Stock Analysis on Net

Booking Holdings Inc. (NASDAQ:BKNG)

Qualidade dos relatórios financeiros: Acréscimos agregados 

Microsoft Excel

Os ganhos podem ser decompostos em caixa e componentes de competência. Verificou-se que a componente de competência (competência agregada) tem menos persistência do que a componente de caixa e, por conseguinte, (1) os rendimentos com uma componente de competência mais elevada são menos persistentes do que os rendimentos com uma componente de competência mais pequena, todos os outros iguais; e (2) o componente caixa dos lucros deve receber uma ponderação maior avaliando o desempenho da empresa.


Índice de competência baseado em balanços

Booking Holdings Inc., cálculo do balanço dos acréscimos agregados

US$ em milhões

Microsoft Excel
31 de dez. de 2024 31 de dez. de 2023 31 de dez. de 2022 31 de dez. de 2021 31 de dez. de 2020
Ativos operacionais
Ativos totais 27,708 24,342 25,361 23,641 21,874
Menos: Caixa e equivalentes de caixa 16,164 12,107 12,221 11,127 10,562
Menos: Investimentos de curto prazo 576 175 25 501
Ativos operacionais 11,544 11,659 12,965 12,489 10,811
Passivo operacional
Total do passivo 31,728 27,086 22,579 17,463 16,981
Menos: Passivo de arrendamento financeiro circulante 26 34 21 4
Menos: Dívida de curto prazo 1,745 1,961 500 1,989 985
Menos: Passivos de locação financeira não corrente 7 34 32 6
Menos: Dívida de longo prazo 14,853 12,223 11,985 8,937 11,029
Passivo operacional 15,097 12,834 10,041 6,527 4,967
 
Ativos operacionais líquidos1 (3,553) (1,175) 2,924 5,962 5,844
Acréscimos agregados baseados em balanços2 (2,378) (4,099) (3,038) 118
Índice financeiro
Índice de competência baseado em balanços3 -468.72% -68.38% 2.00%
Benchmarks
Índice de competência baseado em balançosConcorrentes4
Airbnb Inc.
Chipotle Mexican Grill Inc. 23.30% 18.41% 18.43% 13.32%
McDonald’s Corp. 11.01% 9.94% 8.46% 0.56%
Starbucks Corp. 28.92% 13.66% 10.72% -25.79% 45.93%
Índice de competência baseado em balançossetor
Serviços ao consumidor 7.14% 5.15% -1.96% -0.80%
Índice de competência baseado em balançosindústria
Discricionariedade do consumidor 12.16% 12.17% 12.67% 12.65%

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).

1 2024 cálculo
Ativos operacionais líquidos = Ativos operacionais – Passivo operacional
= 11,54415,097 = -3,553

2 2024 cálculo
Acréscimos agregados baseados em balanços = Ativos operacionais líquidos2024 – Ativos operacionais líquidos2023
= -3,553-1,175 = -2,378

3 2024 cálculo
Índice de competência baseado em balanços = 100 × Acréscimos agregados baseados em balanços ÷ Ativos operacionais líquidos médios
= 100 × -2,378 ÷ [(-3,553 + -1,175) ÷ 2] =

4 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.


Índice de competência baseado na demonstração de fluxo de caixa

Booking Holdings Inc., cálculo da demonstração dos fluxos de caixa dos acréscimos agregados

US$ em milhões

Microsoft Excel
31 de dez. de 2024 31 de dez. de 2023 31 de dez. de 2022 31 de dez. de 2021 31 de dez. de 2020
Lucro líquido 5,882 4,289 3,058 1,165 59
Menos: Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais 8,323 7,344 6,554 2,820 85
Menos: Caixa líquido (utilizado em) fornecido pelas atividades de investimento 129 1,486 (518) (998) 2,637
Demonstração de fluxo de caixa com base em accruals agregados (2,570) (4,541) (2,978) (657) (2,663)
Índice financeiro
Índice de competência baseado na demonstração de fluxo de caixa1 -519.27% -67.03% -11.13%
Benchmarks
Índice de competência baseado na demonstração de fluxo de caixaConcorrentes2
Airbnb Inc.
Chipotle Mexican Grill Inc. 13.33% 24.18% 30.18% -9.35%
McDonald’s Corp. 12.31% 6.77% 5.35% 2.17%
Starbucks Corp. 9.10% 12.06% 36.35% -47.73% 36.84%
Índice de competência baseado na demonstração de fluxo de caixasetor
Serviços ao consumidor 2.51% 0.66% -4.61% -8.21%
Índice de competência baseado na demonstração de fluxo de caixaindústria
Discricionariedade do consumidor 9.69% 4.57% 1.83% 11.33%

Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).

1 2024 cálculo
Índice de competência baseado na demonstração de fluxo de caixa = 100 × Demonstração de fluxo de caixa com base em accruals agregados ÷ Ativos operacionais líquidos médios
= 100 × -2,570 ÷ [(-3,553 + -1,175) ÷ 2] =

2 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.