A ROE decomposição envolve a expressão do lucro líquido dividido pelo patrimônio líquido como produto dos índices componentes.
Desagregado de ROE em dois componentes
ROE | = | ROA | × | Índice de alavancagem financeira | |
---|---|---|---|---|---|
31 de dez. de 2024 | = | × | |||
31 de dez. de 2023 | = | × | |||
31 de dez. de 2022 | = | × | |||
31 de dez. de 2021 | = | × | |||
31 de dez. de 2020 | = | × |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas em relação à rentabilidade e ao endividamento ao longo do período avaliado. Observa-se uma melhora consistente nos indicadores de rentabilidade, enquanto o nível de endividamento demonstra uma trajetória de redução.
- Rácio de rendibilidade dos ativos (ROA)
- O ROA apresentou uma recuperação significativa, partindo de um valor negativo em 2020 (-24.79%) para valores positivos e crescentes nos anos subsequentes, atingindo 9.12% em 2024. Esta evolução indica uma crescente eficiência na utilização dos ativos para gerar lucro.
- Índice de alavancagem financeira
- O índice de alavancagem financeira demonstrou uma diminuição constante ao longo dos cinco anos, passando de 3.52 em 2020 para 2.32 em 2024. Esta redução sugere uma menor dependência de financiamento por dívida e uma estrutura de capital mais sólida.
- Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)
- O ROE exibiu uma trajetória de recuperação similar ao ROA, saindo de um valor negativo acentuado em 2020 (-87.13%) para valores positivos e em ascensão, culminando em 21.11% em 2024. Este aumento reflete uma melhoria na capacidade de gerar retorno sobre o capital próprio investido.
Em resumo, os dados indicam uma progressiva melhoria no desempenho financeiro, caracterizada por um aumento da rentabilidade e uma redução do endividamento. A consistência destas tendências sugere uma gestão financeira eficaz e uma crescente capacidade de gerar valor para os acionistas.
Desagregado de ROE em três componentes
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se uma melhora significativa na rentabilidade, evidenciada pela evolução do índice de margem de lucro líquido. Este índice apresentou um valor negativo em 2020, revertendo para positivo em 2021 e demonstrando um crescimento consistente até 2023, com uma ligeira diminuição em 2024, mantendo-se em um patamar elevado.
O índice de giro de ativos demonstra uma trajetória ascendente constante. A empresa apresentou um aumento gradual na eficiência com que utiliza seus ativos para gerar receita, indicando uma melhoria na gestão operacional ao longo dos anos.
O índice de alavancagem financeira apresentou uma redução consistente ao longo do período. A empresa diminuiu sua dependência de financiamento por dívida, indicando uma melhora na sua estrutura de capital e um menor risco financeiro. A taxa de diminuição diminuiu ao longo do tempo, sugerindo uma estabilização da estrutura de capital.
O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) acompanhou a tendência positiva da rentabilidade. Após um valor negativo expressivo em 2020, o ROE apresentou um crescimento notável e contínuo, indicando uma melhoria na capacidade da empresa de gerar lucro a partir do capital investido pelos acionistas. O crescimento do ROE desacelerou ligeiramente em 2024, mas permaneceu em um nível robusto.
- Índice de margem de lucro líquido
- Apresenta uma recuperação substancial de valores negativos para um crescimento constante, com uma pequena retração no último ano analisado.
- Índice de giro de ativos
- Demonstra uma melhoria contínua na eficiência da utilização dos ativos.
- Índice de alavancagem financeira
- Indica uma redução consistente do endividamento, com uma desaceleração na taxa de diminuição.
- Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)
- Reflete um aumento significativo na rentabilidade do capital próprio, com uma ligeira desaceleração no último período.
Desagregado de ROE em cinco componentes
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se uma flutuação no índice de carga tributária, com um aumento de 0.81 em 2021 e 2022, seguido por uma ligeira diminuição em 2023 e 2024, atingindo 0.8.
O rácio de encargos com juros demonstra uma trajetória ascendente consistente, partindo de 0.81 em 2021 e alcançando 0.92 em 2024, indicando um aumento nos custos financeiros da dívida.
O índice de margem EBIT apresentou uma recuperação significativa. Inicialmente negativo em 2020 (-45.62%), o índice tornou-se positivo em 2021 (12.5%) e continuou a crescer até 2023 (17.24%), estabilizando-se ligeiramente em 2024 (16.72%).
O índice de giro de ativos exibiu uma tendência de alta constante, aumentando de 0.56 em 2020 para 0.74 em 2024. Este aumento sugere uma melhoria na eficiência com que os ativos são utilizados para gerar receita.
O índice de alavancagem financeira apresentou uma diminuição gradual ao longo do período, passando de 3.52 em 2020 para 2.32 em 2024. Esta redução indica uma menor dependência de financiamento por dívida.
O índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) seguiu uma trajetória de forte recuperação, saindo de um valor negativo em 2020 (-87.13%) para um crescimento constante, atingindo 21.11% em 2024. Este aumento reflete uma melhoria na rentabilidade do patrimônio líquido.
- Índice de carga tributária
- Apresenta estabilidade com ligeira tendência de queda.
- Rácio de encargos com juros
- Demonstra aumento constante.
- Índice de margem EBIT
- Recuperação significativa e estabilização.
- Índice de giro de ativos
- Tendência de alta consistente.
- Índice de alavancagem financeira
- Diminuição gradual.
- Índice de retorno sobre o patrimônio líquido (ROE)
- Forte recuperação e crescimento.
Desagregado de ROA em dois componentes
ROA | = | Índice de margem de lucro líquido | × | Giro de ativos | |
---|---|---|---|---|---|
31 de dez. de 2024 | = | × | |||
31 de dez. de 2023 | = | × | |||
31 de dez. de 2022 | = | × | |||
31 de dez. de 2021 | = | × | |||
31 de dez. de 2020 | = | × |
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
A análise dos dados financeiros demonstra uma recuperação significativa na rentabilidade ao longo do período avaliado. Inicialmente, observa-se um índice de margem de lucro líquido negativo em 2020, que evolui para valores positivos a partir de 2021, estabilizando-se em torno de 12% entre 2021 e 2024, com uma ligeira diminuição no último ano.
O índice de giro de ativos apresenta uma tendência de crescimento constante. Em 2020, o valor era de 0.56, aumentando gradualmente para 0.74 em 2024, indicando uma melhoria na eficiência com que os ativos são utilizados para gerar receita.
O rácio de rendibilidade dos ativos (ROA) acompanha a trajetória positiva da margem de lucro líquido. Partindo de um valor negativo em 2020, o ROA cresce de forma consistente, atingindo 9.12% em 2024. Este aumento sugere uma melhoria na capacidade de gerar lucro a partir dos ativos da empresa.
- Índice de Margem de Lucro Líquido
- Apresenta uma reversão de tendência, passando de negativo para positivo e estabilizando-se em um patamar de aproximadamente 12%, com uma pequena redução no último período.
- Índice de Giro de Ativos
- Demonstra uma melhoria contínua na eficiência da utilização dos ativos, com um aumento constante ao longo dos anos.
- Rácio de Rendibilidade dos Ativos (ROA)
- Reflete a crescente capacidade de gerar lucro a partir dos ativos, com uma trajetória ascendente consistente.
Em resumo, os indicadores financeiros analisados apontam para uma recuperação e fortalecimento da performance da entidade, com melhorias na rentabilidade e na eficiência operacional ao longo do período observado.
Desagregado do ROA em quatro componentes
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se uma flutuação no índice de carga tributária, com um valor de 0.81 em 2021, 0.82 em 2022, 0.81 em 2023 e 0.8 em 2024. O rácio de encargos com juros demonstra um aumento consistente, partindo de 0.81 em 2021, atingindo 0.92 em 2024.
O índice de margem EBIT apresentou uma recuperação significativa. Inicialmente negativo em -45.62 em 2020, o índice cresceu para 12.5 em 2021, 16.77 em 2022, 17.24 em 2023 e estabilizou-se em 16.72 em 2024. Este movimento indica uma melhora na rentabilidade operacional.
O índice de giro de ativos apresentou uma trajetória ascendente constante. Iniciando em 0.56 em 2020, o índice atingiu 0.74 em 2024, sugerindo uma utilização mais eficiente dos ativos para gerar receita.
O rácio de rendibilidade dos ativos (ROA) acompanhou a tendência positiva observada no índice de margem EBIT. Saindo de -24.79 em 2020, o ROA evoluiu para 9.12 em 2024, indicando um aumento na capacidade de gerar lucro a partir dos ativos da empresa.
- Índice de carga tributária
- Apresenta uma ligeira diminuição ao longo do período, com flutuações anuais.
- Rácio de encargos com juros
- Demonstra um aumento constante, refletindo possivelmente um maior endividamento ou taxas de juros mais elevadas.
- Índice de margem EBIT
- Exibe uma recuperação notável de valores negativos para níveis positivos e estáveis, indicando melhoria na rentabilidade operacional.
- Índice de giro de ativos
- Apresenta uma tendência de crescimento, sugerindo maior eficiência na utilização dos ativos.
- Rácio de rendibilidade dos ativos (ROA)
- Segue a tendência positiva do índice de margem EBIT, demonstrando aumento na capacidade de gerar lucro com os ativos.
Desagregação do índice de margem de lucro líquido
Com base em relatórios: 10-K (Data do relatório: 2024-12-31), 10-K (Data do relatório: 2023-12-31), 10-K (Data do relatório: 2022-12-31), 10-K (Data do relatório: 2021-12-31), 10-K (Data do relatório: 2020-12-31).
A análise dos dados financeiros revela tendências distintas ao longo do período avaliado. Observa-se uma evolução no índice de carga tributária, com um valor inicial não disponível em 2020, seguido por 0.81 em 2021, 0.82 em 2022, 0.81 em 2023 e uma diminuição para 0.8 em 2024.
O rácio de encargos com juros demonstra um aumento consistente. Partindo de um valor não disponível em 2020, o rácio atingiu 0.81 em 2021, 0.9 em 2022, 0.91 em 2023 e 0.92 em 2024, indicando um crescimento nos encargos financeiros.
O índice de margem EBIT apresentou uma recuperação significativa. Inicialmente negativo em -45.62% em 2020, o índice tornou-se positivo em 2021, atingindo 12.5%, e continuou a crescer para 16.77% em 2022 e 17.24% em 2023. Em 2024, houve uma ligeira diminuição para 16.72%, mantendo-se em um patamar elevado.
De forma similar, o índice de margem de lucro líquido exibiu uma trajetória ascendente. Começando em -44.57% em 2020, o índice atingiu 8.2% em 2021, 12.25% em 2022 e 12.68% em 2023. Em 2024, registrou uma ligeira queda para 12.29%, permanecendo em um nível positivo e consistente.
- Índice de carga tributária
- Apresenta uma flutuação modesta, com uma tendência de ligeira diminuição no último período.
- Rácio de encargos com juros
- Demonstra um aumento contínuo ao longo dos anos, refletindo um maior custo com juros.
- Índice de margem EBIT
- Evidencia uma forte recuperação e estabilização em níveis positivos, com uma pequena redução no último ano.
- Índice de margem de lucro líquido
- Segue uma tendência semelhante ao índice de margem EBIT, com uma recuperação notável e estabilização, também com uma ligeira redução em 2024.