Índice de margem de lucro operacional
desde 2008
Cálculo
Visa Inc., índice de margem de lucro operacional, tendências a longo prazocálculo
| Índice de margem de lucro operacional | = | 100 | × | Resultado operacional1 | ÷ | Receita líquida1 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 30 de set. de 2022 | 64.19% | = | 100 | × | 18,813) | ÷ | 29,310) |
| 30 de set. de 2021 | 65.56% | = | 100 | × | 15,804) | ÷ | 24,105) |
| 30 de set. de 2020 | 64.46% | = | 100 | × | 14,081) | ÷ | 21,846) |
| 30 de set. de 2019 | 65.29% | = | 100 | × | 15,001) | ÷ | 22,977) |
| 30 de set. de 2018 | 62.86% | = | 100 | × | 12,954) | ÷ | 20,609) |
| 30 de set. de 2017 | 66.15% | = | 100 | × | 12,144) | ÷ | 18,358) |
| 30 de set. de 2016 | 52.27% | = | 100 | × | 7,883) | ÷ | 15,082) |
| 30 de set. de 2015 | 65.30% | = | 100 | × | 9,064) | ÷ | 13,880) |
| 30 de set. de 2014 | 60.60% | = | 100 | × | 7,697) | ÷ | 12,702) |
| 30 de set. de 2013 | 61.46% | = | 100 | × | 7,239) | ÷ | 11,778) |
| 30 de set. de 2012 | 20.53% | = | 100 | × | 2,139) | ÷ | 10,421) |
| 30 de set. de 2011 | 59.38% | = | 100 | × | 5,456) | ÷ | 9,188) |
| 30 de set. de 2010 | 56.90% | = | 100 | × | 4,589) | ÷ | 8,065) |
| 30 de set. de 2009 | 51.19% | = | 100 | × | 3,538) | ÷ | 6,911) |
| 30 de set. de 2008 | 19.67% | = | 100 | × | 1,232) | ÷ | 6,263) |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2022-09-30), 10-K (Data do relatório: 2021-09-30), 10-K (Data do relatório: 2020-09-30), 10-K (Data do relatório: 2019-09-30), 10-K (Data do relatório: 2018-09-30), 10-K (Data do relatório: 2017-09-30), 10-K (Data do relatório: 2016-09-30), 10-K (Data do relatório: 2015-09-30), 10-K (Data do relatório: 2014-09-30), 10-K (Data do relatório: 2013-09-30), 10-K (Data do relatório: 2012-09-30), 10-K (Data do relatório: 2011-09-30), 10-K (Data do relatório: 2010-09-30), 10-K (Data do relatório: 2009-09-30), 10-K (Data do relatório: 2008-09-30).
1 US$ em milhões
Resumo analítico das tendências observadas nos dados financeiros, com foco nos padrões de desempenho ao longo de 2008 a 2022, sem referência a nomes específicos ou à estrutura da fonte.
- Receita líquida
- A curva de receita líquida demonstra crescimento estrutural ao longo do período, saindo de 6.263 milhões de US$ em 2008 para 29.310 milhões em 2022, representando ganho de aproximadamente 4,7 vezes. O avanço ocorre de forma constante entre 2008 e 2019, com exceção de 2020, quando há recuo para 21.846 milhões, seguido de recuperação para 24.105 em 2021 e novo patamar elevado em 2022. Os maiores saltos ocorrem entre 2016 e 2019, quando a receita avança de 15.082 para 22.977 milhões, indicando dinamismo de demanda ou expansão de mix de produtos/serviços nesse intervalo.
- Resultado operacional
- O resultado operacional apresenta maior volatilidade ao longo do período. Inicialmente em tendência de alta até 2011, com 1.232 em 2008, 3.538 (2009), 4.589 (2010) e 5.456 (2011), ocorre uma queda significativa em 2012 para 2.139. A recuperação se intensifica a partir de 2013, alcançando 7.239 em 2013, 7.697 em 2014 e 9.064 em 2015, seguida de novo recuo em 2016 para 7.883. A partir de 2017, observa-se forte recuperação, com 12.144 (2017), 12.954 (2018) e 15.001 (2019), mantendo níveis elevados em 2020 (14.081) e crescendo novamente para 15.804 (2021) e 18.813 (2022). Em suma, a oscilação está centrada em torno de ciclos de aperto/expansão de custo e eficiência, com recuperação robusta a partir de 2017, seguido por leve oscilação em 2020 e retomada de trajetória ascendente até 2022.
- Índice de margem de lucro operacional
- O índice de margem de lucro operacional mostra uma variação relevante entre os anos, porém com uma tendência geral de alta a partir de 2013. Em 2008 fica em 19,67%, elevando-se rapidamente para 51,19% em 2009, 56,90% em 2010 e 59,38% em 2011, antes de ocorrer uma queda marcante em 2012 para 20,53%. A recuperação é rápida a partir de 2013, com margens de 61,46% (2013), 60,60% (2014) e 65,30% (2015). Em 2016 ocorre nova compressão para 52,27%, seguida de patamar elevado entre 62,86% (2018) e 66,15% (2017), mantendo-se em torno de 64% a 66% nos anos seguintes (2019: 65,29%; 2020: 64,46%; 2021: 65,56%; 2022: 64,19%). O conjunto evidencia uma estrutura de lucratividade operativa relativamente estável em níveis elevados desde 2013, com exceções pontuais de 2012 e 2016 que indicam períodos de maior pressão de custos ou variações de mix que impactaram a eficiência operacional naquele intervalo.
Comparação com concorrentes
Visa Inc., índice de margem de lucro operacional, tendências a longo prazo, em comparação com os concorrentes
| Visa Inc. | Accenture PLC | Adobe Inc. | AppLovin Corp. | Cadence Design Systems Inc. | CrowdStrike Holdings Inc. | Datadog Inc. | Intuit Inc. | Microsoft Corp. | Oracle Corp. | Palantir Technologies Inc. | Palo Alto Networks Inc. | Salesforce Inc. | ServiceNow Inc. | Synopsys Inc. | Workday Inc. | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 30 de set. de 2022 | 64.19% | 15.21% | 34.64% | -1.70% | 30.15% | -9.82% | -3.50% | 20.20% | 42.06% | 25.74% | -8.46% | -3.43% | 2.07% | 4.90% | 22.87% | -2.27% |
| 30 de set. de 2021 | 65.56% | 15.08% | 36.76% | 5.37% | 26.07% | -10.58% | -1.86% | 25.95% | 41.59% | 37.58% | -26.66% | -7.15% | 2.14% | 4.36% | 17.48% | -5.76% |
| 30 de set. de 2020 | 64.46% | 14.69% | 32.93% | — | 24.06% | -30.34% | -2.28% | 28.34% | 37.03% | 35.57% | -107.41% | -5.25% | 1.74% | 4.40% | 16.83% | -13.85% |
| 30 de set. de 2019 | 65.29% | 14.59% | 29.25% | — | 21.05% | — | -5.55% | 27.33% | 34.14% | 34.26% | — | -1.87% | 4.03% | 1.22% | 15.48% | -16.42% |
| 30 de set. de 2018 | 62.86% | 14.04% | 31.45% | — | 18.53% | — | — | 25.10% | 31.77% | 34.34% | — | -5.68% | 2.25% | -1.63% | 11.54% | -14.15% |
| 30 de set. de 2017 | 66.15% | 12.60% | 29.69% | — | 16.67% | — | — | 26.95% | 24.82% | 33.69% | — | -10.21% | 0.77% | -5.25% | 12.76% | -24.00% |
| 30 de set. de 2016 | 52.27% | 13.82% | 25.51% | — | 13.49% | — | — | 26.46% | 23.65% | 34.02% | — | -13.79% | 1.72% | -30.41% | 13.10% | -22.77% |
| 30 de set. de 2015 | 65.30% | 13.48% | 18.83% | — | 16.77% | — | — | 17.60% | 19.41% | 36.29% | — | -14.39% | -2.71% | -16.55% | 11.88% | -27.38% |
| 30 de set. de 2014 | 60.60% | 13.49% | 9.95% | — | 13.07% | — | — | 29.16% | 31.97% | 38.56% | — | -36.00% | -7.03% | -22.24% | 12.09% | -32.69% |
| 30 de set. de 2013 | 61.46% | 14.27% | 10.42% | — | 12.94% | — | — | 29.56% | 34.38% | 39.49% | — | -4.70% | -3.63% | -15.61% | 12.56% | -43.07% |
| 30 de set. de 2012 | 20.53% | 13.00% | 26.80% | — | 15.96% | — | — | 28.35% | 29.52% | 36.92% | — | 1.53% | -1.55% | -15.42% | 10.82% | — |
| 30 de set. de 2011 | 59.38% | 12.69% | 26.07% | — | 10.47% | — | — | 26.15% | 38.83% | 33.78% | — | — | 5.88% | — | 13.86% | — |
| 30 de set. de 2010 | 56.90% | 12.62% | 26.13% | — | -3.09% | — | — | 24.98% | 38.57% | 33.79% | — | — | 8.83% | — | 13.33% | — |
| 30 de set. de 2009 | 51.19% | 11.41% | 23.44% | — | -14.50% | — | — | 21.43% | 34.85% | 35.79% | — | — | 5.92% | — | 15.31% | — |
| 30 de set. de 2008 | 19.67% | 11.90% | 28.72% | — | -151.48% | — | — | 21.19% | 37.23% | 34.97% | — | — | 2.71% | — | 16.39% | — |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2022-09-30), 10-K (Data do relatório: 2021-09-30), 10-K (Data do relatório: 2020-09-30), 10-K (Data do relatório: 2019-09-30), 10-K (Data do relatório: 2018-09-30), 10-K (Data do relatório: 2017-09-30), 10-K (Data do relatório: 2016-09-30), 10-K (Data do relatório: 2015-09-30), 10-K (Data do relatório: 2014-09-30), 10-K (Data do relatório: 2013-09-30), 10-K (Data do relatório: 2012-09-30), 10-K (Data do relatório: 2011-09-30), 10-K (Data do relatório: 2010-09-30), 10-K (Data do relatório: 2009-09-30), 10-K (Data do relatório: 2008-09-30).