Análise dos rácios de actividade a curto prazo
Os índices de atividade medem a eficiência com que uma empresa executa tarefas do dia a dia, como a cobrança de recebíveis e a gestão de estoque.
Rácios de actividade a curto prazo (resumo)
Hilton Worldwide Holdings Inc., rácios de atividade a curto prazo
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
- Índice de giro de recebíveis
- Ao longo do período observado, o índice de giro de recebíveis apresentou uma tendência de oscilações, tendo inicialmente um valor de 7,5 em 2019. Após uma redução em 2020 para 5,59, houve uma ligeira melhora em 2021, atingindo 5,42. Em 2022, o indicador demonstrou crescimento, chegando a 6,61, e mantém uma leve alta em 2023, atingindo 6,88. Essa evolução sugere uma melhora na eficiência na recuperação de receitas de clientes ao longo do tempo, especialmente no último ano analisado.
- Índice de rotatividade a pagar
- Este índice apresentou uma diminuição de 31,19 em 2019 para 19,23 em 2020, indicando uma melhora na gestão das contas a pagar. Em 2021, houve uma recuperação, subindo para 21,12, embora ainda abaixo do nível de 2019. Nos anos seguintes, houve uma nova elevação, atingindo 23,84 em 2022 e uma leve redução para 22,4 em 2023. Esses movimentos indicam uma gestão mais eficiente dos passivos de curto prazo, com ciclo de pagamentos reduzido e controle aprimorado.
- Índice de giro de capital de giro
- Não há dados disponíveis para este indicador em todo o período, portanto, não é possível avaliar tendências ou mudanças nesta métrica específica.
- Dias de rodízio de contas a receber
- O número de dias para receber as contas variou de 49 dias em 2019 para 65 dias em 2020, indicando uma extensão no tempo de recebimento. Em 2021, o período permaneceu semelhante, em 67 dias. Posteriormente, houve uma melhora, com redução para 55 dias em 2022, e uma nova redução para 53 dias em 2023. Essa redução nos dias de recebimento sugere uma maior eficiência na gestão de contas a receber nos anos mais recentes, podendo indicar melhor liquidação de receitas.
- Dias de rotação de contas a pagar
- Este indicador permaneceu relativamente estável, variando de 12 dias em 2019 para 19 dias em 2020. Em 2021, houve queda para 17 dias, e nos anos seguintes, permaneceu na faixa de 15 a 16 dias, em 2022 e 2023, respectivamente. Essa estabilidade sugere práticas constantes na gestão de contas a pagar, com o ciclo de pagamento relativamente curto e controlado ao longo do período analisado.
De maneira geral, os dados revelam melhorias na eficiência na recuperação de recebíveis e na redução do ciclo de pagamento, especialmente a partir de 2022. Observa-se uma gestão mais equilibrada de contas a receber e pagar, refletindo possíveis estratégias de aprimoramento de fluxo de caixa e eficiente administração financeira nos últimos anos.
Rácios de rotatividade
Rácios do número médio de dias
Índice de giro de recebíveis
Hilton Worldwide Holdings Inc., índice de rotatividade de recebíveiscálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Receitas | 10,235) | 8,773) | 5,788) | 4,307) | 9,452) | |
| Contas a receber, líquidas de provisão para créditos | 1,487) | 1,327) | 1,068) | 771) | 1,261) | |
| Rácio de actividade a curto prazo | ||||||
| Índice de giro de recebíveis1 | 6.88 | 6.61 | 5.42 | 5.59 | 7.50 | |
| Benchmarks | ||||||
| Índice de giro de recebíveisConcorrentes2 | ||||||
| Airbnb Inc. | 48.38 | 52.17 | 53.67 | 34.05 | — | |
| Booking Holdings Inc. | 6.57 | 7.67 | 8.07 | 12.85 | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 85.44 | 80.79 | 75.77 | 57.27 | — | |
| DoorDash, Inc. | 16.20 | 16.46 | 14.01 | 9.92 | — | |
| McDonald’s Corp. | 3.92 | 4.14 | 5.23 | 3.86 | — | |
| Starbucks Corp. | 30.38 | 27.44 | 30.92 | 26.62 | 30.15 | |
| Índice de giro de recebíveissetor | ||||||
| Serviços ao consumidor | 12.28 | 13.21 | 14.42 | 12.62 | — | |
| Índice de giro de recebíveisindústria | ||||||
| Discricionariedade do consumidor | 17.84 | 17.95 | 21.17 | 21.78 | — | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Índice de giro de recebíveis = Receitas ÷ Contas a receber, líquidas de provisão para créditos
= 10,235 ÷ 1,487 = 6.88
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
- Receitas
- Observa-se um aumento consistente nas receitas ao longo do período, apesar de uma queda significativa em 2020, possivelmente relacionada ao impacto de fatores externos naquele ano. A recuperação inicia-se em 2021 e se consolida em 2022, atingindo o valor mais alto registrado em 2023, indicando uma tendência de crescimento contínuo na geração de receita.
- Contas a receber líquidas de provisão para créditos
- Os valores de contas a receber apresentam uma tendência de crescimento ao longo do período, refletindo possível expansão nas operações ou na base de clientes. A redução significativa em 2020, seguida de uma recuperação e crescimento gradual, sugere uma adaptação às condições de mercado e potencialmente uma melhora na gestão de crédito ao longo do tempo.
- Índice de giro de recebíveis
- O índice de giro de recebíveis demonstra certa estabilidade, com variações moderadas. Houve uma diminuição em 2020, acompanhando a queda de receitas e o impacto do contexto econômico, seguida por um aumento em 2022 e 2023, indicando uma maior eficiência na conversão de contas a receber em vendas de caixa ou uma redução no prazo médio de recebimento.
Índice de rotatividade a pagar
Hilton Worldwide Holdings Inc., índice de rotatividade de contas a pagarcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Receitas | 10,235) | 8,773) | 5,788) | 4,307) | 9,452) | |
| Contas a pagar | 457) | 368) | 274) | 224) | 303) | |
| Rácio de actividade a curto prazo | ||||||
| Índice de rotatividade a pagar1 | 22.40 | 23.84 | 21.12 | 19.23 | 31.19 | |
| Benchmarks | ||||||
| Índice de rotatividade a pagarConcorrentes2 | ||||||
| Airbnb Inc. | 12.08 | 10.94 | 9.77 | 10.96 | — | |
| Booking Holdings Inc. | 6.14 | 6.82 | 6.91 | 9.25 | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 36.86 | 35.61 | 35.79 | 40.52 | — | |
| DoorDash, Inc. | 21.25 | 22.85 | 14.52 | 17.10 | — | |
| McDonald’s Corp. | 7.46 | 7.53 | 7.99 | 9.42 | — | |
| Starbucks Corp. | 16.92 | 16.57 | 17.06 | 18.50 | 15.99 | |
| Índice de rotatividade a pagarsetor | ||||||
| Serviços ao consumidor | 10.37 | 11.10 | 11.54 | 14.30 | — | |
| Índice de rotatividade a pagarindústria | ||||||
| Discricionariedade do consumidor | 5.20 | 4.82 | 4.67 | 4.74 | — | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Índice de rotatividade a pagar = Receitas ÷ Contas a pagar
= 10,235 ÷ 457 = 22.40
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- Receitas
- Observa-se um crescimento contínuo nas receitas ao longo do período analisado, iniciando em 9.452 milhões de dólares em 2019 e atingindo 10.235 milhões de dólares em 2023. Após uma queda significativa em 2020,possivelmente relacionada a eventos de impacto econômico global, as receitas recuperaram-se em 2021 e continuaram em trajetória de expansão, demonstrando a resiliência e potencial de crescimento da empresa no mercado ao longo dos anos.
- Contas a pagar
- Os valores de contas a pagar apresentaram variações ao longo do período, com uma redução de 2019 para 2020, de 303 milhões de dólares para 224 milhões, indicando possível ajuste ou melhora na gestão de liquidez ou nas condições de pagamento. Em 2021, ocorreu um leve aumento para 274 milhões e, posteriormente, um crescimento mais pronunciado em 2022 e 2023, chegando a 457 milhões de dólares. Este aumento pode refletir maior nível de obrigações financeiras ou uma estratégia de extensão de prazos de pagamento.
- Índice de rotatividade a pagar
- Esse índice apresentou uma diminuição de 31,19 em 2019 para 19,23 em 2020, indicando uma redução na frequência de pagamento das contas a pagar, o que pode estar associado ao aumento do período médio de pagamento ou à menor eficiência na rotação de contas a pagar. Em 2021, houve uma elevação para 21,12, sinalizando uma ligeira melhora na rotatividade, porém, em 2022, o índice cresceu ainda mais para 23,84, antes de uma pequena redução para 22,4 em 2023. Essas variações sugerem ajustes na gestão de obrigações financeiras, possivelmente alinhados às estratégias de fluxo de caixa da empresa ou às condições de mercado.
Índice de giro de capital de giro
Hilton Worldwide Holdings Inc., índice de giro do capital de girocálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Ativo circulante | 2,614) | 2,870) | 2,871) | 4,202) | 2,093) | |
| Menos: Passivo circulante | 3,722) | 3,372) | 3,019) | 2,431) | 2,871) | |
| Capital de giro | (1,108) | (502) | (148) | 1,771) | (778) | |
| Receitas | 10,235) | 8,773) | 5,788) | 4,307) | 9,452) | |
| Rácio de actividade a curto prazo | ||||||
| Índice de giro de capital de giro1 | — | — | — | 2.43 | — | |
| Benchmarks | ||||||
| Índice de giro de capital de giroConcorrentes2 | ||||||
| Airbnb Inc. | 1.51 | 1.22 | 0.99 | 0.89 | — | |
| Booking Holdings Inc. | 5.77 | 2.33 | 1.59 | 0.77 | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 16.73 | 34.00 | 14.86 | 10.01 | — | |
| DoorDash, Inc. | 3.95 | 3.03 | 1.74 | 0.70 | — | |
| McDonald’s Corp. | 8.64 | 5.39 | 3.13 | 131.28 | — | |
| Starbucks Corp. | — | — | 18.11 | 51.17 | — | |
| Índice de giro de capital de girosetor | ||||||
| Serviços ao consumidor | 7.88 | 5.07 | 3.25 | 2.85 | — | |
| Índice de giro de capital de giroindústria | ||||||
| Discricionariedade do consumidor | 14.75 | 18.11 | 10.77 | 12.96 | — | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Índice de giro de capital de giro = Receitas ÷ Capital de giro
= 10,235 ÷ -1,108 = —
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
O análise dos dados financeiros apresenta diversas tendências relevantes ao longo do período considerado. Quanto ao capital de giro, observa-se uma volatilidade significativa. Em 2019, o valor negativo indica uma posição de capital de giro deficiente, porém em 2020 há uma inversão contextualizada por um aumento expressivo para um valor positivo de US$ 1.771 milhões, sugerindo melhorias no gerenciamento financeiro naquele período. Contudo, em 2021 o valor volta a ser negativo, embora em menor magnitude, indicando uma retomada de dificuldades de liquidez. Em 2022, o capital de giro negativo se intensifica ainda mais, atingindo US$ 502 milhões, e em 2023 a situação se agrava, com uma redução para US$ 1.108 milhões, reforçando um quadro de liquidez fragilizado na última análise.
As receitas também evidenciam variações importantes ao longo do período. Em 2019, o faturamento foi de US$ 9.452 milhões. Houve queda para US$ 4.307 milhões em 2020, possivelmente refletindo os efeitos da conjuntura econômica ou da pandemia, e um aumento subsequente para US$ 5.788 milhões em 2021. Nos anos seguintes, as receitas cresceram de forma consistente, atingindo US$ 8.773 milhões em 2022 e ultrapassando US$ 10 bilhões em 2023, com US$ 10.235 milhões, indicando uma recuperação e expansão nas receitas ao longo do tempo.
- Índice de giro de capital de giro
- Embora sigam indisponíveis para os períodos subsequentes, o índice de giro de capital de giro divulgado em 2019 foi de 2,43. Este indicador mede a eficiência na utilização do capital de giro, sugerindo uma boa rotatividade em 2019, porém sua ausência posteriormente impede avaliações comparativas recentes, o que limita a análise de melhorias ou deteriorações na gestão de capital de giro ao longo do tempo.
Dias de rodízio de contas a receber
Hilton Worldwide Holdings Inc., dias de rodízio de contas a recebercálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados | ||||||
| Índice de giro de recebíveis | 6.88 | 6.61 | 5.42 | 5.59 | 7.50 | |
| Rácio de actividade a curto prazo (Número de dias) | ||||||
| Dias de rodízio de contas a receber1 | 53 | 55 | 67 | 65 | 49 | |
| Benchmarks (Número de dias) | ||||||
| Dias de rodízio de contas a receberConcorrentes2 | ||||||
| Airbnb Inc. | 8 | 7 | 7 | 11 | — | |
| Booking Holdings Inc. | 56 | 48 | 45 | 28 | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 4 | 5 | 5 | 6 | — | |
| DoorDash, Inc. | 23 | 22 | 26 | 37 | — | |
| McDonald’s Corp. | 93 | 88 | 70 | 95 | — | |
| Starbucks Corp. | 12 | 13 | 12 | 14 | 12 | |
| Dias de rodízio de contas a recebersetor | ||||||
| Serviços ao consumidor | 30 | 28 | 25 | 29 | — | |
| Dias de rodízio de contas a receberindústria | ||||||
| Discricionariedade do consumidor | 20 | 20 | 17 | 17 | — | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Dias de rodízio de contas a receber = 365 ÷ Índice de giro de recebíveis
= 365 ÷ 6.88 = 53
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
- Índice de giro de recebíveis
- Observa-se uma queda significativa nesse índice de 2019 para 2020, passando de 7,5 para 5,59, indicando uma redução na eficiência na conversão de contas a receber em receitas de vendas. Em 2021, ocorreu uma leve diminuição para 5,42, sugerindo estabilidade relativa, embora ainda abaixo do nível de 2019. A partir de 2022, houve um aumento progressivo, atingindo 6,61, e em 2023, o índice atingiu 6,88, ultrapassando o patamar de 2019. Essa tendência sugere uma melhoria na eficiência na gestão de recebíveis ao longo do tempo, especialmente nos últimos dois anos, potencialmente refletindo ações para acelerar o recebimento de contas ou mudanças nos termos de crédito.
- Dias de rodízio de contas a receber
- Os dias de rodízio de contas a receber apresentaram aumento de 49 dias em 2019 para 65 dias em 2020, indicando uma maior permanência das contas a receber antes do recebimento. Em 2021, o número de dias alcançou 67, atingindo o seu ponto mais alto nesse período, o que pode sinalizar atrasos ou alongamento nos prazos de pagamento pelos clientes. Em 2022, ocorreu uma redução para 55 dias, marcando uma melhora na eficiência de recebimento. Em 2023, o período foi ainda menor, com 53 dias, consolidando uma tendência de recuperação na eficiência de recebimento e redução do ciclo de contas a receber. Esses movimentos indicam uma fase de ajustes na gestão de crédito e cobrança, com melhorias visíveis a partir de 2022.
Dias de rotação de contas a pagar
Hilton Worldwide Holdings Inc., dias de rotação de contas a pagarcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados | ||||||
| Índice de rotatividade a pagar | 22.40 | 23.84 | 21.12 | 19.23 | 31.19 | |
| Rácio de actividade a curto prazo (Número de dias) | ||||||
| Dias de rotação de contas a pagar1 | 16 | 15 | 17 | 19 | 12 | |
| Benchmarks (Número de dias) | ||||||
| Dias de rotação de contas a pagarConcorrentes2 | ||||||
| Airbnb Inc. | 30 | 33 | 37 | 33 | — | |
| Booking Holdings Inc. | 59 | 54 | 53 | 39 | — | |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | 10 | 10 | 10 | 9 | — | |
| DoorDash, Inc. | 17 | 16 | 25 | 21 | — | |
| McDonald’s Corp. | 49 | 48 | 46 | 39 | — | |
| Starbucks Corp. | 22 | 22 | 21 | 20 | 23 | |
| Dias de rotação de contas a pagarsetor | ||||||
| Serviços ao consumidor | 35 | 33 | 32 | 26 | — | |
| Dias de rotação de contas a pagarindústria | ||||||
| Discricionariedade do consumidor | 70 | 76 | 78 | 77 | — | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 2023 cálculo
Dias de rotação de contas a pagar = 365 ÷ Índice de rotatividade a pagar
= 365 ÷ 22.40 = 16
2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
- Índice de rotatividade a pagar
- Observa-se uma queda significativa neste índice de 31,19 em 2019 para 19,23 em 2020, indicando uma redução na frequência com que as contas a pagar são rotacionadas dentro do período. Em 2021, houve um ligeiro aumento para 21,12, seguido de uma elevação contínua para 23,84 em 2022, e uma ligeira diminuição para 22,4 em 2023. Esses movimentos sugerem uma tendência de aumento na duração do pagamento, indicando que a empresa pode estar negociando prazos maiores ou priorizando o gerenciamento de seu fluxo de caixa aopostear pagamentos por períodos maislongos.
- Dia de rotação de contas a pagar
- O número de dias de rotação mostra variações ao longo dos anos, iniciando em 12 dias em 2019, aumentando para 19 dias em 2020. Em seguida, houve uma redução para 17 dias em 2021, seguida por uma nova diminuição para 15 dias em 2022, e um aumento para 16 dias em 2023. Essa flutuação sugere uma gestão variável dos prazos de pagamento, com uma tendência geral de alongamento de prazos de pagamento ao longo do período, refletindo possivelmente estratégias financeiras de otimização de fluxo de caixa ou negociações com fornecedores.