Valor da empresa em relação à FCFF (EV/FCFF)
Fluxo de caixa livre para a empresa (FCFF)
Uber Technologies Inc., FCFFcálculo
US$ em milhões
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
- Caixa líquido fornecido por (usado em) atividades operacionais
- Houve uma redução significativa de US$ -2.745 milhões em 2020 para um valor negativo de US$ -445 milhões em 2021, indicando uma melhora no fluxo de caixa operacional. A partir de então, ocorreu uma reversão dessa tendência, com um saldo positivo de US$ 642 milhões em 2022, seguido de um crescimento expressivo para US$ 3.585 milhões em 2023 e US$ 7.137 milhões em 2024. Esses dados refletem uma evolução consistente da geração de caixa a partir das operações, sinalizando melhorias na eficiência operacional ou aumento na receita operacional ao longo dos anos. A tendência geral sugere um fortalecimento na liquidez operacional da empresa.
- Fluxo de caixa livre para a empresa (FCFF)
- O fluxo de caixa livre apresentou comportamento semelhante ao caixa líquido operacional, começando com um valor negativo de US$ -3.157 milhões em 2020, passando para US$ -694 milhões em 2021. Houve uma reversão para valores positivos de US$ 544 milhões em 2022, indicando uma melhora na capacidade de gerar caixa após investimentos e despesas operacionais. Essa tendência de crescimento continuou em 2023, atingindo US$ 3.717 milhões, e em 2024, alcançando US$ 7.266 milhões. O aumento consistente no FCFF demonstra que a empresa vem aprimorando sua capacidade de gerar caixa disponível após despesas de capital, o que é sinal de uma sólida performance financeira e potencial para investimentos, pagamento de dívidas ou retorno aos acionistas.
Juros pagos, líquidos de impostos
Uber Technologies Inc., juros pagos, líquidos de impostoscálculo
US$ em milhões
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
2 2024 cálculo
Caixa pago por juros, líquido de valor capitalizado, imposto = Caixa pago por juros, líquido do valor capitalizado × EITR
= 475 × 21.00% = 100
- Alíquota efetiva do imposto de renda (EITR)
- Observa-se uma variação significativa na alíquota efetiva do imposto de renda ao longo do período analisado. Em 2020, a alíquota foi relativamente baixa, em 2,8%. Houve um aumento expressivo em 2021, atingindo 48%, indicando uma possível mudança na legislação tributária, na composição dos resultados ou na classificação contábil de impostos. Em 2022, a alíquota retornou a um nível mais próximo do initial, em 1,9%. Nos anos seguintes, a alíquota apresentou alta de 9,2% em 2023 e atingiu 21% em 2024, sugerindo uma tendência de recuperação ou ajuste na política tributária da empresa.
- Caixa pago por juros, líquido do valor capitalizado, líquido de impostos
- O caixa pago por juros, após ajustes de capitalização e impostos, apresentou variações ao longo dos anos. Em 2020, esse valor era de US$ 400 milhões, diminuindo para US$ 233 milhões em 2021. Em 2022, houve um aumento para US$ 503 milhões, indicando um incremento nos pagamentos de juros ou mudanças nos juros pagos por dívidas. Nos anos seguintes, esse valor seguiu uma trajetória positiva, chegando a US$ 571 milhões em 2023, antes de uma redução para US$ 375 milhões em 2024. Essa queda recente pode refletir uma estratégia de renegociação de dívidas, redução do endividamento ou mudanças nas condições de financiamento.
Relação entre o valor da empresa e FCFFatual
Uber Technologies Inc., EV/FCFF cálculo, comparação com os índices de referência
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | |
| Valor da empresa (EV) | 204,958) |
| Fluxo de caixa livre para a empresa (FCFF) | 7,266) |
| Índice de avaliação | |
| EV/FCFF | 28.21 |
| Benchmarks | |
| EV/FCFFConcorrentes1 | |
| FedEx Corp. | 19.52 |
| Union Pacific Corp. | 24.09 |
| United Airlines Holdings Inc. | 9.83 |
| United Parcel Service Inc. | 12.95 |
| EV/FCFFsetor | |
| Transporte | 18.73 |
| EV/FCFFindústria | |
| Industriais | 34.72 |
Com base no relatório: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31).
1 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Se EV/FCFF da empresa é menor, então o EV/FCFF de referência, então a empresa é relativamente subvalorizada.
Caso contrário, se EV/FCFF da empresa for maior, então o EV/FCFF de referência, então a empresa está relativamente sobrevalorizada.
Relação entre o valor da empresa e FCFFhistórico
Uber Technologies Inc., EV/FCFFcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2024 | 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Valor da empresa (EV)1 | 169,019) | 173,535) | 74,173) | 73,450) | 102,592) | |
| Fluxo de caixa livre para a empresa (FCFF)2 | 7,266) | 3,717) | 544) | (694) | (3,157) | |
| Índice de avaliação | ||||||
| EV/FCFF3 | 23.26 | 46.69 | 136.28 | — | — | |
| Benchmarks | ||||||
| EV/FCFFConcorrentes4 | ||||||
| FedEx Corp. | 23.54 | 23.94 | 19.13 | 18.72 | — | |
| Union Pacific Corp. | 25.72 | 31.90 | 23.83 | 26.42 | 25.20 | |
| United Airlines Holdings Inc. | 9.18 | 56.36 | 11.88 | 79.24 | — | |
| United Parcel Service Inc. | 16.29 | 24.78 | 16.63 | 16.95 | 28.23 | |
| EV/FCFFsetor | ||||||
| Transporte | 19.18 | 32.04 | 21.76 | 24.81 | 184.17 | |
| EV/FCFFindústria | ||||||
| Industriais | 31.37 | 25.93 | 24.30 | 28.80 | 189.49 | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
3 2024 cálculo
EV/FCFF = EV ÷ FCFF
= 169,019 ÷ 7,266 = 23.26
4 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
- Valor da empresa (EV)
- Observa-se um decréscimo significativo no valor da empresa de 2020 para 2021, passando de aproximadamente US$ 102,6 bilhões para cerca de US$ 73,5 bilhões, representando uma redução substancial. Nos anos seguintes, há uma estabilização relativa, com leve crescimento em 2022 até aproximadamente US$ 74,1 bilhões. Contudo, em 2023, há um aumento expressivo para cerca de US$ 173,5 bilhões, seguido de uma ligeira redução em 2024 para US$ 169 bilhões. Essa variação pode refletir mudanças no valor de mercado, avaliações de investidores ou ajustes na avaliação do ativo da companhia ao longo do tempo.
- Fluxo de caixa livre para a empresa (FCFF)
- O fluxo de caixa livre mostra uma trajetória de recuperação após o período de valores negativos em 2020 e 2021. Em 2020, o FCFF foi negativo em aproximadamente US$ 3,1 bilhões, e em 2021, manteve-se negativo, porém menos expressivamente. A partir de 2022, ocorre uma mudança significativa, passando a apresentar valor positivo, atingindo cerca de US$ 0,54 bilhão em 2022, com aumento progressivo nos anos subsequentes, chegando a US$ 3,7 bilhões em 2023 e US$ 7,3 bilhões em 2024. Isso indica uma melhora na capacidade de geração de caixa operacional da empresa ao longo do período analisado.
- EV/FCFF (Rácio financeiro)
- O índice EV/FCFF inicialmente não está disponível para 2020 e 2021, mas apresenta valores em 2022, 2023 e 2024. Em 2022, o rácio é elevado em 136,28, indicando que o valor da empresa era muitas vezes superior ao fluxo de caixa livre gerado naquele período, podendo refletir expectativas de crescimento ou avaliação de mercado elevada. Nos anos seguintes, há uma redução expressiva do rácio para 46,69 em 2023 e para 23,26 em 2024, indicando uma melhora na relação entre o valor da empresa e o fluxo de caixa livre, ou seja, uma avaliação mais alinhada com a geração de caixa operacional real. Essa tendência sugere uma avaliação do mercado mais realista ou uma maior eficiência operacional ao longo do tempo.