres seguintes, estabilizando-se em US$ 1.860 milhões em março de 2024.
O índice de alavancagem financeira exibiu uma variação considerável. Em setembro de 2019, o índice situava-se em 7.72, aumentando significativamente para 19.53 em março de 2020, refletindo um maior endividamento em relação ao patrimônio líquido. Após este pico, o índice apresentou uma tendência de queda, atingindo 10.29 em março de 2024. Observa-se uma flutuação notável, com picos e vales, indicando mudanças na estrutura de capital ao longo do tempo.
- Tendências Gerais
- Os ativos totais demonstraram uma tendência geral de crescimento, embora com flutuações. O patrimônio líquido apresentou maior volatilidade, com quedas e recuperações significativas. O índice de alavancagem financeira, após um aumento inicial, apresentou uma tendência de diminuição, indicando uma possível redução do endividamento.
- Picos e Vales
- O pico de ativos totais ocorreu em junho de 2020. O ponto mais baixo do patrimônio líquido foi registrado em março de 2020, enquanto o pico mais recente ocorreu em março de 2023. O índice de alavancagem financeira atingiu seu pico em março de 2020.
- Observações Adicionais
- A correlação entre o patrimônio líquido e o índice de alavancagem financeira é evidente, com a diminuição do patrimônio líquido frequentemente associada a um aumento no índice de alavancagem, e vice-versa. A análise sugere que a empresa ajustou sua estrutura de capital ao longo do período, buscando um equilíbrio entre endividamento e patrimônio líquido.
Índice de cobertura de juros
Sysco Corp., índice de cobertura de juros, cálculo (dados trimestrais)
| 29 de jun. de 2024 | 30 de mar. de 2024 | 30 de dez. de 2023 | 30 de set. de 2023 | 1 de jul. de 2023 | 1 de abr. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 1 de out. de 2022 | 2 de jul. de 2022 | 2 de abr. de 2022 | 1 de jan. de 2022 | 2 de out. de 2021 | 3 de jul. de 2021 | 27 de mar. de 2021 | 26 de dez. de 2020 | 26 de set. de 2020 | 27 de jun. de 2020 | 28 de mar. de 2020 | 28 de dez. de 2019 | 28 de set. de 2019 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||||||||||||||||||||||
| Lucro (prejuízo) líquido | 612) | 425) | 415) | 503) | 734) | 430) | 141) | 466) | 510) | 303) | 167) | 378) | 151) | 89) | 67) | 217) | (618) | (3) | 383) | 454) | ||||||
| Mais: Despesa com imposto de renda | 192) | 129) | 130) | 159) | 224) | 124) | 37) | 129) | 132) | 82) | 45) | 129) | (9) | 14) | 14) | 42) | (118) | (25) | 93) | 128) | ||||||
| Mais: Despesa com juros | 165) | 158) | 150) | 134) | 136) | 135) | 132) | 124) | 129) | 124) | 243) | 128) | 441) | 146) | 146) | 147) | 164) | 84) | 77) | 83) | ||||||
| Resultados antes de juros e impostos (EBIT) | 969) | 712) | 695) | 797) | 1,094) | 689) | 311) | 719) | 770) | 510) | 456) | 635) | 583) | 249) | 228) | 405) | (572) | 55) | 553) | 665) | ||||||
| Rácio de solvabilidade | ||||||||||||||||||||||||||
| Índice de cobertura de juros1 | 5.23 | 5.71 | 5.90 | 5.38 | 5.34 | 4.79 | 4.54 | 3.96 | 3.80 | 2.33 | 2.01 | 1.97 | 1.66 | 0.51 | 0.21 | 0.94 | 1.72 | 6.13 | 7.31 | 6.78 | ||||||
| Benchmarks | ||||||||||||||||||||||||||
| Índice de cobertura de jurosConcorrentes2 | ||||||||||||||||||||||||||
| Costco Wholesale Corp. | 58.63 | 55.49 | 54.08 | 54.80 | 54.04 | 53.89 | 54.62 | 52.73 | 50.62 | 48.01 | 45.54 | 41.68 | 40.06 | 37.81 | 35.56 | 36.58 | — | — | — | — | ||||||
| Target Corp. | 11.55 | 9.69 | 8.80 | 7.58 | 8.15 | 10.70 | 13.46 | 18.76 | 22.16 | 21.38 | 9.43 | 9.08 | 6.68 | 5.92 | 10.51 | 8.47 | — | — | — | — | ||||||
| Walmart Inc. | 9.14 | 9.94 | 9.35 | 8.19 | 9.00 | 7.63 | 11.00 | 10.43 | 10.38 | 7.37 | 8.59 | 9.31 | 9.88 | 11.98 | 10.50 | 9.08 | — | — | — | — | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-06-29), 10-Q (Data do relatório: 2024-03-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-12-30), 10-Q (Data do relatório: 2023-09-30), 10-K (Data do relatório: 2023-07-01), 10-Q (Data do relatório: 2023-04-01), 10-Q (Data do relatório: 2022-12-31), 10-Q (Data do relatório: 2022-10-01), 10-K (Data do relatório: 2022-07-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-04-02), 10-Q (Data do relatório: 2022-01-01), 10-Q (Data do relatório: 2021-10-02), 10-K (Data do relatório: 2021-07-03), 10-Q (Data do relatório: 2021-03-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-12-26), 10-Q (Data do relatório: 2020-09-26), 10-K (Data do relatório: 2020-06-27), 10-Q (Data do relatório: 2020-03-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-12-28), 10-Q (Data do relatório: 2019-09-28).
1 Q4 2024 cálculo
Índice de cobertura de juros = (EBITQ4 2024
+ EBITQ3 2024
+ EBITQ2 2024
+ EBITQ1 2024)
÷ (Despesa com jurosQ4 2024
+ Despesa com jurosQ3 2024
+ Despesa com jurosQ2 2024
+ Despesa com jurosQ1 2024)
= (969 + 712 + 695 + 797)
÷ (165 + 158 + 150 + 134)
= 5.23
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
A análise dos dados revela tendências distintas em três indicadores financeiros ao longo do período avaliado. O Resultado antes de juros e impostos (EBIT) apresentou flutuações significativas. Observou-se uma redução substancial no EBIT no primeiro trimestre de 2020, com um valor negativo, seguida de recuperação gradual nos trimestres subsequentes. A partir do segundo trimestre de 2020, o EBIT demonstra uma trajetória ascendente, atingindo picos nos trimestres de outubro de 2021 e abril de 2022, antes de estabilizar em valores elevados, com ligeiras variações nos trimestres seguintes.
A Despesa com juros apresentou um padrão relativamente estável durante a maior parte do período analisado, com valores consistentemente entre 83 e 147 milhões de dólares. A partir do terceiro trimestre de 2021, a despesa com juros começou a aumentar de forma consistente, atingindo o valor mais alto no último trimestre analisado.
O Índice de cobertura de juros, que mede a capacidade de uma entidade de pagar os seus encargos com juros, apresentou uma dinâmica interessante. Inicialmente, o índice manteve-se em níveis elevados, acima de 6, indicando uma forte capacidade de cobertura. No entanto, o primeiro trimestre de 2020 registou uma queda acentuada, refletindo o impacto do EBIT negativo. A partir do terceiro trimestre de 2020, o índice começou a recuperar, demonstrando uma melhoria gradual na capacidade de cobertura. A partir do primeiro trimestre de 2022, o índice de cobertura de juros demonstra uma tendência de crescimento constante, atingindo valores superiores a 5 no final do período analisado.
- EBIT
- Demonstra uma recuperação significativa após uma queda acentuada no início do período, com estabilização em valores elevados.
- Despesa com juros
- Apresenta estabilidade inicial, seguida de um aumento consistente no final do período.
- Índice de cobertura de juros
- Reflete a recuperação do EBIT, com uma tendência de crescimento constante no final do período.