Valor acrescentado de mercado (MVA)
O valor adicionado de mercado (MVA) é a diferença entre o valor justo de uma empresa e seu capital investido. MVA é uma medida do valor que uma empresa criou além dos recursos já comprometidos com a empresa.
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MVA
Pioneer Natural Resources Co., MVAcálculo
US$ em milhões
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 Valor justo da dívida. Ver Detalhes »
2 Capital investido. Ver Detalhes »
- Valor de mercado (justo) de Pioneer
- Observa-se uma tendência de crescimento contínuo no valor de mercado ao longo do período analisado. Houve aumento significativo de 25.856 milhões de dólares em 2019 para 37.048 milhões em 2020, seguido de um avanço expressivo até atingir 63.053 milhões em 2021. Após essa alta, o valor de mercado apresentou uma redução de aproximadamente 8,46% em 2022, chegando a 54.759 milhões, porém, em 2023, retornou a apresentar alta, atingindo 60.862 milhões de dólares. Essa trajetória indica uma apreciação substancial do valor de mercado da empresa, com oscilações pontuais, mas mantendo uma tendência geral de valorização ao longo do período.
- Capital investido
- O capital investido demonstra um crescimento acentuado de 16.681 milhões de dólares em 2019 para 17.004 milhões em 2020, permanecendo relativamente estável até 2021, quando registra um aumento expressivo para 32.653 milhões. Em 2022, houve uma ligeira redução para 32.194 milhões, seguida por um novo incremento, chegando a 33.333 milhões em 2023. Esses dados sugerem um aumento contínuo no investimento de recursos na empresa, refletindoPossível expansão ou renovação de ativos, mesmo que com pequenas flutuações no último período.
- Valor acrescentado de mercado (MVA)
- O valor acrescentado de mercado apresenta crescimento consistente ao longo dos anos, embora com variações. O indicador saltou de 9.175 milhões de dólares em 2019 para 20.044 milhões em 2020, seguido de uma elevação acentuada até atingir 30.400 milhões em 2021. Em 2022, houve uma redução para 22.565 milhões, mas no ano seguinte o valor retomou a trajetória de alta, atingindo 27.529 milhões em 2023. Essa métrica reflete a valorização do mercado acima e além do investimento realizado, indicando que a empresa tem gerado valor adicional para os acionistas ao longo do tempo, apesar das flutuações pontuais.
Índice de spread do valor adicionado de mercado
Pioneer Natural Resources Co., o rácio de spread do valor acrescentado de mercadocálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Valor acrescentado de mercado (MVA)1 | ||||||
| Capital investido2 | ||||||
| Índice de desempenho | ||||||
| Índice de spread do valor adicionado de mercado3 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| Índice de spread do valor adicionado de mercadoConcorrentes4 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 MVA. Ver Detalhes »
2 Capital investido. Ver Detalhes »
3 2023 cálculo
Índice de spread do valor adicionado de mercado = 100 × MVA ÷ Capital investido
= 100 × ÷ =
4 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Ao analisar os dados financeiros apresentados, observa-se uma tendência de crescimento no Valor Acrescentado de Mercado (MVA) ao longo do período considerado. De 2019 até 2021, há um aumento contínuo, atingindo um pico em 2021, com um valor de aproximadamente US$30,4 bilhões, refletindo uma valorização significativa do mercado. Em 2022, ocorre uma redução no valor, que cai para cerca de US$22,6 bilhões, indicando uma possível desaceleração ou impacto de fatores específicos no mercado. Contudo, em 2023, há uma recuperação, com o valor novamente elevado para aproximadamente US$27,5 bilhões, demonstrando uma retomada da valorização de mercado.
O Capital Investido também apresentou uma trajetória ascendente ao longo de todo o período, começando com cerca de US$16,7 bilhões em 2019 e chegando a aproximadamente US$33,3 bilhões em 2023. Apesar de algumas oscilações, especialmente uma redução de 2021 para 2022, a tendência geral indica aumento do capital investido, o que pode refletir uma ampliação de ativos ou investimentos realizados pela empresa.
O Índice de Spread do Valor Acrescentado de Mercado apresentou variações consideráveis. Em 2019, o índice foi de 55%, crescendo significativamente em 2020 para 117,88%, indicando um aumento expressivo na eficiência ou na percepção de valor criada pelo negócio. Em 2021, houve uma redução para 93,1%, seguida por uma nova diminuição em 2022 para 70,09%. Em 2023, o índice registra recuperação, alcançando 82,59%. Essas flutuações sugerem variações na relação entre o valor criado e o valor investido, podendo refletir mudanças na rentabilidade, na gestão de recursos ou na percepção de valor pelo mercado ao longo do período analisado.
Índice de margem do valor de mercado adicionado
Pioneer Natural Resources Co., índice de margem de valor agregado de mercadocálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2023 | 31 de dez. de 2022 | 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Dados financeiros selecionados (US$ em milhões) | ||||||
| Valor acrescentado de mercado (MVA)1 | ||||||
| Receitas de contratos com compradores | ||||||
| Índice de desempenho | ||||||
| Índice de margem do valor de mercado adicionado2 | ||||||
| Benchmarks | ||||||
| Índice de margem do valor de mercado adicionadoConcorrentes3 | ||||||
| Chevron Corp. | ||||||
| ConocoPhillips | ||||||
| Exxon Mobil Corp. | ||||||
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31).
1 MVA. Ver Detalhes »
2 2023 cálculo
Índice de margem do valor de mercado adicionado = 100 × MVA ÷ Receitas de contratos com compradores
= 100 × ÷ =
3 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
- Valor acrescentado de mercado (MVA)
- Ao longo do período analisado, observa-se um crescimento significativo no valor de mercado adicionado, passando de US$ 9.175 milhões em 2019 para US$ 27.529 milhões em 2023. Após um aumento acentuado de 2020 para 2021, a variação entre 2022 e 2023 mantém-se em nível elevado, indicando uma valorização contínua do mercado na percepção de valor da empresa.
- Receitas de contratos com compradores
- As receitas apresentaram alta expressiva em 2021, saltando de US$ 9.671 milhões em 2019 para US$ 17.870 milhões, refletindo uma expansão na atividade comercial. Houve uma reversão na tendência de crescimento entre 2022 e 2023, com redução de US$ 24.384 milhões para US$ 19.374 milhões, o que pode indicar ajustes de mercado ou problemas pontuais na geração de receita.
- Índice de margem do valor de mercado adicionado
- Este índice evidencia uma variação bastante volátil ao longo dos anos. Em 2020, há um pico expressivo de 285,36%, sugerindo um aumento na relação entre valor de mercado adicionado e receita ou lucro, possivelmente refletindo expectativa do mercado ou melhorias na eficiência. Após este pico, o índice declina drasticamente para 170,12% em 2021 e posteriormente mantém valores próximos a 93% e 142%, evidenciando uma leve recuperação, embora com maior volatilidade, indicando ajustes internos ou mudanças na percepção do mercado.