Relação preço/ FCFE (P/FCFE)
Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE)
Twitter Inc., FCFEcálculo
US$ em milhares
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31), 10-K (Data do relatório: 2018-12-31), 10-K (Data do relatório: 2017-12-31).
Análise dos Indicadores Financeiros ao Longo dos Períodos
- Caixa líquido fornecido pelas atividades operacionais
- Observa-se uma tendência de crescimento significativo entre 2017 e 2019, com um aumento de aproximadamente 57,2% de 831.2 milhões de dólares em 2017 para 1.309 milhões de dólares em 2019. Em 2020, contudo, há uma queda de aproximadamente 23,6%, chegando a 992,87 milhões de dólares. Essa redução se acentua ainda mais em 2021, quando o valor diminui para 632,69 milhões de dólares, representando uma redução de cerca de 36,2% em relação ao ano anterior. Essa evolução evidencia uma diminuição contínua na geração de caixa operacional líquido ao longo dos últimos dois anos considerados.
- Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE)
- O fluxo de caixa livre apresenta alta variabilidade ao longo do período. Houve uma expressiva elevação de aproximadamente 221,5% de 570,48 milhões de dólares em 2017 para 1.833 milhões de dólares em 2018, indicando uma melhora significativa na geração de caixa após investimentos e financiamentos. Em 2019, há uma redução de aproximadamente 75,2% em relação a 2018, voltando a 459 milhões de dólares, sinalizando uma possível contração na geração de caixa livre. Nos anos seguintes, o FCFE apresenta uma forte queda, chegando a apenas 43,45 milhões de dólares em 2021, o que implica uma retração bastante severa na capacidade de gerar caixa para os acionistas em relação aos anos anteriores.
De modo geral, embora haja períodos de crescimento expressivo na rentabilidade operacional, especialmente entre 2017 e 2019, as tendências mais recentes indicam uma diminuição na geração de caixa operacional e na capacidade de geração de caixa livre. Essas mudanças podem refletir desafios nos fluxos de caixa da operação ou fatores externos que impactaram negativamente a eficiência financeira na última fase analisada.
Relação preço/FCFEatual
Twitter Inc., P/FCFE cálculo, comparação com os índices de referência
| Número de ações ordinárias em circulação | 765,246,152 |
| Dados financeiros selecionados (EUA $) | |
| Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE) (em milhares) | 43,446) |
| FCFE por ação | 0.06 |
| Preço atual da ação (P) | 39.34 |
| Índice de avaliação | |
| P/FCFE | 692.92 |
| Benchmarks | |
| P/FCFEConcorrentes1 | |
| Alphabet Inc. | 40.32 |
| Charter Communications Inc. | 91.20 |
| Comcast Corp. | 7.50 |
| Meta Platforms Inc. | 28.82 |
| Netflix Inc. | 59.83 |
| Trade Desk Inc. | 38.13 |
| Walt Disney Co. | 28.37 |
| P/FCFEsetor | |
| Mídia & entretenimento | 44.22 |
| P/FCFEindústria | |
| Serviços de comunicação | 38.85 |
Com base no relatório: 10-K (Data do relatório: 2021-12-31).
1 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
Se o P/FCFE da empresa é menor, então o P/FCFE do benchmark, então a empresa está relativamente subvalorizada.
Caso contrário, se o P/FCFE da empresa for maior, então o P/FCFE do benchmark, então a empresa está relativamente sobrevalorizada.
Relação preço/FCFEhistórico
Twitter Inc., P/FCFEcálculo, comparação com os índices de referência
| 31 de dez. de 2021 | 31 de dez. de 2020 | 31 de dez. de 2019 | 31 de dez. de 2018 | 31 de dez. de 2017 | ||
|---|---|---|---|---|---|---|
| Número de ações ordinárias em circulação1 | 800,641,166 | 798,152,488 | 782,287,089 | 766,824,550 | 750,904,551 | |
| Dados financeiros selecionados (EUA $) | ||||||
| Fluxo de caixa livre sobre patrimônio líquido (FCFE) (em milhares)2 | 43,446) | 1,090,962) | 459,087) | 1,833,523) | 570,475) | |
| FCFE por ação4 | 0.05 | 1.37 | 0.59 | 2.39 | 0.76 | |
| Preço das ações1, 3 | 36.24 | 71.79 | 38.77 | 30.76 | 32.66 | |
| Índice de avaliação | ||||||
| P/FCFE5 | 667.85 | 52.52 | 66.06 | 12.86 | 42.99 | |
| Benchmarks | ||||||
| P/FCFEConcorrentes6 | ||||||
| Alphabet Inc. | 29.75 | 26.58 | — | — | — | |
| Charter Communications Inc. | 5.88 | 11.52 | — | — | — | |
| Comcast Corp. | 27.57 | 18.17 | — | — | — | |
| Meta Platforms Inc. | 16.84 | 32.77 | — | — | — | |
| Netflix Inc. | — | 81.38 | — | — | — | |
| Trade Desk Inc. | 123.90 | 131.72 | — | — | — | |
| Walt Disney Co. | — | 18.20 | 55.35 | — | — | |
| P/FCFEsetor | ||||||
| Mídia & entretenimento | 26.76 | 26.15 | — | — | — | |
| P/FCFEindústria | ||||||
| Serviços de comunicação | 24.51 | 20.20 | — | — | — | |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31), 10-K (Data do relatório: 2019-12-31), 10-K (Data do relatório: 2018-12-31), 10-K (Data do relatório: 2017-12-31).
1 Dados ajustados para desdobramentos e dividendos de ações.
3 Preço de fechamento na data de apresentação do relatório anual de Twitter Inc.
4 2021 cálculo
FCFE por ação = FCFE ÷ Número de ações ordinárias em circulação
= 43,446,000 ÷ 800,641,166 = 0.05
5 2021 cálculo
P/FCFE = Preço das ações ÷ FCFE por ação
= 36.24 ÷ 0.05 = 667.85
6 Clique no nome do concorrente para ver os cálculos.
- Preço das ações
- O preço das ações apresentou uma variação significativa ao longo do período analisado. De 2017 a 2018, houve uma ligeira redução, passando de 32,66 a 30,76 dólares. Entre 2018 e 2019, observou-se uma recuperação, atingindo 38,77 dólares. Um pico importante ocorreu em 2020, quando o preço atingiu 71,79 dólares, marcando uma valorização expressiva. Em 2021, houve uma queda substancial, com o preço encerrando em 36,24 dólares, próximo ao valor de 2018.
- FCFE por ação
- O fluxo de caixa livre para os acionistas por ação mostrou grande volatilidade. Após um crescimento de 0,76 dólares em 2017 para 2,39 dólares em 2018, houve uma redução significativa em 2019, para 0,59 dólares. Em 2020, o valor recuperou-se para 1,37 dólares, mas em 2021, praticamente desapareceu, atingindo apenas 0,05 dólares, indicando possível redução na rentabilidade do fluxo de caixa disponível aos acionistas no último período.
- P/FCFE
- O rácio preço sobre FCFE apresentou comportamentos altamente variáveis. De 42,99 em 2017, houve uma forte queda para 12,86 em 2018, refletindo uma melhora relativa na avaliação do fluxo de caixa. Entretanto, em 2019, o índice disparou para 66,06, evidenciando uma avaliação mais elevada comparada ao fluxo de caixa disponível. Em 2020, o rácio manteve-se relativamente alto em 52,52. O valor no ano de 2021 apresentou um aumento abrupto e expressivo, atingindo 667,85, o que indica uma distorção potencial na relação entre o preço das ações e o fluxo de caixa livre, possivelmente refletindo fatores especulativos ou mudanças na avaliação de mercado que não se traduzem necessariamente em melhoria na liquidez ou rentabilidade operacional.