National Oilwell Varco Inc. (NYSE:NOV)

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversas categorias de ativos. Observa-se um crescimento inicial seguido de estabilização e, em alguns casos, declínio ao longo do período analisado.

Relacionamento com clientes

Apresenta um aumento consistente de 2011 para 2013, atingindo um pico de US$ 4.093 milhões. Em seguida, demonstra uma leve queda em 2015, para US$ 4.016 milhões, indicando uma estabilização após o período de crescimento.

Marcas comerciais

Exibe uma trajetória ascendente de 2011 a 2015, com um aumento de US$ 716 milhões para US$ 880 milhões. Este crescimento sugere um fortalecimento do valor das marcas ao longo do tempo.

Nomes comerciais de vida indefinida

Mantém um valor relativamente estável entre 2011 e 2013 (US$ 643 milhões), mas demonstra uma redução significativa em 2014 e 2015, atingindo US$ 384 milhões. Esta diminuição pode indicar desvalorização ou ajustes contábeis.

Outros

Apresenta um aumento notável de 2011 para 2012, seguido de uma estabilização e leve declínio nos anos subsequentes. O valor varia de US$ 751 milhões em 2011 para US$ 1.087 milhões em 2012, e então para US$ 1.040 milhões em 2015.

Intangíveis brutos identificados

Mostra um crescimento de 2011 a 2013, com um pico de US$ 6.804 milhões, seguido por uma redução gradual até US$ 6.320 milhões em 2015. A variação sugere flutuações nos investimentos em ativos intangíveis.

Amortização acumulada

Apresenta um aumento constante e significativo ao longo de todo o período, passando de -US$ 1.081 milhões em 2011 para -US$ 2.471 milhões em 2015. Este aumento reflete a depreciação contínua dos ativos intangíveis.

Intangíveis identificados, valor contábil líquido

Segue uma tendência de crescimento até 2013, atingindo US$ 5.055 milhões, e depois diminui até US$ 3.849 milhões em 2015. A redução pode ser atribuída ao aumento da amortização acumulada.

Boa vontade

Apresenta um crescimento expressivo de 2011 para 2013, atingindo US$ 9.049 milhões, seguido por um declínio gradual até US$ 6.980 milhões em 2015. Esta variação pode estar relacionada a reavaliações ou ajustes contábeis.

Ativos intangíveis

Demonstra um crescimento inicial de 2011 a 2013, atingindo um pico de US$ 14.104 milhões, e posteriormente uma redução até US$ 10.829 milhões em 2015. A tendência geral indica uma estabilização em um patamar inferior após o período de expansão.

Em resumo, os dados indicam um período inicial de crescimento em várias categorias de ativos intangíveis, seguido por uma estabilização ou declínio em anos mais recentes. A amortização acumulada demonstra um aumento constante, impactando o valor contábil líquido dos ativos intangíveis. A boa vontade, em particular, apresenta uma variação significativa ao longo do período.

A análise dos dados financeiros demonstra uma trajetória complexa ao longo do período avaliado. Observa-se um crescimento inicial nos ativos totais, atingindo um pico em 2013, seguido por uma diminuição consistente nos anos subsequentes. O ativo total ajustado apresenta um padrão similar, com crescimento até 2013 e declínio a partir de então, embora em menor magnitude.

O patrimônio líquido da Companhia, tanto no total quanto no ajustado, exibe um crescimento até 2013, estabilizando-se em 2014 e, posteriormente, apresentando declínio em 2015. A redução no patrimônio líquido ajustado é mais acentuada do que a do patrimônio líquido total, indicando possíveis ajustes contábeis ou reavaliações de ativos.

O lucro líquido atribuível à Companhia demonstra um crescimento constante de 2011 a 2014, atingindo o valor mais alto neste último ano. Contudo, em 2015, registra-se um prejuízo significativo. O lucro líquido ajustado, embora acompanhe a tendência do lucro líquido não ajustado, apresenta um resultado positivo em 2015, mitigando parcialmente o impacto do prejuízo geral.

Tendências de Ativos

Crescimento até 2013, seguido de declínio consistente.

Tendências de Patrimônio Líquido

Crescimento até 2013, estabilização em 2014 e declínio em 2015. O patrimônio líquido ajustado apresenta uma queda mais expressiva.

Tendências de Lucratividade

Crescimento do lucro líquido até 2014, seguido por um prejuízo em 2015. O lucro líquido ajustado permanece positivo em 2015.

A divergência entre o lucro líquido e o lucro líquido ajustado em 2015 sugere a influência de itens não recorrentes ou ajustes contábeis significativos. A diminuição dos ativos e do patrimônio líquido em 2015, combinada com o prejuízo líquido, indica um possível período de dificuldades financeiras ou reestruturação.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em diversos indicadores ao longo do período avaliado. Observa-se uma trajetória de declínio no índice de margem de lucro líquido, partindo de 13,6% em 2011 para atingir -5,21% em 2015. Contudo, o índice de margem de lucro líquido ajustado demonstra maior estabilidade, com um declínio menos acentuado e um valor positivo de 4,85% em 2015.

O índice de giro total dos ativos apresentou uma ligeira melhora entre 2011 e 2013, atingindo 0,66, seguido por uma estabilização em 2014 e um recuo para 0,55 em 2015. O índice de giro total dos ativos ajustado seguiu uma tendência similar, com um pico em 2013 (0,89) e posterior diminuição para 0,75 em 2015.

A alavancagem financeira, medida pelo índice de alavancagem financeira, apresentou um aumento constante ao longo dos anos, passando de 1,45 em 2011 para 1,63 em 2015. O índice de alavancagem financeira ajustado também exibiu um crescimento contínuo, de 1,69 para 2,1 no mesmo período.

O índice de retorno sobre o patrimônio líquido demonstrou flutuações significativas, com um declínio acentuado para -4,69% em 2015, após atingir 12,31% em 2012. O índice de retorno sobre o patrimônio líquido ajustado apresentou um comportamento mais resiliente, mantendo-se positivo ao longo do período e registrando 7,61% em 2015.

O índice de retorno sobre ativos seguiu uma tendência de queda, passando de 7,82% em 2011 para -2,88% em 2015. O índice de retorno sobre ativos ajustado apresentou uma variação menos expressiva, com um valor de 3,63% em 2015.

Índice de margem de lucro líquido

Demonstra uma tendência de declínio, com um resultado negativo em 2015.

Índice de giro total dos ativos

Apresenta uma leve melhora inicial seguida de declínio.

Índice de alavancagem financeira

Indica um aumento constante do endividamento.

Índice de retorno sobre o patrimônio líquido

Exibe flutuações significativas, com um resultado negativo em 2015.

Índice de retorno sobre ativos

Apresenta uma tendência de queda, com um resultado negativo em 2015.

A análise dos dados financeiros revela tendências significativas no desempenho da entidade ao longo do período de cinco anos. Observa-se uma trajetória de crescimento no lucro líquido atribuível à companhia entre 2011 e 2014, seguida por uma expressiva queda em 2015.

O lucro líquido ajustado apresenta um padrão similar, com crescimento constante até 2014 e um aumento notável em 2015, embora não suficiente para compensar a perda no lucro líquido não ajustado.

Lucro (prejuízo) líquido atribuível à Companhia

Apresentou um aumento de 2011 a 2014, passando de US$ 1994 milhões para US$ 2502 milhões. Em 2015, houve uma inversão, com um prejuízo de US$ 769 milhões.

Lucro (prejuízo) líquido ajustado atribuível à Companhia

Seguiu uma tendência de crescimento até 2014, similar ao lucro líquido não ajustado. Em 2015, registrou um valor positivo de US$ 716 milhões, indicando que ajustes contábeis tiveram um impacto significativo no resultado final.

O índice de margem de lucro líquido acompanhou a tendência do lucro líquido, com um pico em 2011 (13.6%) e uma subsequente diminuição até 2013 (10.18%), seguido por uma leve recuperação em 2014 (11.67%). Em 2015, a margem tornou-se negativa (-5.21%), refletindo o prejuízo líquido.

Índice de margem de lucro líquido

Demonstra uma volatilidade considerável, com uma queda acentuada em 2015, indicando uma redução na rentabilidade das operações.

Índice de margem de lucro líquido (ajustado)

Apresentou um comportamento mais estável que o índice não ajustado, mantendo-se em torno de 10% a 13% entre 2011 e 2014. Em 2015, registrou um aumento para 4.85%, sugerindo que os ajustes contábeis melhoraram a rentabilidade ajustada, mas não foram suficientes para evitar o prejuízo líquido.

A divergência entre o lucro líquido e o lucro líquido ajustado em 2015 sugere a ocorrência de eventos não recorrentes ou ajustes contábeis que impactaram significativamente o resultado final. A análise detalhada desses ajustes seria necessária para compreender a fundo a situação financeira da entidade.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se um crescimento inicial nos ativos totais, seguido por um período de estabilização e, posteriormente, declínio.

Ativos Totais

Os ativos totais apresentaram um aumento de 2011 para 2012 e 2013, atingindo um pico em 2013. Em 2014, houve uma ligeira redução, seguida por um declínio mais acentuado em 2015, retornando a níveis próximos aos de 2011.

O ativo total ajustado demonstra uma trajetória semelhante, com crescimento até 2013 e declínio subsequente, embora em magnitudes diferentes.

Ativo Total Ajustado

O ativo total ajustado acompanhou o crescimento dos ativos totais até 2013, mas apresentou uma queda menos expressiva em 2014 e 2015, mantendo-se em um patamar superior ao de 2011.

Os indicadores de giro dos ativos, tanto total quanto ajustado, refletem a eficiência na utilização dos ativos para gerar receita.

Índice de Giro Total dos Ativos

O índice de giro total dos ativos apresentou uma melhora de 2011 para 2013, indicando maior eficiência na utilização dos ativos. Em 2014, o índice se manteve estável, mas em 2015 houve uma redução, sugerindo uma diminuição na eficiência.

Índice de Giro Total dos Ativos (Ajustado)

O índice de giro total dos ativos ajustado seguiu uma tendência similar ao índice total, com aumento até 2013 e declínio em 2015. Os valores ajustados consistentemente superaram os valores totais, indicando que a análise focada nos ativos ajustados revela uma utilização mais eficiente dos recursos.

Em resumo, a entidade demonstrou expansão inicial seguida de um período de contração em seus ativos. A eficiência na utilização dos ativos, medida pelos índices de giro, apresentou melhorias iniciais, mas diminuiu no último período analisado.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se um crescimento inicial nos ativos totais, atingindo um pico em 2013, seguido por uma diminuição consistente nos anos subsequentes. O ativo total ajustado acompanha essa tendência, embora em magnitudes diferentes.

O patrimônio líquido da Companhia demonstra um padrão semelhante, com um aumento até 2013 e uma subsequente redução. O patrimônio líquido ajustado apresenta uma trajetória mais estável, com um crescimento modesto até 2013, seguido por um declínio mais acentuado a partir de 2014.

Ativos Totais

Registraram um aumento de 2011 para 2013, passando de 25515 milhões de dólares para 34812 milhões de dólares, e depois diminuíram para 26725 milhões de dólares em 2015.

Ativo Total Ajustado

Apresentou um crescimento de 2011 para 2013, de 19364 milhões de dólares para 25763 milhões de dólares, com uma queda para 19745 milhões de dólares em 2015.

Total do Patrimônio Líquido da Companhia

Cresceu de 17619 milhões de dólares em 2011 para 22230 milhões de dólares em 2013, e diminuiu para 16383 milhões de dólares em 2015.

Total Ajustado do Patrimônio Líquido da Companhia

Aumentou de 11468 milhões de dólares em 2011 para 13181 milhões de dólares em 2013, e diminuiu significativamente para 9403 milhões de dólares em 2015.

Os indicadores de alavancagem financeira, tanto o índice padrão quanto o ajustado, demonstram uma tendência de aumento constante ao longo de todo o período. O índice de alavancagem financeira cresceu de 1.45 em 2011 para 1.63 em 2015. O índice de alavancagem financeira ajustado apresentou um aumento ainda mais expressivo, passando de 1.69 em 2011 para 2.1 em 2015.

O aumento consistente nos índices de alavancagem sugere um crescente uso de financiamento por dívida em relação ao patrimônio líquido. A diminuição dos ativos e do patrimônio líquido, combinada com o aumento da alavancagem, pode indicar um aumento do risco financeiro.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período examinado. O lucro líquido exibiu um crescimento notável de 2011 a 2014, atingindo um pico em 2014, antes de sofrer uma reversão significativa em 2015, resultando em um prejuízo substancial. O lucro líquido ajustado seguiu uma trajetória semelhante, porém com uma queda menos acentuada em 2015, indicando que ajustes contábeis mitigaram parcialmente o impacto negativo.

O patrimônio líquido total da empresa apresentou uma expansão consistente de 2011 a 2013, seguida por uma redução em 2014 e uma diminuição mais expressiva em 2015. O patrimônio líquido ajustado demonstrou um padrão similar, embora com valores absolutos inferiores e uma taxa de declínio mais pronunciada em 2015.

Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (ROE)

O ROE acompanhou o desempenho do lucro líquido, com um aumento gradual até 2014 e um declínio acentuado em 2015, atingindo um valor negativo. Essa variação reflete a influência direta da rentabilidade sobre o retorno gerado para os acionistas.

Índice de Retorno sobre o Patrimônio Líquido (Ajustado)

O ROE ajustado apresentou uma trajetória mais estável, com valores consistentemente superiores ao ROE não ajustado. A queda em 2015, embora menos severa, ainda indica uma redução na rentabilidade ajustada do patrimônio líquido.

Em resumo, os dados indicam um período de crescimento e rentabilidade até 2014, seguido por um declínio significativo em 2015. A análise comparativa entre os indicadores ajustados e não ajustados sugere que ajustes contábeis tiveram um papel importante na apresentação dos resultados, especialmente no último ano do período analisado. A queda no patrimônio líquido e o ROE negativo em 2015 sinalizam desafios na geração de valor para os acionistas.

A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período examinado. O lucro líquido atribuível à companhia apresentou crescimento de 2011 para 2014, atingindo um pico de US$ 2.502 milhões, antes de experimentar uma queda significativa em 2015, resultando em um prejuízo de US$ 769 milhões. O lucro líquido ajustado seguiu uma trajetória semelhante, com um aumento constante até 2014 e um valor positivo, embora menor, em 2015, de US$ 716 milhões.

Os ativos totais demonstraram uma expansão notável de 2011 a 2013, passando de US$ 25.515 milhões para US$ 34.812 milhões. Em 2014, houve uma ligeira diminuição para US$ 33.562 milhões, seguida por uma redução mais acentuada em 2015, atingindo US$ 26.725 milhões. O ativo total ajustado apresentou um padrão similar, com crescimento inicial, estabilização e posterior declínio.

Índice de Retorno sobre Ativos (ROA)

O índice de retorno sobre ativos apresentou flutuações ao longo do período. Observou-se um aumento modesto de 7,82% em 2011 para 7,91% em 2012, seguido por uma queda para 6,68% em 2013 e uma recuperação para 7,45% em 2014. Em 2015, o ROA tornou-se negativo, atingindo -2,88%, refletindo o prejuízo líquido registrado no mesmo ano.

Índice de Retorno sobre Ativos (Ajustado)

O índice de retorno sobre ativos ajustado manteve-se em níveis mais elevados em comparação com o ROA não ajustado. Apresentou uma ligeira diminuição de 10,3% em 2011 para 10,25% em 2012, seguido por uma queda para 9,03% em 2013 e uma recuperação para 10% em 2014. Em 2015, o ROA ajustado diminuiu significativamente para 3,63%, mas permaneceu positivo, indicando que os ajustes realizados tiveram um impacto positivo no desempenho financeiro.

Em resumo, a entidade demonstrou crescimento em lucratividade e ativos até 2014, seguido por um período de declínio em 2015. A queda no lucro líquido em 2015 impactou negativamente o ROA, enquanto o ROA ajustado, embora também tenha diminuído, permaneceu positivo, sugerindo que os ajustes contábeis mitigaram parcialmente o impacto negativo.