Synopsys Inc. (NASDAQ:SNPS)

A análise dos dados revela tendências distintas nos múltiplos de avaliação ao longo do período examinado. Observa-se uma flutuação considerável na Relação Preço/Lucro Líquido (P/E), com valores que variam entre aproximadamente 33 e 73 ao longo dos trimestres. Inicialmente, o indicador demonstra uma tendência de alta, atingindo um pico no quarto trimestre de 2021, seguido por uma redução e posterior recuperação, com um novo aumento no final do período analisado.

Relação Preço/Resultado Operacional (P/OP)

A Relação Preço/Resultado Operacional (P/OP) apresenta um comportamento similar ao P/E, com variações significativas e um pico no quarto trimestre de 2021. No entanto, o indicador demonstra um aumento mais acentuado no último trimestre de 2024 e no primeiro trimestre de 2025, atingindo valores superiores a 100, indicando uma possível sobrevalorização em relação ao resultado operacional.

A Relação Preço/Receita (P/S) exibe uma estabilidade relativa em comparação com os outros múltiplos, mantendo-se geralmente entre 9 e 14. Há um aumento notável no último trimestre de 2023, seguido por uma leve correção, e um novo aumento no último trimestre de 2025.

Relação Preço/Valor Contabilístico (P/BV)

A Relação Preço/Valor Contabilístico (P/BV) demonstra uma tendência de alta até o terceiro trimestre de 2021, seguida por uma estabilização e, posteriormente, uma queda significativa no final do período analisado. A redução mais expressiva ocorre nos últimos trimestres, com valores caindo para cerca de 3 a 4, sugerindo uma diminuição da confiança dos investidores no valor patrimonial da empresa ou uma reavaliação do mercado.

Em resumo, os dados indicam um período de volatilidade nos múltiplos de avaliação, com tendências distintas para cada indicador. A Relação P/E e P/OP apresentam flutuações significativas, enquanto a Relação P/S demonstra maior estabilidade. A Relação P/BV, por sua vez, revela uma tendência de queda no final do período, merecendo atenção adicional.

A análise dos dados revela tendências distintas em múltiplos indicadores ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma volatilidade considerável, com flutuações trimestrais significativas. Observa-se um declínio do preço no primeiro trimestre de 2021, seguido por uma recuperação e subsequente alta até o quarto trimestre de 2021. Em 2022, o preço das ações manteve uma trajetória ascendente, atingindo um pico no terceiro trimestre. No entanto, o último trimestre de 2022 e o primeiro de 2023 apresentam uma correção, seguida de uma nova alta expressiva no segundo e terceiro trimestres de 2023. O quarto trimestre de 2023 e o primeiro de 2024 mostram uma estabilização, com uma leve queda nos trimestres subsequentes, seguida de uma recuperação no último trimestre de 2024 e um novo aumento no primeiro trimestre de 2025, com uma queda no segundo trimestre.

O lucro por ação (EPS) apresenta uma tendência geral de crescimento ao longo do período. Embora haja variações trimestrais, o EPS demonstra um aumento consistente, especialmente a partir do primeiro trimestre de 2022, com um crescimento notável no segundo trimestre de 2023 e no primeiro trimestre de 2024. O segundo trimestre de 2025 apresenta uma diminuição em relação aos trimestres anteriores.

O índice Preço/Lucro (P/E) acompanha as flutuações do preço das ações e do EPS. Inicialmente, o P/E apresenta variações significativas, refletindo a volatilidade do preço das ações. A partir de 2022, o P/E se estabiliza em torno de 50-70, com um pico no segundo trimestre de 2023, acompanhando o aumento do EPS e do preço das ações. O último trimestre de 2023 e o primeiro de 2024 apresentam uma redução significativa no P/E, possivelmente devido à correção do preço das ações, seguida de uma nova alta no segundo trimestre de 2025.

Tendências Gerais

Observa-se uma correlação entre o preço das ações e o EPS, com o P/E atuando como um indicador de avaliação que reflete as expectativas do mercado em relação ao crescimento futuro.

Volatilidade

O preço das ações demonstra uma volatilidade considerável, o que pode indicar sensibilidade a fatores externos ou eventos específicos da empresa.

Crescimento

O EPS apresenta uma tendência de crescimento geral, sugerindo uma melhora na rentabilidade da empresa ao longo do tempo.

Avaliação

O P/E varia ao longo do período, refletindo as mudanças nas expectativas do mercado e na avaliação da empresa.

A análise dos dados revela tendências distintas em múltiplos indicadores ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma volatilidade considerável, com flutuações trimestrais significativas. Observa-se um declínio inicial em abril de 2021, seguido por uma recuperação e subsequente alta até outubro de 2021. Após esse pico, o preço das ações apresenta uma correção, estabilizando-se e retomando uma trajetória ascendente a partir de janeiro de 2023, atingindo um novo patamar máximo em julho de 2023. No entanto, o preço das ações sofre uma queda acentuada no início de 2024, com alguma recuperação nos trimestres subsequentes, mas sem atingir os níveis anteriores. A partir de janeiro de 2025, observa-se uma nova alta, com um valor superior ao pico anterior.

O lucro operacional por ação (LOPA) apresenta uma tendência geral de crescimento ao longo do período. Após um período inicial de estabilidade e ligeiras flutuações entre janeiro e outubro de 2021, o LOPA demonstra um aumento consistente a partir de janeiro de 2022, atingindo seu valor máximo em outubro de 2023. Em seguida, o LOPA apresenta uma diminuição nos trimestres subsequentes, embora permaneça em níveis superiores aos observados no início do período analisado.

O indicador P/OP (Preço/Lucro Operacional por Ação) exibe uma relação inversa com o LOPA, como esperado. Inicialmente, o P/OP apresenta valores elevados, refletindo as expectativas do mercado em relação ao crescimento futuro. Observa-se uma diminuição do P/OP em 2021, seguida por um período de estabilização e, posteriormente, um aumento a partir de 2023, acompanhando a valorização do preço das ações. A queda no preço das ações no início de 2024 resulta em um aumento significativo do P/OP, indicando uma menor relação entre o preço da ação e o lucro operacional. A partir de janeiro de 2025, o P/OP diminui, acompanhando a recuperação do preço das ações.

Tendências Gerais

O preço das ações e o LOPA demonstram uma tendência geral de crescimento ao longo do período, embora com flutuações significativas. O P/OP reflete a dinâmica entre o preço das ações e o LOPA, apresentando uma relação inversa.

Volatilidade

O preço das ações é o indicador mais volátil, sujeito a mudanças trimestrais consideráveis. O LOPA apresenta menor volatilidade, enquanto o P/OP acompanha as flutuações do preço das ações.

Picos e Quedas

O preço das ações atinge picos em outubro de 2021 e julho de 2023, seguidos por quedas acentuadas no início de 2024. O LOPA atinge seu valor máximo em outubro de 2023.

Relações entre Indicadores

O P/OP demonstra uma relação inversa com o LOPA, indicando que um aumento no LOPA tende a reduzir o P/OP, e vice-versa.

A análise dos dados revela tendências distintas em múltiplos indicadores ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma volatilidade considerável, com flutuações trimestrais significativas. Observa-se um declínio do preço das ações no primeiro trimestre de 2021, seguido por uma recuperação e subsequente alta até o quarto trimestre de 2021. Em 2022, o preço das ações apresentou uma trajetória ascendente, atingindo um pico no terceiro trimestre, antes de uma leve correção no quarto trimestre. Em 2023, houve um aumento substancial no preço das ações, com um crescimento notável no terceiro e quarto trimestres. No início de 2024, o preço das ações continuou a subir, mas apresentou uma tendência de queda nos trimestres subsequentes, estabilizando-se em um patamar inferior ao observado no início do ano. A partir de 2024, a volatilidade persiste, com flutuações trimestrais, culminando em um novo aumento no último trimestre de 2025.

As vendas por ação exibem uma tendência geral de crescimento ao longo do período analisado. A progressão é relativamente constante de 2021 a 2023, com um aumento gradual a cada trimestre. No entanto, no primeiro trimestre de 2024, observa-se uma desaceleração no crescimento, e no terceiro trimestre de 2024, há um declínio nas vendas por ação. Essa tendência de queda persiste no quarto trimestre de 2024, mas se recupera ligeiramente no primeiro trimestre de 2025, mantendo-se em um nível inferior ao observado em 2023.

O indicador P/S (Preço sobre Vendas) apresenta variações ao longo do tempo, refletindo as mudanças no preço das ações e nas vendas por ação. Inicialmente, o P/S flutua entre 9,27 e 13,22 de 2021 a 2022. Em 2023, o P/S aumenta significativamente, atingindo 17,44 no quarto trimestre, indicando uma valorização em relação às vendas. Em 2024, o P/S diminui, acompanhando a queda no preço das ações, mas permanece em um patamar elevado em comparação com os anos anteriores. No final do período analisado, em 2025, o P/S demonstra uma nova alta, indicando uma possível reavaliação do mercado.

Tendências Gerais

O preço das ações e as vendas por ação demonstram tendências de crescimento, embora com volatilidade e desacelerações em determinados períodos.

Correlações

O indicador P/S reflete as mudanças no preço das ações e nas vendas por ação, apresentando um aumento quando o preço das ações cresce mais rapidamente do que as vendas, e uma diminuição quando o preço das ações cai ou as vendas aumentam mais rapidamente.

Observações

A desaceleração no crescimento das vendas por ação e a queda no preço das ações em 2024 podem indicar desafios no desempenho da empresa ou mudanças nas condições do mercado.

A análise dos dados revela tendências distintas em múltiplos indicadores ao longo do período avaliado. O preço das ações demonstra uma volatilidade considerável, com flutuações trimestrais significativas. Observa-se um declínio do preço das ações no primeiro trimestre de 2021, seguido por uma recuperação e subsequente alta até o quarto trimestre de 2021. Em 2022, o preço das ações manteve uma trajetória ascendente, embora com menor amplitude. O ano de 2023 foi marcado por um aumento expressivo no preço das ações, atingindo seu pico no terceiro trimestre, seguido por uma leve correção no quarto trimestre. Em 2024, o preço das ações apresentou uma tendência de queda, que se manteve no primeiro trimestre de 2025, com uma recuperação parcial no segundo trimestre.

O valor contábil por ação (BVPS) apresentou um crescimento constante e gradual ao longo do período analisado. A progressão foi relativamente estável de 2021 a 2023, com um aumento mais acentuado a partir do terceiro trimestre de 2023, culminando em um valor significativamente superior no último trimestre de 2025. Este crescimento sugere uma melhora contínua na rentabilidade e no acúmulo de patrimônio líquido da entidade.

O índice Preço/Valor Patrimonial (P/BV) exibiu uma variação correlacionada com as flutuações do preço das ações. Inicialmente, o rácio apresentou valores em torno de 8 a 10, com algumas oscilações trimestrais. Em 2023, o P/BV aumentou consideravelmente, refletindo o aumento do preço das ações em relação ao BVPS. No entanto, a partir do primeiro trimestre de 2024, o P/BV diminuiu drasticamente, indicando que o preço das ações não acompanhou o crescimento do valor contábil por ação. A redução acentuada no último trimestre de 2025 sugere uma possível desvalorização do mercado em relação ao patrimônio líquido da entidade.

Tendências Gerais

O preço das ações demonstra volatilidade, enquanto o valor contábil por ação apresenta crescimento constante. O P/BV reflete a relação entre esses dois indicadores, com flutuações significativas ao longo do tempo.

Observações Relevantes

O aumento expressivo do P/BV em 2023 e sua subsequente queda indicam mudanças na percepção do mercado em relação ao valor da entidade. O crescimento acelerado do BVPS a partir de 2023 merece investigação adicional para identificar os fatores subjacentes.

Implicações

A análise sugere que a entidade está aumentando seu valor patrimonial, mas o mercado pode não estar reconhecendo totalmente esse valor, especialmente no período mais recente.