Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)
desde 2005
Cálculo
Cigna Group, ROE, tendências a longo prazocálculo
| ROE | = | 100 | × | Lucro líquido dos acionistas1 | ÷ | Patrimônio líquido1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 de dez. de 2024 | 8.37% | = | 100 | × | 3,434) | ÷ | 41,033) |
| 31 de dez. de 2023 | 11.17% | = | 100 | × | 5,164) | ÷ | 46,223) |
| 31 de dez. de 2022 | 14.86% | = | 100 | × | 6,668) | ÷ | 44,872) |
| 31 de dez. de 2021 | 11.39% | = | 100 | × | 5,365) | ÷ | 47,112) |
| 31 de dez. de 2020 | 16.81% | = | 100 | × | 8,458) | ÷ | 50,321) |
| 31 de dez. de 2019 | 11.26% | = | 100 | × | 5,104) | ÷ | 45,338) |
| 31 de dez. de 2018 | 6.43% | = | 100 | × | 2,637) | ÷ | 41,028) |
| 31 de dez. de 2017 | 16.32% | = | 100 | × | 2,237) | ÷ | 13,711) |
| 31 de dez. de 2016 | 13.60% | = | 100 | × | 1,867) | ÷ | 13,723) |
| 31 de dez. de 2015 | 17.40% | = | 100 | × | 2,094) | ÷ | 12,035) |
| 31 de dez. de 2014 | 19.51% | = | 100 | × | 2,102) | ÷ | 10,774) |
| 31 de dez. de 2013 | 13.97% | = | 100 | × | 1,476) | ÷ | 10,567) |
| 31 de dez. de 2012 | 16.61% | = | 100 | × | 1,623) | ÷ | 9,769) |
| 31 de dez. de 2011 | 15.90% | = | 100 | × | 1,327) | ÷ | 8,344) |
| 31 de dez. de 2010 | 20.24% | = | 100 | × | 1,345) | ÷ | 6,645) |
| 31 de dez. de 2009 | 24.04% | = | 100 | × | 1,302) | ÷ | 5,417) |
| 31 de dez. de 2008 | 8.13% | = | 100 | × | 292) | ÷ | 3,592) |
| 31 de dez. de 2007 | 23.48% | = | 100 | × | 1,115) | ÷ | 4,748) |
| 31 de dez. de 2006 | 26.67% | = | 100 | × | 1,155) | ÷ | 4,330) |
| 31 de dez. de 2005 | 30.32% | = | 100 | × | 1,625) | ÷ | 5,360) |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31), 10-K (Data do relatório: 2018-12-31), 10-K (Data do relatório: 2017-12-31), 10-K (Data do relatório: 2016-12-31), 10-K (Data do relatório: 2015-12-31), 10-K (Data do relatório: 2014-12-31), 10-K (Data do relatório: 2013-12-31), 10-K (Data do relatório: 2012-12-31), 10-K (Data do relatório: 2011-12-31), 10-K (Data do relatório: 2010-12-31), 10-K (Data do relatório: 2009-12-31), 10-K (Data do relatório: 2008-12-31), 10-K (Data do relatório: 2007-12-31), 10-K (Data do relatório: 2006-12-31), 10-K (Data do relatório: 2005-12-31).
1 US$ em milhões
Resumo técnico sobre o comportamento dos três indicadores ao longo do período analisado, com foco em padrões de tendência, volatilidade e relacionamentos entre os itens.
- Lucro líquido dos acionistas
- Apresenta forte volatilidade ao longo do período. Inicia em 1.625 milhões de US$ em 2005 e recua até 292 milhões em 2008, período de queda acentuada. A partir de 2009 ocorre recuperação gradual, com oscilações moderadas até 2018. Observa-se um incremento significativo entre 2019 e 2020, atingindo o pico histórico de 8.458 milhões de US$ em 2020. Em 2021 há recuo para 5.365 milhões, seguido de novo aumento em 2022 para 6.668 milhões. Em 2023 o valor fica em 5.164 milhões e em 2024 em 3.434 milhões. Em termos relativos, o nível de 2024 permanece acima do observado no início do período, refletindo ganhos significativos em determinados momentos, porém com variações relevantes entre anos subsequentes.
- Patrimônio líquido
- Mostra uma trajetória de queda entre 2005 e 2008 (de 5.360 para 3.592 milhões de US$), seguida de recuperação constante de 2009 a 2017, com crescimento progressivo até alcançar 13.723 milhões em 2016 e 13.711 milhões em 2017. Em 2018 ocorre um salto expressivo, passando a 41.028 milhões, acompanhado de continuidade em 2019 (45.338) e 2020 (50.321). A partir de 2021 há recuos graduais: 47.112 em 2021, 44.872 em 2022, 46.223 em 2023 e 41.033 em 2024. O movimento sugere uma expansão substancial do patrimônio líquido a partir de 2018, com níveis elevados mantidos ao longo dos anos seguintes, ainda que sujeitos a flutuações.
- ROE (Retorno sobre o Patrimônio Líquido)
- Exibe alta volatilidade entre os anos iniciais e meados da série. Em 2005, o ROE é de 30,32%, caindo para 26,67% em 2006 e 23,48% em 2007, com queda acentuada para 8,13% em 2008. A partir de 2009 há recuperação para 24,04%, seguida de variações: 20,24% (2010), 15,90% (2011) e 16,61% (2012), chegando a 13,97% (2013) e 19,51% (2014). Entre 2015 e 2017, os valores oscilam entre 11,26% e 16,32%. Em 2018, observa-se um recuo significativo para 6,43%. Em 2019 volta a subir para 11,26%, com incremento em 2020 para 16,81%, porém recua para 11,39% em 2021, sobe para 14,86% em 2022, e encerra 2023 em 11,17% e 2024 em 8,37%. O conjunto aponta ciclos de forte geração de lucro sobre o patrimônio, seguidos por períodos de menor eficiência, especialmente associados a momentos de expansão acelerada do patrimônio líquido, como observado a partir de 2018.
- Notas sobre padrões observáveis
- A relação entre lucro líquido e patrimônio líquido sugere que ganhos pontuais de lucratividade (notadamente em 2020) podem ocorrer em cenários de base de patrimônio já elevada, resultando em ROE moderado mesmo com lucros elevados. A partir de 2018, o patrimônio líquido registra uma ampliação expressiva, o que tende a pressionar o ROE para níveis mais baixos caso o crescimento do lucro não acompanhe a escalada do ativo próprio. Ao longo do período, há períodos de recuperação de ROE com aumentos consecutivos de lucro, mas também fases de queda quando o crescimento do patrimônio líquido supera o ganho de lucratividade. Em resumo, a empresa apresenta uma trajetória de crescimento do patrimônio com picos acentuados a partir de 2018, associada a ciclos de volatilidade na lucratividade e na eficiência de geração de retorno.
Comparação com concorrentes
Cigna Group, ROE, tendências a longo prazo, em comparação com os concorrentes
| Cigna Group | Abbott Laboratories | Elevance Health Inc. | Intuitive Surgical Inc. | Medtronic PLC | UnitedHealth Group Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 31 de dez. de 2024 | 8.37% | 28.12% | 14.47% | 14.13% | 7.32% | 15.55% |
| 31 de dez. de 2023 | 11.17% | 14.83% | 15.23% | 13.51% | 7.30% | 25.22% |
| 31 de dez. de 2022 | 14.86% | 18.90% | 16.59% | 11.98% | 9.59% | 25.87% |
| 31 de dez. de 2021 | 11.39% | 19.75% | 16.93% | 14.32% | 7.01% | 24.09% |
| 31 de dez. de 2020 | 16.81% | 13.71% | 13.77% | 10.90% | 9.44% | 23.52% |
| 31 de dez. de 2019 | 11.26% | 11.86% | 15.15% | 16.69% | 9.25% | 24.02% |
| 31 de dez. de 2018 | 6.43% | 7.76% | 13.14% | 16.89% | 6.12% | 23.19% |
| 31 de dez. de 2017 | 16.32% | 1.54% | 14.50% | 13.97% | 8.01% | 22.10% |
| 31 de dez. de 2016 | 13.60% | 6.82% | 9.84% | 12.74% | 6.80% | 18.33% |
| 31 de dez. de 2015 | 17.40% | 20.85% | 11.11% | 13.63% | 5.03% | 17.18% |
| 31 de dez. de 2014 | 19.51% | 10.61% | 10.60% | 12.39% | 15.76% | 17.31% |
| 31 de dez. de 2013 | 13.97% | 10.23% | 10.05% | 19.16% | 18.57% | 17.50% |
| 31 de dez. de 2012 | 16.61% | 22.32% | 11.16% | 18.34% | 21.14% | 17.72% |
| 31 de dez. de 2011 | 15.90% | 19.35% | 11.36% | 18.71% | 19.39% | 18.17% |
| 31 de dez. de 2010 | 20.24% | 20.66% | 12.12% | 18.74% | 21.18% | 17.94% |
| 31 de dez. de 2009 | 24.04% | 25.14% | 19.09% | 15.13% | 16.88% | 16.19% |
| 31 de dez. de 2008 | 8.13% | 27.92% | 11.62% | 16.13% | 19.34% | 14.33% |
| 31 de dez. de 2007 | 23.48% | 20.28% | 14.55% | 16.26% | 25.53% | 23.20% |
| 31 de dez. de 2006 | 26.67% | 12.22% | 12.59% | 12.22% | 27.14% | 19.99% |
| 31 de dez. de 2005 | 30.32% | 23.39% | 9.86% | 21.27% | 17.26% | 18.61% |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31), 10-K (Data do relatório: 2018-12-31), 10-K (Data do relatório: 2017-12-31), 10-K (Data do relatório: 2016-12-31), 10-K (Data do relatório: 2015-12-31), 10-K (Data do relatório: 2014-12-31), 10-K (Data do relatório: 2013-12-31), 10-K (Data do relatório: 2012-12-31), 10-K (Data do relatório: 2011-12-31), 10-K (Data do relatório: 2010-12-31), 10-K (Data do relatório: 2009-12-31), 10-K (Data do relatório: 2008-12-31), 10-K (Data do relatório: 2007-12-31), 10-K (Data do relatório: 2006-12-31), 10-K (Data do relatório: 2005-12-31).
Comparação com o setor industrial: Equipamentos e serviços de saúde
Cigna Group, ROE, tendências a longo prazo, em comparação com o setor industrial: equipamentos e serviços de saúde
| Cigna Group | Equipamentos e serviços de saúde | |
|---|---|---|
| 31 de dez. de 2024 | 8.37% | 16.02% |
| 31 de dez. de 2023 | 11.17% | 17.13% |
| 31 de dez. de 2022 | 14.86% | 18.40% |
| 31 de dez. de 2021 | 11.39% | 17.28% |
| 31 de dez. de 2020 | 16.81% | 15.80% |
| 31 de dez. de 2019 | 11.26% | 15.85% |
| 31 de dez. de 2018 | 6.43% | 13.28% |
| 31 de dez. de 2017 | 16.32% | 12.21% |
| 31 de dez. de 2016 | 13.60% | 10.70% |
| 31 de dez. de 2015 | 17.40% | 11.84% |
| 31 de dez. de 2014 | 19.51% | 13.81% |
| 31 de dez. de 2013 | 13.97% | 14.22% |
| 31 de dez. de 2012 | 16.61% | 17.99% |
| 31 de dez. de 2011 | 15.90% | 17.02% |
| 31 de dez. de 2010 | 20.24% | 17.62% |
| 31 de dez. de 2009 | 24.04% | 19.50% |
| 31 de dez. de 2008 | 8.13% | 17.63% |
| 31 de dez. de 2007 | 23.48% | 20.02% |
| 31 de dez. de 2006 | 26.67% | 16.70% |
| 31 de dez. de 2005 | 30.32% | 16.22% |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31), 10-K (Data do relatório: 2018-12-31), 10-K (Data do relatório: 2017-12-31), 10-K (Data do relatório: 2016-12-31), 10-K (Data do relatório: 2015-12-31), 10-K (Data do relatório: 2014-12-31), 10-K (Data do relatório: 2013-12-31), 10-K (Data do relatório: 2012-12-31), 10-K (Data do relatório: 2011-12-31), 10-K (Data do relatório: 2010-12-31), 10-K (Data do relatório: 2009-12-31), 10-K (Data do relatório: 2008-12-31), 10-K (Data do relatório: 2007-12-31), 10-K (Data do relatório: 2006-12-31), 10-K (Data do relatório: 2005-12-31).
Comparação com a indústria: Cuidados de saúde
Cigna Group, ROE, tendências a longo prazo, em comparação com a indústria: cuidados de saúde
| Cigna Group | Cuidados de saúde | |
|---|---|---|
| 31 de dez. de 2024 | 8.37% | 15.74% |
| 31 de dez. de 2023 | 11.17% | 19.40% |
| 31 de dez. de 2022 | 14.86% | 24.82% |
| 31 de dez. de 2021 | 11.39% | 25.44% |
| 31 de dez. de 2020 | 16.81% | 16.70% |
| 31 de dez. de 2019 | 11.26% | 23.30% |
| 31 de dez. de 2018 | 6.43% | 21.27% |
| 31 de dez. de 2017 | 16.32% | 13.77% |
| 31 de dez. de 2016 | 13.60% | 18.53% |
| 31 de dez. de 2015 | 17.40% | 18.52% |
| 31 de dez. de 2014 | 19.51% | 19.17% |
| 31 de dez. de 2013 | 13.97% | 18.81% |
| 31 de dez. de 2012 | 16.61% | 18.20% |
| 31 de dez. de 2011 | 15.90% | 15.90% |
| 31 de dez. de 2010 | 20.24% | 14.85% |
| 31 de dez. de 2009 | 24.04% | 20.14% |
| 31 de dez. de 2008 | 8.13% | 20.29% |
| 31 de dez. de 2007 | 23.48% | 17.87% |
| 31 de dez. de 2006 | 26.67% | 20.49% |
| 31 de dez. de 2005 | 30.32% | 18.28% |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31), 10-K (Data do relatório: 2018-12-31), 10-K (Data do relatório: 2017-12-31), 10-K (Data do relatório: 2016-12-31), 10-K (Data do relatório: 2015-12-31), 10-K (Data do relatório: 2014-12-31), 10-K (Data do relatório: 2013-12-31), 10-K (Data do relatório: 2012-12-31), 10-K (Data do relatório: 2011-12-31), 10-K (Data do relatório: 2010-12-31), 10-K (Data do relatório: 2009-12-31), 10-K (Data do relatório: 2008-12-31), 10-K (Data do relatório: 2007-12-31), 10-K (Data do relatório: 2006-12-31), 10-K (Data do relatório: 2005-12-31).